【正文】 式表外業(yè)務(wù)迅速擴(kuò)展，使得商業(yè)銀行的匯率風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、營(yíng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)乃至國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)越來(lái)越大；加之80年代初爆發(fā)的發(fā)展中國(guó)家債務(wù)危機(jī)，使國(guó)際銀行業(yè)的穩(wěn)定與發(fā)展受到威脅，許多商業(yè)銀行破產(chǎn)。如美國(guó)1985年破產(chǎn)的銀行達(dá)120家，1987年破產(chǎn)的達(dá)200家，1989年又倒閉了206家。各國(guó)商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)如何測(cè)量和防范，需要有一個(gè)國(guó)際統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)。在這種背景下，為了以統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)來(lái)監(jiān)管各國(guó)的商業(yè)銀行，由美國(guó)、英國(guó)、法國(guó)、聯(lián)邦德國(guó)、意大利、日本、荷蘭、比利時(shí)、加拿大、瑞典(十國(guó)集團(tuán))及盧森堡和瑞士等12國(guó)中央銀行代表組成的巴塞爾委員會(huì)于1987年12月制定并通過(guò)了巴塞爾提議，以后經(jīng)過(guò)6個(gè)月的咨詢期，匯集各方的意見，于1988年7月經(jīng)巴塞爾委員會(huì)正式通過(guò)，并經(jīng)12國(guó)中央銀行行長(zhǎng)簽署，形成了巴塞爾協(xié)議。該協(xié)議并不具有法律效力，但由于參與制定的國(guó)家是當(dāng)今世界的主要工業(yè)國(guó)家，代表著世界上最強(qiáng)大的經(jīng)濟(jì)集團(tuán)，因此，該協(xié)議很快被廣泛接受并成為世界各國(guó)銀行業(yè)管理的統(tǒng)一指導(dǎo)文件。 8．2“巴塞爾協(xié)議”的內(nèi)容 巴塞爾協(xié)議的內(nèi)容主要由四部分組成：一是資本的構(gòu)成；二是風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)的計(jì)算；三是標(biāo)準(zhǔn)化比例的目標(biāo)；四是過(guò)渡期和實(shí)施的安排。8．2．1資本的構(gòu)成巴塞爾協(xié)議將銀行資本分為核心資本(又稱一級(jí)資本)和附屬資本(又稱二級(jí)資本)兩類。核心資本由實(shí)收資本和公開儲(chǔ)備組成，其中實(shí)收資本包括實(shí)收普通股資本和不可贖回、不可累計(jì)收益的優(yōu)先股資本；公開儲(chǔ)備是以公開的形式，通過(guò)保留盈余或其他盈余反映的資產(chǎn)，包括股票發(fā)行溢價(jià)、保留利潤(rùn)(用當(dāng)年保持利潤(rùn)向儲(chǔ)備分配或儲(chǔ)備提取)、普通準(zhǔn)備金和法定準(zhǔn)備金的增值而創(chuàng)造和增加的新增儲(chǔ)備，但不包括重估儲(chǔ)備和累計(jì)優(yōu)先股。附屬資本則包括非公開儲(chǔ)備、資產(chǎn)重估儲(chǔ)備、普通準(zhǔn)備金和普通呆帳準(zhǔn)備金，帶有債務(wù)性的資本工具、次級(jí)債務(wù)等。其中非公開儲(chǔ)備指雖未公開，但已反映在銀行損益帳戶上，并為銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)所接受的儲(chǔ)備，此項(xiàng)不能超過(guò)附屬資本的45％；資產(chǎn)重估儲(chǔ)備必須由官方認(rèn)可的專門的評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行，重估后的增值部分必須反映在資產(chǎn)負(fù)債表上；普通準(zhǔn)備金和普通呆帳準(zhǔn)備金是用于防備目前還不能確定的損失的準(zhǔn)備金，在損失一旦出現(xiàn)時(shí)可隨時(shí)用于彌補(bǔ)；帶有債務(wù)性質(zhì)的資本工具既有一定的股本性質(zhì)又有一定的債務(wù)性質(zhì)，如加拿大銀行的長(zhǎng)期優(yōu)先股，英國(guó)銀行的循環(huán)從屬債務(wù)及美國(guó)銀行的強(qiáng)制性可轉(zhuǎn)換債務(wù)等。 次級(jí)債務(wù)具有兩個(gè)鮮明特征：一是債務(wù)清償時(shí)不能享有優(yōu)先清償權(quán)；二是有嚴(yán)格的期限規(guī)定。上述各項(xiàng)資產(chǎn)構(gòu)成中，核心資本應(yīng)占整個(gè)資本的一半，附屬資本不能超過(guò)核心資本。