【正文】 明處置和清收能力對違約損失率的影響。4．違約損失率應(yīng)不低于違約加權(quán)長期平均損失率。違約加權(quán)長期平均損失率是指在混合經(jīng)濟條件下，債務(wù)人在1年內(nèi)出現(xiàn)違約時違約風(fēng)險暴露的經(jīng)濟損失率?；旌辖?jīng)濟條件應(yīng)包括經(jīng)濟衰退的情形。長期平均損失率應(yīng)是基于同類貸款數(shù)據(jù)源中所有違約貸款的平均經(jīng)濟損失。5．違約損失率應(yīng)反映經(jīng)濟衰退時期違約債項的損失嚴重程度，保證商業(yè)銀行的違約損失估計值在所有可預(yù)見的經(jīng)濟條件下都保持穩(wěn)健和可靠。商業(yè)銀行應(yīng)制定相關(guān)政策，識別經(jīng)濟衰退情況，分析經(jīng)濟衰退對損失程度的影響，并合理估計違約損失率。這些政策應(yīng)包括但不限于下列內(nèi)容：識別不同產(chǎn)品和地區(qū)經(jīng)濟出現(xiàn)衰退的標(biāo)準、數(shù)據(jù)要求、判別經(jīng)濟衰退對損失影響程度的方法以及違約損失率的計量方法等。6．估計違約損失率的數(shù)據(jù)應(yīng)僅包括違約債務(wù)人風(fēng)險暴露。商業(yè)銀行應(yīng)收集區(qū)分違約暴露的關(guān)鍵因素、計算違約風(fēng)險暴露經(jīng)濟損失的因素，包括但不限于：（1）影響非零售風(fēng)險暴露違約損失的重要因素包括抵質(zhì)押、保證、經(jīng)濟環(huán)境、債務(wù)人的行業(yè)因素等。（2）影響零售風(fēng)險暴露違約損失的重要因素包括信用評分、產(chǎn)品、地區(qū)、未保證的信用額度、住房抵押貸款抵押率、風(fēng)險暴露種類、客戶關(guān)系的時間、債務(wù)人經(jīng)濟狀況等。（3）商業(yè)銀行采用不同的經(jīng)濟損失估計方法所需數(shù)據(jù)不同。商業(yè)銀行可以使用違約風(fēng)險暴露或核銷資產(chǎn)的市場價值，計算回收率；也可通過違約風(fēng)險暴露（包括本金和應(yīng)收未收利息及費用）、抵質(zhì)押品處置損失、直接清收成本、分攤的間接清收成本、回收時間和回收數(shù)量、折現(xiàn)率等因素，計算實際經(jīng)濟損失。7．違約損失率估計應(yīng)考慮實際回收數(shù)量和支付的成本。如商業(yè)銀行對債務(wù)人的清收尚未最終完成，商業(yè)銀行應(yīng)確定一個清收完成時間點，時間點的選擇應(yīng)有充分依據(jù)，并記錄在文檔中。8．商業(yè)銀行估計違約損失率時應(yīng)考慮風(fēng)險暴露損失嚴重程度的周期性變化。9．商業(yè)銀行應(yīng)考慮債務(wù)人風(fēng)險和抵質(zhì)押品風(fēng)險或抵質(zhì)押品提供方風(fēng)險之間的相關(guān)性。相關(guān)性較大時，應(yīng)進行保守估計。若債務(wù)和抵質(zhì)押品存在幣種錯配，商業(yè)銀行也應(yīng)進行保守估計。10．違約損失率估計應(yīng)以歷史清償率為基礎(chǔ)，不能僅依據(jù)對抵質(zhì)押品市值的估計。違約損失率估計應(yīng)考慮到商業(yè)銀行可能沒有能力迅速控制和清算抵押品。若違約損失率估計考慮抵質(zhì)押品因素，抵質(zhì)押品應(yīng)達到本辦法的認定標(biāo)準。11．商業(yè)銀行應(yīng)考慮到實際損失可能系統(tǒng)性地超過預(yù)期水平，違約損失率應(yīng)反映清償期間非預(yù)期損失額外上升的可能性。對違約貸款，商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)當(dāng)前經(jīng)濟情況和貸款法律地位，審慎地估計每筆貸款的預(yù)期損失。