【文章內容簡介】 強企業(yè)的財務管理工作，才有可能使企業(yè)經營管理步入良性循環(huán)的軌道，促進企業(yè)大。但由于受傳統體制和外部宏觀等因素的影響，其財務管理狀況不容樂觀。主要從民營企業(yè)的財務管理觀念、財務管理制度、投融資、人員素質和資金管理等方面分析了民營企業(yè)財務管理工作中存在的一些問題，同時針對這些問題提出了相應的措施，以促進民營企業(yè)快速健康發(fā)展。 我國民營企業(yè)財務管理方面存在的缺陷 (1)財務管理觀念陳舊。 首先，受自身文化水平的限制，大部分業(yè)主根本無法掌握化的經營管理理念和經營管理方法。其次，多數民營企業(yè)尚未建立起諸如時間價值、風險價值、機會成本等管理的觀念。再次，人員素質水平整體偏低，會計基礎工作薄弱。 (2)意識淡薄。 部分民營企業(yè)惡意逃避貸款債務，使貸款機構感到貸款風險太大，從而降低了對這些企業(yè)貸款支持的積極性。此外大多數民營企業(yè)財務管理及財務信息披露不規(guī)范、不透明。會計信息缺乏可信度，導致企業(yè)社會的信譽度和認知度低，從而引起擔保難籌資難等一系列問題。 (3)風險意識缺乏。 民營企業(yè)在高速增長的同時也面臨各種各樣的風險，民營企業(yè)的自身素質的缺陷，使其在經營管理中可能要遭遇更大更多的風險。而一般民營企業(yè)都將主要精力集中在對產品的生產和營銷業(yè)務上，很少真正關注上述風險的存在，沒有風險管理和控制的機制，更沒有安排專門的部門和人員來切實控制和降低風險。 財務制度不健全 (1)內部控制制度不完善。 一是對現金管理不嚴，造成資金閑置或不足。二是彼此之間“三角帳”多，資金回收困難。三是存貨控制薄弱，造成資金呆滯。 (2)成本管理不實用。 一方面，多數民營企業(yè)企業(yè)采用精打細算，減少浪費等措施控制成本絕對額。然而，有些企業(yè)走向極端，過分追求產品成本絕對額的降低，甚至不惜通過降低產品質量來達到目的。從長遠來看，勢必減少企業(yè)利潤。另一方面，大部分的民營企業(yè)的財務人員由于管理知識薄弱，難以確定企業(yè)生產的盈虧平衡點，在相對成本的控制方面缺乏經驗和措施，不能根據企業(yè)實際狀況提出建設性的意見。在成本核算方面也十分粗放，這對安排產品品種、調整生產結構十分不利。 融資困境 (1)融資結構不合理。 與國有企業(yè)相比，我國民營企業(yè)的資產負債率要低得多，主要以內源性融資為主，外部融資很少。外部融資中銀行貸款是主要的，權益融資占的比例很少。 (2)融資策略不科學。 不能按照資本結構最優(yōu)、企業(yè)價值最大化進行融資。很多民營企業(yè)只要能融資，就不考慮融資成本和融資風險。民營企業(yè)不計融資成本爭著去一板市場和海外上市，但其實很多并不能給企業(yè)帶來價值最大化。很多民營企業(yè)在民間借貸的利息率比銀行利率高得多，但民營資本的平均本收益率一般都遠低于這個比例，因此這種高成本債務會降低股權收益，減少企業(yè)價值。 (3)國家相關政策缺位。 首先，國家沒有專設民營企業(yè)管理扶持機構，國家的優(yōu)惠政策向民營企業(yè)傾斜的不多，使之長期處于不利地位。其次，尚未建立專門為民營企業(yè)貸款服務的中介機構和貸款擔保機構，貸款的抵押和擔保難以實現。 投資決策缺陷 (1)投資環(huán)境差。 ①投資領域準入問題。目前，民營經濟在社會服務業(yè)以及國有產權交易領域的投資進入很少。盡管民營在制造業(yè)領域的投資較高，但投資主要流向了勞動與資源密集型的傳統制造業(yè)領域。