【正文】 交易 銷售收入與經(jīng)營 性現(xiàn)金流量背離 收入的大幅增加來自 單一或少數(shù)客戶 期末發(fā)生大額銷售 大量退貨 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 59 Y公司收購 WY公司 %%%%%%%%%16月 712月毛利率購買日 : CPA的審計 范圍 ? 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 60 Q公司收購 S公司 35524084801000020220300004000050000 銷售收入 購買日 : 92% 8% 審計 范圍 ? 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 61 天津海運案例 應收賬款 香港船務代理公司 應收賬款 —日本船務代理公司 天津海運 會計記錄 香港船務 會計記錄 差 額 天津海運 會計記錄 日本船務 會計記錄 差 額 30,212 625 29,587 47,778 877 46,901 ‖空箱補償費“（ 19992022） 2022年及以前年度，其期末余額得到了對方的確認 負責審計的注冊會計師也予以確認 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 62 A公司 —從績優(yōu)到巨虧的蛻變 業(yè)績圖像 (19982022凈利潤 ) 5005010015020097 98 99 0 1 2 3 4主營收入 凈利潤2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 63 A公司 —從績優(yōu)到巨虧的蛻變 經(jīng)營性現(xiàn)金流量 (應收票據(jù)貼現(xiàn) ) 3020100102030401999 2022 2022 20222022Q3 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 64 A公司與競爭對手產(chǎn)銷量比較 0200400600800產(chǎn)量 銷量產(chǎn)量 銷量 A 公司 TCL 創(chuàng)維 康佳2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 65 A公司存貨及跌價準備 存貨余額 跌價準備存貨余額 跌價準備 97 98 99 0 1 22022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 66 A公司跌價準備占比 0%10%20%30%40%50%存貨比例 跌價比例存貨比例 21% 41% 41% 41% 34% 39%跌價比例 Y97 Y98 Y99 Y00 Y01 Y022022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 67 A公司存貨與競爭對手比較 0%100%200%300%存貨比例 跌價比例 存貨周轉(zhuǎn)存貨比例 35% 41% 33% 23%跌價比例 % % % %存貨周轉(zhuǎn) A 公司 康佳 海信 廈華2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 68 （ 2） 歷年壞賬準備計提情況 賬齡 計提比例 1999 2022 2022 2022 1年以內(nèi) 0% 440, 257, 383, 456, 12年 10% 51, 23年 30% 3, 34年 50% 45年 80% 5年以上 100% 應收款余額 441, 258, 436, 461, 其中： AR 269, 182, 288, 422, 其他應收款 172, 76, 147, 38, 關聯(lián)方應收款 167, 59, 138, 28, 關聯(lián)比例 % % % % 壞賬準備余額 1,392 壞賬計提比例 % % % % 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 69 A公司壞賬準備計提情況 %%%%%%AR/TA 計提比例AR/TA % % % %計提比例 % % % %1999 2022 2022 20222022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 70 A公司壞賬準備與競爭對手比較 %%%%%計提比例 AR/TA計提比例 % % % %AR/TA 16% 8% 3% 13%A 公司 康佳 海信 廈華2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 71 A公司的預警信號 020406080100120140主營收入 應收賬款 Y99 Y00 Y01 Y022022年，收入下降，應收大副上升； 2022年，收入增長 33%，應收增長 46%！ 