違約損失率超過商業(yè)銀行預(yù)期損失估計值的部分，就是這類貸款的資本要求。若違約貸款預(yù)期損失的估計值小于貸款損失準備與對這部分貸款沖銷兩者之和，商業(yè)銀行應(yīng)保證其合理性。當(dāng)債項損失明顯高于平均水平時，商業(yè)銀行可以考慮對某一債項采用高于長期違約加權(quán)平均損失率。12．若估計違約損失率涉及實際資產(chǎn)組合中某些債項數(shù)據(jù)與外部評級機構(gòu)的樣本數(shù)據(jù)之間的映射，商業(yè)銀行應(yīng)比較樣本數(shù)據(jù)和商業(yè)銀行資產(chǎn)組合。商業(yè)銀行映射政策應(yīng)描述樣本數(shù)據(jù)的范圍和方法，避免映射方法或數(shù)據(jù)的誤差不一致。13．從單個風(fēng)險暴露匯總債項等級的違約損失率估計值時，商業(yè)銀行應(yīng)制定清晰的匯總管理政策。14．對于零售風(fēng)險暴露，長期平均違約損失率和違約加權(quán)平均違約損失率的估計可以基于長期預(yù)期損失率。商業(yè)銀行可以采用違約概率的估計值來推斷長期違約加權(quán)損失率的均值，或采用長期違約加權(quán)平均損失率推斷違約概率。在各種情況下，商業(yè)銀行都應(yīng)保證用于計量監(jiān)管資本要求的違約損失率不低于長期違約加權(quán)的平均違約損失率。15．商業(yè)銀行自行估計某類風(fēng)險暴露的違約損失率時，對該類風(fēng)險暴露應(yīng)全部自行估計違約損失率。如果基于樣本數(shù)據(jù)估計的違約損失率小于0，商業(yè)銀行應(yīng)檢驗損失確認程序，保證已涵蓋了所有經(jīng)濟損失。違約損失率小于0的樣本按照0處理。（五） 違約風(fēng)險暴露估計及要求1．違約風(fēng)險暴露是指債務(wù)人違約時預(yù)期表內(nèi)和表外項目的風(fēng)險暴露總額。違約風(fēng)險暴露應(yīng)包括已使用的授信余額、應(yīng)收未收利息、未使用授信額度的預(yù)期提取數(shù)量以及可能發(fā)生的相關(guān)費用等。2．估計違約風(fēng)險暴露的數(shù)據(jù)應(yīng)僅包含對違約債務(wù)人的風(fēng)險暴露。這些數(shù)據(jù)應(yīng)包括能區(qū)分違約債務(wù)人風(fēng)險暴露的因素。3．商業(yè)銀行采用高級內(nèi)部評級法的，應(yīng)估計每筆表內(nèi)外項目的違約風(fēng)險暴露。對同類表內(nèi)表外項目，違約風(fēng)險暴露估計值應(yīng)是違約加權(quán)的長期平均數(shù)，商業(yè)銀行應(yīng)保守確定估計值的誤差。由于不同表外項目違約風(fēng)險暴露的估計方法不同，商業(yè)銀行應(yīng)清晰地描述表外項目的類別。4．商業(yè)銀行采用初級內(nèi)部評級法的，可以考慮表內(nèi)項目凈額結(jié)算的影響。凈額結(jié)算應(yīng)達到本辦法的認定標(biāo)準。5．商業(yè)銀行應(yīng)審慎考慮違約概率與違約風(fēng)險暴露之間的相關(guān)性。若整個經(jīng)濟周期內(nèi)違約風(fēng)險暴露的估計值不穩(wěn)定，經(jīng)濟低迷時期的違約風(fēng)險暴露比長期平均值更保守，商業(yè)銀行應(yīng)使用經(jīng)濟低迷時期的違約風(fēng)險暴露。6．商業(yè)銀行采用計量模型估計違約風(fēng)險暴露，應(yīng)通過分析模型驅(qū)動因素的周期特征來估計違約風(fēng)險暴露。如缺乏充足的內(nèi)部數(shù)據(jù)檢查過去經(jīng)濟衰退期的影響，商業(yè)銀行應(yīng)審慎使用外部數(shù)據(jù)。7．