【文章內(nèi)容簡介】 0％ 34％ 13％ 13％ 34％ 36％ 20％ 10％ ? 技術(shù)人員 學(xué)歷結(jié)構(gòu) 60％ 20％ 40％ 80％ 100％ 2023 2023 2023 研究生 本科 大專及以下 40％ 59％ 1％ 28％ 71％ 1％ 36％ 63％ 1％ ? 技術(shù)人員職稱 結(jié)構(gòu) 60％ 20％ 40％ 80％ 100％ 2023 2023 2023 高級 中級 初級 32％ 54％ 14％ 37％ 48％ 15％ 44％ 43％ 13％ 技術(shù)人員逐年減少，但減少幅度低于整體人員減少幅度（同整體人員情況相比較） 只有 1％技術(shù)員具有研究生學(xué)歷，高學(xué)歷人才缺乏 平均年齡為 ， 年齡結(jié)構(gòu)比較合理 56％以上的技術(shù)員具有中高級職稱，職稱結(jié)構(gòu)比較合理 另外，公司缺乏專門的研發(fā)設(shè)計(jì)部門和隊(duì)伍，將影響軍機(jī)的生產(chǎn)以及民機(jī)和民品的長遠(yuǎn)發(fā)展 從技術(shù)資源狀況來看，公司技術(shù)人員職稱結(jié)構(gòu)和年齡結(jié)構(gòu)較合理，但缺乏高學(xué)歷的技術(shù)人才 ,而且缺乏研發(fā)人員；缺乏完整的研發(fā)和設(shè)計(jì)隊(duì)伍將會(huì)對軍機(jī)的生產(chǎn)以及民機(jī)和民品的發(fā)展產(chǎn)生不利的影響 技術(shù) 數(shù)據(jù)來源：人事處、領(lǐng)導(dǎo)干部處 2023616 22 從技術(shù)實(shí)力來看，公司技術(shù)實(shí)力主要體現(xiàn)在制造加工方面；科研投入較多，為“十一五”的發(fā)展奠定了基礎(chǔ) 2 3 4 5 沈飛的飛行調(diào)試設(shè)備和技術(shù)在全國處于領(lǐng)先地位 建成了鈦合金鈑金生產(chǎn)線，形成比較完整的科研生產(chǎn)能力 通過技術(shù)改造和引進(jìn)建成了數(shù)控機(jī)械加工生產(chǎn)線，數(shù)控技術(shù)應(yīng)用在國內(nèi)數(shù)一流水平 復(fù)合材料在飛機(jī)上的應(yīng)用研制取得了令人矚目成績，走在國內(nèi)前列。 沈飛總投資 2700多萬的 CIMS工程正式列入國家 863計(jì)劃， 1999年完成一期工程研制工作 如：電子綜合調(diào)試廠房、發(fā)動(dòng)機(jī)試車廠、羅盤校正場、燃油試驗(yàn)場等工位的建立均體現(xiàn)了三代機(jī)調(diào)試模式，并接觸了三代機(jī)具有的電傳技術(shù)、火控 —飛控技術(shù)和電調(diào)發(fā)動(dòng)機(jī)技術(shù) 完整的模具設(shè)計(jì)、制造能力；掌握了各種鈦合金熱加工工藝生產(chǎn)能力及工藝參數(shù)；建立了比較健全的具有各種加工效率要求的工藝手段；配備了比較安全、適用于不同工藝方法用于不同加工零件的加工設(shè)備；鈦合金零件熱拉件設(shè)備及工藝研究等 形成了年產(chǎn) J8飛機(jī) 1520架 /年、 J11系列飛機(jī) 1520架 /年生產(chǎn)能力； 沈飛的數(shù)控加工生產(chǎn)線具備了制造第三代戰(zhàn)機(jī)的技術(shù)能力，數(shù)控技術(shù)應(yīng)用在國內(nèi)屬一流水平 CIMS工程的成功實(shí)施對提高公司綜合技術(shù)能力制造技術(shù)水平和產(chǎn)品質(zhì)量都有顯著效果，大大增強(qiáng)了公司的競爭能力 1 復(fù)合材料在飛機(jī)制造上起著舉足輕重的作用，沈飛對復(fù)合材料的研制有利于突出沈飛的優(yōu)勢地位 沈飛的主要技術(shù)優(yōu)勢 6300 0 6000 2023 4000 8000 10000 8300 4100 2023 2023 2023 9600 2023 萬 沈飛歷年科研經(jīng)費(fèi)對比圖 沈飛技術(shù)優(yōu)勢主要體現(xiàn)在飛機(jī)的相關(guān)的制造技術(shù)上 技術(shù) 沈飛科研投入數(shù)額較大 2023616 23 – 年利潤（萬元） ?