【文章內容簡介】 100 經營活動現(xiàn)金流出小計 900 經營活動產生的現(xiàn)金流量凈額 200 二、投資活動產生的資金流量 收回投資所收到的現(xiàn)金 取得投資收益所收到的現(xiàn)金 處置固定資產、無形資產和其他長期資產所收回的現(xiàn)金 收到其他與投資活動有關的現(xiàn)金 投資活動現(xiàn)金流入小計 0 購買固定資產、無形資產和其他長期資產所支出的現(xiàn)金 500 投資所支出的現(xiàn)金 支付其他與投資活動有關的現(xiàn)金 投資活動現(xiàn)金流出小計 500 投資活動產生的現(xiàn)金流量凈額 500 三、籌資活動產生的現(xiàn)金流量 吸收投資所收到的現(xiàn)金 借款（債券）所收到的現(xiàn)金 500 收到其他與投資活動有關的現(xiàn)金 投資活動現(xiàn)金流入小計 500 償還債務所支付的現(xiàn)金 100 分配股利、利潤或支付利息等所支付的現(xiàn)金 支付的其它與籌資活動有關的現(xiàn)金 籌資活動產生的現(xiàn)金流出小計 100 籌資活動產生的現(xiàn)金流量凈額 400 四、預算期現(xiàn)金流量凈額 100 現(xiàn)金預算（間接法現(xiàn)金流量表） 一、預算期初現(xiàn)金余額 400 二、將凈利潤調整為經營活動現(xiàn)金流量 凈利潤 150 調整非付現(xiàn)的經營成本 +100 調整影響凈利潤的非經營活動 調整經營活動債權債務期初期末差額 0 調整存貨期初期末差額 － 50 經營活動產生的現(xiàn)金流量凈額 ＋ 200 三、投資活動產生的現(xiàn)金流量凈額 － 500 四、籌資活動產生的現(xiàn)金流量凈額 ＋ 400 五、不涉及現(xiàn)金流量的投資和籌資活動 債務轉資本 以固定資產或存貨等償還債務 用非現(xiàn)金資產對外投資 … 六、預算期現(xiàn)金流量凈額 ＋ 100 七、預算期末現(xiàn)金余額 500 一、財務目標 企業(yè)目標： 從宏觀上講， 企業(yè)要合理利用有限資源，為這個社會創(chuàng)造最大的財富。 從微觀上講， 企業(yè)要使所有的相關利益者都滿意，有盡可能多的收益和回報。 企業(yè)目標的三個層次及對財務管理的要求： 第四講 財務目標和理財環(huán)境 （ 1）生存的目標：財務管理應努力使企業(yè)保持合理的財務比例和良好的償債能力，確保企業(yè)不會破產。 （ 2）發(fā)展的目標：財務管理應及時有效地，以最低的成本籌集到企業(yè)發(fā)展所需的資金，保證企業(yè)具有持續(xù)的發(fā)展能力。 （ 3）獲利的目標：財務管理應有效地管理和運作好企業(yè)的資金，加速資金的周轉，提高資金的利用水平，增加企業(yè)的盈利。 第四講 財務目標和理財環(huán)境 財務目標 ? 利潤最大化 ? 現(xiàn)金流量狀況最好 ? 每股收益最大 ? 資金利用水平最高 ? 企業(yè)價值最大（相關利益