【文章內容簡介】 戒】證券業(yè)協(xié)會對股權眾籌平臺開展自律檢查，對違反自律規(guī)則的單位和個人實施懲戒措施，相關單位和個人應當予以配合?！苯馕觯涸摋l規(guī)定了平臺自律與協(xié)會懲戒相結合的做法。原文：“第二十七條 【自律管理措施與紀律處分】股權眾籌平臺及其從業(yè)人員違反本辦法和相關自律規(guī)則的，證券業(yè)協(xié)會視情節(jié)輕重對其采取談話提醒、警示、責令所在機構給予處理、責令整改等自律管理措施，以及行業(yè)內通報批評、公開譴責、暫停執(zhí)業(yè)、取消會員資格等紀律處分，同時將采取自律管理措施或紀律處分的相關信息抄報中國證監(jiān)會。涉嫌違法違規(guī)的，由證券業(yè)協(xié)會移交中國證監(jiān)會及其他有權機構依法查處。” 解析：該條是關于自律管理與紀律處分的措施。原文：“第七章 附則 第二十八條 【證券經營機構開展眾籌業(yè)務】證券經營機構開展私募股權眾籌融資業(yè)務的，應當在業(yè)務開展后5個工作日內向證券業(yè)協(xié)會報備?！苯馕觯涸摋l一是直接明確了證券經營機構也可以開始私募股權眾籌融資業(yè)務，另一是也明確了，需要進行備案。原文：“第二十九條 本辦法自 年 月 日起實施，由證券業(yè)協(xié)會負責解釋和修訂?！?解析：該條一是將規(guī)定眾籌辦法的實施日期，一是規(guī)定了將由協(xié)會來負責解釋和修訂；從一開始，即賦予或者說側重了由協(xié)會進行自律引導和行業(yè)監(jiān)管的做法，符合當前互聯(lián)網金融監(jiān)管的主流思想。第二篇：私募股權投資基金契約型基金基金合同二、私募股權投資基金契約型基金基金合同私募股權投資基金契約型基金基金合同基金管理人：投資管理有限公司基金托管人：銀行股份有限公司分行本合同由以下各方于年月日在市簽訂： 基金份額持有人（基金投資者）： 聯(lián)系人（機構客戶）： 證件（營業(yè)執(zhí)照）名稱：證件（營業(yè)執(zhí)照）號碼：基金管理人：投資管理有限公司 法定代表人： 住所： 通信地址： 聯(lián)系人：電話： 傳真： 郵箱：基金托管人：銀行股份有限公司分行 法定代表人： 住所： 通信地址： 聯(lián)系人：電話： 傳真： 郵箱：一、前言訂立本合同的目的、依據(jù)和原則：基金一期私募投資基金，明確基金各方當事人的權利義務、規(guī)范本基金的運作、保護基金份額持有人的合法權益，依據(jù)《中華人民共和國民法通則》、《中華人民共和國合同法》、《中華人民共和國證券投資基金法》（以下簡稱《基金法》）、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》和《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》及其他法律法規(guī)的有關規(guī)定（以下簡稱相關法律法規(guī)），訂立本合同。，基金管理人、基金托管人成為本合同的當事人，基金投資者成為本基金的基金份額持有人和本合同的當事人。本合同存續(xù)期間，自基金份額持有人不再持有本基金任何份額之日起，其不再是本基金的基金份額持有人和本合同的當事人。、誠實信用、充分保護基金份額持有人的合法權益。，其他與本基金相關的涉及本合同當事人之間權利義務關系的任何文件、推介材料或表述，如與本合同相沖突，均以本合同為準。本合同的當事人按照相關法律法規(guī)、本合同的規(guī)定享有權利、承擔義務。，依法律法規(guī)和中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱基金業(yè)協(xié)會）的規(guī)定，向基金業(yè)協(xié)會備案。但基金業(yè)協(xié)會接受本基金的備案，并不表明其對本基金的價值和收益做出實質性的判斷或保證，也不表明投資于本基金沒有風險。