【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 的存款，以第一種方式為主③作為授信者：財(cái)政周轉(zhuǎn)金，各項(xiàng)財(cái)政資金的有償投資，各級(jí)政府財(cái)政部門在金融部門的存款④政府部門信用，主要以國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)目標(biāo)來轉(zhuǎn)移，不以盈利為目的，具有鮮明的政治性。（2）金融部門 銀行機(jī)構(gòu) 非銀行機(jī)構(gòu)非銀行金融機(jī)構(gòu)的信用活動(dòng)：①主要是以投資交易有關(guān)，交易主體：保險(xiǎn)公司、信托投資公司各種基金、證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)等。交易對(duì)象：一切自然人及法人，也可為政府。②屬于直接，融資性質(zhì)的交易，即非信用中介的交易，一般通過金融市場(chǎng)來完成，所以與金融市場(chǎng)的發(fā)展有密切關(guān)系，信用非中介化進(jìn)程與金融市場(chǎng)的發(fā)達(dá)程度相吻合。銀行部門的信用活動(dòng)：兩個(gè)基本職能：①信用中介職能，使銀行既是授信者又是受信者。大多數(shù)情況下，由銀行的經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)所決定的銀行在社會(huì)的角色為授信人（提供信用者），作為受信人主要包括吸收存款，各處借款，發(fā)行金融債券，所以銀行對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)有影響，因?yàn)樨泿耪吖ぞ咧饕ㄟ^銀行進(jìn)行傳導(dǎo)。②信用創(chuàng)造職能：現(xiàn)代信用活動(dòng)中銀行發(fā)揮該職能，該職能擴(kuò)大整個(gè)信用規(guī)模，同時(shí)為整個(gè)信用交易提供豐富的金融觀，信用創(chuàng)造與收縮的基本職能是央行進(jìn)行調(diào)控的基礎(chǔ)，反過來又受央行的影響和調(diào)節(jié)。派生存款基礎(chǔ)掌握在央行手里→商行信用創(chuàng)造能力受央行控制。企業(yè)部門 銀行貸款、公司債券 除預(yù)付外的商業(yè)信用（與金融部門）（與金融市場(chǎng)）（企業(yè)之間）該信用既發(fā)生在企業(yè)間，也發(fā)生在企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)、個(gè)人、政府部門之間是整個(gè)信用活動(dòng)的基礎(chǔ)①信用交易主要發(fā)生在企業(yè)之間（包括金融企業(yè)）②信用交易活動(dòng)主要以盈利為目的，更多地屬于企業(yè)微觀決策的范疇③信用交易活動(dòng)交易對(duì)手廣泛，一般工商企業(yè)、金融部門、政府部門 工商企業(yè)與政府部門信用活動(dòng)包括：企業(yè)購(gòu)買政府債券、財(cái)政資金有償投資，稅收該交稅。信用非中介化度：中介指標(biāo)④企業(yè)部門信用活動(dòng)往往有較嚴(yán)格的方向，主要體現(xiàn)在產(chǎn)業(yè)鏈上，從這來看，交易范圍較窄。（4）居民個(gè)人①信用活動(dòng)主要發(fā)生在銀行金融機(jī)構(gòu)之間，意味著信用交易活動(dòng)范圍較小。②還是主要以盈利為目的，而是以生活消費(fèi)為目的。③由于居民信用活動(dòng)主要屬消費(fèi)需求，對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)力作用較明顯。④居民部門信用活動(dòng)，更多地以住房、汽車及大宗消費(fèi)品為交易對(duì)象，交易品種有較明確的范圍。三、信用非中介化率信用凈額=總信用規(guī)模金融部門信用規(guī)?！鹑谥薪樾庞媒灰住g接信用交易→=非金融部門信用規(guī)模政府部門非金融企業(yè)居民個(gè)人信用中介化率=金融部門信用規(guī)模/信用 用凈額反映：整個(gè)信用通過中介機(jī)構(gòu)的信用規(guī)模大小，體現(xiàn)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)對(duì)金融中介的依賴程度。