【正文】 人民幣元關(guān)聯(lián)方名稱本期2010年1月1日至2010年12月31日上年度可比期間2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日成交金額占當(dāng)期股票成交總額的比例（%）成交金額占當(dāng)期股票成交總額的比例（%）華泰證券308,271,854,074, 金額單位：人民幣元關(guān)聯(lián)方名稱本期2010年1月1日至2010年12月31日上年度可比期間2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日成交金額占當(dāng)期基金成交總額的比例（%）成交金額占當(dāng)期基金成交總額的比例（%）華泰證券338,634,注：2010年度基金成交金額中包括基金申購(gòu)贖回338,634,，基金二級(jí)市場(chǎng)買(mǎi)賣(mài)零元(2009會(huì)計(jì)期間：無(wú))。 權(quán)證交易 注：無(wú)。 應(yīng)支付關(guān)聯(lián)方的傭金金額單位：人民幣元關(guān)聯(lián)方名稱本期2010年1月1日至2010年12月31日當(dāng)期傭金占當(dāng)期傭金總量的比例（%）期末應(yīng)付傭金余額占期末應(yīng)付傭金總額的比例（%）華泰證券245,124,關(guān)聯(lián)方名稱上年度可比期間2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日當(dāng)期傭金占當(dāng)期傭金總量的比例（%）期末應(yīng)付傭金余額占期末應(yīng)付傭金總額的比例（%）華泰證券693,693,注：1. 上述傭金按市場(chǎng)傭金率計(jì)算，以扣除由中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司收取的證管費(fèi)和經(jīng)手費(fèi)后的凈額列示。2. 該類(lèi)傭金協(xié)議的服務(wù)范圍還包括傭金收取方為本基金提供的證券投資研究成果和市場(chǎng)信息服務(wù)等。 關(guān)聯(lián)方報(bào)酬 基金管理費(fèi)單位：人民幣元項(xiàng)目本期2010年1月1日至2010年12月31日上年度可比期間2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日當(dāng)期發(fā)生的基金應(yīng)支付的管理費(fèi)3,150,975,其中：支付給銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)的客戶維護(hù)費(fèi)2,476,注：本基金基金資產(chǎn)中投資于目標(biāo)ETF的部分不收取管理費(fèi)，支付基金管理人南方基金管理有限公司的管理人報(bào)酬按前一日基金資產(chǎn)凈值扣除所持有目標(biāo)ETF基金份額部分的基金資產(chǎn)后的余額(若為負(fù)數(shù)，則取零)%年費(fèi)率計(jì)提，逐日累計(jì)至每月月底，按月支付。其計(jì)算公式為：日管理人報(bào)酬＝(前一日基金資產(chǎn)凈值–前一日所持有目標(biāo)ETF基金份額部分的基金資產(chǎn)) X % / 當(dāng)年天數(shù)。 基金托管費(fèi)單位：人民幣元項(xiàng)目本期2010年1月1日至2010年12月31日上年度可比期間2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日當(dāng)期發(fā)生的基金應(yīng)支付的托管費(fèi)630,195,注：本基金基金資產(chǎn)中投資于目標(biāo)ETF的部分不收取托管費(fèi)，支付基金托管人中國(guó)工商銀行的托管費(fèi)按前一日基金資產(chǎn)凈值扣除所持有目標(biāo)ETF基金份額部分的基金資產(chǎn)后的余額(若為負(fù)數(shù)，則取零)%年費(fèi)率計(jì)提，逐日累計(jì)至每月月底，按月支付。其計(jì)算公式為：日托管費(fèi)＝(前一日基金資產(chǎn)凈值–前一日所持有目標(biāo)ETF基金份額部分的基金資產(chǎn)) X % /當(dāng)年天數(shù)。 與關(guān)聯(lián)方進(jìn)行銀行間同業(yè)市場(chǎng)的債券(含回購(gòu))交易注：無(wú)。 各關(guān)聯(lián)方投資本基金的情況 報(bào)告期內(nèi)基金管理人運(yùn)用固有資金投資本基金的情況份額單位：份項(xiàng)目本期2010年1月1日至2010年12月31日上年度可比期間2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日基金合同生效日（ 2009年12月9日 ）持有的基金份額50,004,期初持有的基金份額50,004,期間申購(gòu)/買(mǎi)入總份額30,424,期間因拆分變動(dòng)份額減：期間贖回/賣(mài)出總份額期末持有的基金份額80,428,50,004,期末持有的基金份額占基金總份額比例%%注：基金管理人南方基金公司在本年度申購(gòu)本基金的交易委托華泰聯(lián)合證券辦理，適用手續(xù)費(fèi)為1,(2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日止期間：認(rèn)購(gòu)本基金的交易委托華泰證券辦理，適用手續(xù)費(fèi)為1,)。 