商業(yè)銀行估計違約風(fēng)險暴露的標(biāo)準應(yīng)合理，標(biāo)準的選擇應(yīng)基于商業(yè)銀行內(nèi)部可靠的分析。商業(yè)銀行應(yīng)分解違約風(fēng)險暴露的驅(qū)動因素。估計違約風(fēng)險暴露，商業(yè)銀行應(yīng)使用所有相關(guān)信息。商業(yè)銀行對各種表內(nèi)外項目的違約風(fēng)險暴露應(yīng)至少每年檢查一次，如果出現(xiàn)新的重要信息，商業(yè)銀行應(yīng)及時進行檢查。8．商業(yè)銀行對違約風(fēng)險暴露的估計值應(yīng)反映違約事件發(fā)生時或發(fā)生后債務(wù)人繼續(xù)提款的可能性。商業(yè)銀行應(yīng)制定相關(guān)政策，確定本銀行對違反合約或發(fā)生技術(shù)違約債務(wù)人繼續(xù)提款的控制措施，并建立有效的監(jiān)控程序，監(jiān)測表內(nèi)外每個借款人和級別的承諾額度、當(dāng)前余額和余額變化情況。9．對未來提取的零售風(fēng)險暴露，在全面校驗損失估計值之前，商業(yè)銀行應(yīng)考慮歷史上的提取狀況和預(yù)期提取狀況。未來提款的可能性或在違約風(fēng)險暴露估計中考慮，或在違約損失率的估計中考慮。10．如果零售風(fēng)險暴露提取金額已經(jīng)證券化，商業(yè)銀行應(yīng)通過信用轉(zhuǎn)化系數(shù)估計授信限額中未提取部分的違約風(fēng)險暴露。（六） 有效期限估計及要求1．商業(yè)銀行采用初級內(nèi)部評級法。2．商業(yè)銀行采用高級內(nèi)部評級法，應(yīng)將有效期限視為獨立的風(fēng)險因素。在其他條件相同的情況下，債項的有效期限越短，信用風(fēng)險就越小。3．除下款確定的情形外，有效期限取1年和以下定義的內(nèi)部估計的有效期限中的較大值，但最大不超過5年。（1）對于有確定現(xiàn)金流安排的金融工具，有效期限為：CFt為在未來t時間段內(nèi)需要支付的現(xiàn)金流最小值。（2）商業(yè)銀行不能計算債項的有效期限時，應(yīng)保守地估計期限。期限應(yīng)等于債務(wù)人按照貸款協(xié)議全部履行合約義務(wù)（本金、利息和手續(xù)費）的最大剩余時間。（3）對凈額結(jié)算主協(xié)議下的衍生產(chǎn)品進行期限調(diào)整時，商業(yè)銀行應(yīng)使用按照每筆交易的名義金額加權(quán)的平均期限。4．對于某些短期交易，有效期限為內(nèi)部估計的有效期限與1天中的較大值，包括：（1）原始期限1年以內(nèi)全額抵押的場外衍生品交易、保證金貸款、回購交易和證券借貸。交易文件中必須包括按日重新估值并調(diào)整保證金，且在交易對手違約或未能補足保證金時可以及時平倉或處置抵押品的條款。（2）原始期限1年以內(nèi)自我清償性的貿(mào)易融資，包括開立的和保兌的信用證。（3）原始期限3個月以內(nèi)的短期風(fēng)險暴露，包括：不符合本款（1）標(biāo)準的場外衍生品交易、保證金貸款、回購交易和證券借貸；證券買賣交易清算而產(chǎn)生的風(fēng)險暴露；以電匯方式進行現(xiàn)金清算產(chǎn)生的風(fēng)險暴露；外匯清算而產(chǎn)生的風(fēng)險暴露；短期貸款和存款等。（七）壓力測試1．商業(yè)銀行應(yīng)定期進行壓力測試。壓力測試通過設(shè)定壓力情景，考察特定情景對風(fēng)險參數(shù)和資本充足率的影響，促使商業(yè)銀行在經(jīng)濟周期各個階段都持有足夠的資本抵御風(fēng)險。2．商業(yè)銀行的壓力測試范圍應(yīng)包括主要的非零售風(fēng)險暴露組合和零售風(fēng)險暴露組合。3．商業(yè)銀行應(yīng)建立合理的壓力測試流程。