【導(dǎo)讀】內(nèi)容和主要教材，適用于公司全體，包括各層級管理人員及工作人員，司各類業(yè)務(wù)的強(qiáng)制性和禁止性規(guī)定，以及違反上述規(guī)定的處罰。和行為規(guī)則體系。罰的后果，警鐘長鳴。公司的聲譽(yù)有賴于每位員工的細(xì)致謹(jǐn)慎和規(guī)范執(zhí)業(yè)。第一章合規(guī)管理概述-----------------------------------------1. 第二章業(yè)務(wù)通用規(guī)范-----------------------------------------2. 第三章經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)---------------------------------------------7. 第四章投資銀行業(yè)務(wù)----------------------------------------16. 第六章自營業(yè)務(wù)---------------------------------------------------29. 第七章投資咨詢業(yè)務(wù)----------------------------------------34. 第八章創(chuàng)新業(yè)務(wù)-------------------------------------------36. 第九章違法違規(guī)處罰---------------------------------------42

　　

【正文】 發(fā)現(xiàn)客戶委托資產(chǎn)涉嫌洗錢的，應(yīng)當(dāng)按照《中華人民共和國反洗錢法》和相關(guān)規(guī)定履行報告義務(wù)。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十五條、 第二十二條） 17 集合計劃存續(xù)期間，發(fā)生變更投資主辦人等對 集合計劃持續(xù)運(yùn)營、客戶利益、資產(chǎn)凈值產(chǎn)生重大影響的事件， 應(yīng)當(dāng)按照集合資產(chǎn)管理合同約定的 方式及時向客戶披露，并向住所地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)報告。（《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第六十二條、第三十四條） 17 公司應(yīng)當(dāng)指定專人 向資產(chǎn)管理客戶如實披露其業(yè)務(wù)資格，講解有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則和定向資產(chǎn)管理合同的內(nèi)容；集合資產(chǎn)管理計劃說明書、集合資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)包括風(fēng)險揭示條款，詳細(xì)說明下列風(fēng)險的含義、特征和可能引起的后果。應(yīng)當(dāng)將風(fēng)險揭示書交客戶簽字確認(rèn)?？蛻艉炇痫L(fēng)險揭示書，即表明已經(jīng)理解并愿意自行承擔(dān)參與資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的風(fēng)險。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十三條、第十二條） 22 17 客戶委托 資產(chǎn)或集合計劃募集的資金應(yīng)當(dāng)用于應(yīng)當(dāng)為現(xiàn)金、股票、債券、證券投資基金份額、央行票據(jù)、短期融資券、資產(chǎn)支持證券、金融衍生品或者中國證監(jiān)會允許的其他金融資產(chǎn)，客戶委托資產(chǎn)還包括集合資產(chǎn)管理計劃份額，設(shè)立集合計劃在境內(nèi)募集的資金還可以投資于中國證監(jiān)會認(rèn)可的境外金融產(chǎn)品。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十四條） 17 了解客戶身份、財產(chǎn)與收入狀況、證券投資經(jīng)驗、風(fēng)險認(rèn)知與承受能力和投資偏好等，并以書面和電子方式予以詳細(xì)記載、妥善保存?？蛻魬?yīng)當(dāng)如實披露或者提供相關(guān)信息和資料，并在定向資產(chǎn)管理合同中承諾信 息和資料的真實性。（《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十七條） 二、定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) 17 定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)客戶應(yīng)當(dāng)是符合法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定的自然人、法人或者依法成立的其他組織。 公司董事、監(jiān)事、從業(yè)人員及其配偶不得作為本公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的客戶。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第九條） 17 為單一客戶辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)與客戶簽訂定向資產(chǎn)管理合同，通過該客戶的賬戶為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》第十二條 ） 17 定向資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)對客戶授權(quán) 公司開立、使用、注銷、轉(zhuǎn)換專用證券賬戶以及客戶提供必要協(xié)助等事宜作出明確約定。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十四條） 17 定向資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)對管理費(fèi)、業(yè)績報酬等費(fèi)用的支付標(biāo)準(zhǔn)、計算方法、支付方式和支付時間等作出明確約定。