報(bào)告期末除基金管理人之外的其他關(guān)聯(lián)方投資本基金的情況注：無(wú)。 由關(guān)聯(lián)方保管的銀行存款余額及當(dāng)期產(chǎn)生的利息收入單位：人民幣元關(guān)聯(lián)方名稱本期2010年1月1日至2010年12月31日上年度可比期間2009年12月9日(基金合同生效日)至2009年12月31日期末余額當(dāng)期利息收入期末余額當(dāng)期利息收入中國(guó)工商銀行119,380,1,390,1,281,883,971,注：本基金的銀行存款由基金托管人中國(guó)工商銀行保管，按銀行同業(yè)利率計(jì)息。 本基金在承銷(xiāo)期內(nèi)參與關(guān)聯(lián)方承銷(xiāo)證券的情況注：無(wú)。 其他關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)的說(shuō)明于本報(bào)告期末，本基金持有1,779,889,，%(2009年12月31日：無(wú))。 利潤(rùn)分配情況注：無(wú)。 期末（ 2010年12月31日 ）本基金持有的流通受限證券 因認(rèn)購(gòu)新發(fā)/增發(fā)證券而于期末持有的流通受限證券注：無(wú)。 期末持有的暫時(shí)停牌等流通受限股票金額單位：人民幣元股票代碼股票名稱停牌日期停牌原因期末估值單價(jià)復(fù)牌日期復(fù)牌開(kāi)盤(pán)單價(jià)數(shù)量（股）期末成本總額期末估值總額備注000652泰達(dá)股份2010年11月22日公告重大事項(xiàng)未知未知96,631770,751,注：本基金截至2010年12月31日止持有以上因公布的重大事項(xiàng)可能產(chǎn)生重大影響而被暫時(shí)停牌的股票，該類(lèi)股票將在所公布事項(xiàng)的重大影響消除后，經(jīng)交易所批準(zhǔn)復(fù)牌。 期末債券正回購(gòu)交易中作為抵押的債券無(wú)。 風(fēng)險(xiǎn)管理政策和組織架構(gòu)本基金屬于交易型開(kāi)放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金，風(fēng)險(xiǎn)與收益高于混合基金、債券基金與貨幣市場(chǎng)基金。本基金為完全被動(dòng)式指數(shù)型基金，緊密跟蹤標(biāo)的指數(shù)，具有和標(biāo)的指數(shù)所代表的股票市場(chǎng)相似的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，屬于證券投資基金中風(fēng)險(xiǎn)較高、收益較高的品種。本基金投資的金融工具主要包括基金投資、股票投資及債券投資。本基金在日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中面臨的與這些金融工具相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)主要包括信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)及市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。本基金的基金管理人從事風(fēng)險(xiǎn)管理的主要目標(biāo)是爭(zhēng)取將以上風(fēng)險(xiǎn)控制在限定的范圍之內(nèi)，使本基金在風(fēng)險(xiǎn)和收益之間取得最佳的平衡以實(shí)現(xiàn)“緊密跟蹤業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，追求跟蹤偏離度和跟蹤誤差最小化”的風(fēng)險(xiǎn)收益目標(biāo)。本基金的基金管理人奉行全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系的建設(shè)，建立了以風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)為核心的、由督察長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)、監(jiān)察稽核部、風(fēng)險(xiǎn)管理部和相關(guān)業(yè)務(wù)部門(mén)構(gòu)成的四級(jí)風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)體系。本基金的基金管理人在董事會(huì)下設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，負(fù)責(zé)制定風(fēng)險(xiǎn)管理的宏觀政策，審議通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)控制的總體措施等；在管理層層面設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)，討論和制定公司日常經(jīng)營(yíng)過(guò)程中風(fēng)險(xiǎn)防范和控制措施；在業(yè)務(wù)操作層面風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)主要由監(jiān)察稽核部和風(fēng)險(xiǎn)管理部負(fù)責(zé)，協(xié)調(diào)并與各部門(mén)合作完成運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)管理以及進(jìn)行投資風(fēng)險(xiǎn)分析與績(jī)效評(píng)估。