壓力情景應(yīng)包括可能發(fā)生的事件或未來經(jīng)濟狀況的變化，這些情況可能會對商業(yè)銀行的信用風(fēng)險暴露和抵御風(fēng)險變化能力產(chǎn)生不利影響。采用的壓力測試技術(shù)和方法應(yīng)與商業(yè)銀行業(yè)務(wù)狀況相符。4．商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)自身情況，基于歷史經(jīng)驗有針對性地選擇時間段或確定假設(shè)情景，建立壓力環(huán)境架構(gòu)。商業(yè)銀行所選擇壓力情景的時間跨度應(yīng)符合實際狀況和理論假設(shè)。假設(shè)情景應(yīng)包含特定假設(shè)壓力情景下的風(fēng)險因素，以反映最近市場變化導(dǎo)致的風(fēng)險。5．商業(yè)銀行進行壓力測試時應(yīng)考慮的主要風(fēng)險因素包括以違約概率提高為特征的交易對手風(fēng)險以及信用利差的惡化。商業(yè)銀行應(yīng)把握影響債務(wù)人還款能力的主要因素，如經(jīng)濟或行業(yè)衰退、重大市場沖擊和流動性緊縮因素等。6．壓力測試至少包括溫和衰退的情景分析，確保壓力測試的合理性和保守性。除本辦法規(guī)定的壓力情景外，商業(yè)銀行可自行選擇壓力情景，以評估某些特殊狀況對信用風(fēng)險資本要求的影響。7．商業(yè)銀行應(yīng)計算壓力情景下的違約概率、違約損失率、違約風(fēng)險暴露等關(guān)鍵風(fēng)險參數(shù)，并根據(jù)這些參數(shù)計算風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)、資本要求及資本充足率等數(shù)據(jù)。8．商業(yè)銀行可視內(nèi)部管理需要或應(yīng)監(jiān)管要求，結(jié)合宏觀市場因素，針對特定資產(chǎn)組合，如房地產(chǎn)貸款等，開展結(jié)構(gòu)性壓力測試。壓力情景、風(fēng)險因素、假設(shè)條件等可與整體壓力測試不同，但需說明調(diào)整原因。9．商業(yè)銀行應(yīng)使用靜態(tài)或動態(tài)測試方式，計量壓力情景的影響。無論采用哪種方式，商業(yè)銀行應(yīng)考慮以下信息來源：（1）商業(yè)銀行內(nèi)部數(shù)據(jù)應(yīng)能估計債務(wù)人和債項的評級遷徙情況。（2）商業(yè)銀行應(yīng)評估外部評級的評級遷徙情況，包括內(nèi)部評級與外部評級之間的映射。七、信息系統(tǒng)和數(shù)據(jù)管理（一）信息系統(tǒng)1．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立相應(yīng)的信息系統(tǒng)，記錄工作流程，收集和存儲數(shù)據(jù)，支持內(nèi)部評級體系運行和風(fēng)險參數(shù)量化。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)確保系統(tǒng)運行的可靠性、安全性和穩(wěn)定性。2．商業(yè)銀行內(nèi)部評級體系信息系統(tǒng)的治理、開發(fā)、安全、運行和業(yè)務(wù)持續(xù)性應(yīng)當(dāng)遵循《銀行業(yè)金融機構(gòu)信息系統(tǒng)風(fēng)險管理指引》的相關(guān)規(guī)定。（二）數(shù)據(jù)管理1．商業(yè)銀行內(nèi)部評級使用的數(shù)據(jù)應(yīng)當(dāng)滿足準確性、完整性和適當(dāng)性要求。2．