【文章內容簡介】 受理、貸款組合和管理報 12 告，呆賬準備金或資本金充足性分析，利潤及貸款定價分析，作為參數(shù)來建立正式的貸款組合風險管理模型等。內部評級方法的優(yōu)點在十加入了外部評級機構通常不能得到的客戶信息，而不要過多地依賴十外部信用評級機構的評估。此外，內部信用評估方法與資產組合信用風險模型有許多類似之處，不斷精確的信用風險管理技術為進一步應用資產組合信用風險模型估計資本充足率鋪平了道路。 ,RAROC,Credit Metrics 等風險度量方法。利用在險價值法 (VaR)來衡量在正常的市場條件和給定的置信水平 (通常是 95%或 99%)上，在給定的持有期間內，某一投資組合預期可能發(fā)生的最大損失。利用風險調整的資本收益法 (RAROC)將經濟資本在不同部門、不同產品、不同業(yè)務之間進行合理配置。利用信貸矩陣 (Credit Metrics)組合模型以信用評級為基礎計算某項貸款或某組貸款違約的概率，然后計算貸款同時轉變?yōu)閴馁~的概率。 。全面風險管理是指對銀行內部各層次的業(yè)務單位、各類風險進行通盤管 理，將信用風險、市場風險及其他風險，以及包含這些風險的各種金融資產與資產組合、承擔這些風險的各個業(yè)務單位納入到統(tǒng)一的體系中，依據統(tǒng)一標準對各類風險進行測量、加總，目 _依據全部業(yè)務的相關性對風險進行控制和管理。這種方法不僅是銀行業(yè)務多?；筱y行本身產生的一種需求，也是當今國際監(jiān)管機構對各大銀行提出的一種要求。 。資產組合調整是銀行吸取證券投資組合經驗而發(fā)展出的一系列方法，它是在不提高成本的前提下，對己經形成的資產組合進行科學調整，以達到利潤最大化的風險管理方法。這些方法主要包括貸款證券化、收購 兼并、信用衍生產品等等。 國際活躍銀行風險管理的發(fā)展趨勢 一、風險管理上升到銀行發(fā)展戰(zhàn)略高度，董事會直接負責風險管理政策的制定。目前，一些活躍銀行的最高決策層 (董事會 )己把風險管理納入其發(fā)展戰(zhàn)略計劃，將之作為銀行內部管理的一個組成部分，風險管理在整個管理體系中的地位己上升到銀行發(fā)展戰(zhàn)略的高度。 二、獨立的風險管理部門開始出現(xiàn)，風險管理趨十口?；椭贫然?。與 風險管理上升到銀行發(fā)展戰(zhàn)略高度相適應，活躍銀行風險管理在組織制度上形成了由董事會、風險管理委員會直接領導的，以獨立風險管理部門為中心，與各個業(yè)務部門緊 密聯(lián)系的風險內部管理系統(tǒng)。現(xiàn)代風險管理系統(tǒng)強調風險管理部門既要與各業(yè)務部門保持密切的聯(lián)系和信息暢通，同時又十分強調風險管理部門的獨立性和對風險管理的全面系統(tǒng)性。風險管理決策與業(yè)務決策的適度分離，改變了風險管理決策從屬十以盈利為首要目標的業(yè)務決策的傳統(tǒng)管理體制。同時，以獨立風險管理部門為中心的風險管理系統(tǒng)的運行是建立在管理口?；椭贫然幕A上的，這就進 13 一步加強了商業(yè)銀行在復雜的風險環(huán)境中及時、有效地管理風險的能力。 三、風險管理技術趨十計量化和模型化?，F(xiàn)代商業(yè)銀行風險管理越來越重視定量分析，大量運用數(shù)理統(tǒng) 計模型來識別、衡量和監(jiān)測風險，這使得風險管理越來越多地體現(xiàn)出客觀性和科學性的特征，也使風險管理決策成為藝術性和科學性相結合的決策行為。 四、現(xiàn)代風險管理技術與 IT 技術口益結合。現(xiàn)代信息技術在銀行風險管理中發(fā)揮著越來越重要的作用。