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十八條） 180、 由客戶自行行使其所持證券的權(quán)利，履行相應(yīng)的義務(wù)，客戶書面委托 公司行使權(quán)利的除外。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十九條） 18 公司辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，接受單個客戶的資產(chǎn)凈值不得低于人民幣一百 萬元。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第二十九條 ） 18 由客戶自行行使其所持有證券的權(quán)利，履行相應(yīng)的義務(wù)。 公司將定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的客戶資產(chǎn)投資于上市公司的股票，發(fā)生客戶應(yīng)當(dāng)履行公告、報告、要約收購等法律、行 23 政法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定義務(wù)的情形時， 應(yīng)當(dāng) 立即通知有關(guān)客戶，并督促其履行相應(yīng)義務(wù)；客戶拒不履行的 ， 應(yīng)當(dāng)向證券交易所報告。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第三十九條 ） 18 保證客戶資產(chǎn)與其自有資產(chǎn)、不同客戶的資產(chǎn)相互獨立，對不同客戶的資產(chǎn)分別設(shè)置賬戶、獨立核算、分賬管理。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理 業(yè)務(wù)試行辦法》第四十九條 ） 18 按照中 國證監(jiān)會的規(guī)定對客戶資產(chǎn)中的貨幣資金進(jìn)行管理；客戶有要求的， 公司應(yīng)當(dāng)將客戶資產(chǎn)交由資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)進(jìn)行托管。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》第五十一條 ） 18 依據(jù)中國證監(jiān)會有關(guān)證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)管理的規(guī)定，根據(jù)自身管理能力及風(fēng)險控制水平，合理控制定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)模。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第四十一條） 18 為每個客戶建立業(yè)務(wù)臺賬，按照企業(yè)會計準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行會計核算，與資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)定期對賬。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第四十二條 ） 18 接受本公司股東，以及其他與本公司具有關(guān)聯(lián)方關(guān)系的自然人、法人或者組織為定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)客戶的，公司應(yīng)當(dāng)按照公司有關(guān)制度規(guī)定，對上述客戶的賬戶進(jìn)行監(jiān)控，并對客戶身份、合同編號、專用證券賬戶、委托資產(chǎn)凈值、委托期限、累計收益率等信息進(jìn)行集中保管。定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)專項審計意見 應(yīng)當(dāng)對上述客戶賬戶的資料完整性、交易公允性作出說明。 接受持有本公司 5%以下股份的股東為定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)客戶的，不受本條限制。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第四十四條） 18 應(yīng)當(dāng)保證客戶委托資產(chǎn)與 公司、資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)自有資產(chǎn)相互 獨立，不同客戶的委托資產(chǎn)相互獨立，對不同客戶的委托資產(chǎn)獨立建賬、獨立核算、分賬管理。破產(chǎn)或者清算時，客戶委托資產(chǎn)不屬于其破產(chǎn)財產(chǎn)或者清算財產(chǎn)。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》第十八條） 18 買賣證券交易所的交易品種，應(yīng)當(dāng)使用客戶的定向資產(chǎn)管理專用證券賬戶；買賣證券交易所以外的交易品種，應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)規(guī)定開立相應(yīng)賬戶。專用證券賬戶和相應(yīng)賬戶內(nèi)的資產(chǎn)歸客戶所有。專用證券賬戶名稱為“客戶名稱”。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十九條） 24 190、 公司、客戶不得將專用證券賬戶以出租、出借、轉(zhuǎn)讓或者其 他方式提供給他人使用。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十一條） 19 專用證券賬戶開立時，客戶將委托的證券從客戶原有證券賬戶劃轉(zhuǎn)至該客戶專定向資產(chǎn)管理合同約定的投資范圍，不得超出法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定 允許客戶投資的范圍，并且應(yīng)當(dāng)與客戶的風(fēng)險認(rèn)知與承受能力，以及 公司的投資經(jīng)驗、管理能力和風(fēng)險控制水平相匹配。