信用的非中介化率=非金融部門的信用規(guī)模金融部門信用規(guī)模=信用凈額從流量上看，一國(guó)在一定時(shí)期內(nèi)非金融部門接受的由非金融部門提供的信用，占非金融部門接受的全部信用的比從存量上看，一國(guó)在某一時(shí)點(diǎn)上非金融部門接受的來自非金融部門授信的越大余額占非金融部門全部未清償信用余額的比例。反映整個(gè)信用活動(dòng)不通過金融中介的規(guī)模大，說明經(jīng)濟(jì)活動(dòng)對(duì)金融中介的依賴性越小美：信用非中介化率越來越高→\\（~)第四章 信用體系一、信用體系的內(nèi)涵是由信用的立法與執(zhí)法，信用行業(yè)管理的運(yùn)行慣例與約定，社會(huì)信用行為道德規(guī)范，不良信用懲罰機(jī)制，誠(chéng)信宣傳教育等各個(gè)子體系共同作用交織形成的社會(huì)機(jī)制。二、信用體系的構(gòu)成信用管理與服務(wù)行業(yè)經(jīng)營(yíng)與銷售信用信息，提供專業(yè)化與社會(huì)化的信用服務(wù)征信國(guó)家：形成了完整、健全的信用管理與服務(wù)行業(yè)（美國(guó)是最發(fā)達(dá)）的三類機(jī)構(gòu)：以信用信息的管理機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)信用信息數(shù)據(jù)庫(kù)的征信公司包括來自于市場(chǎng)上的企業(yè)咨信數(shù)據(jù)庫(kù)，也包括個(gè)人消費(fèi)者的消費(fèi)者個(gè)人數(shù)據(jù)庫(kù)征信:征求他人或自身的信用(自己主動(dòng)要求建立信用報(bào)告)或驗(yàn)證信用→合理評(píng)價(jià)和判斷 征信公司(信用報(bào)告)農(nóng)授信者決定提供依據(jù)基本功能:主要為想提供信用的人服務(wù)通過了解、調(diào)查、驗(yàn)證、他人作用，使交易活動(dòng)的授信方充分了解受信方的經(jīng)營(yíng)狀況和履約能力，使授信方風(fēng)險(xiǎn)降低。購(gòu)買信用信息的花銷→風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)補(bǔ)償征信公司→企業(yè)，征信數(shù)據(jù)庫(kù)→商業(yè)化運(yùn)作，征信產(chǎn)品市場(chǎng)→存在競(jìng)爭(zhēng) 征信企業(yè)投資設(shè)立，通過市場(chǎng)優(yōu)勝劣汰擁有消費(fèi)者個(gè)人信用數(shù)據(jù)庫(kù)的公司→信用局（美 Equifax Trmns Vnion 英 Experian征信公司 企業(yè)資信數(shù)據(jù)庫(kù) 美 鄧百氏（歐）Eurogata(2)專業(yè)化的信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu) 標(biāo)準(zhǔn)普爾 穆迪公司基本產(chǎn)品 企業(yè)咨信 調(diào)查報(bào)告 消費(fèi)者信用調(diào)查報(bào)告評(píng)價(jià)結(jié)果，用信用等級(jí)來表示原因：①咨信評(píng)級(jí)已經(jīng)成為進(jìn)入國(guó)際市場(chǎng)的通行證。 ②債務(wù)發(fā)行的主體，咨信評(píng)估可以降低籌資成本，擴(kuò)大投資者范圍。兩者關(guān)系：①征信是信用評(píng)級(jí)的基礎(chǔ) ②評(píng)級(jí)不是征信信息的簡(jiǎn)單匯總，通過設(shè)定一系列指標(biāo)《企業(yè)信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)使用條例》兩機(jī)構(gòu)區(qū)別：①咨信評(píng)級(jí)公司提供的咨信評(píng)級(jí)報(bào)告，要向社會(huì)公眾公開為公眾決策提供參考。（一般在接受委托時(shí)才進(jìn)行評(píng)級(jí) ②征信機(jī)構(gòu)提供的信用調(diào)查報(bào)告不向社會(huì)公布，只供委托人決策提供參考，一般為授信者，對(duì)外提供報(bào)告時(shí)有相應(yīng)的約束條件。