【文章內容簡介】 011數據來源：國家統(tǒng)計局，世經未來注1：20072010年釀酒行業(yè)工業(yè)總產值為111月累計額，在計算工業(yè)產值比重時年化為12個月的產值進行計算。注2：國內生產總值按現價計算，其增長速度按不變價計算。第二章 2012年釀酒行業(yè)發(fā)展環(huán)境分析第一節(jié) 國內經濟環(huán)境對行業(yè)的影響2011年以來，國家先后出臺了抑制房價過快上漲、貨幣政策保持穩(wěn)健、強化節(jié)能減排、十二五發(fā)展規(guī)劃等宏觀調控措施，通過主動調控，國民經濟由快速上升轉向平穩(wěn)回落，宏觀經濟更加穩(wěn)定。表3 2011年度宏觀經濟數據單位：億元，%指標2010年增長率2011年增長率GDP401202471564一產4053447712二產187581220592三產173087203260規(guī)模以上工業(yè)增加值輕工業(yè)重工業(yè)固定資產投資301933固定資產投資（實際）房地產投資61740社會消費品零售額181226社會消費品零售額（實際）出口（億美元）18986進口（億美元）17435外貿順差（億美元）居民消費價格指數工業(yè)生產者出廠價格指數來源：國家統(tǒng)計局%。目前面對出口減緩，投資拉動使經濟結構更加不合理的窘境，拉動消費成了經濟結構調整的內在動力。未來我國也將會進一步加大消費在國民經濟中的地位，充分體現其對于經濟的拉動作用。從產業(yè)劃分來看，釀酒行業(yè)屬于制造業(yè)下的飲料制造業(yè)的一個分支，是眾多消費產品中的一種。酒類消費品是人們物質生活提高的標志，只有在基本生活得到滿足之后人們才會開始提高酒類的消費。酒類消費的發(fā)展不僅可以直接帶動消費，而且可以間接帶動下游餐飲業(yè)的發(fā)展，其與餐飲業(yè)的關系是相輔相成的。但釀酒行業(yè)主要以糧食為原材料，上游糧食產量及價格的變動對釀酒行業(yè)將造成較大影響，而且釀酒行業(yè)所需糧食量巨大，在糧食短缺的情況下其發(fā)展將會受到很大的抑制。一、國民經濟繼續(xù)保持平穩(wěn)較快發(fā)展2011年全年國內生產總值471564億元，按可比價格計算，%。分季度看，%，%，%，%。分產業(yè)看，第一產業(yè)增加值47712億元，%；第二產業(yè)增加值220592億元，%；第三產業(yè)增加值203260億元，%。除了第一產業(yè)在國家連續(xù)一貫的政策、資金支持下維持了增速穩(wěn)定以外，第二、三產業(yè)均受到了一定的沖擊，增速下滑較快，并且從目前來看，這一趨勢并沒得到逆轉。但是，經濟增速的回落速度有所放緩，說明經濟“硬著陸”的概率不大。國民經濟的平穩(wěn)較快發(fā)展為釀酒產業(yè)的迅速增長創(chuàng)造了良好的環(huán)境。數據來源：國家統(tǒng)計局圖2 2001年以來我國GDP變化情況二、工業(yè)生產平穩(wěn)較快增長%。分輕重工業(yè)看，%，%。分行業(yè)看，39個大類行業(yè)增加值全部實現比上年增長。分地區(qū)看，%，%，%。分產品看，全年468種產品中有417種產品比上年增長。規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實現出口交貨值101946億元，%。12月份，%，%。對比來看，飲料制造業(yè)工業(yè)增加值累計增速與全部行業(yè)增速并不完全吻合。除2010年受部分工業(yè)部門增速突增影響外，2009年和2011年飲料制造業(yè)的工業(yè)增加值增速均快于全部工業(yè)行業(yè)。