年銷售額（億元） – 利潤率（ %） 財(cái)務(wù)資源狀況 10 40 20 30 50 60 2023 2023 2023 2746 1000 4000 2023 3000 5000 6000 2082 5923 2023 2023 2023 0 2023 2023 2023 03年開始銷售額劇增 整體利潤率較低 利潤隨銷售額增加而增加 1999 2023 2023(估 ) 70 65 2023(估 ) 2023(估 ) 1526 1999 1683 2023 7000 6500 2023(估 ) 1999 1 2023 從經(jīng)濟(jì)實(shí)力來看， 202 2023兩年公司經(jīng)濟(jì)實(shí)力快速增強(qiáng) – 資產(chǎn)規(guī)模（億元） 10 40 20 30 50 60 2023 2023 2023 資產(chǎn)規(guī)模逐年遞增 70 2023 1999 財(cái)務(wù) 沈飛的資產(chǎn)規(guī)模、銷售額、利潤都在逐年增加，經(jīng)濟(jì)實(shí)力增強(qiáng)，但利潤率較低 數(shù)據(jù)來源：財(cái)會(huì)處 2023616 24 從融資能力來看，沈飛的融資能力較強(qiáng)，為“十一五”的戰(zhàn)略發(fā)展提供了一定的資金保障 指標(biāo) 2023年 2023年 2023年 盈 利 能 力 主營業(yè)務(wù)收入 203034 239079 492928 總資產(chǎn)回報(bào)率 % % % 營業(yè)成本率 % 85% 92% 主營業(yè)務(wù)利潤率 % % % 短期償債能力 流動(dòng)比率 速動(dòng)比率 現(xiàn)金比率 應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率 存貨周轉(zhuǎn)率 財(cái)務(wù) 主營業(yè)務(wù)收入快速增加，但利潤率下降 沈飛財(cái)務(wù)指標(biāo)分析 公司償債能力強(qiáng)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)小 長期償債能力 資產(chǎn)負(fù)債率 固定資產(chǎn)負(fù)債率 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 % % % 融資政策分析－－國家給予沈飛一定的融資優(yōu)惠政策 ?國家的優(yōu)惠政策：在貸款利率方面，沈飛享受 512家企業(yè)貸款基準(zhǔn)利率；在稅費(fèi)方面，軍品享受免稅待遇 ?銀行授信額度情況：目前，沈飛公司已得到工商銀行、中信銀行、交通銀行和招商銀行的信用授信額度 融資政策渠道及融資能力分析－－沈飛具有多種融資渠道和較強(qiáng)的融資能力 ?融資渠道 ：沈飛公司主要通過銀行借款進(jìn)行融資，銀行借款分技改貸款和流動(dòng)資金貸款，另外國家科研費(fèi)投入是在有科研項(xiàng)目的前提下收到部分國撥資金。 ?融資能力 ：沈飛公司一直被遼寧省信用評級委員會(huì)評為“ AAA”信用企業(yè)，并多次被評為“遼寧省信譽(yù)優(yōu)秀企業(yè)”稱號；各銀行都給予了沈飛公司較高的信用貸款授信額度和隨時(shí)貸款、及時(shí)到帳的承諾。