【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 金占用額高，給企業(yè)流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)帶來(lái)很大的困難。存貨的收入、發(fā)出、結(jié)存缺乏真實(shí)記錄。材料領(lǐng)用記錄生產(chǎn)成本及費(fèi)用的歸集、結(jié)轉(zhuǎn)的記錄人為因素較多，尤其在工程項(xiàng)目核算上更顯現(xiàn)其弊端[4]。比如，甲、乙兩個(gè)工號(hào)同時(shí)開(kāi)工，月末核算記錄顯示的是乙工號(hào)的材料消耗極少甚至為零，而甲工號(hào)的材料消耗多出一大塊；原輔材料已經(jīng)領(lǐng)用消耗，而實(shí)際上并未相應(yīng)結(jié)轉(zhuǎn)成本；原輔材料并未領(lǐng)用消耗，而實(shí)際上已經(jīng)結(jié)轉(zhuǎn)了成本；購(gòu)入的材料已經(jīng)領(lǐng)用消耗，購(gòu)貨發(fā)票未到，期末又沒(méi)有按規(guī)定暫估入庫(kù)，造成資產(chǎn)負(fù)債表期末存貨記錄減少甚至出現(xiàn)紅字余額。 在材料采購(gòu)、產(chǎn)品銷(xiāo)售環(huán)節(jié)往往由同一個(gè)人完成采購(gòu)銷(xiāo)售、付款收款、入庫(kù)出庫(kù)等全過(guò)程，使采購(gòu)銷(xiāo)售工作無(wú)章可依，還會(huì)提供暗箱操作的溫床，增加了營(yíng)私舞弊的可能性，內(nèi)部控制制度不健全。因庫(kù)存量大，導(dǎo)致流動(dòng)資金占用額高，給企業(yè)流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)帶來(lái)很大的困難。非正常存貨儲(chǔ)備量擠占了正常的存貨儲(chǔ)備量。毀損待報(bào)廢、超儲(chǔ)積壓存貨儲(chǔ)備在每年一次的清產(chǎn)核資中都要作為重點(diǎn)問(wèn)題進(jìn)行上報(bào)，但每年都是只上報(bào)，沒(méi)有上級(jí)主管部門(mén)的批示，沒(méi)有處理結(jié)果，致使毀損待報(bào)廢、超儲(chǔ)積壓存貨儲(chǔ)備量像滾雪球一樣越滾越大，沒(méi)有從根本上解決問(wèn)題。存貨在生產(chǎn)型企業(yè)中所具有的作用主要表現(xiàn)在：防止停工待料，適應(yīng)市場(chǎng)變化，降低進(jìn)貨成本，維持均衡生產(chǎn)。為了充分發(fā)揮存貨的固有功能，企業(yè)必須儲(chǔ)備一定的存貨，但也會(huì)由此而發(fā)生各項(xiàng)支出，主要表現(xiàn)在：取得成本，儲(chǔ)存成本，缺貨成本，存貨的最優(yōu)化即幾項(xiàng)成本總和最小。 應(yīng)收賬款管理不合理會(huì)加速企業(yè)的現(xiàn)金流出，賒銷(xiāo)雖然能使企業(yè)產(chǎn)生較多的利潤(rùn)，但是并未真正使企業(yè)現(xiàn)金流入增加，反而使企業(yè)不得不運(yùn)用有限的流動(dòng)資金來(lái)墊付各種稅金和費(fèi)用，加速了企業(yè)的現(xiàn)金流出。一是企業(yè)流轉(zhuǎn)稅的支出，二是所得稅的支出，應(yīng)收賬款的管理成本、應(yīng)收賬款的回收成本都會(huì)加速企業(yè)現(xiàn)金流出[5]。 目前，我國(guó)中小企業(yè)中普遍存在著應(yīng)收賬款失實(shí)現(xiàn)象。隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，商業(yè)信用的推行和擴(kuò)展，企業(yè)的應(yīng)收賬款數(shù)額明顯增多，在流動(dòng)資產(chǎn)中所占的比例也越來(lái)越大，已經(jīng)成為資產(chǎn)管理中的一個(gè)重要的問(wèn)題[6]。但是，賒銷(xiāo)也是企業(yè)的一把“雙刃劍”，一方面運(yùn)用賒銷(xiāo)使企業(yè)銷(xiāo)售額大幅度提高，營(yíng)業(yè)利潤(rùn)增加。另一方面，由此產(chǎn)生的應(yīng)收賬款中的呆賬增多，如果長(zhǎng)期得不到改善，會(huì)使企業(yè)的資金流動(dòng)逐漸枯竭，最終因財(cái)務(wù)困難陷入尷尬境地。 因此，企業(yè)加強(qiáng)應(yīng)收帳款管理是十分必要的。