在資本與技術密集型的大型制造業(yè)領域投資不足。②投資服務環(huán)境不完善，民營投資行為存在著種種扭曲、失靈。③投資權益得不到應有的保障。現行投資政策體制條件下，民營經濟的投資交易費用、投資權益得不到應有的保障?，F行投資政策體制條件下，民營經濟的投資交易費用、投資資金成本與投資稅費負擔相對較重，嚴重制約了民營投資收益的提高。 (2)短期行為制約。 大部分民營企業(yè)投資所需資金短缺，銀行和其它金融機構是中小企業(yè)資金的主要來源，但中小企業(yè)吸引金融機構的投資或借款比較困難。 資金管理與收益分配效率不足 。 很多民營企業(yè)缺少資金使用的長、中、短期計劃，缺乏現金流量管理觀念。存在重銷售、輕理財的現象。 。 民營企業(yè)的家族式管理，在初創(chuàng)發(fā)展時曾起過一定的積極作用，但隨著企業(yè)規(guī)模擴大，內部股權封閉逐漸暴露出許多矛盾與缺陷，所有者不僅要防范中層員工的“道德風險”及“逆向選擇”，甚至要防范所有者之間的利益吞食，在分配上較少考慮資本結構問題。 2 加強民營財務管理的對策 。 政府或商會為民營企業(yè)家制定培訓規(guī)劃，有計劃地鼓勵和選送一些經營管理人員到國外機構、高等院校和大企業(yè)進行系統培訓，使其通過學習提高經營管理能力和綜合素質。 。 政府或商會為民營企業(yè)家制定培訓規(guī)劃，有計劃地鼓勵和選送一些經營管理人員到國外機構、高等院校和大企業(yè)進行系統培訓，使其通過學習提高經營管理能力和綜合素質。 。 會計核算的性質和特點決定了會計人員必須具有較高的政策水平、良好的職業(yè)道德、全面的業(yè)務知識和技能。加強民營企業(yè)會計基礎工作的規(guī)范性，做好賬簿的設置、會計科目的使用、往來賬的及時核對清理及會計報表的編制等會計基礎工作，做到賬目齊全清楚、憑證完整無誤、理賬及時、準確。 改革創(chuàng)新財務制度 。 建立一套行之有效的內部控制制度，主要包括：不相容職務分離制度，合理設置財務會計及相關工作崗位，明確職責權限，形成相互制約機制；授權批準控制制度，明確涉及財務會計及相關人員的授權批準的范圍、權限、程序、責任等，在授權范圍內行使職權和承擔責任等。 。 ①財務部門運用量本利分析法，合理測定企業(yè)最佳銷售量及保本銷售量，進一步確定銷售價格，確定存貨最佳存量，減少無效或低效勞動。②應積極尋找適合企業(yè)產品特點的既能提高產品功能又能降低成本的途徑。③應做好成本分析工作，通過與計劃、前期以及最好水平等進行比較，發(fā)現降低成本費用的關鍵。 企業(yè)應以銷售預算為起點，并根據企業(yè)財力確定資本支出預算及對策，根據“以銷定產”的原則，確定生產預算，并據以確定直接材料、直接人工和制造費用預算，匯總編制產品成本預算和現金預算；最后綜合編制預計損益表、資產負債表和現金流量表。 多渠道解決民營企業(yè)融資難題 。 針對目前社會信用淡薄的問題，民營企業(yè)應盡快建立健全信用體系，加強信用文化建設。民營企業(yè)形象的塑造僅僅靠企業(yè)的道德是不夠的，還需要銀行的誘導與監(jiān)管，對整體信用不高的中小企業(yè)應該采取“區(qū)別區(qū)別對待，嚴格監(jiān)管”態(tài)度。 。 信用保險介入可提高銀行貸款的積極性，由保險公司為企業(yè)提供擔保。使銀行需要承擔的部分風險轉移到了保險公司，銀行貸款的風險降低了，貸款的積極性就提高了。 。 在我國，一方面是大量的民間金融資本未進入投資領域，另一方面，地方民營企業(yè)的需要貸款，而民間正規(guī)借貸渠道很單一?？