綜合理財(cái)案例分析20xx年5月(41頁)-理財(cái)-資料下載頁
2025-08-07 04:55本頁面
【導(dǎo)讀】湖南商學(xué)院財(cái)政金融學(xué)院。案例一：馬先生今年40歲，在一家公司擔(dān)任。高級管理人員，每月稅后收入10，000元。馬先生夫婦孩子今年12歲，正。在讀小學(xué)六年級。馬先生一家目前居住在其。他們原來居住的房屋現(xiàn)值110萬元，目?，F(xiàn)在他們除了兩處房。此外，他們還購買了20萬元。的信托產(chǎn)品，每年的收益也為10，000元。馬先生家庭的支出情況如下：每月按揭還款額為6，為了小孩的前途，夫婦倆決定在。預(yù)計(jì)每年約需要10萬元左右各種費(fèi)用支出。子上初中后購買一臺約20萬元的汽車。購買任何股票和保險(xiǎn)產(chǎn)品，但希望得到專家?guī)椭?。根?jù)上述資料，逐步分析并回答以下問題：。（包括消費(fèi)支出規(guī)劃、教育規(guī)劃、風(fēng)險(xiǎn)管理。節(jié)余比率=年節(jié)余/年稅后收入,主要反映客戶提高凈資產(chǎn)。年內(nèi)購買一輛總價約20萬元的車。收入結(jié)余中支取。開銷,進(jìn)一步提高生活質(zhì)量.客戶小孩接受高等教育估計(jì)共需要600,000. 根據(jù)理財(cái)規(guī)劃的基本原
【正文】 金等價物 170000 負(fù)債 活期存款 20200 住房貸款（未還貸款本金） 208000 定期存款 150000 外幣存款 其他金融資產(chǎn) 21500 基金 21500 實(shí)物資產(chǎn) 580000 負(fù)債總計(jì) 208000 自住房 400000 投資房產(chǎn) 180000 凈資產(chǎn) 563500 資產(chǎn)總計(jì) 771500 負(fù)債與凈資產(chǎn)總計(jì) 771500 現(xiàn)金流量表 年收入 金額 元 年支出 金額 元 工薪類收入 157395 房屋按揭還貸 李先生 119755 日常生活支出 36000 李太太 37640 交通費(fèi)用 6000 投資收入 10600 休閑和娛樂 28000 收入總計(jì) 167995 支出總計(jì) 年結(jié)余 ① 客戶財(cái)務(wù)比率表（ 2分） 結(jié)余比例 結(jié)余 /稅后收入 % 投資與凈資產(chǎn)比率 投資資產(chǎn) /凈資產(chǎn) （ 21500＋ 180000） /563500=% () 清償比率 凈資產(chǎn) /總資產(chǎn) % 負(fù)債比率 負(fù)債總額 /總資產(chǎn) % 即付比率 流動資產(chǎn) /負(fù)債總額 170000/208000=% 負(fù)債收入比率 負(fù)債 /稅后收入 % 流動性比率 流動資產(chǎn) /每月支出 3－ 6 ? ② 客戶財(cái)務(wù)比率分析（ 4分）： ? 結(jié)余比率較高，該客戶有很強(qiáng)的儲蓄和投資意識，提高其凈資產(chǎn)水平的能力較強(qiáng)； ? 投資與凈資產(chǎn)比率低于 50％但高于 20％，投資資產(chǎn)比率相對較低，不利于提高投資收益率，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)較快增長； ? 即付比率高于 ，該客戶過于注重流動資產(chǎn)，資產(chǎn)綜合收益率較低，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)不合理； ? 清償比率高于 ，負(fù)債比率控制在 50％以下，負(fù)債收入比率低于 40％，說明該客戶償債能力較強(qiáng)； ? 流動性比率過高，理財(cái)收入能力嚴(yán)重不足。 ? ③ 客戶財(cái)務(wù)狀況預(yù)測（ 3分） ? 李先生和李太太都屬于管理人員，工作比較穩(wěn)定，同時，雙方都正處于事業(yè)的黃金階段，預(yù)計(jì)收入會有穩(wěn)定增長。