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 72 出口收入占銷售收入比重 %%%%%%%%%%%%%%2022 2022 2022 2022出口比重主要得益于Apex 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 73 A公司預警信號 ? Apex欠款凸顯風險集中 – 2022應收賬款余額 ，其中 Apex欠款 4184萬美元，約占8%； – 2022應收賬款余額 ，其中 Apex欠款 ，約占83%； – 2022應收賬款余額 ，其中 Apex欠款 ，約占88%； – 2022應收賬款余額 ，其中 Appex欠款 ，約占80%。 ? Apex回款表明其財務狀況惡化 – 2022 銷售 回款 應收余額 4,184 – 2022 銷售 61,095 回款 19,007 應收余額 46,272 – 2022 銷售 42,442 回款 34,990 應收余額 53,724 – 2022 銷售 3,560 回款 10,903 應收余額 46,381 合計 107,097 64,900 為什么？ 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 74 簡短結論 ? A公司的問題由來已久 – 2022年對外報告凈利潤 8854萬元 – 存貨周轉(zhuǎn)率低于競爭對手，積壓庫存的清理落后于對手，2022年計提 – 一年以內(nèi)應收款不提壞賬準備，若按其競爭對手 %的比例計提，應補提 ； – 非經(jīng)營性收益（主要來自關聯(lián)交易） – 2022和 2022年利潤的增長主要來自對 Apex的銷售， 2022年對 Apex等應收賬款計提約 ，表明2022和 2022年的盈利質(zhì)量極低 – 2022年對南方證券的委托理財未計提減值準備 ( ) 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 75 科龍案例 ? 2022年度德勤的保留意見 ? 2022年度科龍管理層的“解釋” ? 2022年半年報科龍管理層的“告白” 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 76 T公司案例： 2022年度上下半年的巨大反差 ? 經(jīng)營業(yè)績一覽表 700006000050000400003000020220100000100002022030000上半年 下半年 全年主營收入 凈利潤年度 主營業(yè)務 收 入 凈利潤 上半年 20,561 6,154 下半年 10,518 64,566 全年 10,043 58,412 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 77 T公司案例 ―成也蕭何，敗也蕭何 ” ? 董事會對 “ 奇圣膠囊 ” 迥然不同的說法 2022年度董事會報告 2022年董事會報告 經(jīng)公司 2022年第二次臨時股東大會審議通過，決定延緩實施配股募集資金投資22, …… 將投資進行調(diào)整，用于購買恒春奇圣膠囊全部技術及生產(chǎn)經(jīng)銷權和購買張恒春藥業(yè)有限公司股權?？偼顿Y 34,（購買奇圣膠囊 31,800萬元，購買張恒春藥業(yè)股權 元） …… 公司于 2022年 10月 16日至 17日在通化市召開了 “ 奇圣膠囊銷售代理招商大會 ” ，與全國 176家醫(yī)藥經(jīng)銷單位簽定了 “ 奇圣膠囊經(jīng)銷協(xié)議 ” ，總金額 ，其中現(xiàn)款現(xiàn)貨 ，預售 ……奇圣膠囊區(qū)域經(jīng)銷拍賣總成交金額 1450萬元 …… 公司主打產(chǎn)品 “ 奇圣膠囊 ” ，由于市場運作不利，銷路不暢，上年度以及本年上半年部分已銷售的 “ 奇圣膠囊 ” 藥品出現(xiàn)銷售退回，沖減了本期營業(yè)收入，致使 2022年度營業(yè)收入大幅下降。 由于 “ 奇圣膠囊 ” 銷路不暢，出于謹慎考慮，將購買 “ 奇圣膠囊 ” 全部技術及生產(chǎn)經(jīng)銷權的無形資產(chǎn)全額計提減值準備，是導致 2022年度出現(xiàn)虧損的重要原因。 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 78 抑制收入操縱、防范審計失敗的初步建議 ? 改進審計方法 – 牢記“現(xiàn)金為王”，甄別單證真?zhèn)? ? 兩個突出問題 – 指派缺乏經(jīng)驗的助理人員負責銀行存款的審計 – 輕信銀行存款函證回函和對賬單的真實性 – 堤防“詢證陷阱”，倡導眼見為實 ? 兩個突出問題 – 缺乏對詢證單位和地址的真實性進行詢證，容易上當受騙 – 只對應收賬款余額進行詢證，忽略對銷售額和銷售條件的詢證 ? 關注“物流信息”，避免“重賬輕物” 2022/2/4 廈門國家會計學院 (Xiamen NAI) 79 抑制收入操縱、防范審計失敗的初步建議 ? 建議 3：擴大審計范圍，賦予 CPA外調(diào)權 – “經(jīng)濟警察” 盛名之下，其實難副 ? “經(jīng)濟警察”不僅要靠“被偵查對象”維持生計，而且“偵查范圍”往往由“被偵查對象”直接圏定 – CA等舞弊案件的啟示 ? CPA的專業(yè)水準一點也不遜色于監(jiān)管部門，缺少的只是監(jiān)管部門所擁有的“外調(diào)權” ? 建議 4：完善審計聘任機制，切實維護獨立性 – Ronen高見 ? 上市公司 保險公司 會計師事務所 – 黃氏拙見 ? 上市公司 CSRC或交易所 會計師事務所