梢娺@是一個有需有求的市場，盡管它是一種地下的非正規(guī)的金融，并且存在種種問題和缺陷，但是它的存在一定程度上解決了部分民營企業(yè)融資難的問題，客客觀上促進了我國的發(fā)展。 。 積極推動中小企業(yè)的股份制改造，發(fā)揮股份制融資功能，采取改制、兼并、聯合等多種形式，吸收民間資本、私人資本和外資進行參股。在產權清晰、責權明確的條件下，借助于多元投資主體上市在股票市場進行融資。 投資決策科學化 。 為了保證投資決策的正確性，必須建立一個由專家、技術人員、管理者和職工代表參加的決策領導機構，這是企業(yè)進行正確投資決策的關鍵，必須有一支作風好、技術硬、懂管理、會經營、有創(chuàng)新能力的決策者策者隊伍。 。 民營企業(yè)應關注投資環(huán)境的變化，正確評價投資環(huán)境，確立投資方向。同時，也要大力營造輿論環(huán)境，推動我國政府采取措施完善投資環(huán)境的公平性。民營企業(yè)應時刻關注政府采取的改變投資環(huán)境的措施，適應投資環(huán)境的改變，及時調整企業(yè)的投資方向。 。 民營企業(yè)應該以本業(yè)為主，慎重對待多元化。此外，政府部門應該鼓勵民營企業(yè)參與國家基礎設施建設投資，積極發(fā)展為民間投資者提供政策、財會，技術、管理和市場信息服務等代理組織，從而避免因信息不完全造成的決策失誤。 完善資金管理與利益分配 。 ①廣泛進行資金風險宣傳，樹立資金風險意識。②努力提高資金的使用效率，使資金運用產生最佳的效果。③注重“凈現金流”的增長。銷售額的增長當然可以帶來長期的業(yè)務增值，但是只有現金流增長，公司才有財力支付股東紅利，才能保證股東權益增長。 。 營運資金在企業(yè)的全部資金中占有相當大的比重，而且周轉短、形態(tài)易變，是財務管理工作的一項重要內容。加強營運資金的管理具體可以可以從以下幾個方面做起： ①加強財產控制和存貨管理。要建立健全財產物資管理的內部控制制度，并以科學的方法來確保存貨資金的最佳結構。 ②加強應收賬款管理。要對賒銷客戶的信用進行調研評定，定期核對應收賬款。對死賬、呆賬，要在取得確鑿證據后，進行妥善的會計處理。 。 企業(yè)的進一步發(fā)展應著眼于企業(yè)未來的穩(wěn)定和健康發(fā)展，走出少數人所有、家庭式管理的封閉圈子，放棄產權上的獨占，從構建企業(yè)命運共同體的角度出發(fā)，允許人力資本參與企業(yè)內部利益分配。經濟利益既是企業(yè)發(fā)展的動力和源泉，又是企業(yè)的歸的歸宿。利潤分配方式不能單一化，應兼顧各方的利益，采取股權、期權激勵機制等先進模式。從國家利益出發(fā)，首先要求企業(yè)家研究政府制定的產業(yè)發(fā)展政策和各項有關國民經濟發(fā)展的方針與政策，并在企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略中自覺落實。只有這樣，企業(yè)才能真正把握整個國家經濟環(huán)境與市場的發(fā)展趨勢，從而為發(fā)展開辟出廣闊的新天地。有些民營企業(yè)家對此不很關注，總認為自己的企業(yè)可以獨立于整體的經濟環(huán)境之外，這恰恰違反了市場經濟的根本規(guī)律，必然使企業(yè)發(fā)展走入彎路，甚至走入絕路?！　∧壳埃澜绺鲊钠髽I(yè)都在進行著各種方式的調整與整合，目的是為了在下一步的競爭中占據有利位置。中國的企業(yè)家也應當超越國企、民營的局限，實現各種優(yōu)勢資源的互補與整合，使中國企業(yè)得到更大的發(fā)展。