同時經(jīng)過我們的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)調(diào)整，投資收入的比例會逐漸加大。同時，現(xiàn)有的支出也會增加，該買的保險(xiǎn)需要補(bǔ)充，并且隨著年齡的增大，保險(xiǎn)醫(yī)療費(fèi)用也會有所增加；女兒的教育費(fèi)用也會越來越高。不過，隨著時間的推移，由于采取的是等額本金還款法，這筆負(fù)債會越來越少。 ? ④ 客戶財(cái)務(wù)狀況總體評價（ 3分） ? 總的來看，客戶償債能力較強(qiáng)，結(jié)余比例較高，財(cái)務(wù)狀況較好。其缺陷在于現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物占比過大，投資結(jié)構(gòu)不太合理，理財(cái)收入能力不足。該客戶可改善資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，提高投資資產(chǎn)比重以提高收益率。 ? 理財(cái)規(guī)劃目標(biāo)（ 5分） ? （ 1）現(xiàn)金規(guī)劃：保持家庭資產(chǎn)適當(dāng)?shù)牧鲃有?，能夠?qū)ΜF(xiàn)金等流動資產(chǎn)進(jìn)行有效管理。 ? （ 2）保險(xiǎn)規(guī)劃：增加適當(dāng)?shù)谋ｋU(xiǎn)投入進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。 ? （ 3）子女教育規(guī)劃： 11年后為女兒準(zhǔn)備 50萬元的教育費(fèi)用。 ? （ 4）投資規(guī)劃：包括投資房產(chǎn)的處置和資產(chǎn)的保值增值。 ? （ 5）退休養(yǎng)老規(guī)劃： 25年后為退休養(yǎng)老積累 80萬元養(yǎng)老基金 ? 分項(xiàng)理財(cái)規(guī)劃方案（ 25分） ? （ 1）現(xiàn)金規(guī)劃 ? 目前您流動資產(chǎn)有 170000元，占比較大，收益性較低。同時您每月的生活費(fèi)為 8000元左右，盡管隨著購買保險(xiǎn)費(fèi)用的增加，這個消費(fèi)支出會有所增大，但目前流動性比率達(dá)，相對較高；況且采取等額本息還款法，以后每月的還款額還會有所下降，因此，像李先生夫婦這樣收入比較穩(wěn)定的家庭來說，保持三個月消費(fèi)支出額度即可，建議保留約 30000元的家庭備用金。從活期中保留 10000元繼續(xù)做活期，另外 10000元活期與從定期存款中 分出來的10000元共 2萬元可購買貨幣市場基金，流動性強(qiáng)，收益性也高于活期存款。至于原來的定期存款還有 14萬，因?yàn)橥ㄘ浥蛎浐偷屠实脑颍瑢?shí)際利率為負(fù)，建議換成其他投資方式。如人民幣理財(cái)產(chǎn)品 、外匯理財(cái)產(chǎn)品、債券型基金、混合型基金等。 ? （ 2）保險(xiǎn)規(guī)劃 ? 可以購買保費(fèi)為 ，要涉及雙方的意外傷害身故、意外傷害醫(yī)療、重疾險(xiǎn)、住院醫(yī)療、退休養(yǎng)老保險(xiǎn)；小孩可以考慮購買人身意外險(xiǎn)及附加住院醫(yī)療保險(xiǎn)，為了出國留學(xué)也可購買教育保險(xiǎn)。 ? （ 3）子女教育規(guī)劃： 11年后為女兒準(zhǔn)備 50萬元的教育費(fèi)用。 ? 離讀大學(xué)還有 11年，建議采取穩(wěn)健的投資方式，設(shè)投資回報(bào)率為 8％，每月投入多少就能達(dá)到 11年后的 50萬元呢？可以計(jì)算出來，可以采用基金定投的方式。 ? （ 4）房子如果 10年后再賣，則比較未來收益的現(xiàn)值之和（按 4％貼現(xiàn)）與目前出售的價格 18萬進(jìn)行比較，看誰大誰小，如果未來收益的現(xiàn)值之和小于 18萬，則現(xiàn)在賣房好；否則，則以后賣房好。 ? ? ?
黨政相關(guān)相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1