國際大銀行都非常重視采用最新的 IT 技術，建立起先進的信息管理系統(tǒng)。無論是風險信息在全球范圍的收集、傳遞和整理，還是模型管理所必需的數(shù)據庫的建立和管理，其對 IT 技術的依賴性都越來越強。 IT 管理系統(tǒng)運行的穩(wěn)定性本身就是現(xiàn)代風險管理中操作風險的一部分內容。 14 第 4章 我國商業(yè)銀行信用風險的現(xiàn)狀及問 題分析 我國商業(yè)銀行信用風險現(xiàn)狀 銀行業(yè)市場份額集中度偏高 按照中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會的劃分標準，我國的銀行業(yè)金融機構可劃分 為 4 類： (1)四大國有商業(yè)銀行； (2)股份制商業(yè)銀行； (3)城市商業(yè)銀行： (4)其他銀行機構，包括政策性銀行、外資銀行、城市信用合作社、農村信用合作社、企業(yè)集團內部的金融公司、信托投資公司、金融租賃公司、金融資產管理公司和郵政儲蓄機構。 銀行業(yè)金融機構資產負債情況表 (法人 ) 2021 年 9 月 單 位：億元、 % 銀行業(yè)金融機構 大型商業(yè)銀行 股份制商業(yè)銀行 城市商業(yè)銀行 其他類金融機構 總資產 總資產 比上年同期增長率 1264000 % 571294 % 219401 % 114428 % 358878 % 總負債 總負債 比上年同期增長率 1181725 % 533487 % 207029 % 106798 % 334411 % 表 41 從表 1 中可以看出在我國現(xiàn)有經濟體制下，國有銀行和國家政策性銀行占據了大部 分的市場份額，并且仍然占主導地位，壟斷著我國的金融市場，使得銀行貸款資金用于比較固定和單一的行業(yè)，這就使信用風險程度大幅度提高。 銀行資產質量較差，不良存款數(shù)額巨大 15 2021 年商業(yè)銀行不良貸款情況表（單位：億元、 %） 2021 年 一季度末 二季度末 三季度末 四季度末 余額 占全部貸款比例 余額 占全部貸款比例 余額 占全部貸款比例 余額 占全部貸款比例 不良貸款總額 4382 4564 % 4788 % 4929 % 次級類貸款 1801 % 1960 % 2028 % 2176 % 可疑類貸款 1909 % 1934 % 2074 % 2122 % 損失類貸款 672 % 670 % 685 % 630 0． 13% 表 42 從表 2 中可以看出銀行資產質量較差，不良貸款數(shù)額巨大。 資產負債結構不合理，贏利性比較差 我國商業(yè)銀行在資金運用中，有相當一部分是中長期 貸款和投資，而大部分的存款和借款 屬于 短期資金，融資的期限總體上短于運用資金的期限從而有明顯的不均衡”短期長貸”的資產負債結構引起到期日缺口，銀行靠短期拆借來維持流動性，這種惡性循環(huán)使得銀行資產的盈利性越差，導致風險越大。 資本充足率偏低流動性差 自《商業(yè)銀行 資本 充足率管理辦法》從 2021 年 3 月 1 日實施以來，銀行業(yè)務的發(fā)展與銀行資本金充足率低的矛盾就更加突出。銀行為了補充銀行資本金，發(fā)行次級債，造成短期內巨額的融資方案給資本市場帶來較大壓力，銀行之間相互持有的大部分債券增加了銀行業(yè)的系統(tǒng)風險發(fā)生的可能性。銀行 的資本充足率一旦偏低，可用于貸款和投資的資金大量減少，不僅使得銀行的流 16 動性差，還使銀行的盈利能力大大降低，銀行面臨著的是經營上的脆弱性和自身抵御風險能力的下降。 