監(jiān)察稽核部和風(fēng)險(xiǎn)管理部對(duì)公司總經(jīng)理負(fù)責(zé)。本基金的基金管理人對(duì)于金融工具的風(fēng)險(xiǎn)管理方法主要是通過(guò)定性分析和定量分析的方法去估測(cè)各種風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的可能損失。從定性分析的角度出發(fā)，判斷風(fēng)險(xiǎn)損失的嚴(yán)重程度和出現(xiàn)同類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)損失的頻度。而從定量分析的角度出發(fā)，根據(jù)本基金的投資目標(biāo)，結(jié)合基金資產(chǎn)所運(yùn)用金融工具特征通過(guò)特定的風(fēng)險(xiǎn)量化指標(biāo)、模型，日常的量化報(bào)告，確定風(fēng)險(xiǎn)損失的限度和相應(yīng)置信程度，及時(shí)可靠地對(duì)各種風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行監(jiān)督、檢查和評(píng)估，并通過(guò)相應(yīng)決策，將風(fēng)險(xiǎn)控制在可承受的范圍內(nèi)。 信用風(fēng)險(xiǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)是指基金在交易過(guò)程中因交易對(duì)手未履行合約責(zé)任，或者基金所投資證券之發(fā)行人出現(xiàn)違約、拒絕支付到期本息等情況，導(dǎo)致基金資產(chǎn)損失和收益變化的風(fēng)險(xiǎn)。本基金的基金管理人在交易前對(duì)交易對(duì)手的資信狀況進(jìn)行了充分的評(píng)估。本基金的銀行存款存放在本基金的托管行中國(guó)工商銀行，與該銀行存款相關(guān)的信用風(fēng)險(xiǎn)不重大。本基金在交易所進(jìn)行的交易均以中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司為交易對(duì)手完成證券交收和款項(xiàng)清算，違約風(fēng)險(xiǎn)可能性很小。 本基金的基金管理人建立了信用風(fēng)險(xiǎn)管理流程，通過(guò)對(duì)投資品種信用等級(jí)評(píng)估來(lái)控制證券發(fā)行人的信用風(fēng)險(xiǎn)，且通過(guò)分散化投資以分散信用風(fēng)險(xiǎn)。信用等級(jí)評(píng)估以內(nèi)部信用評(píng)級(jí)為主，外部信用評(píng)級(jí)為輔。內(nèi)部債券信用評(píng)級(jí)主要考察發(fā)行人的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，以及信用產(chǎn)品的條款和擔(dān)保人的情況等。此外，本基金的基金管理人根據(jù)信用產(chǎn)品的內(nèi)部評(píng)級(jí)，通過(guò)單只信用產(chǎn)品投資占基金資產(chǎn)凈值的比例及占發(fā)行量的比例進(jìn)行控制，通過(guò)分散化投資以分散信用風(fēng)險(xiǎn)。于2010年12月31日，本基金未持有信用類(lèi)債券(2009年12月31日：同)。 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指基金所持金融工具變現(xiàn)的難易程度。本基金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)一方面來(lái)自于基金份額持有人可隨時(shí)要求贖回其持有的基金份額，另一方面來(lái)自于投資品種所處的交易市場(chǎng)不活躍而帶來(lái)的變現(xiàn)困難或因投資集中而無(wú)法在市場(chǎng)出現(xiàn)劇烈波動(dòng)的情況下以合理的價(jià)格變現(xiàn)。針對(duì)兌付贖回資金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，本基金的基金管理人每日對(duì)本基金的申購(gòu)贖回情況進(jìn)行嚴(yán)密監(jiān)控并預(yù)測(cè)流動(dòng)性需求，保持基金投資組合中的可用現(xiàn)金頭寸與之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中設(shè)計(jì)了巨額贖回條款，約定在非常情況下贖回申請(qǐng)的處理方式，控制因開(kāi)放申購(gòu)贖回模式帶來(lái)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，有效保障基金持有人利益。針對(duì)投資品種變現(xiàn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，本基金的基金管理人通過(guò)獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)設(shè)定流動(dòng)性比例要求，對(duì)流動(dòng)性指標(biāo)進(jìn)行持續(xù)的監(jiān)測(cè)和分析，包括組合持倉(cāng)集中度指標(biāo)、組合在短時(shí)間內(nèi)變現(xiàn)能力的綜合指標(biāo)、組合中變現(xiàn)能力較差的投資品種比例以及流通受限制的投資品種比例等。