各國(guó)金融管理當(dāng)局可根據(jù)本國(guó)的會(huì)計(jì)和管理?xiàng)l例對(duì)附屬資本中未公開儲(chǔ)備的內(nèi)容作出取舍。8．2．2風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)的計(jì)算 巴塞爾協(xié)議把銀行資產(chǎn)劃分為表內(nèi)項(xiàng)目和表外項(xiàng)目?jī)纱箢?。表?nèi)項(xiàng)目是在資產(chǎn)負(fù)債表上反映的，表外項(xiàng)目是不在資產(chǎn)負(fù)債表上反映但又可能隨時(shí)轉(zhuǎn)換為表內(nèi)項(xiàng)目的。評(píng)估銀行資本所應(yīng)具有的適當(dāng)規(guī)模，要將資本與資產(chǎn)負(fù)債表上不同種類的資產(chǎn)以及表外項(xiàng)目的不同風(fēng)險(xiǎn)程度掛鉤，并按風(fēng)險(xiǎn)權(quán)樹計(jì)算銀行的總資產(chǎn)。以風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)為基礎(chǔ)，計(jì)算資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例。為此，巴塞爾協(xié)議對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)及表外項(xiàng)目，按其風(fēng)險(xiǎn)程度不同分別進(jìn)行了分級(jí)和分類，并且規(guī)定了風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。 8．2．2．1表內(nèi)項(xiàng)表內(nèi)項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)共分為5級(jí)：風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為0的資產(chǎn)。包括現(xiàn)金資產(chǎn)、對(duì)本國(guó)中央銀行和中央政府的債權(quán)。對(duì)經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織(OECD)國(guó)家的中央政府和中央銀行的其他債權(quán)、用現(xiàn)金或用OECD國(guó)家 中央銀行提供擔(dān)保的債權(quán)。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為0％、10％、20％或50％(各國(guó)自定)的資產(chǎn)。包括對(duì)國(guó)內(nèi)政府公共部門機(jī)構(gòu)(不包括中央政府)的債權(quán)和由這樣的機(jī)構(gòu)提供擔(dān)保的貸款。 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為20％的資產(chǎn)包括：對(duì)多邊發(fā)展銀行(國(guó)際復(fù)興開發(fā)銀行、泛美開發(fā)銀行、亞洲開發(fā)銀行、非洲開發(fā)銀行、歐洲投資銀行)的債權(quán)，以及由這類銀行提供擔(dān)保、或者以這類銀行發(fā)行的債券作抵押的債權(quán)；對(duì)OECD國(guó)家內(nèi)注冊(cè)銀行的債權(quán)以及由這些銀行提供擔(dān)保的貸款；對(duì)OECD以外國(guó)家注冊(cè)的銀行余期在一年以內(nèi)的債權(quán)和由這些銀行提供擔(dān)保的、所余期限在一年以內(nèi)的貸款；對(duì)非本國(guó)的OECD國(guó)家的公共部門機(jī)構(gòu)(不包括中央銀行)的債權(quán)，以及由這些機(jī)構(gòu)提供擔(dān)保的貸款，托收中的現(xiàn)金款項(xiàng)。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為50％的資產(chǎn)。完全以居住用途的房產(chǎn)作抵押的貸款。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為100％的資產(chǎn)。包括：對(duì)私營(yíng)部門的債權(quán)；對(duì)OECD以外的國(guó)家的法人銀行余期在一年以上的債權(quán)；對(duì)OECD以外國(guó)家中央政府的債權(quán)(以本國(guó)貨幣定值和以此通貨融通的除外)；對(duì)公共部門所屬的商業(yè)公司的債權(quán)；行址、廠房、設(shè)備和其他固定資產(chǎn)；不動(dòng)產(chǎn)和其他投資；其他銀行發(fā)行的資本工具，所有其他資產(chǎn)。8．2．2．