目前，沈飛公司所有流動(dòng)資金貸款都采取信用擔(dān)保方式。 數(shù)據(jù)來源：財(cái)會(huì)處《沈飛融資能力報(bào)告》 單位：萬元 2023616 25 ? 報(bào)告概要 ? 沈飛現(xiàn)行戰(zhàn)略及運(yùn)行情況 ? 對沈飛業(yè)務(wù)的評估 內(nèi)部能力評估 產(chǎn)品外部環(huán)境評估 ? 對戰(zhàn)略規(guī)劃工作的組織、程序的評估 ? 沈飛戰(zhàn)略的初步建議 目錄 2023616 26 軍機(jī) 民機(jī) 非航空產(chǎn)品 沈飛產(chǎn)品分類 沈飛公司主要業(yè)務(wù)可分為軍機(jī)、民機(jī)、非航空產(chǎn)品三大部分 由于所面對的市場環(huán)境區(qū)別較大，對沈飛公司外部環(huán)境將按產(chǎn)品分類進(jìn)行分析 2023616 27 軍機(jī)的外部環(huán)境分析 軍 機(jī) 2023616 28 2 3 4 宏觀環(huán)境 1 九五 2023 … 七五 發(fā)達(dá)國家平均水平為 3% 發(fā)展中國家為 % 八五 % 軍費(fèi)開支占 GDP的比例變化趨勢圖 60000 90000 70000 80000 100000 110000 2023 2023 2023 1998 1999 2023 120230 78345 82067 89442 95933 102398 116694 E－經(jīng)濟(jì)環(huán)境：國家 GDP持續(xù)穩(wěn)定增加為軍費(fèi)開支提供了有利保障 。且軍費(fèi)占 GDP總額的比例有上升的趨勢 S－社會(huì)文化和物質(zhì)環(huán)境 ?人們向往和平的呼聲越來越高 ?飛機(jī)原材料、設(shè)備供應(yīng)能力加強(qiáng) T－技術(shù)環(huán)境的變化既為沈飛提供了機(jī)會(huì)也提供了挑戰(zhàn) ?信息化技術(shù)在企業(yè)中的應(yīng)用向更深層和更廣度發(fā)展 ? 先進(jìn)的復(fù)合材料制造技術(shù)發(fā)展迅速 ?我國空軍對裝備的換裝需求因軍事技術(shù)的革新而更加迫切 從軍機(jī)的宏觀環(huán)境來看，宏觀環(huán)境有利于軍機(jī)行業(yè)的發(fā)展（ PEST分析） 數(shù)據(jù)來源：統(tǒng)計(jì)年鑒、情報(bào)科《企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略資料》 P－政治和法律環(huán)境：為軍機(jī)行業(yè)提供了快速發(fā)展的機(jī)會(huì) ?臺(tái)海局勢的走向日益突出了做好軍事斗爭準(zhǔn)備的迫切性。 ?兩次海灣戰(zhàn)爭和科索沃戰(zhàn)爭讓人們感到戰(zhàn)爭從來就沒有遠(yuǎn)去。 ?恐怖主義、分離主義、極端主義的泛起給世界造成了更多的不穩(wěn)定因素。 ?銀河號事件、以美國為首的北約轟炸我駐南使館事件、中美撞機(jī)事件再一次給我們敲響了落后就要挨打的警鐘。 ?日本軍國主義復(fù)活速度加快、印度積極擴(kuò)軍使人們意識(shí)到在軍力的賽跑中不進(jìn)則退。 ?南沙爭端、釣魚島爭端凸顯出強(qiáng)大國防的重要性。 2023616 29 ? 技術(shù)突破 : 信息化技術(shù)在企業(yè)中的應(yīng)用向更深層和更廣度發(fā)展 先進(jìn)的復(fù)合材料制造技術(shù)發(fā)展?jié)摿薮? ? 政府政策 /法規(guī)變化 國家高新工程的投入 國企改革 ? 