（3）深層次的信用服務(wù)機(jī)構(gòu)①商賬的追收（為授信人提供服務(wù)）與律師事務(wù)所與公安部門合作②信用保險(xiǎn) 投保人和受益人都是債權(quán)人，被保險(xiǎn)人是受益人③保理：保付代理（代位追償）供應(yīng)商出售供貨以后，把應(yīng)收賬款的債權(quán)以 追索權(quán)的方式賣給保理商保理商通過購(gòu)買他人債權(quán)獲益供貨商→應(yīng)收賬款→購(gòu)貨商→賣給→保理商④信用擔(dān)保政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)商業(yè)性提保機(jī)構(gòu)長(zhǎng)期主體組建的多方主體組建的政府金融機(jī)構(gòu)中小企業(yè)擔(dān)保公司信用監(jiān)管體系政府對(duì)信用管理行業(yè)實(shí)施監(jiān)管的組織與政府機(jī)構(gòu)的規(guī)模有關(guān)（1）行業(yè)監(jiān)管部門，專門對(duì)信用服務(wù)和管理部門進(jìn)行監(jiān)督①規(guī)范信用管理行業(yè)的發(fā)展②（2）中央銀行監(jiān)管對(duì)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管起重要作用征信國(guó)家：信貨、信用卡、電子轉(zhuǎn)賬及與信用有關(guān)的工具的法律起草及監(jiān)管技術(shù)開發(fā)非征信國(guó)家：①對(duì)金融機(jī)構(gòu)把所掌握的征信數(shù)據(jù)對(duì)外開入②建立的數(shù)據(jù)庫(kù)應(yīng)有償向征信機(jī)構(gòu)開放③扶植主要在資本市場(chǎng)上服務(wù)的咨信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)（3）民間機(jī)構(gòu)：用協(xié)會(huì)的形式作用：規(guī)范本行業(yè)的發(fā)展及建立行業(yè)間的聯(lián)系或展開研究中國(guó)市場(chǎng)學(xué)會(huì)信用管理委員會(huì)信用制度與法律體系明確交易主體享有的權(quán)利和應(yīng)該承擔(dān)的義務(wù)法律環(huán)境特征：①具有普遍適用性，針對(duì)各種經(jīng)濟(jì)交易有相應(yīng)的法律法規(guī)加以規(guī)范，也要考慮到國(guó)別差異和國(guó)際慣例②保護(hù)合法征信政務(wù)公開的信息→無償?shù)膰?guó)外：征信公司是企業(yè)，不能由政府辦→否則形成壟斷→民間征信公司③建立失信懲罰機(jī)制使市場(chǎng)交易者有明確的預(yù)期不良信用的懲罰機(jī)制國(guó)外：依賴征信數(shù)據(jù)庫(kù)（美）信用文化與教育信用意識(shí)與信用環(huán)境需要信用教育三、理想社會(huì)主義信用體系的基本特征健全信用體系的評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)（需要做什么）在信息的批露、征管和監(jiān)管等方面必須建立健全、完善的法律制度，以保障整個(gè)社會(huì)信用體系，在嚴(yán)格的法律框架下健康有序進(jìn)行，并對(duì)失信行為進(jìn)行懲罰。分散在各個(gè)部門和機(jī)構(gòu)的相關(guān)信用信息，必須在法律允許的制度向信用中介機(jī)構(gòu)開放，或者集中整合到專門從事社會(huì)信用管理的機(jī)構(gòu)中。要具有一批專業(yè)素質(zhì)水平和社會(huì)信譽(yù)度較高， 從業(yè)人員和信用中介機(jī)構(gòu)。社會(huì)必須 和經(jīng)常性地使用信用產(chǎn)品，即為信用產(chǎn)品的使用提供一個(gè)有效的市場(chǎng)需求。必須是有區(qū)域性、全國(guó)性乃至國(guó)際性的信用信息連網(wǎng)查詢系統(tǒng)。充分發(fā)揮信用數(shù)據(jù)庫(kù)的作用。全民道德觀念和信用意識(shí)普遍增強(qiáng)。