2表外項(xiàng)目 表外項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)表外項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，是通過(guò)信用換算系數(shù)的方法來(lái)計(jì)算的，即以信用換算系數(shù)乘以項(xiàng)目余額，乘出的數(shù)額根據(jù)表內(nèi)同等性質(zhì)的項(xiàng)目進(jìn)行加權(quán)，從而得出相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)。表外項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)從無(wú)風(fēng)險(xiǎn)到十足風(fēng)險(xiǎn)共劃分為4類：風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為0％的項(xiàng)目，包括能隨時(shí)無(wú)條件取消的和初始期限不到一年的貸款承諾。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為20％的項(xiàng)目，指短期的有自行清償能力的與貿(mào)易有關(guān)的或有項(xiàng)目，如有優(yōu)先索償權(quán)的裝運(yùn)貨物作抵押的跟單信用證。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為50％的項(xiàng)目。包括某些與交易相關(guān)的或有項(xiàng)目，如投資保證書、認(rèn)股權(quán)證；票據(jù)發(fā)行便利和循環(huán)包銷便利，逾期為一年以上的貸款承諾等。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)為l00％的項(xiàng)目，包括直接信用的替代工具(如為貸款擔(dān)保、銀行承兌、備用信用證)；銷售和回購(gòu)協(xié)議。8．2．3標(biāo)準(zhǔn)化比例的目標(biāo)“巴塞爾協(xié)議”要求在1992年底之前，簽約各國(guó)及經(jīng)營(yíng)國(guó)際業(yè)務(wù)的銀行都應(yīng)實(shí)現(xiàn)按統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算的資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例，即資本(包括核心資本與附屬資本)應(yīng)達(dá)到全 部加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的8%，其中核心資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例至少4％。巴塞爾委員會(huì)希望其他國(guó)家也實(shí)施這一條例。 8．2．4過(guò)渡期和實(shí)施的安排 為順利過(guò)渡到新的監(jiān)管體系，巴塞爾協(xié)議規(guī)定了從1987年底到1992年底的5年過(guò)渡期，并確定資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例1990年底達(dá)7．25％為中期目標(biāo)，以便讓各國(guó)銀行 調(diào)整和建立所需的資本基礎(chǔ)。1991年2月，巴塞爾委員會(huì)對(duì)上述介紹的計(jì)算方法進(jìn)行了修改： 將普通準(zhǔn)備金從資本中刪除，因?yàn)檫@部分準(zhǔn)備金是用來(lái)彌補(bǔ)外國(guó)資產(chǎn)和不動(dòng)產(chǎn)損失的準(zhǔn)備金。用來(lái)彌補(bǔ)任何風(fēng)險(xiǎn)的準(zhǔn)備金可以作為附屬資本。 從1993年底開始，作為普通準(zhǔn)備金的附屬資本不得超過(guò)銀行加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的1．25％。 永久性股東的股份和未公開儲(chǔ)備可作為核心資本，并且用以彌補(bǔ)普通銀行風(fēng)險(xiǎn)的資金也可以作為核心資本。 8．3“巴塞爾協(xié)議”對(duì)各國(guó)的影響 “巴塞爾協(xié)議”是80年代以來(lái)國(guó)際金融業(yè)的一份十分重要的文件，它以統(tǒng)一的計(jì)算方法和標(biāo)準(zhǔn)，解決了資本與資產(chǎn)的比例問(wèn)題，其影響是相當(dāng)巨大的。 首先，它有助于各國(guó)銀行，尤其是發(fā)達(dá)國(guó)家的銀行，在平等的基礎(chǔ)上進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)。國(guó)際銀行業(yè)為達(dá)到巴塞爾協(xié)議標(biāo)準(zhǔn)，或增加資本，或減少資產(chǎn)，或者調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)以改變風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。