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立數(shù)據(jù)倉庫，以獲取、清洗、轉(zhuǎn)換和存儲滿足內(nèi)部評級要求的內(nèi)部和外部數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)倉庫是內(nèi)部評級體系的主要數(shù)據(jù)來源和結(jié)果返回存儲系統(tǒng)。3．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)在數(shù)據(jù)倉庫的基礎(chǔ)上建立風(fēng)險數(shù)據(jù)集市，內(nèi)部評級體系中模型的開發(fā)、優(yōu)化、校準和驗證應(yīng)基于風(fēng)險數(shù)據(jù)集市。風(fēng)險數(shù)據(jù)集市是為滿足內(nèi)部評級的信息需求而定義和設(shè)計的數(shù)據(jù)集合，應(yīng)包括單個客戶、單筆債項的詳細數(shù)據(jù)，以及行業(yè)、區(qū)域、產(chǎn)品等資產(chǎn)組合以及宏觀層面的數(shù)據(jù)等。4．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)確保相關(guān)數(shù)據(jù)的可獲得性，確保用于驗證的數(shù)據(jù)以及評級體系輸出結(jié)果的可復(fù)制性，確保用于重復(fù)計算的數(shù)據(jù)完整歸檔和維護。5．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)對數(shù)據(jù)倉庫、數(shù)據(jù)集市和數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)的擴展配置足夠資源，以滿足內(nèi)部評級體系的要求，確保數(shù)據(jù)庫擴展過程中不發(fā)生信息丟失的風(fēng)險。6．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立數(shù)據(jù)管理系統(tǒng)，收集和存儲歷史數(shù)據(jù)以支持內(nèi)部評級體系的運行。數(shù)據(jù)管理系統(tǒng)應(yīng)當(dāng)包括以下功能：（1）跟蹤記錄、維護和分析非零售風(fēng)險暴露整個生命周期內(nèi)的債務(wù)人和債項的關(guān)鍵性數(shù)據(jù)，包括歷史評級信息。（2）獲取非零售風(fēng)險暴露的所有評級數(shù)據(jù)，包括債務(wù)人評級和債項評級的重要定性和定量因素。（3）獲取特定時段內(nèi)零售風(fēng)險暴露及其債務(wù)人的特點、歷史表現(xiàn)。（4）獲取所有零售貸款數(shù)據(jù)以開發(fā)風(fēng)險分池體系并進行分池。（5）開發(fā)和改進內(nèi)部評級體系、風(fēng)險參數(shù)計量模型及相應(yīng)的流程。（6）計量監(jiān)管資本要求。（7）形成內(nèi)部和公開的報告。7．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立內(nèi)部評級體系的數(shù)據(jù)質(zhì)量控制政策和程序，建立數(shù)據(jù)質(zhì)量問題報告機制、錯誤數(shù)據(jù)的修改機制，對各類數(shù)據(jù)質(zhì)量問題分等級報告。經(jīng)過處理的原始數(shù)據(jù)，單一時點上應(yīng)當(dāng)能滿足邏輯檢驗，多時點間連續(xù)性和一致性應(yīng)當(dāng)能滿足統(tǒng)計檢驗、業(yè)務(wù)檢驗、邏輯檢驗。8．商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)全面記錄進入數(shù)據(jù)庫數(shù)據(jù)的傳遞、保存和更新流程，并建立詳細文檔。八、 內(nèi)部評級應(yīng)用（一） 基本要求1．