我國商業(yè)銀行側重于報表數(shù)據，貸款方式及流程簡單，監(jiān)管環(huán)節(jié)薄弱，多數(shù)銀行的貸款審批還是行長一人掌控制度，對企業(yè)進行評估后的結果只用于銀行內部授信額度的確定 ， 沒有對外公開，這些都反映出我國商業(yè)銀行信用風險管理方法不先進；信用風險管理體制不健全，因為負責信用風險管理的主要是信貸部門的信貸人員，風險評估的過程通常是信貸人員對貸款的風險狀況進行評估，定期向上 級匯報，這種模式跟不上實際變化的速度，不能滿足風險控制所要求的時效性；信用風險決策制度不靈活，大多數(shù)商業(yè)銀行的信貸人員身兼貸前調查核實和信貸審批等多個職位，不遵循不相容職位分離原則，沒有起到互相監(jiān)督互相補充的作用，致使出現(xiàn)風險漏洞時，由于信貸人員的專業(yè)水平較低，素質較差而沒有及時發(fā)現(xiàn)控制風險，最終導致不良貸款的產生，使銀行受到損失。 我國商業(yè)銀行信用風險問題分析 與世界各國大型商業(yè)銀行相比 ,我國商業(yè)銀行信用風險管理在體系建設、涵蓋范圍、文化建設、管理方法和計量手段等各方面都還存在著明顯差距 ,我國商業(yè)銀行信用 風險管理存在的若干問題。 商業(yè)銀行公司治理結構落后 我國商業(yè)銀行的現(xiàn)代企業(yè)制度還未真正確立 ,公司治理結構很不健全 ,尤其是在國內處于壟斷地位的國有商業(yè)銀行這一根本性問題未能解決 ,并沒有有效地實行所有權和經營權的分離 ,商業(yè)化程度并不高 ,政策性業(yè)務和行政干預仍很多 ,風險承擔的最終邊界并不明確。董事會的組成和運作缺乏獨立性 ,風險管理的層次多但效率差 ,對市場信號反應慢 ,部門行使職能過程中易受到各種外界的限制和干擾 ,決策的效果不佳。透過國有商業(yè)銀行紛繁復雜的不良資產成因 ,深藏其下的是體制、機制性根源。長期以來 ,國有商 業(yè)銀行在半計劃、半市場的環(huán)境中經營 ,沿襲典型的計劃經濟體制下國營企業(yè)的治理模式 ,管理體制老套 。 風險管理體系機制不健全 風險管理是整個銀行經營管理中的重要一環(huán) ,需要建立長效的風險管理機制。由于我國商業(yè)銀行風險管理起步比較晚 ,造成目前風險管理的體系不夠健全 ,政策制度不夠精細 ,用人機制僵化 ,監(jiān)督制約機制薄弱。 17 在風險管理體系方面 ,一是風險管理模式分散 ,規(guī)劃上各自為政 ,缺乏對行業(yè)、地區(qū)風險進行集中統(tǒng)一管理 ,抵御行業(yè)、地區(qū)等系統(tǒng)性風險的能力弱 ,商業(yè)銀行未形成標準化的風險管理報告體系 ,對跨境、跨區(qū)集團與關聯(lián)客 戶的風險控制以及產業(yè)風險集中的監(jiān)測與控制不到位 。同時 ,不同機構對同一客戶的準入退出策略相互沖突 。信息系統(tǒng)分散 ,為一體化經營、集中管理造成了很大障礙。二是決策機制不完善 ,2021 年以前 ,國有商業(yè)銀行的決策機制先后經歷了從簡單的“三級審批”到“審貸分離”兩個階段 ,無論是決策的專業(yè)化程度 ,還是決策程序對道德風險約束力 ,這兩種模式均存在明顯缺陷 ,這是大量不良貸款形成的重要原因 ,雖然國內商業(yè)銀行在決策機制上進行了許多改進 ,如中行的“三位一體”的授額信貸決策機制的建立 ,但還存在決策集中度、專業(yè)化水平低等問題。三是全面 的風險管理還不到位 ,商業(yè)銀行仍以信貸風險管理為主 ,對市場風險、操作風險重視不夠。 對風險管理理念的認識比較片面 國際先進銀行 ,十分重視風險 — 收益匹配的原則 ,控制風險和創(chuàng)造收益是同等重要的事情。用他們自己的語言是 :“ 2R” (Risk and Return )is the same coin。即風險和收益 (回報 )是同一枚硬幣的正反兩面 ,彼此不能分離。