同時(shí)，各國(guó)中央銀行對(duì)國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行也加強(qiáng)了監(jiān)管，將巴塞爾協(xié)議標(biāo)準(zhǔn)用于國(guó)內(nèi)不從事國(guó)際業(yè)務(wù)的銀行，使各銀行在平等的基礎(chǔ)上開展業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)。 其次，為國(guó)際間銀行監(jiān)管工作的協(xié)調(diào)一致提供了方便，這必將進(jìn)一步保障各國(guó)銀行在激烈競(jìng)爭(zhēng)和提高服務(wù)效率的同時(shí)，確保國(guó)家銀行體系在國(guó)際債務(wù)危機(jī)或金融風(fēng)潮中能平穩(wěn)順利營(yíng)運(yùn)。 再次，巴塞爾協(xié)議的最終完全實(shí)施，將使各國(guó)銀行的國(guó)際化、國(guó)際金融市場(chǎng)的一體化進(jìn)程更加加快。最后，該協(xié)議將促使發(fā)展中國(guó)家根據(jù)協(xié)議的原則監(jiān)管本國(guó)銀行，發(fā)展中國(guó)家的商業(yè)貸款增長(zhǎng)速度將會(huì)放慢。巴塞爾協(xié)議在涉及國(guó)家轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)這部分中，將貸款的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重按兩類不同的國(guó)家組別予以區(qū)分。OECD國(guó)家和沙特作為一類國(guó)家，對(duì)這類國(guó)家中央政府的債權(quán)，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為零，銀行和公共部門的債權(quán)為20％；非OECD的發(fā)展中國(guó)家作為二類國(guó)家，對(duì)二類國(guó)家的貸款，其風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重全部為100％，這將使這些國(guó)家或金融機(jī)構(gòu)的融資活動(dòng)處于不利地位，并使貸款數(shù)量受到極大的影響。8．4我國(guó)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重規(guī)定 我國(guó)己承諾逐步按照巴塞爾協(xié)議的要求監(jiān)管本國(guó)商業(yè)銀行。為此，我國(guó)已制定商業(yè)銀行資本充足率目標(biāo)為8％，其中核心資本充足率不低于4％，附屬資本不能超過(guò)核心資 本的100％?？紤]到我國(guó)各專業(yè)銀行在提高資本充足率時(shí)要有財(cái)政利稅改革相配，我國(guó)商業(yè)銀行資本充足率指標(biāo)短期內(nèi)難以達(dá)到，因此采取逐年提高的辦法，但最后期限不得超過(guò) 1996年底。該比例對(duì)總行考核，不對(duì)分行考核。 我國(guó)根據(jù)本國(guó)情況，結(jié)合國(guó)際慣例并參照巴塞爾協(xié)議，也把銀行資本劃分為核心資本和 附屬資本兩類。在劃分過(guò)程中，要從資產(chǎn)總額中扣除以下四項(xiàng)：①購(gòu)買外匯資本金支出；（2）不含并列帳的銀行和財(cái)務(wù)附屬公司資本中的投資；（3）在其它銀行和金融機(jī)構(gòu)資本中的投資；（4）呆帳損失未沖銷部分。我國(guó)資本的劃分方法與巴塞爾協(xié)議的劃分方法有些異同，如下表：資本劃分方法異同對(duì)比 項(xiàng)目名稱對(duì)照 資本次級(jí)對(duì)照 我國(guó)用名 巴塞爾協(xié)議用名 我國(guó)用名 巴塞爾協(xié)議用名 實(shí)收資本 實(shí)收資本 核心資本 核心資本 盈余公積 公開儲(chǔ)備 核心資本 核心資本 資本公積 重估儲(chǔ)備 核心資本 附屬資本 未分配利潤(rùn) 公開儲(chǔ)備(含非公開儲(chǔ)備) 核心資本 核心資本(含附屬)貸款呆帳準(zhǔn)備普通貸款損失準(zhǔn)備金 附屬資本 附屬資本 我國(guó)把商業(yè)銀行的資產(chǎn)劃分為六大類，對(duì)不同種類的資產(chǎn)，又按風(fēng)險(xiǎn)程度的不同劃分不同的權(quán)重，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重按不同的百分比劃分為五個(gè)檔次，第一級(jí)為0%，表示無(wú)風(fēng)險(xiǎn)；第二級(jí)為本10%；第三級(jí)為20%；第四級(jí)為50%；第五級(jí)為100%，為具有完全風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)。