【文章內(nèi)容簡介】 國際先進(jìn)的商業(yè)銀行接軌。同時(shí)我國應(yīng)推動(dòng)銀行在境內(nèi)外上市，這有利于進(jìn)一步形成多元化的股權(quán)結(jié)構(gòu)，解決我國商業(yè)銀行委托代理中的相關(guān)問題，強(qiáng)化金融交易過程中的產(chǎn)權(quán)約束，完善市場“用腳投票”和“用手投票”的監(jiān)督機(jī)制，使商業(yè)銀行治理機(jī)制更加合理。（3）建立對商業(yè)銀行管理者的長效激勵(lì)和約束機(jī)制。首先，在商業(yè)銀行管理者的任用上要完善選拔制度，實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行管理者的市場化選擇。其次，要建立管理者薪酬與經(jīng)營績效和個(gè)人業(yè)績相聯(lián)系的機(jī)制，合理確定激勵(lì)機(jī)制的水平，明確激勵(lì)重點(diǎn)。在激勵(lì)方式的選擇方面，除了薪酬收入和風(fēng)險(xiǎn)收入，還應(yīng)建立股票期權(quán)激勵(lì)制度、員工持股制度等多種激勵(lì)機(jī)制。最后，要強(qiáng)化對管理層的內(nèi)控機(jī)制和監(jiān)督機(jī)制，保證內(nèi)部審計(jì)的獨(dú)立性，加大處罰力度，提高道德風(fēng)險(xiǎn)成本。（4）建立健全公司治理組織結(jié)構(gòu)。首先，要建立健全股東大會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)，明確股東大會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)以及高級管理人員之間的職責(zé)和權(quán)利，形成有效的制衡機(jī)制。其次，要確定董事的任職資格和構(gòu)成，尤其是要引入獨(dú)立董事，實(shí)行董事責(zé)任追究制度，充分發(fā)揮獨(dú)立董事的作用，以避免國有股控股可能帶來的效率損失。第三，要進(jìn)一步強(qiáng)化監(jiān)事會(huì)的功能，確保監(jiān)事的獨(dú)立性，以此來增強(qiáng)對銀行董事會(huì)和高級管理層的監(jiān)督。第四，要盡可能減少政府的外部干預(yù)，提高銀行經(jīng)營自主性。（5）加強(qiáng)信息披露和透明度建設(shè)。要規(guī)范我國商業(yè)銀行的規(guī)范信息披露的原則和標(biāo)準(zhǔn)，增強(qiáng)商業(yè)銀行經(jīng)營管理的透明度，接受相關(guān)利益者和社會(huì)的監(jiān)督，保護(hù)股東和利益相關(guān)者的權(quán)益。商業(yè)銀行公司治理信息的披露內(nèi)容一般包括：商業(yè)銀行經(jīng)營業(yè)績、流動(dòng)性與資本充足率、資產(chǎn)質(zhì)量與風(fēng)險(xiǎn)管理情況、主要股份所有權(quán)和投票權(quán)、董事和主要執(zhí)行人員以及有關(guān)銀行激勵(lì)結(jié)構(gòu)的信息，關(guān)聯(lián)方交易的性質(zhì)和范圍、重要可預(yù)見的風(fēng)險(xiǎn)因素等。（6）完善商業(yè)銀行的外部治理環(huán)境。首先應(yīng)加強(qiáng)金融法律建設(shè)，建立健全有關(guān)法律法規(guī)。這樣才能保證我國的商業(yè)銀行治理的合法性，同時(shí)也為我國商業(yè)銀行的治理提供了法律保障。其次，建立合理的外部監(jiān)管體系。主要是建立商業(yè)銀行的利益相關(guān)者如債權(quán)人、債務(wù)人、中小股東、國家、社區(qū)等的監(jiān)管體系。再次，強(qiáng)化行業(yè)自律監(jiān)督。引進(jìn)和加強(qiáng)律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、審計(jì)機(jī)構(gòu)等社會(huì)機(jī)構(gòu)的監(jiān)督，保證商業(yè)銀行財(cái)務(wù)狀況的真實(shí)性。參考文獻(xiàn)[1]@李維安，曹廷求。商業(yè)銀行公司治理——基于商業(yè)銀行特殊性的研究[J]。南開學(xué)報(bào)，2005，（1）。[2]@中國建設(shè)銀行福建省武夷山市支行。我國商業(yè)銀行公司治理研究機(jī)制[J]。金融理論與實(shí)踐，2003，（6）。[3]@范黎波，李自杰。企業(yè)理論與公司治理[M]。北京：對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社，2001。[4]@布萊爾。所有權(quán)與控制：面向21世紀(jì)的公司治理探索[M]。北京：中國社會(huì)科學(xué)出版社，1999。