而且表現出一個向上一個向下的不同預期。這主要是由于“十二五”期間我國要進行經濟結構的調整。工業(yè)部門在調整的過程中增加值必然會受到較大的影響，而飲料制造業(yè)則屬于國家大力鼓勵的消費領域，其工業(yè)增加值也必然會進一步上升。由此表現出的預期，對于釀酒行業(yè)也有良好的促進作用。釀酒行業(yè)代表著國內酒類產品的消費，隨著消費規(guī)模的擴大，其行業(yè)增加值必將快速上漲。數據來源：國家統(tǒng)計局圖3 20092011年飲料制造業(yè)工業(yè)增加值增長速度三、固定資產投資保持較快增長全年固定資產投資（不含農戶）301933億元，%（%）。分產業(yè)看，第一產業(yè)投資6792億元，%；第二產業(yè)投資132263億元，%；第三產業(yè)投資162877億元，%。行業(yè)固定資產投資增速總體上超過全國總體固定資產投資增速。從2005年到2011年，%的增長速度。%，主要是隨著十二五經濟結構的調整，固定資產投資有所減緩。飲料制造業(yè)固定資產投資波動較大，但總體上高于全國水平，只有2008和2009兩年比全國增速略低。2010及2011年行業(yè)投資增速又有所抬高，說明行業(yè)整體擴張迅速。飲料制造業(yè)的固定資產投資情況也可以部分反映釀酒行業(yè)的情況。釀酒行業(yè)作為飲料制造業(yè)的一個分支，隨著經濟結構逐漸向消費領域調整，釀酒業(yè)固定資產投資也會快速的增長，從而使行業(yè)產能得到擴張，產量上升。數據來源：國家統(tǒng)計局圖4 20042011年飲料制造業(yè)固定資產投資額四、市場銷售平穩(wěn)增長全年社會消費品零售總額181226億元，%（%）。其中，限額以上企業(yè)（單位）消費品零售額84609億元，%。按經營單位所在地分，城鎮(zhèn)消費品零售額156908億元，%；鄉(xiāng)村消費品零售額24318億元，%。按消費形態(tài)分，餐飲收入20543億元，%；商品零售160683億元，%。2011年，在下游需求的拉動下，酒類產品消費大幅提高。，%，在各酒類產品中保持快速增長。，%。，%。來源：國家統(tǒng)計局圖5 2010年以來社會消費品零售總額同比增速五、物價波動增大2001年至2011年，居民消費價格總體上波動有變大的趨勢，特別是2007年以后，居民消費價格指數呈現較大幅度的波動。其中2002002011三年的CPI同比增長較大，%、%%，%。這其中，糧食價格指數的波動更大，而且多呈現大幅上漲。特別是2004年，%，%，%%，繼續(xù)呈快速上漲趨勢。而根據CPI的構成，大米的權重幾乎占到糧食價格的一半。酒類消費價格指數與糧食價格基本呈現同步變動的趨勢，但其同比增長在大多數年份里均小于糧食價格增長，且增長幅度較小。%，%。由于酒類產品主要依賴于糧食等進行釀造，因此糧食價格的大幅上漲對釀酒行業(yè)的成本控制提出了較大的挑戰(zhàn)。而且酒類的價格增長幅度小于糧食價格增長，其上漲的成本并不能完全向下游消費領域傳導，這將進一步壓縮釀酒行業(yè)的利潤空間。數據來源：國家統(tǒng)計局圖6 20012011年消費價格指數六、糧食增產支撐行業(yè)發(fā)展我國糧食連續(xù)多年豐收，產量逐年提高。谷物占糧食總體比重亦逐年上升。糧食的豐收為釀酒行業(yè)的發(fā)展尊定了基礎，能夠促進整個行業(yè)產量的擴大。2011年，我國連續(xù)八年實現糧食增產，%。其中，夏糧產量12627萬噸，%，秋糧產量41218萬噸，%。糧食主要是以稻谷、小麥和玉米為主的谷物作物，糧食產量中谷物所占比例很高。我國糧食產量與釀酒行業(yè)有著非常密切的關系。糧食是我國酒類產品的主要原料，特別是白酒和啤酒。