但在我國商業(yè)銀行中 ,對風險管理和業(yè)務發(fā)展的關系認識還有差距 ,先進的風險管理理念并未建立。在經營管理中 ,割裂業(yè)務發(fā)展與風險控制的關系 ,片面追求短期效益 ,忽視了風險控 制 ,不良授信與日俱增 ,授信產品的特殊性 ,決定了其經營風險往往要經過較長時間才能顯現(xiàn) ,具有明顯的風險滯后特征 ,在誘人的短期利益后面潛伏著巨大的中長期風險 ,國有商業(yè)銀行許多中長期項目貸款的失敗教訓證明了此點 ,商業(yè)銀行持續(xù)健康發(fā)展的經營理念尚待確立。 信用風險管理的獨立性相對較差 制度體系的健全和獨立是確保風險管理具有超前和客觀的分析能力的關鍵。從國外銀行看 ,基本都具有從董事會、風險管理部門到風險管理官在內的較為獨立的風險管理體系 ,這種獨立性不僅表現(xiàn)在風險控制要獨立于市場開拓 ,設立獨立的信貸審批官 ,還表現(xiàn)在程序控 制、內部審計和法律管理等方面。例如在德國的銀行系統(tǒng) ,風險控制上奉行“四眼原則” (Four Eyes Principal),即至少有四只眼睛同時盯住一筆業(yè)務。這種“四眼原則”并不是簡單地理解為一筆信貸業(yè)務要有“雙人調查、雙人審批” ,而是強調有兩只眼睛來自于市場拓展系統(tǒng) ,有兩只眼睛來自于風險控制系統(tǒng) ,只有這樣才能確保銀行對風險的分析和業(yè)務的判斷會更全面、更準確。但在我國 ,一些銀行的風險管理體系往往還不健全 ,風險管理受外界因素干擾較多 ,獨立性原則體現(xiàn)不夠。 風險管理分析技術與信息掌握的差距巨大 長期以來 ,我國商業(yè) 銀行在風險管理方面比較重視定性分析 ,如信用風險管理中 ,重視貸款投向的政策性、合法性、貸款運行的安全性等 ,這些分析方法在強化風險管理中是不可缺少的。但是 ,與 18 國外風險管理方法相比 ,風險管理量化分析手段欠缺 ,在風險識別、度量等方面還很不精確。如信用風險管理中 ,對借款企業(yè)財務狀況和市場 ,對借款企業(yè)產品需求的變量因素的微觀分析往往不足。 19 第 5章 我國商業(yè)銀行信用風險管理的對策 培養(yǎng)信用風險的管理文化 對于各個企業(yè)文 化都是很重要的，商業(yè)銀行作為特殊企業(yè)也不在例外。商業(yè)銀行風險管理 文化 在經營過程中就逐步形成了一種管理理念和銀 行工作人員的價值觀。形成了一種對信用風險的統(tǒng)一認識，那么在處理信用風險問題上 自然 會得到更好的效果。銀行高層管理人員提高對信用風險的認識，做好風險管理的基礎工作和核心內容，銀行工作人員都樹立起信用風險的防范意識，經信用風險意識落實到每個員工身上，保證各項制度的落實和信用風險管理體系發(fā)揮其應有的作用。這樣就在商業(yè)銀行內部建立起了一支高素質的信用風險管理隊伍。 完善風險測量體系，加快商業(yè)銀行內部企業(yè)信用評級體系建設 針對我國現(xiàn) 行的貸款體系風險系數(shù)的確定，其很大程度上是主觀上的確定，很大依賴認為因素。我國應該研究出適合 中國 國情的一些風險指標，然后對各項指標進行客觀的分析，運用數(shù)學模型、金融工程技術對這些指標系數(shù)得出 科學 的 計算 公式，根據實際情況，對不同的貸款進行相應的調整。對 缺乏專業(yè)評級機構，商業(yè)銀行自身要設立內部的信用評級體系，不管對外對內企業(yè)，都要用自身的內部評級體系去評定。我國現(xiàn)行的評級體系不全面，可以借鑒國外的先進經驗來完善。 提高信息披露的質量水平，確保數(shù)據資料的真實性 在信用風險現(xiàn)狀中，有的企業(yè)就制造一些假的資料來蒙蔽銀行而造成信