[5]@沈藝峰，林志楊。相關(guān)利益者理論評析[J]。經(jīng)濟(jì)管理，2001，（8）。第四篇：關(guān)于我國國有商業(yè)銀行公司治理的特殊性與完善關(guān)于我國國有商業(yè)銀行公司治理的特殊性與完善【論文摘要】商業(yè)銀行是一個(gè)國家經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的樞紐，商業(yè)銀行系統(tǒng)能否穩(wěn)健的運(yùn)行直接關(guān)系到國家福利的增減和人民生活水平的提高，商業(yè)銀行治理已經(jīng)成為公司治理的重要研究方向之一，銀行體系的穩(wěn)健性以及銀行業(yè)自身的治理問題也成為全球關(guān)注的熱點(diǎn)。【論文關(guān)鍵詞】國有商業(yè)銀行；公司治理；特殊性；完善近年來，美國多家投資銀行和商業(yè)銀行相繼倒閉，以及由美國次級債引發(fā)的這場全球金融危機(jī)再次將人們關(guān)注的焦點(diǎn)轉(zhuǎn)向了銀行治理上。作為企業(yè)組織形式的一種，商業(yè)銀行的公司治理應(yīng)當(dāng)符合企業(yè)公司治理的一般規(guī)律。資本結(jié)構(gòu)及信息嚴(yán)重不對稱等方面的特殊性使得商業(yè)銀行公司治理又從根本上有別于一般意義上的公司治理。作為一個(gè)發(fā)展中社會(huì)主義大國，我國商業(yè)銀行特別是國有商業(yè)銀行的公司治理又從根本上區(qū)別于發(fā)達(dá)國家和發(fā)展中國家。以上兩種特殊性是研究與解決我國國有商業(yè)銀行公司治理的邏輯起點(diǎn)。一、商業(yè)銀行相比與一般企業(yè)公司治理的特殊性(一)商業(yè)銀行特殊的資本機(jī)構(gòu)，財(cái)務(wù)杠桿高，股東、債權(quán)人與代理人相互制約的治理機(jī)制作用有限商業(yè)銀行是經(jīng)營貨幣，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的特殊企業(yè)，吸收存款是商業(yè)銀行主要的融資來源，因此與普通公司“高股權(quán)、低債權(quán)”的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)不同，銀行具有“低股權(quán)、高債權(quán)”的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。按照《巴塞爾資本協(xié)議》的要求，商業(yè)銀行最低的資本充足率為8％，這比各國《公司法》所要求的企業(yè)自有資本比率要低得多，與一般企業(yè)相比，商業(yè)銀行時(shí)刻處于高負(fù)債的運(yùn)營狀況之中，面臨著較大的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。銀行采用的是部分存款準(zhǔn)備金制度，并不需要完全的保證償付能力，銀行商業(yè)銀行的股東更易形成承擔(dān)更多風(fēng)險(xiǎn)的沖動(dòng)：因?yàn)榧词广y行因風(fēng)險(xiǎn)過大而倒閉，較低的自有資本充足率使得債權(quán)人利益的損失要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于股東利益的損失；如果銀行承擔(dān)過多，儲(chǔ)戶能夠獲取的只是固定比例的存款利息，高風(fēng)險(xiǎn)所伴隨的高收益則會(huì)給擁有剩余索取權(quán)的股東帶來豐厚的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)。另一方面從債權(quán)人的角度看，儲(chǔ)戶作為銀行最主要的債權(quán)人，他可以在不同的金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)行選擇，債權(quán)人一般都不會(huì)主動(dòng)的參與銀行的管理與控制，一般采取的是“用腳投票”的策略，消極的對公司治理差的銀行進(jìn)行懲罰。銀行特殊的資本結(jié)構(gòu)使得債權(quán)人、股東在公司治理中無法發(fā)揮在一般企業(yè)公司治理中所應(yīng)發(fā)揮的作用，債權(quán)人、股東與代理人之間的制衡關(guān)系受到很大弱化。(二)委托代理關(guān)系復(fù)雜，信息不對稱問題更為嚴(yán)重委托人和代理人的定義最早由Ross(1973)在《委托代理難題的經(jīng)濟(jì)學(xué)原理》一文中提出，他認(rèn)為如果當(dāng)事人雙方中代理人一方代表委托人一方的利益而行使某些決策權(quán)，則委托代理關(guān)系就隨之而產(chǎn)生。