在體制改革過程中，企業(yè)家應該遵循以下的方向：第一，任何資源的整合，都應該有利于增強中國企業(yè)在全球進行資源整合的能力，而不是僅僅解決所有權的歸屬問題；第二，任何改革都應該以增強企業(yè)落實、貫徹國家產業(yè)政策的能力與效力為目標，從而實現國家利益的最大化。越充分地貫徹國家的產業(yè)政策，企業(yè)與政府產生的合力就越大，企業(yè)的競爭能力就越強，美國、日本莫不如此。這要求企業(yè)家一定要自覺地與國家的利益保持一致，甚至要犧牲企業(yè)的局部利益以實現長遠的發(fā)展。這同時也要求政府在制定宏觀政策時不但要從全局的高度考慮問題，也要切實體會企業(yè)發(fā)展面臨的困難，從而形成企業(yè)與政府之間的良性互動，制定出符合國家長遠利益與大多數企業(yè)利益的政策，更有效地增強國家經濟細胞——企業(yè)的活力。第五章 民營企業(yè)發(fā)展的前景及歷程民營企業(yè)的發(fā)展前景無可限量。為什么樣這樣說呢？應該放在時代改變了這樣一個角度來看問題?，F在90年代和20年代相比，時代發(fā)生了重大的改變，民營企業(yè)更能符合時代的要求，更能跟上潮流。八十年代，政治經濟軍事問題因擾得很嚴重，加劇了冷戰(zhàn)思維。冷戰(zhàn)思維在國際上表現為“打壓”，當時的發(fā)展環(huán)境不適宜民營企業(yè)發(fā)展。八十年代，我們和越南打了一仗，那時候叫“北重南輕”，北重，就是對付蘇聯；周邊國家和我們的關系比較緊張。印度鬧得很兇，臺灣也開始造地對空導彈，日本軍事發(fā)展很厲害，我們國際環(huán)境很差，與美國的關系很不好。民營企業(yè)在這種形勢下只有自生自滅。　　到了九十年代，國營企業(yè)這老母雞就是不下蛋，只有靠小母雞下蛋。這個時候是沒有負擔的、人員包袱輕的、機制靈活的民營企業(yè)發(fā)展的大好時機。民營企業(yè)打的就是游擊戰(zhàn)。在現代條件下，國營企業(yè)是打正規(guī)戰(zhàn)的，可以有限地適應現代市場經濟，但是他的人才素質，官員隊伍都很難適應現代激烈的競爭局面。而民營企業(yè)輕裝上陣，有創(chuàng)新機制，更適應時代發(fā)展。國營企業(yè)要靠民營企業(yè)來帶動。不敢說今后民營企業(yè)包打天下，但必然是“二分天下有其一”。以后國有企業(yè)少了，也就慢慢地走上良性軌道，運用民營企業(yè)的運行機制了。法國鐵路不得不改為民營，日本也是這樣。德國之所以發(fā)展得比較慢，就是國營成分太重。民營企業(yè)的發(fā)展前景很好，前途是光明的，道路是曲折的，機會要抓住，優(yōu)勢要變成現實。一個企業(yè)發(fā)展到了一個平臺了，進入良性循環(huán)了，就拼文化了。馮鞏講得有道理，人生三階段：一階段是拼業(yè)務，拼能力；二階段是拼人格，拼品質；三階段拼身體，你能力再強，人格再高尚，沒有好的身體也不行。這個身體包括全體員工的身體健康。文化問題講起來很玄虛，其實也很具體。日本侵華的時候，對中國文化研究得很透徹，他們給士兵發(fā)小冊子，告訴哪個地方的人是個什么特點，什么優(yōu)點，什么缺點。他們研究得很具體。我們現在看企業(yè)，東北的企業(yè)為什么現在是這種狀況？這是一個文化問題。說企業(yè)老化，這只是一個問題，但不單單是這個問題，包括廣東，廣東在中華民族兩次大的關鍵時刻都是起到了關鍵作用的，一次是孫中山革命，北伐，還有一次就是改革?，F在就不行了，他有他的局限性。這個局限性就是，他可以賣土地，讓外國人來搞，但是他有狹隘性，好象他不是屬于漢文化的中心