不同資產(chǎn)的分類極其風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重如下：現(xiàn)金資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)規(guī)定 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 現(xiàn)鈔 0 存放人民銀行款項(xiàng) 0 存放同業(yè) 10 對(duì)中央政府和人民銀行的授信資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)規(guī)定 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 對(duì)我國(guó)中央政府的債權(quán) 0 對(duì)人民銀行的債權(quán) 0 對(duì)公共企業(yè)的債權(quán)(指郵電、水、電話、煤氣、交通 等基礎(chǔ)部門)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)規(guī)定 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 對(duì)國(guó)家投資的公共企業(yè)的債權(quán) 10 對(duì)省市政府投資的公共企業(yè)的債權(quán) 20 對(duì)市以下政府投資的公共企業(yè)的債權(quán) 50 對(duì)一般企業(yè)和個(gè)人的貸款資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn) 權(quán)數(shù)規(guī)定 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)（%） 信用貸款、透支 100 （擔(dān)保貸款）商業(yè)銀行及政策性銀行擔(dān)保 10 其他銀行擔(dān)保 20 非銀行金融機(jī)構(gòu)擔(dān)保 50 大型或特大型企業(yè)擔(dān)保 50 其他企業(yè)擔(dān)保 100 其他擔(dān)保 100 （抵押貸款） 國(guó)債抵押 0 現(xiàn)匯抵押 10 金融債券抵押 10 商業(yè)銀行及政策性銀行承兌的匯票貼現(xiàn) 10 其他銀行承兌匯票貼現(xiàn) 20 商業(yè)承兌匯票貼現(xiàn) 100 其他有價(jià)證券及可轉(zhuǎn)讓的權(quán)利 50 土地房屋產(chǎn)權(quán)證抵押 50 其他抵押 100 融資租賃 100 同業(yè)拆放資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)規(guī)定 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 商業(yè)銀行 0 其他銀行 10 全國(guó)性金融公司 20 省市級(jí)金融公司 50 區(qū)縣級(jí)金融公司 100 中國(guó)境內(nèi)注冊(cè)的外資金融機(jī)構(gòu) 50 居住樓抵押貸款資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)規(guī)定 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 居住樓抵押貸款 50 本條所稱居住樓抵押需符合以下四個(gè)條件，否則，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100％：（1）貸款人必須以個(gè)人名義；（2）抵押貸款的數(shù)額不能超過(guò)買入價(jià)或市場(chǎng)估價(jià)的70％， 兩者以較低者為準(zhǔn) （3）住宅是借款人自住或出租用途；（4）必須是第一擔(dān)保，即抵押貸款的債權(quán)人必須是第一債權(quán)人。用銀行資產(chǎn)負(fù)債表上的資產(chǎn)項(xiàng)目分別乘以上述相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，然后再將各個(gè)乘積相加，就得出風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額。用銀行的核心資本與附屬資本之和除以風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額，就得出資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)比重，這個(gè)比重不能低于8％，其中核心資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額之比不能低于4％?？傊覈?guó)商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)管理，是在全面考慮了巴塞爾協(xié)議之后，結(jié)合我國(guó)實(shí)際情況確定的，其目的是為了加速我國(guó)的商業(yè)銀行與國(guó)際銀行業(yè)接軌，同時(shí)又適應(yīng)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。34 / 34