委托人和代理人之間存在著非對稱信息，由于委托人和代理人之問非對稱信息的存在，可能使代理人在經(jīng)營活動(dòng)中背離委托人的目標(biāo)，這便產(chǎn)生了所謂的“委托一代理問題”，具體表現(xiàn)為道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇。對一般公司而言，委托代理關(guān)系主要體現(xiàn)在股東、董事會(huì)和管理層這三者之間。公司治理的主要目的就是要消除這三者之間的信息不對稱，并形成有效的激勵(lì)和約束機(jī)制，促進(jìn)企業(yè)的良性發(fā)展。但對商業(yè)銀行來講，信息不對稱問題更為復(fù)雜，其主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面：(1)商業(yè)銀行的委托代理關(guān)系中主體更多，主要包括以下五個(gè)方面：存款人與銀行之間；股東與銀行之間；小股東與大股東之間：銀行與借款人之間：監(jiān)管者與銀行之間，這五個(gè)方面都存在不同程度的信息不對稱問題。委托代理主體及關(guān)系的復(fù)雜，使得商業(yè)銀行公司治理面臨信息不對稱問題更為嚴(yán)重：同時(shí)，銀行存款保險(xiǎn)制度的存在更進(jìn)一步的弱化了儲(chǔ)戶對銀行經(jīng)營進(jìn)行監(jiān)督。(2)銀行業(yè)產(chǎn)品市場的信息不對稱，產(chǎn)品市場的競爭是公司治理的一種替代機(jī)制，也是評判公司經(jīng)營成果和管理者業(yè)績的基本標(biāo)準(zhǔn)，優(yōu)勝劣汰的市場機(jī)制能有效規(guī)避管理者的道德風(fēng)險(xiǎn)問題。與一般公司所面臨的產(chǎn)品市場競爭不同，銀行提供的產(chǎn)品幾乎是寡頭壟斷，這些產(chǎn)品比一般企業(yè)產(chǎn)品的信息不對稱程度更為嚴(yán)重。信貸產(chǎn)品的質(zhì)量在相當(dāng)長的時(shí)間內(nèi)都可能難以觀察到，其中存在的風(fēng)險(xiǎn)可以隱藏很長時(shí)間，而且銀行的信貸產(chǎn)品一般不存在二級市場，缺乏良好的風(fēng)險(xiǎn)衡量機(jī)制，儲(chǔ)戶或股東都難以全面了解產(chǎn)品的所包含的風(fēng)險(xiǎn)，難以對管理層公司治理形成有效的約束。(三)較高的負(fù)外部性與嚴(yán)格的行業(yè)監(jiān)管作為經(jīng)營信用的企業(yè)，相比一般企業(yè)，銀行等金融機(jī)構(gòu)資本負(fù)債率更高，從理論上講，銀行承受損失的能力更弱。就銀行借短融長的經(jīng)營特性，銀行業(yè)也更容易遭受流動(dòng)性危機(jī)。鑒于銀行信用在社會(huì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的核心地位，單個(gè)銀行的危機(jī)有可能引發(fā)與它有借貸關(guān)系的企業(yè)或銀行的危機(jī)，在嚴(yán)重情況下，在連鎖效應(yīng)的傳導(dǎo)下會(huì)波至其他金融機(jī)構(gòu)和實(shí)業(yè)領(lǐng)域，繼而影響到經(jīng)濟(jì)金融秩序的正常運(yùn)行，甚至引發(fā)全面的社會(huì)經(jīng)濟(jì)危機(jī)和社會(huì)動(dòng)蕩。可見，銀行危機(jī)的負(fù)外部性非常高?；阢y行危機(jī)高度的負(fù)外部性，幾乎所的國家都對銀行業(yè)實(shí)施著不同層面的監(jiān)管，在市場準(zhǔn)入、日常經(jīng)營、危機(jī)救助以及市場退出等各方面設(shè)置了不同的限制，嚴(yán)格的行業(yè)監(jiān)管是銀行業(yè)區(qū)別于其他行業(yè)最為顯著的特征之一。二、我國國有商業(yè)銀行公司治理的特殊性(一)委托代理關(guān)系更為復(fù)雜我國國有商業(yè)銀行公司治理結(jié)構(gòu)在內(nèi)部包括股東與董事會(huì)(董事)的關(guān)系；董事會(huì)與高級管理層的關(guān)系；董事會(huì)、高級管理層與監(jiān)事的關(guān)系；管理人員與職工的關(guān)系。在外部包括銀行與金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的關(guān)系(如與中國人民銀行、外匯管理局、中國銀監(jiān)會(huì)、中國證監(jiān)會(huì)的關(guān)系)；銀行與黨、政府管理部門的關(guān)系(如與國務(wù)院、中組部、財(cái)政部、發(fā)改委、審計(jì)署、地方政府等的關(guān)系)；銀行與行業(yè)協(xié)會(huì)、社會(huì)中介機(jī)構(gòu)的關(guān)系(如與行業(yè)自律性組織、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所等之間的關(guān)系)；銀行與客戶之間的關(guān)系；銀行與融資人