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十五條） 19 將客戶委 托資產(chǎn)投資于本公司、資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)以及與本公司、資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)有關(guān)聯(lián)方關(guān)系的公司發(fā)行的證券，應(yīng)當(dāng)事先將相關(guān)信息以書面形式通知客戶和資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)，并要求客戶按照定向資產(chǎn)管理合同約定在指定期限內(nèi)答復(fù)。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十六條） 19 保證客戶能夠按照定向資產(chǎn)管理合同約定的時間和方式，查詢客戶定向資產(chǎn)管理賬戶內(nèi)資產(chǎn)的配置狀況、凈值變動、交易記錄等相關(guān)信息。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第三十條） 19 客戶通過專用證券賬戶持有上市公司股份，或者通過專用證券賬戶和其他證券賬戶合 并持有上市公司股份，發(fā)生應(yīng)當(dāng)履行公告、報告、要約收購等法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定義務(wù)情形的，應(yīng)當(dāng)由客戶履行相應(yīng)的義務(wù)，公司應(yīng)當(dāng)予以配合?？蛻艟懿宦男谢蛘叩∮诼男辛x務(wù)的，公司應(yīng)當(dāng)及時向證券交易所、住所地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)報告。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第三十一條 ） 19 客戶持有上市公司股份達(dá)到 5%以后，公司通過專用證券賬戶為客戶再行買賣該上市公司股票的，應(yīng)當(dāng)在每次買賣前取得客戶同意；客戶未同意的，不得買賣該上市公司股票。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第三十三條） 19 定向 資產(chǎn)管理合同約定的投資管理 期限屆滿或者發(fā)生合同約定的其他事由，應(yīng)當(dāng)終止資產(chǎn)管理合同的， 公司在扣除合同約定的各項費(fèi)用后，必須將客戶賬戶內(nèi)的全部資產(chǎn)交還客戶自行管理。 定向資產(chǎn)管理合同終止的，公司應(yīng)當(dāng)按照合同約定將客戶資產(chǎn)交還客戶。（ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第五十六條 、證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第三十五條） 25 19 定向資產(chǎn)管理合同無效、被撤銷、解除或者終止后 15日內(nèi)，公司應(yīng)當(dāng)代理客戶向證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)申請注銷專用證券賬戶；或者根據(jù)客戶要求，代理客戶向證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)申請將專用證券賬戶轉(zhuǎn) 換為客戶普通證券賬戶?？蛻粢呀?jīng)開立普通證券賬戶的，專用證券賬戶不得轉(zhuǎn)換為客戶普通證券賬戶，專用證券賬戶應(yīng)當(dāng)注銷。專用證券賬戶注銷或者轉(zhuǎn)換為客戶普通證券賬戶后，公司應(yīng)當(dāng)在 3個交易日內(nèi)報證券交易所備案。（《證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十二條） 三、 集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) 19 辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)設(shè)立集合資產(chǎn)管理計劃，與客戶簽訂集合資產(chǎn)管理合同，將客戶資產(chǎn)交由具有客戶交易結(jié)算資金法人存管業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行或者中國證監(jiān)會認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)進(jìn)行托管，通過專門賬戶為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第十三條 ） 19 限定性集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)投資于業(yè)績優(yōu)良、成長性高、流動性強(qiáng)的股票等權(quán)益類證券以及股票型證券投資基金的資產(chǎn)，不得超過該計劃資產(chǎn)凈值的百分之二十，并應(yīng)當(dāng)遵循分散投資風(fēng)險的原則。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第十四條 ） 200、 公司為客戶辦理特定目的的專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)簽訂專項資產(chǎn)管理合同，針對客戶的特殊要求和資產(chǎn)的具體情況，設(shè)定特定投資目標(biāo)，通過專門賬戶為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第十五條 ） 20 設(shè)立限定性集合資產(chǎn)管理計劃的，凈資本不低于人 民幣三億元；設(shè)立非限定性集合資產(chǎn)管理計劃的，凈資本不低于人民幣五億元。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第二十條 ） 20 設(shè)立限定性集合資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當(dāng)事先報中國證監(jiān)會備案；設(shè)立非限定性集合資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當(dāng)報經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第二十一條 、《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第五條） 20 辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，只能接受貨幣資金形式的資產(chǎn)。