本基金所持目標(biāo)ETF份額能通過(guò)股票組合贖回或二級(jí)市場(chǎng)交易賣(mài)出，所持股票均在證券交易所上市，其余金融資產(chǎn)均能以合理價(jià)格適時(shí)變現(xiàn)。本基金所持有的全部金融負(fù)債的合約約定到期日均為一個(gè)月以內(nèi)且不計(jì)息，可贖回基金份額凈值(所有者權(quán)益)無(wú)固定到期日且不計(jì)息，因此賬面余額即為未折現(xiàn)的合約到期現(xiàn)金流量。 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指基金所持金融工具的公允價(jià)值或未來(lái)現(xiàn)金流量因所處市場(chǎng)各類(lèi)價(jià)格因素的變動(dòng)而發(fā)生波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，包括利率風(fēng)險(xiǎn)、外匯風(fēng)險(xiǎn)和其他價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。 利率風(fēng)險(xiǎn)利率風(fēng)險(xiǎn)是指金融工具的公允價(jià)值或現(xiàn)金流量受市場(chǎng)利率變動(dòng)而發(fā)生波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。利率敏感性金融工具均面臨由于市場(chǎng)利率上升而導(dǎo)致公允價(jià)值下降的風(fēng)險(xiǎn)，其中浮動(dòng)利率類(lèi)金融工具還面臨每個(gè)付息期間結(jié)束根據(jù)市場(chǎng)利率重新定價(jià)時(shí)對(duì)于未來(lái)現(xiàn)金流影響的風(fēng)險(xiǎn)。本基金持有的利率敏感性資產(chǎn)主要為銀行存款、結(jié)算備付金和部分存出保證金等，其余金融資產(chǎn)和金融負(fù)債不計(jì)息，因此本基金的收入及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量在很大程度上獨(dú)立于市場(chǎng)利率變化。本基金的基金管理人定期對(duì)本基金面臨的利率敏感性缺口進(jìn)行監(jiān)控。 利率風(fēng)險(xiǎn)敞口單位：人民幣元本期末 2010年12月31日1年以內(nèi)15年5年以上不計(jì)息合計(jì)資產(chǎn)銀行存款119,380,119,380,結(jié)算備付金189,189,存出保證金2,000,660,2,660,交易性金融資產(chǎn)2,270,753,2,270,753,應(yīng)收證券清算款3,258,3,258,應(yīng)收利息25,25,應(yīng)收申購(gòu)款1,434,1,434,其他資產(chǎn)資產(chǎn)總計(jì)121,570,2,276,130,2,397,701,負(fù)債應(yīng)付贖回款722,722,應(yīng)付管理人報(bào)酬62,62,應(yīng)付托管費(fèi)12,12,應(yīng)付交易費(fèi)用514,514,其他負(fù)債204,204,負(fù)債總計(jì)1,516,1,516,利率敏感度缺口121,570,2,274,614,2,396,184,上年度末 2009年12月31日1年以內(nèi)15年5年以上不計(jì)息合計(jì)資產(chǎn)銀行存款1,281,883,1,281,883,交易性金融資產(chǎn)2,315,204,2,315,204,應(yīng)收利息329,329,資產(chǎn)總計(jì)1,281,883,2,315,533,3,597,416,負(fù)債應(yīng)付證券清算款305,894,305,894,應(yīng)付管理人報(bào)酬975,975,應(yīng)付托管費(fèi)195,195,應(yīng)付交易費(fèi)用1,878,1,878,其他負(fù)債39,39,負(fù)債總計(jì)308,982,308,982,利率敏感度缺口1,281,883,2,006,551,3,288,434,注：表中所示為本基金資產(chǎn)及負(fù)債的公允價(jià)值，并按照合約規(guī)定的利率重新定價(jià)日或到期日孰早者予以分類(lèi)。 利率風(fēng)險(xiǎn)的敏感性分析注：于2010年12月31日，本基金未持有交易性債券投資，因此市場(chǎng)利率的變動(dòng)對(duì)于本基金資產(chǎn)凈值無(wú)重大影響(2009年12月31日：同)。 其他價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)其他價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)是指基金所持金融工具的公允價(jià)值或未來(lái)現(xiàn)金流量因除市場(chǎng)利率和外匯匯率以外的市場(chǎng)價(jià)格因素變動(dòng)而發(fā)生波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。本基金所面臨的其他價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源于單個(gè)證券發(fā)行主體自身經(jīng)營(yíng)情況或特殊事項(xiàng)的影響，也可能來(lái)源于證券市場(chǎng)