、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金財產，但不保證投資于本基金一定盈利，也不保證最低收益。本基金按照中國法律法規(guī)成立并運作，若本合同的內容與屆時有效的法律法規(guī)的強制性規(guī)定不一致，應當以屆時有效的法律法規(guī)的規(guī)定為準。二、釋義在本合同中，除上下文另有規(guī)定外，下列用語應當具有如下含義： ：《基金合同》及對本合同的任何有效修訂和補充。：基金。：以非公開方式向合格投資者募集資金設立的投資基金。：具備相應風險識別能力和承擔所投資私募基金風險能力且符合下列條件之一的單位或個人：（1）個人投資者的金融資產不低于300萬元人民幣，機構投資者的凈資產不低于1000萬元人民幣；（2）具備相應的風險識別能力和風險承擔能力；（3）投資于單只私募基金的金額不低于100萬元人民幣。受國務院金融監(jiān)督管理機構監(jiān)管的金融機構依法設立并管理的投資產品視為合格投資者。：擬投資于本基金的合格投資者，包括個人投資者、機構投資者。：投資管理有限公司。：【略】：銀行股份有限公司分行：指基金管理人與基金托管人就本基金簽訂之《基金托管協(xié)議》及對該托管協(xié)議的任何有效修訂和補充。：指基金管理人及與基金管理人簽訂了基金銷售服務代理協(xié)議，受基金管理人委托代為辦理本基金之基金份額銷售的機構。包括基金管理人及基金管理人指定的其他銷售代理機構。：簽署本合同，履行本合同規(guī)定的出資義務取得基金份額的基金投資者。：基金管理人或其委托辦理私募基金份額注冊登記業(yè)務的機構。本基金的注冊登記機構為基金管理人。：于本合同中，關聯(lián)方將根據(jù)中國有效執(zhí)行的企業(yè)會計準則關于“關聯(lián)方”的規(guī)定進行認定。：中國證券投資基金業(yè)協(xié)會的簡稱，依據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》和《社會團體登記管理條例》的有關規(guī)定設立的、基金行業(yè)相關機構自愿結成的全國性、行業(yè)性、非營利性社會組織。：中國證券監(jiān)督管理委員會。：上海證券交易所和深圳證券交易所的正常交易日。：為基金投資者或基金份額持有人辦理基金申購、贖回業(yè)務的工作日。：除本合同特別說明外，指銷售機構在規(guī)定時間受理本基金的基金投資者或基金份額持有人申購、贖回或其他業(yè)務申請的開放日（包括基金管理人設置的臨時開放日）。：基金投資者/基金份額持有人因認購/申購本基金的基金份額而交納的款額所形成的財產?；鸸芾砣艘蚧鹭敭a的管理運用、處分或者其他情形而取得的財產，也歸入基金財產。（以下簡稱托管資金賬戶）：基金托管人為基金財產在其營業(yè)機構開立的銀行結算賬戶，用于基金財產中現(xiàn)金資產的歸集、存放與支付，該賬戶不得存放其他性質資金。：本基金擁有的各類有價證券、銀行存款本息及其他資產的價值總和。：本基金資產總值減去負債后的價值。：計算日基金資產凈值除以計算日基金份額總數(shù)所得的數(shù)值。：計算、評估基金資產和負債的價值，以確定本基金資產凈值和基金份額凈值的過程。：指本基金的基金份額發(fā)售之日起至發(fā)售結束之日止的期間，具體時間以管理人公告為準，但基金管理人可根據(jù)基金份額的認購情況，決定延長或縮短募集期。：指本基金成立至本合同終止之間的期限。：指在募集期間，基金投資者按照本合同的約定購買本基金份額的行為。：指在基金開放日，基金投資者按照本合同的規(guī)定購買本基金份額的行為。：指在基金開放日，基金投資者按照本合同的規(guī)定將本基金份額兌換為現(xiàn)金的行為。：指本合同當事人不能預見、不能避免、不能克服的客觀情況。