【文章內容簡介】 新的結算備付金制度推出之前，對于新加入的托管人，最低結算備付金比例為零。五、結算互?；鸾Y算互保基金的作用為防范結算系統(tǒng)風險，依據風險共擔原則，合格投資者托管人申請我公司結算參與人資格時，應繳納結算互?；?，用于抵補結算參與人發(fā)生交收違約時的透支風險。繳納規(guī)則在新的結算互?；鹬贫韧瞥鲋?，結算互?；鸢疵總€合格投資者托管人100萬元的標準收取，不計付利息。合格投資者托管人終止結算業(yè)務時，在結清與我公司的債權債務后，可向我公司申請劃付結算互保基金。 第五章 清算交收業(yè)務一、清算交收原則我公司實行結算參與人制度，托管人獲準成為我公司結算參與人后，可參與我公司結算系統(tǒng)，以托管人名義辦理其客戶的證券交易結算業(yè)務。我公司清算交收原則如下：中央結算原則我公司作為買賣雙方結算參與人的共同交收對手方，保證交收如期完成。合格投資者在上海證券交易所達成的交易（回購和實物債券交易除外）由其托管人負責與我公司交收。托管人應以法人名義直接在我公司申請開立結算備付金賬戶，參與我公司中央結算。托管人與其所托管合格投資者之間的資金結算由托管人自行負責。凈額結算原則我公司作為上海證券市場中央結算系統(tǒng)各參與方的共同交收對手，根據上海證券交易所的交易結果及其它非交易結果,與托管人之間進行資金的凈額結算。每個托管人只能開設一個結算備付金賬戶，以一個凈額與我公司進行資金結算。銀貨對付原則我公司根據銀貨對付原則與托管人完成證券交收和資金交收。T+1滾動交收原則資金結算實行滾動交收，交收日為T+1日。即我公司根據T日凈額清算結果，于T+1日對托管人的結算備付金賬戶進行簿記處理，完成與托管人最終的、不可撤消的證券和資金交收。二、中央清算過程接收T日交易數據計算托管人應收應付金額提供T日清算數據匯總表系統(tǒng)自動將合格投資者的交易數據匯總到其托管人虛擬清算席位下清算交收 清算流程圖流程說明（1）交易日閉市后，我公司結算系統(tǒng)接收交易所當日交易成交數據。（2）我公司按照凈額結算原則對每家托管人名下全部合格投資者當日證券買賣進行軋差清算，并產生清算金額（清算金額=凈賣金額凈買金額）。清算金額具有唯一性。（3）我公司在進行中央清算時，同時計算有關費用，產生各結算單位的實際應收付金額。實際應收付金額=清算金額交易經手費印花稅證管費過戶費其他應付費用。（4）我公司在交易日24時前向托管人提供當日資金清算數據（）、證券交易過戶數據（）和證券非交易過戶數據（），分別列示托管人當日對我公司的應收應付資金數額及其名下合格投資者證券過戶明細。資金清算數據（F3文件）系我公司對結算參與人清算指令。（5）托管人依據清算指令完成資金交收。為保證結算系統(tǒng)運作的連續(xù)性，托管人如對清算指令有異議，應及時反饋我公司，但不得以指令有誤為由拒絕履行或延遲履行交收義務。經核實，如清算指令確有差錯，我公司將予以更正。三、證券交收過程每個交易日收市后，我公司根據上海證券交易所傳送的交易記錄和我公司的非交易過戶記錄，計算每個合格投資者買賣相關證券的應收、應付數量；并于當日日終根據上述清算結果對合格投資者的證券賬戶余額進行相應的記增或記減處理，完成證券交收。證券交收完畢后，我公司于當日日終通過PROP系統(tǒng)向托管人和委托的證券公司同時發(fā)送合格投資者證券賬戶的交易過戶文件和非交易過戶文件，向托管人發(fā)送合格投資者證券賬戶的證券持有余額對賬文件。托管人應根據我公司發(fā)送的文件及時核對其托管的合格投資者的證券賬戶余額。我公司發(fā)送的非交易過戶文件包括合格投資者證券賬戶與其他證券賬戶間的證券非交易過戶記錄，還包括含紅利、送股、權證權益數據以及新股、配股上市數據。四、資金交收過程 交收流程圖T+0預交收(T+0日晚)9T日是否有新股否新股T+1交收（T+1日17點）是二級市場T+1交收（T+1日17點）清算交收流程說明交收原則是先滿足二級市場交收，后滿足新股網上發(fā)行交收。交收具有終局性，不可逆轉性。系統(tǒng)自動將托管人T日應收金額計入該托管人結算備付金賬戶，將應付金額從托管人結算備付金賬戶中扣除。（1）T+0預交收交收系統(tǒng)于T日晚進行T+0預交收，即系統(tǒng)根據該托管人虛擬清算席位上的清算結果，生成其結算備付金賬戶的交收凈額，即T＋0實收付金額。系統(tǒng)根據結算備付金賬戶當日業(yè)務終了時的賬戶余額、當日實收付和最低備付限額，計算該結算備付金賬戶的可用余額（如有資金凍結，系統(tǒng)亦將自動扣除凍結金額）。計算公式：可用余額＝結算備付金賬戶余額＋（T＋0實收付）－凍結金額－最低備付限額 如可用余額小于零，托管人必須在T＋1交收前補足差額。如果可用余額大于零時，該可用余額即為結算備付金賬戶當前可以劃出的最大金額。托管人使用遠程平臺（PROP）或語音查詢電話（02158881166）可實時查詢到其結算備付金賬戶余額和可用余額情況。