而且釀酒過程中消耗糧食產品數量極大，糧食產量對酒類產品的產量有制約作用。糧食生產首先肯定要保證人民的正常生活需要，之后才能用來進行釀酒以及食品加工等用途。而糧食連續(xù)多年的大豐收，也就保證了釀酒行業(yè)有足夠的原材料供應。對釀酒行業(yè)的發(fā)展提供了足夠的支撐。數據來源：國家統(tǒng)計局圖7 20012011年糧食產量七、貨幣政策及其對行業(yè)的影響2011年，是經濟形勢高度不確定的一年，也是國民經濟不斷調整的一年。我國面臨著國內外經濟環(huán)境復雜多變的宏觀環(huán)境，經濟增長和價格總水平漲幅逐步趨穩(wěn)，國際收支繼續(xù)改善，就業(yè)形勢較好，國民經濟朝著宏觀調控的預期方向發(fā)展。2011年央行實施穩(wěn)健的貨幣政策，適時適度進行預調微調，圍繞保持物價總水平基本穩(wěn)定這一宏觀調控的首要任務，綜合運用多種貨幣政策工具，加強宏觀審慎管理，先后6次上調存款準備金率共3個百分點，，靈活開展公開市場操作，實施差別準備金動態(tài)調整，引導貨幣信貸增長平穩(wěn)回調，保持合理的社會融資規(guī)模。2011年初，基于對國際金融危機教訓的總結，中國人民銀行引入差別準備金動態(tài)調整機制。該機制將信貸投放與宏觀審慎所要求的資本水平相聯(lián)系，并考慮了各金融機構的系統(tǒng)重要性和穩(wěn)健性狀況，以及所處經濟周期的景氣程度，具有引導和激勵金融機構自我保持穩(wěn)健和逆周期調節(jié)信貸投放的功能。表4 2011年中國人民銀行貨幣政策工具時間貨幣政策工具執(zhí)行調整前調整后20110120準備金%19%20110209利率%3%20110224準備金19%%20110325準備金%20%20110406利率3%%20110421準備金20%%20110518準備金%21%20110620準備金21%%20110707利率%%20111205準備金%21%數據來源：中國人民銀行2011年年末，%。，%。，%。2011年現金凈投放6161億元，同比少投放214億元。2011年年末，%。%。貨幣政策的偏緊對于釀酒行業(yè)的影響并不是特別明顯。由于酒類產品根據不同的品種并不是釀造好之后就會立即銷售的，有些酒需要進行窖藏，等待幾年之后再進行銷售。因此釀酒行業(yè)從某種程度上來說產出并不能馬上兌現為銷售額。雖然銀行等金融機構信貸資金偏緊，在一定程度上影響了釀酒行業(yè)的融資成本，但該行業(yè)目前融資渠道相對較多，而且很多窖藏酒的價值正在不斷上漲。因此偏緊的貨幣政策對釀酒行業(yè)的影響有限，未來該行業(yè)的發(fā)展并不會受制于貨幣政策。八、進出口及其對行業(yè)的影響全年進出口總額36421億美元，%；出口18986億美元，%；進口17435億美元，%。進出口相抵，順差1551億美元，比上年減少264億美元。貿易方式繼續(xù)改善。數據來源：國家統(tǒng)計局圖8 2010年以來進出口月度增速變化釀酒是對糧食消耗量較大的一個行業(yè)，而我國一直以來都是糧食進口大國，糧食進口對釀酒業(yè)的發(fā)展形成了一定程度的制約。近三年我國糧食進口數量和金額總體上呈現明顯的上升趨勢。200%、%%，除2011年出現小幅下降外，進口量均大幅增長，%。同時，進口金額的增長更為明顯，，%。糧食進口金額增長遠超數量增長的原因主要與人民幣升值及國際糧食價格上漲有關。隨著近年來糧食價格的上漲，對釀酒行業(yè)的成本也構成了很大的壓力，但由于人民幣的升值作用，使得國外糧食的成本相對于國內而言有了較強的競爭力。這一變化也對釀酒行業(yè)原材料的采購格局造成一定程度的影響。