商業(yè)銀行應(yīng)確保內(nèi)部評級和風(fēng)險參數(shù)量化的結(jié)果應(yīng)用于信用風(fēng)險管理實踐。商業(yè)銀行的內(nèi)部評級結(jié)果和風(fēng)險參數(shù)估計值應(yīng)在風(fēng)險管理政策制定、信貸審批、資本分配和治理等方面發(fā)揮重要作用。2．商業(yè)銀行應(yīng)向銀監(jiān)會證明，內(nèi)部評級體系所使用的、產(chǎn)生的、并用于計量監(jiān)管資本要求的信息，與信用風(fēng)險管理使用的信息應(yīng)保持一致，包括使用相同的信息來源、相同的風(fēng)險因素、一致的排序結(jié)構(gòu)、一致的風(fēng)險參數(shù)。若兩者不一致，商業(yè)銀行應(yīng)記錄、披露并向銀監(jiān)會解釋差異存在的原因與合理性，確保兩者之間的差異不會導(dǎo)致資本要求下降。這是獲得銀監(jiān)會批準實施內(nèi)部評級法的前提條件之一。3．商業(yè)銀行應(yīng)充分運用內(nèi)部評級體系所使用和產(chǎn)生的信息，促使內(nèi)部評級體系的持續(xù)改進。4．商業(yè)銀行的內(nèi)部評級和風(fēng)險參數(shù)量化應(yīng)是風(fēng)險管理文化的有機組成部分，得到商業(yè)銀行內(nèi)部業(yè)務(wù)和管理人員的廣泛認同。5．商業(yè)銀行獲準采用內(nèi)部評級法之前，內(nèi)部評級體系實際運用應(yīng)不短于3年。這期間允許商業(yè)銀行改進內(nèi)部評級體系。6．商業(yè)銀行采用多種內(nèi)部評級和風(fēng)險參數(shù)量化方法，所有方法都應(yīng)達到本辦法規(guī)定的應(yīng)用要求。7．商業(yè)銀行的高級管理人員、相關(guān)部門人員應(yīng)了解內(nèi)部評級體系、評級模型以及評級結(jié)果實際應(yīng)用的狀況。其中，涉及授信發(fā)起、審批、發(fā)放以及風(fēng)險管理的高級管理人員和工作人員應(yīng)深入理解內(nèi)部評級的應(yīng)用范圍和程度。 8．商業(yè)銀行應(yīng)建立內(nèi)部評級體系應(yīng)用文檔。文檔應(yīng)至少包括:內(nèi)部評級結(jié)果和風(fēng)險參數(shù)量化估計值具體運用領(lǐng)域和相應(yīng)支持文件、用于計算監(jiān)管資本要求的內(nèi)部評級體系與內(nèi)部風(fēng)險管理之間差異的記錄、應(yīng)用檢查和獨立審計報告等。商業(yè)銀行應(yīng)指定專門部門負責(zé)跟蹤記錄應(yīng)用實際狀況，便于銀監(jiān)會的監(jiān)督檢查。9．內(nèi)部評級體系達到本辦法規(guī)定的應(yīng)用要求是銀監(jiān)會批準商業(yè)銀行實施內(nèi)部評級法的前提之一。內(nèi)部評級體系處于下列狀況應(yīng)被視為未達到應(yīng)用要求：（1）內(nèi)部評級體系或風(fēng)險參數(shù)量化模型尚處于試運行狀態(tài)。 （2）內(nèi)部評級結(jié)果或風(fēng)險參數(shù)估計值僅作為信貸決策輔助或參考信息。（3）內(nèi)部評級結(jié)果以及風(fēng)險參數(shù)估計值僅用于計算信用風(fēng)險的監(jiān)管資本要求。10．商業(yè)銀行實施初級內(nèi)部評級法，非零售風(fēng)險暴露的債務(wù)人評級結(jié)果和違約概率的估計值、零售業(yè)務(wù)的風(fēng)險分池和風(fēng)險參數(shù)估計值應(yīng)在核心應(yīng)用范圍發(fā)揮重要作用，并在高級應(yīng)用范圍有所體現(xiàn)。11．商業(yè)銀行實施高級內(nèi)部評級法，應(yīng)向銀監(jiān)