四、社會(huì)信用體系建設(shè)的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)的借鑒。三種模式：美、歐洲、日本美國(guó)的社會(huì)信用體系的特征160年的歷史 20世紀(jì)80年代已趨于完善特色鮮明、運(yùn)作規(guī)范、體系健全、服務(wù)高效、功能齊備、支撐有力構(gòu)成：（1）行業(yè)征信核心系統(tǒng),包括個(gè)人企業(yè)征信/個(gè)人征信/信用評(píng)級(jí)（2）信用服務(wù)機(jī)構(gòu)（3）信用需求主體（4）信用監(jiān)管（5）信用保障與支持體系（1）依賴征信數(shù)據(jù)庫(kù)（2）商賬追款/信用保險(xiǎn)/保理機(jī)構(gòu)/信用擔(dān)保（3）金融機(jī)構(gòu)/工商企業(yè)/居民個(gè)人（4）銀行類監(jiān)管/非銀行類監(jiān)管（5）信用法律、懲罰機(jī)制、信用文化、教育和科召開 特征：（1）信息公開的法制保障機(jī)制將信用產(chǎn)品的加工、生產(chǎn)、銷售、使用都納入到法律保障之中，為征信提供了保證。通過法律規(guī)范，建立一種信用公開化，保證信息的披露、公開的透明，重點(diǎn)處理三種關(guān)系。①信息公開與國(guó)家機(jī)密的保護(hù)②信息公開與商業(yè)秘密的保護(hù)③信息公開與個(gè)人隱私的保護(hù)使征信企業(yè)在法律的保障下合法地獲得大量有用的信用信息。（2）對(duì)信用產(chǎn)品和評(píng)級(jí)結(jié)果的自覺而廣泛的運(yùn)用→從需求角度金融中介機(jī)構(gòu)和監(jiān)管部門運(yùn)用信用評(píng)級(jí)結(jié)果政府利用多種手段引導(dǎo)交易參與者，運(yùn)用信用評(píng)級(jí)結(jié)果①法律上作出明確的規(guī)定②市場(chǎng)主體通過政府的各種政策使市場(chǎng)的主體形成一種自覺行為(3)完善的消費(fèi)者合法權(quán)益保護(hù)機(jī)制《隱私權(quán)法》，禁止行政機(jī)關(guān)在取得個(gè)人書面同意前公開被記錄人的信用記錄可提出對(duì)信用記錄修改。公共征信系統(tǒng)私營(yíng)征信系統(tǒng)（美）市場(chǎng)化美國(guó)市場(chǎng)化征信系統(tǒng)的特點(diǎn)：由私人或法人投資組成調(diào)查報(bào)告幾乎全部由民營(yíng)征信機(jī)構(gòu)提供。民營(yíng)調(diào)查機(jī)構(gòu)信息可以來自政府金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)、個(gè)人征集消費(fèi)者正、負(fù)兩方面的信息，各種與信用有關(guān)的信息都能匯總d. 方面明確規(guī)定只有在法律規(guī)定范圍內(nèi)才能使用消費(fèi)者信用信息。（4）業(yè)務(wù)范圍廣在從事消費(fèi)者征信和企業(yè)征信的機(jī)構(gòu)有明確界線市場(chǎng)主體的信用意識(shí)強(qiáng)我國(guó)：失信懲罰力度不夠/信用意識(shí)不強(qiáng)優(yōu)缺點(diǎn) 美國(guó)信用體系優(yōu)：征信服務(wù)和機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)化運(yùn)作有利于通過競(jìng)爭(zhēng)來促進(jìn)服務(wù)范圍的擴(kuò)大和服務(wù)質(zhì)量的提高。缺：在社會(huì)信用體系的初創(chuàng)時(shí)期，通過市場(chǎng)運(yùn)作→征信機(jī)構(gòu)，規(guī)模小，水平參差不齊→發(fā)展速度受影響（緩慢），也不利于保護(hù)本國(guó)征信行業(yè)的發(fā)展，如果不對(duì)其加以保護(hù)，當(dāng)外國(guó)大機(jī)構(gòu)進(jìn)入時(shí)會(huì)受沖擊。不利于完善社會(huì)信用體系的構(gòu)建。歐洲國(guó)家社會(huì)信用管理體系的特點(diǎn)（1）信用信息（中介）服務(wù)機(jī)構(gòu)主要由中央銀行設(shè)立，大部分由政府出資。（2）中央銀行承擔(dān)了主要的監(jiān)管責(zé)任，信用立法，執(zhí)法都由其來做。