三、聲明與承諾（一）私募基金管理人保證在募集資金前已在中國基金業(yè)協(xié)會登記為私募基金管理人,管理人登記編碼為。私募基金管理人向投資者進一步聲明：中國基金業(yè)協(xié)會為私募基金管理人和私募基金辦理登記備案不構成對私募基金管理人投資能力、持續(xù)合規(guī)情況的認可；不作為對基金財產安全的保證。私募基金管理人保證已在簽訂本合同前揭示了相關風險；已經了解私募基金投資者的風險偏好、風險認知能力和承受能力。私募基金管理人承諾按照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理運用基金財產，不對基金活動的盈利性和最低收益作出承諾。（二）私募基金托管人承諾：按照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則安全保管基金財產，并履行合同約定的其他義務。（三）私募基金投資者聲明：本人/本機構為符合《私募辦法》規(guī)定的合格投資者，保證財產的來源及用途符合國家有關規(guī)定，并已充分理解本合同條款，了解相關權利義務，了解有關法律法規(guī)及所投資基金的風險收益特征，愿意承擔相應的投資風險；本人/本機構承諾向私募基金管理人提供的有關投資目的、投資偏好、投資限制、財產收入情況和風險承受能力等基本情況真實、完整、準確、合法，不存在任何重大遺漏或誤導。前述信息資料如發(fā)生任何實質性變更，應當及時告知私募基金管理人或募集機構。本人/本機構知曉，私募基金管理人、私募基金托管人及相關機構不應對基金財產的收益狀況做出任何承諾或擔保。四、基金的基本情況（一）基金的名稱：基金。（二）基金的類型：私募股權投資基金。（三）基金的運作方式：封閉式。（四）基金的規(guī)模：預期規(guī)模萬元，不低于萬元。（五）基金的投資目標和投資范圍：【略】（六）基金的存續(xù)期限：本基金自成立之日起計算的第年為固定存續(xù)期限，本基金最長存續(xù)期為年，管理人有權在第年固定存續(xù)期后靈活設置存續(xù)期截止日，存續(xù)期滿后支付投資者本息。（七）基金初始份額的面值：。（八）投資經理：本基金的投資經理由基金管理人指定，基金管理人有權視業(yè)務開展情況聘任投資顧問。本基金的投資經理：【略】基金管理人可根據(jù)業(yè)務需要變更投資經理或聘任投資顧問，并在變更或聘任后三個工作日通過約定的方式告知基金份額持有人。五、基金份額的募集（一）基金的募集機構：【略】（二）基金份額的募集期限、募集方式、募集對象 基金投資人可在募集期內的工作日認購本基金，本基金的初始銷售時間由基金管理人根據(jù)相關法律法規(guī)以及本合同的規(guī)定確定，募集期自基金份額初始銷售之日起最長不超過個月?；鸸芾砣擞袡喔鶕?jù)本基金銷售的實際情況按照相關程序延長或縮短募集期，此類變更適用于所有銷售機構。延長或縮短募集期的相關信息將及時通過短信、電話、電郵、微信等任意一種方式通知，即視為履行完畢延長或縮短募集期的程序。本基金以非公開方式進行募集。本基金不得通過報刊、電臺、電視臺、互聯(lián)網等公眾媒體或者講座、報告會、分析會等方式向不特定對象宣傳推介。但可以將募集期及其縮短或延長、基金的基本情況、申購、贖回信息在基金管理人網站上通知。本基金的銷售機構包括直銷機構（基金管理人）和基金管理人委托的代銷機構，本基金未設置代銷機構?；鹜顿Y者應當在銷售機構辦理基金銷售業(yè)務的營業(yè)場所或按銷售機構提供的其他方式辦理基金份額的認購?；鸸芾砣丝筛鶕?jù)情況變更或增減基金代銷機構，并予以通知。本基金僅向合格投資者發(fā)售。（三）基金份額的認購和持有限額。投資者的認購金額不得低于100萬元人民幣，并可多次認購，募集期內追加認購金額應為萬元的整數(shù)倍,首期到位金額不得低于認購金額的%基金。管理人根據(jù)項目實施進度向投資者發(fā)出資金到位通知書，投資者在收到資金到位通知書的3個工作日內須履行認購份額內的持續(xù)出資義務?