公司設(shè)立限定性集合資產(chǎn)管理計劃的，接受單個客戶的資金數(shù)額不得低于人民幣五萬元；設(shè)立非限定性集合資產(chǎn)管理計劃的，接受單個客戶 的資金數(shù)額不得低于人民幣十萬元。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第三十條 ） 26 20 集合資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)對客戶參與和退出集合資產(chǎn)管理計劃的時間、方式、價格、程序等事項做出明確約定。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第四十條 、 第三十二條 ） 20 公司 指定投資主辦人具體負(fù)責(zé)每一個集合資產(chǎn)管理計劃的投資管理事宜。投資主辦人員須具有三年以上證券自營、資產(chǎn)管理或證券投資基金從業(yè)經(jīng)歷，且應(yīng)當(dāng)具備良好的職業(yè)道德，無不良行為記錄。集合資產(chǎn)管理計劃存續(xù)期間，其投資主辦 人員不得管理其他集合資產(chǎn)管理計劃。投資主辦人發(fā)生變更的， 應(yīng) 當(dāng)提前或者在合理時間內(nèi)按照集合資產(chǎn)管理合同約定的方式披露，并向住所地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)報告。（《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十五條） 20 客戶在參與集合資產(chǎn)管理計劃之前，應(yīng)當(dāng)已經(jīng)是 公司自身或者其他推廣機(jī)構(gòu)的客戶。 公司對代理推廣機(jī)構(gòu)的推廣活動負(fù)有監(jiān)督檢查義務(wù)，發(fā)現(xiàn)代理推廣機(jī)構(gòu)違反規(guī)定的，應(yīng)當(dāng)予以制止；情節(jié)嚴(yán)重的，應(yīng)當(dāng)按約定解除代理推廣協(xié)議，并報告中國證監(jiān)會和注冊地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)。（《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十六條、 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》第三十四條 ） 20 推廣集 合資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當(dāng)將集合資產(chǎn)管理合同、集合資產(chǎn)管理計劃說明書等正式推廣文件，置備于公司及其他推廣機(jī)構(gòu)推廣集合資產(chǎn)管理計劃的營業(yè)場所， 計劃說明書、集合資產(chǎn)管理合同文本應(yīng)當(dāng)與中國證監(jiān)會核準(zhǔn)的文本內(nèi)容一致。推廣材料應(yīng)當(dāng) 報注冊地和推廣場所所在地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)備案。 應(yīng)當(dāng)在集合資產(chǎn)管理計劃設(shè)立工作完成后五個工作日內(nèi)，將集合資產(chǎn)管理計劃的設(shè)立情況報中國證監(jiān)會及注冊地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)備案?！蹲C券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》第五十九條 、《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第十九條） 20 不得通過廣播、電視、 報刊及其他公共媒體推廣集合資產(chǎn)管理計劃。 禁止通過簽訂保本保底補(bǔ)充協(xié)議等方式，或者采用虛假宣傳、夸大預(yù)期收益和商業(yè)賄賂等不正當(dāng)手段推廣集合計劃。（ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第四十七條 、《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十一條） 20 集合計劃推廣結(jié)束后， 應(yīng)當(dāng)聘請具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會計師事務(wù)所，對集合計劃募集的資金進(jìn)行驗資，出具驗資報告。（《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十五條、第二十六條） 27 2 公司應(yīng)當(dāng)將集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)交由資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)進(jìn)行托管 ， 為集合資產(chǎn)管理計劃單 獨開立證券賬戶和資金賬戶 ， 應(yīng) 當(dāng)注明公司 和 集合資產(chǎn)管理計劃名稱等內(nèi)容。集合資產(chǎn)管理計劃設(shè)立完成前，客戶的參與資金只能存入資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)，不得動用。 （ 《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》 第三十五條 、 第五十二條 、《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》 第二十四條） 21 集合計劃成立募集金額不低于 1億元人民幣；客戶不少于 2人。（《證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則（試行）》第二十七條） 21 集合資產(chǎn)管理合同對巨額退出和連續(xù)巨額退出的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)、退出順序、退出價格確定、退出款項支付、告知