資金是企業(yè)的血液，企業(yè)一旦發(fā)生大量的賒銷(xiāo)，必定會(huì)有巨額的應(yīng)收帳款，如果對(duì)應(yīng)收帳款管理不善，就會(huì)引起企業(yè)的資金流入不順暢，勢(shì)必將出現(xiàn)一系列嚴(yán)重的后果。 在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，賣(mài)方企業(yè)為了鼓勵(lì)客戶購(gòu)買(mǎi)貨物，允許客戶在收到商品以后并不立即支付貨款，也不出具任何借據(jù)，延遲一定時(shí)期后才付款，形成了應(yīng)收賬款，買(mǎi)方則為應(yīng)付賬款。企業(yè)購(gòu)買(mǎi)貨物暫未付款而對(duì)賣(mài)方產(chǎn)生欠賬的一種商業(yè)行為，對(duì)買(mǎi)方來(lái)說(shuō)是生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中自然而然形成的一種“自發(fā)性籌資”應(yīng)付賬款商業(yè)信用行為完全由買(mǎi)賣(mài)雙方的信用維系著，對(duì)于賣(mài)方來(lái)說(shuō)完全是為了促銷(xiāo)，而對(duì)于買(mǎi)方來(lái)說(shuō)等于向賣(mài)方借用資金而購(gòu)得了商品，一定意義上是買(mǎi)方籌措到一定數(shù)量的短期資金，起到了緩解資金不足的問(wèn)題，往往無(wú)任何附帶條件，不必發(fā)生籌資費(fèi)用。賣(mài)方為了盡早收回貨款，在對(duì)買(mǎi)方提供商業(yè)信用的同時(shí)，往往規(guī)定信用條件，即規(guī)定信用期限和現(xiàn)金折扣，鼓勵(lì)客戶提前付款。對(duì)應(yīng)付賬款這種資金成本低，而且不用籌資費(fèi)用的一種資源，沒(méi)有經(jīng)過(guò)事前的計(jì)劃，何時(shí)付款。只根據(jù)企業(yè)目前的現(xiàn)金及銀行存款，很隨意的支付貨款。在對(duì)有信用期限的應(yīng)付賬款也沒(méi)有結(jié)合企業(yè)面前的資金狀況，作出最低資金成本的付款期限[7]。應(yīng)付賬款融資方式在各企業(yè)中沒(méi)有達(dá)到充分而有效的利用，降低了營(yíng)運(yùn)資金的運(yùn)營(yíng)效率。，營(yíng)運(yùn)資金波動(dòng)大目前，很多中小企業(yè)存在重銷(xiāo)售、輕理財(cái)?shù)默F(xiàn)象，不注重日?，F(xiàn)金流量的管理，營(yíng)運(yùn)資金波動(dòng)大。當(dāng)出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)繁榮時(shí)，不能正確預(yù)估經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，盲目擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模。一旦企業(yè)外部環(huán)境發(fā)生變化，產(chǎn)品成本提高，經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流入量銳減，或是新上項(xiàng)目見(jiàn)效慢，原有業(yè)務(wù)資金告急，或是債務(wù)到期，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)加大等情況出現(xiàn)時(shí)，問(wèn)題與危機(jī)就充分暴露出來(lái)。因此，掌握好現(xiàn)金的流量管理勢(shì)在必行?！】萍紝W(xué)院本科生畢業(yè)論文 三 營(yíng)運(yùn)資金管理問(wèn)題的成因分析三　營(yíng)運(yùn)資金管理問(wèn)題的成因分析（一）管理者缺乏營(yíng)運(yùn)資金的理論研究及管理觀念 很多中小型企業(yè)中，企業(yè)的出納人員由老板親戚擔(dān)任，且地位高于企業(yè)其他財(cái)會(huì)人員，出現(xiàn)了出納人員領(lǐng)導(dǎo)財(cái)務(wù)工作現(xiàn)象；在財(cái)務(wù)管理方面仍停滯在較低水平，財(cái)務(wù)管理硬件投資少則又少；會(huì)計(jì)基礎(chǔ)十分薄弱，通曉財(cái)務(wù)管理的理論、方法的人很少，不能夠按現(xiàn)代企業(yè)管理制度要求進(jìn)行財(cái)務(wù)管理。 