；鹜顿Y者認購時，按照面值（）認購?；鹜顿Y者認購本基金，應將認購資金匯入基金托管賬戶。（四）基金份額的認購費用 本基金不收取認購費用。（五）認購申請的確認認購申請受理完成后，不得撤銷。銷售機構受理認購申請并不表示對該申請成功的確認，而僅代表銷售機構確實收到了認購申請。認購的確認以注冊登記機構的確認結果為準。本基金的人數(shù)累計規(guī)模上限為200人?；鸸芾砣嗽谀技诿總€工作日，按照“時間優(yōu)先、金額優(yōu)先”的原則確認有效認購申請。超出基金人數(shù)規(guī)模上限的認購申請為無效申請。通過代銷機構進行認購的，人數(shù)規(guī)?？刂埔曰鸸芾砣撕痛N機構約定的方式為準。（六）認購份額的計算方式認購份額＝認購金額/基金份額初始面值認購份額保留到小數(shù)點后2位，小數(shù)點后第3位四舍五入，由此產生的誤差計入基金財產。（七）募集期內基金投資者資金的管理基金募集期內，基金投資者的認購資金將存入專門賬戶進行保管，在基金募集期結束前，任何機構和個人不得動用。（八）基金銷售失敗的處理方式募集期限屆滿，本基金未能成立的，基金管理人應當： 。，并加計銀行同期活期存款利息。（九）基金初始銷售資金利息的處理方式 募集期間資金產生的利息將計入基金財產。（十）投資冷靜期和回訪確認，指令本機構從事基金銷售推介業(yè)務以外的人員以錄音電話、電郵、信函等適當方式進行投資回訪?；卦L過程不得出現(xiàn)誘導性陳述。募集機構在投資冷靜期內進行的回訪確認無效。：（1）確認受訪人是否為投資者本人或機構；（2）確認投資者是否為自己購買了該基金產品以及投資者是否按照要求親筆簽名或蓋章；（3）確認投資者是否已經閱讀并理解基金合同和風險揭示的內容；（4）確認投資者的風險識別能力及風險承擔能力是否與所投資的私募基金產品相匹配；（5）確認投資者是否知悉投資者承擔的主要費用及費率，投資者的重要權利、私募基金信息披露的內容、方式及頻率；（6）確認投資者是否知悉未來可能承擔投資損失；（7）確認投資者是否知悉投資冷靜期的起算時間、期間以及享有的權利；（8）確認投資者是否知悉糾紛解決安排。（十一）私募基金管理人應當將私募基金募集期間客戶的資金存放于私募基金募集結算專用賬戶，該專用賬戶開戶行、賬戶名稱、賬戶號碼信息如下：開戶行：【略】 賬戶名稱：【略】 賬號：【略】 監(jiān)督機構：【略】六、基金的成立與備案（一）基金的成立本基金募集期結束后，基金托管人核實資金到賬情況，首期資金到賬不低于人民幣萬元整，即向基金管理人出具資金到賬通知書，基金成立。基金管理人于基金成立時發(fā)布基金成立公告，并向運營服務機構和托管人出具產品運作起始通知書。（二）基金的備案基金管理人在基金成立后個工作日內，向基金業(yè)協(xié)會辦理基金備案手續(xù)?；饌浒甘掷m(xù)完成后，方可進行投資運作。七、基金份額的申購、贖回 基金管理人為本基金辦理投資者名冊和基金份額的登記。本基金存續(xù)期采用封閉運作，存續(xù)期內不允許申購或者贖回。為了滿足客戶流動性的需求，本基金允許基金份額的轉讓，具體的轉讓價格由投資者之間議價。管理人、基金托管人不參與投資者之間的議價。八、當事人及權利義務（一）基金份額持有人 基金投資者簽署本合同，按照本合同約定履行出資義務并取得基金份額，即成為本基金份額持有人。每份基金份額具有同等的合法權益。（1）取得基金財產收益；（2）參與分配清算后的剩余基金財產；（3）按照本合同的約定申購和贖回基金份額；（4）根據(jù)基金合同的約定，參加或申請召集基金份額持有人大會，行使相關職權；（5）監(jiān)督基金管理人及基金托管人履行投資管理和托管義務的情況；（6）按照本合同約定的時間和方式獲得基金的信息披露資料；（7）對基金管理人、基金托管人、基金服務機構損害其合法權益的行為依法提起訴訟或仲裁，有權獲得賠償；（8）國家有關法律法規(guī)、監(jiān)管機構及本合同規(guī)定的其