國際 臺(tái)海局勢 伊拉克戰(zhàn)爭 國際反恐 外部沖擊 結(jié)構(gòu) S ? 行業(yè) 行為 C ? 沈飛 業(yè)績 P ? 需求 – 國家軍費(fèi)開支增加 – 整體的需求增加 – 國防現(xiàn)代化的需求 ? 供應(yīng) – 成飛生產(chǎn)輕型殲擊機(jī)，它是沈飛公司在國內(nèi)的主要競爭對手，存在市場份額之爭 – 隨著對生產(chǎn)技術(shù)的掌握，沈飛的重點(diǎn)機(jī)型年產(chǎn)量有增加的可能 ? 營銷 – 加強(qiáng)同軍方的合作，可成立市場營銷部門 – 加快重點(diǎn)機(jī)型的改進(jìn) ? 容量變化 – “十一五”期間的重點(diǎn)機(jī)型為 100架以上。 – 整合資源，加快重點(diǎn)機(jī)型的生產(chǎn)，提高生產(chǎn)能力 ? 垂直整合 – 加強(qiáng)供應(yīng)商鏈管理，提高產(chǎn)品供應(yīng)的質(zhì)量和速度 ? 內(nèi)部效率 – 開展精益生產(chǎn)，加強(qiáng)成本和費(fèi)用控制，提高經(jīng)濟(jì)效益 – 加強(qiáng)生產(chǎn)技術(shù)研發(fā)，提高國產(chǎn)化比例 – 引進(jìn)科學(xué)的人力資源管理體系，加強(qiáng)員工績效、組織績效的考核，提高企業(yè)績效 ? 財(cái)務(wù) – 預(yù)計(jì)到 2023年銷售額達(dá)100億 。 ? 技術(shù)進(jìn)步 信息化技術(shù)加強(qiáng) 復(fù)合材料加工技術(shù)加強(qiáng) 反饋 從軍機(jī)的行業(yè)發(fā)展來看，沈飛軍機(jī)正面臨一個(gè)大的發(fā)展機(jī)遇（ SCP分析） 2023616 30 ? J11新型機(jī)（包括雙座） 202 2023年需求量為每年 20～ 22架； 2023～ 2023年需求量為每年 30架左右； 十一五期間總需求 100架以上 ? J8系列機(jī) 年需求為 24架左右 從軍機(jī)的市場需求來看，沈飛軍機(jī)市場需求預(yù)測前景樂觀 ?軍方對外采購的風(fēng)險(xiǎn)： 沈飛在國外的競爭對手主要為俄國的戰(zhàn)機(jī)制造商以及潛在的歐盟制造商，其中俄方在飛機(jī)技術(shù)上比我國生產(chǎn)的同類產(chǎn)品先進(jìn)，質(zhì)量穩(wěn)定，軍方在沈飛滿足不了其需求的情況有可能從俄方采購。另外，它擁有沈飛現(xiàn)在沒有的機(jī)型－ SU SU3 SU3 SU37等 ?軍方需求較大： 國防現(xiàn)代化需求軍方配備較多先進(jìn)的戰(zhàn)機(jī)；從軍式裝備國產(chǎn)化的角度來看，我國的軍用裝備必然要走國產(chǎn)化的道路；國際局勢不太平以及臺(tái)海局勢，軍方短期內(nèi)的旺盛需求不會(huì)減少 對沈飛不利的因素 對沈飛有利的因素 “十一五”期間 沈飛訂單情況預(yù)測 2023616 31 ? 主要供應(yīng)商 ? 市場份額 ? 供應(yīng)能力 ? 價(jià)格水平比較 ? 金屬材料類： 東北輕合金有限責(zé)任公司 26% 60%以上能按合同交貨期執(zhí)行 適中 撫順特鋼 （ 集團(tuán) ） 有限責(zé)任公司 18% 4060%以上能按合同交貨期執(zhí)行 較高 西南鋁業(yè) （ 集團(tuán) ） 有限責(zé)任公司 12% 60%以上能按合同交貨期執(zhí)行 適中 德陽重型機(jī)械廠 8% 60%以上能按合同交貨期執(zhí)行 適中 寶雞鈦業(yè)股份有限公司 8% 60%以上能按合同交貨期執(zhí)行 適中 ? 機(jī)電非金屬材料類： 中航一集團(tuán)物資供銷總公司 5% 100%按合同交貨期執(zhí)行