針對(duì)民營(yíng)企業(yè)籌資困難的問(wèn)題上，由于民營(yíng)企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)及財(cái)務(wù)人員對(duì)內(nèi)含報(bào)酬率、投資報(bào)酬率及現(xiàn)金凈流量等財(cái)務(wù)管理指標(biāo)不甚了解，項(xiàng)目可行性報(bào)告大多請(qǐng)別人代寫(xiě)。民營(yíng)企業(yè)在向銀行申請(qǐng)貸款時(shí)提供財(cái)務(wù)報(bào)表虛假的成分居多[13]。從客觀上講，很多民營(yíng)企業(yè)很難通過(guò)金融渠道融通資金，只能依靠個(gè)人家庭儲(chǔ)蓄或者高出國(guó)家法定利率許多的民間資本中拆借，其結(jié)果是融資數(shù)量小、成本高；從主觀上講，民營(yíng)企業(yè)籌資難的原因之一是財(cái)務(wù)管理上的隨意性。 目前，企業(yè)管理者的管理觀念還比較淡薄，管理手段也相對(duì)比較落后。企業(yè)管理人員的素質(zhì)不高，考慮問(wèn)題不夠全面，往往會(huì)使問(wèn)題更加嚴(yán)重。國(guó)內(nèi)的MBA體制為這些高管們提供了學(xué)習(xí)的平臺(tái)，他們也意識(shí)到知識(shí)與實(shí)踐同等重要。此外，目前國(guó)內(nèi)比較缺乏提供營(yíng)運(yùn)資金管理咨詢服務(wù)的專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)，雖然已經(jīng)有管理咨詢公司開(kāi)始提供客戶信用調(diào)查方面的服務(wù)，但企業(yè)數(shù)量與從業(yè)人員數(shù)量極少，服務(wù)的對(duì)象也僅僅局限于一些規(guī)模較大的外商投資企業(yè)，還遠(yuǎn)未形成氣候。很多中小企業(yè)采取聘請(qǐng)外部帶賬公司或者獨(dú)立的帶賬人員負(fù)責(zé)公司的財(cái)務(wù)，公司內(nèi)部只有出納人員和經(jīng)驗(yàn)及理論都比較缺乏的會(huì)計(jì)人員，顯然不能適應(yīng)發(fā)展需要?？赡苓@種模式能解決燃眉之需，成本也不會(huì)很高，但是從公司未來(lái)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展需要，顯然不能應(yīng)對(duì)需求。 中小企業(yè)的財(cái)務(wù)人員由于管理知識(shí)薄弱，難以確定企業(yè)生產(chǎn)的盈虧平衡點(diǎn)，在相對(duì)成本的控制方面缺乏經(jīng)驗(yàn)和措施，不能根據(jù)企業(yè)實(shí)際狀況提出建設(shè)性的意見(jiàn)。在成本核算方面也十分粗放。成本管理嚴(yán)重弱化，有的企業(yè)把幾種主要產(chǎn)品成本籠統(tǒng)地匯總核算，一旦企業(yè)出現(xiàn)虧損或盈利，管理層卻不知道哪種產(chǎn)品盈利多，哪一種產(chǎn)品盈利少，這對(duì)安排產(chǎn)品品種、調(diào)整生產(chǎn)結(jié)構(gòu)十分不利。（二）產(chǎn)品及服務(wù)不適應(yīng)市場(chǎng)的需求中小企業(yè)雖然曾經(jīng)以低成本的優(yōu)勢(shì)地位，產(chǎn)品廉價(jià)策略的途徑有一定的市場(chǎng)占有率， 但是除了考慮價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)因素的積極作用時(shí)，還應(yīng)重視非價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)因素，非價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)因素應(yīng)引起足夠重視，是一個(gè)公司不斷壯大增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)的一個(gè)準(zhǔn)則[1]。隨著經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，消費(fèi)者的需求更加多樣化，企業(yè)的產(chǎn)品不能滿足日益的變化。