（3）商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)向征信機(jī)構(gòu)提供信用信息具有強(qiáng)制性。我國(guó)在構(gòu)建企業(yè)和個(gè)人征信信用系統(tǒng)數(shù)據(jù)庫(kù)的信用信息獲得也具有強(qiáng)制性。（4）信用信息透明度較高（5）要加強(qiáng)重視信用法律建設(shè)的適用性。信息公開與人權(quán)保護(hù)聯(lián)系起來。優(yōu)點(diǎn)：由政府出資由央行設(shè)立信用信息服務(wù)機(jī)構(gòu)，可利用政府的優(yōu)勢(shì)（協(xié)調(diào)各方面）能在較短時(shí)間內(nèi)建立起覆蓋全國(guó)的征信制度依賴于：信貨登記信用系統(tǒng)。對(duì)信用體系建立初期較好。缺點(diǎn)：（1）征信數(shù)據(jù)庫(kù)的商業(yè)化和信用產(chǎn)品的市場(chǎng)化的競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制往往難以建立起來。（2）政府很難具有中立或高效的特征。運(yùn)作的低效率在信用體系基本建立起來后→應(yīng)該實(shí)行商業(yè)化運(yùn)作。發(fā)展中國(guó)家信用管理體系的基本特點(diǎn)（1）中央銀行在信用管理體系中發(fā)揮著非常重要的作用。信用立法、服務(wù)機(jī)構(gòu)組建，行業(yè)監(jiān)管都由其來做。①起步晚，多數(shù)國(guó)家處在初創(chuàng)期，實(shí)行自身優(yōu)勢(shì)使其擔(dān)當(dāng)重任，信用信息主要來自金融機(jī)構(gòu)，只有央行能將信用信息整合起來。②發(fā)展中國(guó)家不論實(shí)行集中還是分散管理，主要依賴央行這個(gè)平臺(tái)對(duì)社會(huì)信用進(jìn)行管理?！槿胧潜匾囊彩潜仨毜模駝t發(fā)展很緩慢。（2）信用服務(wù)中介機(jī)構(gòu)一般由銀行發(fā)起創(chuàng)建的信用信息服務(wù)機(jī)構(gòu)在多數(shù)國(guó)家與世界上的大公司有不同程度的合作，即要借助或依賴于發(fā)達(dá)國(guó)家的技術(shù)、管理經(jīng)驗(yàn)來提高自身能力（3）信用法律體系普遍不夠完善信用交易管理沒有法律保障，市場(chǎng)秩序不好。盡快完善該體系是發(fā)展中國(guó)家應(yīng)該解決的問題。（4）對(duì)信用文化建設(shè)的誠(chéng)信教育這方面的重視程度普遍不夠。國(guó)外社會(huì)信用管理體系對(duì)我國(guó)的啟示（1）選擇一個(gè)合適的構(gòu)建模式（2）必須完善信用法律體系是基礎(chǔ)，也是保證，立法先行，沒有完善的信用立法，市場(chǎng)秩序難以完善。（3）加快信用信息資源的整合和利用（4）加快信息服務(wù)中介機(jī)構(gòu)的建立和規(guī)范發(fā)展是整個(gè)信用體系良好運(yùn)行的平臺(tái)（5）必須加強(qiáng)政府對(duì)信用待業(yè)的監(jiān)管政府、行業(yè)自律、社會(huì)監(jiān)督（6）加強(qiáng)誠(chéng)信教育和信用文化建設(shè)五、我國(guó)社會(huì)信用管理體系建設(shè)中存在的主要問題從確立社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制起，90年代初（1）缺乏全國(guó)統(tǒng)籌協(xié)調(diào)和統(tǒng)一指導(dǎo)①缺乏組織保障 央行、政府部門②缺乏統(tǒng)籌規(guī)劃③缺乏協(xié)同各自為戰(zhàn)，重復(fù)建設(shè)，信息不能共享，不夠全面（2）信用中介服務(wù)的市場(chǎng)化程度較低。信用中介機(jī)構(gòu)：獨(dú)立、公正、客觀、公平（基本要求）應(yīng)該在法律規(guī)定下依法進(jìn)行市場(chǎng)運(yùn)作，但我國(guó)市場(chǎng)化程度不明顯。①機(jī)構(gòu)規(guī)模小，經(jīng)營(yíng)不規(guī)范，行業(yè)的統(tǒng)一