第二節(jié) 國際經濟形式對行業(yè)的影響2011年作為全球經濟主要帶動力量的發(fā)達經濟體經濟走勢瞬息萬變，整體拖累全球經濟走向暗淡。一、全球經濟暗淡前行2011年3月，日本發(fā)生的特大地震及隨后引發(fā)的海嘯和核泄漏是2011年以來全球經濟遭受的第一輪沖擊。由于日本在全球產業(yè)鏈中的重要地位，這場災難也直接沖擊了全球市場，使全球汽車、電子等主要產業(yè)鏈一度出現中斷風險。美國經濟下行走向也在2011年一步步顯現。在房地產依舊低迷、個人消費支出難以大幅增長、失業(yè)率依舊居高不下的經濟背景下，美國的債務違約問題進一步打擊了全球經濟的復蘇勢頭。對于全球經濟來說，2011年以來最大的沖擊仍是歐債危機的不斷惡化。希臘、愛爾蘭和葡萄牙等國主權債務問題持續(xù)惡化，意大利和西班牙等歐元區(qū)核心國家債務風險也進一步加劇。同時，歐債危機從歐元區(qū)邊緣國家向核心國家擴散，從公共財政領域向銀行體系擴散。聯(lián)合國《2012世界經濟形勢與展望》報告警告說，全球經濟正在“二次衰退”的懸崖邊上“蹣跚前行”。即使在假設歐洲主權債務危機得到控制的前提下，%%，%的預測值。二、新興經濟體成“增長綠洲”以金磚國家為代表的主要新興經濟體憑借較穩(wěn)固的基本面和有針對性的措施在2011年保持了增長勢頭，并有望在2012年繼續(xù)成為全球經濟的“增長綠洲”。2011年，金磚國家中的部分國家經濟增長可謂先揚后抑。在經歷2011年強勁復蘇后，2011年上半年主要新興經濟體保持了較快增長，但受外部需求減弱和自身調控影響，下半年出現增幅回落趨勢。雖然受發(fā)達經濟體低迷拖累，2012年發(fā)展中國家增速將進一步放緩，但仍為全球經濟引擎。三、國內紅酒產業(yè)受到沖擊由于近年來國內紅酒市場的快速發(fā)展，吸引力來自歐美等紅酒主產區(qū)的注意，尤其是面臨2008年的金融危機和之后的歐債危機，中國等亞洲市場更是成為個發(fā)達國家拯救各自市場的新的增長點。自2006年以來，進口葡萄酒對中國市場的沖擊日益明顯，連續(xù)多年保持15%20%的增長，在北京、上海、廣州等前沿消費市場甚至達到30%以上的增長速度。過去五年，國產的葡萄酒占據著國內市場90%的份額，但是因為進口葡萄酒不斷地涌入，所以國產葡萄酒的份額已經被進口品牌瓜分了將近1/4左右的市場，而且預計未來五年進口葡萄酒所占的市場份額還會不斷地擴大，將會占據40%左右。第三節(jié) 產業(yè)政策對行業(yè)的影響一、重點政策匯總2011年來，國家頒布的與釀酒行業(yè)相關的政策中，最主要的就是為了提高行業(yè)標準，平穩(wěn)產品價格，嚴保產品質量，規(guī)范行業(yè)秩序。表5 2011年釀酒行業(yè)相關政策匯總時間政策名稱政策思路國務院辦公廳印發(fā)了《2011年食品安全重點工作安排》嚴厲打擊食品安全違法違規(guī)行為衛(wèi)生部公告發(fā)布7項食品安全國家標準和58個食品添加劑的產品標準利于食品企業(yè)實現標準化生產，促進行業(yè)的健康發(fā)展國務院辦公廳公布《關于開展2011年全國糧食穩(wěn)定增產行動的意見》抓好糧食生產，保障有效供給，管理好通脹預期、發(fā)改委、商務部緊急約談酒業(yè)類協(xié)會和相關企業(yè)平穩(wěn)產品價格，規(guī)范行業(yè)秩序全國人大常委會審議刑法修正案（八）正式實施，主要包括：醉駕人員依法可能構成交通肇事罪、危險駕駛罪和以危險方法危害公共安全罪嚴查醉駕行為，推動少喝酒、喝好酒的消費升級趨勢，利好于高端酒類市場的發(fā)展質檢總局公布《出口食品生產企業(yè)備案管理規(guī)定》國家實行出口食品生產企業(yè)備案管理制，為食品出口設新門檻，對規(guī)范和提升