生產(chǎn)的產(chǎn)品滯銷(xiāo)，或者提供的服務(wù)使消費(fèi)者不滿意。再有是產(chǎn)量規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益，這是一個(gè)資源整合的世界，不能突出規(guī)模就會(huì)很快被市場(chǎng)淘汰[12]。（三）不合理的營(yíng)運(yùn)資金結(jié)構(gòu)管理 當(dāng)前中小企業(yè)對(duì)營(yíng)運(yùn)資金管理主要側(cè)重于強(qiáng)調(diào)企業(yè)資產(chǎn)安全，保證生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)對(duì)資金的需要，降低企業(yè)的資金占用等，而忽略了營(yíng)運(yùn)資金結(jié)構(gòu)的管理，缺乏系統(tǒng)有序的管理[8]。如：強(qiáng)調(diào)積極回收貨款，減少應(yīng)收賬款占用，減少存貨占用；降低盈利性的貨幣資金的持有量等，但對(duì)如何有序地安排營(yíng)運(yùn)資金及如何處理好營(yíng)運(yùn)資金與其他形式資金關(guān)系缺乏研究，造成企業(yè)資金流動(dòng)不協(xié)調(diào)。一些企業(yè)短期資金來(lái)源不穩(wěn)定，短期財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較高，首先，企業(yè)短期資金來(lái)源缺乏有序的安排，處于一種隨機(jī)的狀態(tài)；其次，企業(yè)大量賒賬購(gòu)買(mǎi)，形成大量應(yīng)付賬款，且對(duì)應(yīng)付賬款缺乏一定的控制，一旦供應(yīng)商要求及時(shí)歸還時(shí)，企業(yè)自然就陷入了債務(wù)危機(jī)中[9]。 企業(yè)自有資金來(lái)源少，據(jù)國(guó)外企業(yè)流動(dòng)資金指標(biāo)表明，流動(dòng)比率(流動(dòng)比率與流動(dòng)負(fù)債的比率)一般為2: 1，而我國(guó)中小企業(yè)的流動(dòng)比率，一般在1: 1，個(gè)別企業(yè)甚至低于1: 1；企業(yè)自有營(yíng)運(yùn)資金比例低下原因，是長(zhǎng)期以來(lái)我國(guó)企業(yè)不補(bǔ)充或很少補(bǔ)充自有營(yíng)運(yùn)資金，企業(yè)進(jìn)行高負(fù)債經(jīng)營(yíng)，也就是說(shuō)，企業(yè)資金緊張的深層次原因是企業(yè)目前資金積累機(jī)制沒(méi)有形成[1]。（四）流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)不暢 從理論上講，伴隨企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程的不斷進(jìn)行，企業(yè)的流動(dòng)資金從貨幣資金形態(tài)開(kāi)始，依次轉(zhuǎn)化為儲(chǔ)備資金、生產(chǎn)資金、成品資金和結(jié)算資金，而后再回復(fù)到貨幣資金形態(tài)上，以便滿足下一生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程的需要[10]。為此，流動(dòng)資金的各組成形態(tài)必須保證在空間上合理并存，在時(shí)間上依次繼起。否則，流動(dòng)資金的正常周轉(zhuǎn)便不復(fù)存在，相當(dāng)一批中小企業(yè)資金周轉(zhuǎn)處于困難的境地。就主體來(lái)看，影響甚至阻礙諸多企業(yè)流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)的關(guān)鍵原因在于成品資金和結(jié)算資金的膨脹。正是它們二者的過(guò)度資金占?jí)?，使得“空間上合理并存，時(shí)間上依次繼起”的要求無(wú)法兌現(xiàn)，從而導(dǎo)致流動(dòng)資金不能正常周轉(zhuǎn)。 直觀地看，形成這種現(xiàn)象的原因是產(chǎn)銷(xiāo)不對(duì)路或者說(shuō)不銜接。若進(jìn)一步觀察，似應(yīng)從兩個(gè)方面解釋?zhuān)阂皇瞧髽I(yè)內(nèi)部管理水平低，產(chǎn)品質(zhì)量、品種上有欠缺，銷(xiāo)售渠道不暢；二是宏觀上產(chǎn)品不合理