（2）二級市場T+1交收我公司在T+1日下午17：00點進行T日交易的資金交收，由交收系統(tǒng)自動將托管人T日的應收金額貸記結算備付金賬戶，或將應付金額從結算備付金賬戶中扣除。為保證資金交收，托管人應在T+1日上午通過PROP或語音查詢系統(tǒng)及時查詢當日資金情況，如果可用余額為負，應立即補足頭寸，并確認到賬情況。當日托管人資金劃撥業(yè)務全部結束后，如果交收前：a、結算備付金賬戶余額＋（上日T＋0實收付）－凍結金額0，則T+1交收完成后，結算備付金賬戶余額則更新為以上金額；b、結算備付金賬戶余額＋（上日T＋0實收付）－凍結金額0，則T+1交收完成后，出現交收透支。透支金額為：T＋1交收開始前結算備付金賬戶余額＋（上日T＋0實收付）－凍結金額。我公司將在透支當日通過PROP平臺發(fā)送《結算備付金賬戶罰款通知》。如托管人出現透支，我公司將采取以下任意一種或幾種措施a、我公司將根據托管人發(fā)生的透支金額，‰對透支部分收取罰息，從透支第二日起按每日5‰收取罰金。b、交收日，我公司暫扣托管人指定其托管合格投資者證券賬戶內相當于透支金額120%的證券（按交收日收盤價計算市值），如該指定證券賬戶內所有證券價值不足透支金額的120%，則暫扣賬戶內全部證券；交收日托管人結算備付金賬戶發(fā)生透支，如其在交收截止時間17：00之前未向我公司指定暫扣證券，我公司將對托管人托管的所有合格投資者T日買入證券，按照先大宗交易后一般交易，同為大宗交易或一般交易的，按照買入證券成交的先后順序，自后向前依次扣券，直到扣券總市值達到透支金額的120%為止。托管人次日補足透支款本金及罰息的，我公司向托管人交付暫扣的證券；托管人次日未能補足透支款本金及罰息的，我公司賣出暫扣證券，以賣出款彌補托管人的透支。如賣出款不能全額彌補透支款本金及罰息，差額由托管人負責向最終責任人追索，托管人應將追索款項及時交還我公司。賣出款有盈余的，由我公司將余款劃歸托管人。c、T日完成前一交易日(T1日)交收后，托管人結算備付金賬戶余額如果小于當日交易之交收應付金額（交收日為T+1日），且托管人托管的合格投資者當日通過大宗交易買入證券的，對于不足資金部分，我公司根據大宗交易業(yè)務規(guī)則，于T日按照大宗交易買入成交順序，以一筆交易為最小凍結單位自后向前依次凍結買入證券。托管人在T+1日17：00前補足交收資金完成資金交收的，我公司將凍結證券予以解凍；否則，我公司按前款所述方法處理。d、要求透支托管人提供書面情況說明和有關責任方蓋章的資金交收透支責任確認書，將該透支事件在托管人業(yè)務不良記錄中予以登記，作為評估風險程度、確定重點監(jiān)控對象的依據。e、通知透支托管人向我公司提供財務狀況說明，提出彌補透支的措施，將該托管人列為重點監(jiān)控對象，密切監(jiān)控其財務狀況。F、提請證券交易所限制或暫停透支托管人所托管合格投資者的證券買入，同時將有關情況報告中國證監(jiān)會。如托管人所托管的合格投資者發(fā)生證券賣空，我公司在T＋1日交收處理時暫扣其賣空價款。如賣空證券在兩個交易日內得以補足，則我公司解除對賣空價款的暫扣。否則，我公司以暫扣的賣空價款買入與賣空等量的證券，如賣空價款不足，差額向托管人追索。在新股市值配售業(yè)務中，合格投資者委托證券公司參與新股市值配售。如果合格投資者放棄對中簽新股的認購，應該通知委托的證券公司，由證券公司在T+3（T日為申購日）下午15：00前向我公司申報。我公司根據認購中簽及放棄中簽數據完成股份及資金清算，資金清算數據并入當日二級市場凈額清算數據，于T+4日完成資金交收。（3）新股網上發(fā)行T+1交收合格投資者通過上海證券交易所交易系統(tǒng)申購上網發(fā)行的證券，其托管人應在T+1日上午及時通過PROP或電話語音查詢系統(tǒng)查詢結算備付金賬戶資金余額和可用余額，可用余額為負時，應及時將資金劃入結算備付金賬戶，并實時查詢資金到賬情況。我公司在新股T＋1日17點進行新股資金交收，系統(tǒng)自動從結算備付金賬戶中扣收新股申購資金總額，轉入新股專戶。如托管人該時點的結算備付金賬戶可用余額仍小于零，應立即將已劃出但尚未到賬的劃款回單作為在途憑證傳真我公司備查。若發(fā)生資金不到位情況，托管人必需在T+1日17點前向我公司報送合格投資者股東賬號及資金不到位明細。如托管人不予指定，我公司按其托管的所有合格投資者證券賬戶的每筆申購時間順序，自后向前依次確定申購資金不足的合格投資者證券賬戶。若因此影響其名下其它合格投資者正常的新股申購，責任由托管人承擔。新股交收時，根據先滿足二級市場交收、后滿足新股網上發(fā)行交收的原則，系統(tǒng)自動留足二級市場交收所需的資金，余額用于新股交收。第六章 數據發(fā)送與查詢一、登記結算數據發(fā)送我公司在每個交易日結束后向合格投資者的托管人和委托的證券公司發(fā)送當日證券交易過戶數據和非交易過戶數據。我公司在每個交易日結束后向合格投資者的托管人發(fā)送證券持有余額對賬數據。我