【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 自然人合伙或者勞動(dòng)者個(gè)人投資創(chuàng)辦的民營(yíng)性質(zhì)的小微企業(yè)，以及引進(jìn)了外資，有外商參與投資創(chuàng)辦的三資民營(yíng)性質(zhì)的小微企業(yè)。 ，人員流動(dòng)性大我國(guó)的小微企業(yè)在增加就業(yè)崗位，優(yōu)化資源配置方面發(fā)揮著重要的作用。因?yàn)橛捎谛∥⑵髽I(yè)自身資金不足，技術(shù)能力較低，所以一般都處于勞動(dòng)力相對(duì)充裕的地方，自然地勞動(dòng)密集型企業(yè)就成為了小微企業(yè)中的主體。但又是因?yàn)閯趧?dòng)力充裕，人員更換成本低，所以人員流動(dòng)性較大。（三）小微企業(yè)的融資模式我國(guó)中小企業(yè)的融資方式主要有內(nèi)部積累、銀行存款、民間融資、商業(yè)信用、風(fēng)險(xiǎn)投資、股權(quán)投資、融資租賃等多種形式。按照資金的來(lái)源不同可將融資方式分為內(nèi)源性融資和外源性融資。 內(nèi)源性融資主要是指：“進(jìn)行經(jīng)營(yíng)的企業(yè)獨(dú)立地通過(guò)其自身的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)獲取經(jīng)營(yíng)性資金并將這一資金用于滿(mǎn)足本企業(yè)的進(jìn)一步投資與經(jīng)營(yíng)等各種需求的一種融資方式。其資金來(lái)源一般主要是本企業(yè)自身的留存收益、更新改造基金、折舊基金、新產(chǎn)品開(kāi)發(fā)基金以及累計(jì)未付的工資和各種應(yīng)付賬款等等”張新民：“我國(guó)微小企業(yè)信貸融資的困境與對(duì)策研究”，河南大學(xué)碩士學(xué)位論文，2012年5月。內(nèi)源性融資也有其自身的優(yōu)勢(shì)，它不需要直接對(duì)外支付規(guī)定的融資成本和各種相關(guān)費(fèi)用，而且內(nèi)源性融資的資本具有永久性，不存在到期還本付息的壓力，所以也不會(huì)出現(xiàn)支付困難而發(fā)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。但小微企業(yè)由于規(guī)模小、微利，內(nèi)源融資規(guī)模受到了極大的限制。目前，小微企業(yè)普遍通過(guò)降低各種經(jīng)營(yíng)成本，來(lái)增加企業(yè)的潛在利潤(rùn)，另外，通過(guò)各種方式減少庫(kù)存存貨，減少庫(kù)存商品的損耗，以此增加企業(yè)的銷(xiāo)售收入，從而加快企業(yè)內(nèi)部資金的迅速周轉(zhuǎn)。還有對(duì)于小微企業(yè)的會(huì)計(jì)人員也給予重大的責(zé)任，懂得在不觸犯法律的前提下，進(jìn)行合理的避稅，這一行為對(duì)于月銷(xiāo)售量大而當(dāng)月流動(dòng)資金缺乏的企業(yè)來(lái)說(shuō)至關(guān)重要。一般來(lái)說(shuō)，小微企業(yè)日常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所需的資金僅僅依靠?jī)?nèi)部積累是難以滿(mǎn)足的，企業(yè)必須設(shè)法尋求外部融資，外源性融資又可以分為直接融資和間接融資。直接融資包括債務(wù)融資和股權(quán)融資兩種方式，它不需要融資中介的參與，是資金使用者和資金投資者直接進(jìn)行交易的融資方式，但由于我國(guó)多層次的資本市場(chǎng)體系還不完善，直接融資的門(mén)檻比較高，對(duì)于大多數(shù)小微企業(yè)來(lái)說(shuō)，由于自身建立時(shí)間短、規(guī)模小和體制建設(shè)不完善等局限而被排除在債券融資方式之外。雖然小微企業(yè)對(duì)于債券融資可望而不可及，但它依然可以采取以下幾種融資方式：（1）銀行借款 銀行貸款是中小企業(yè)重要的融資渠道，是眾多小微企業(yè)尋求資金支持的主要對(duì)象。小微企業(yè)為了維持日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的需要，向銀行或其他非銀行行金融機(jī)構(gòu)借入的，需要還本付息的款項(xiàng)。包括償還期限超過(guò)一年的長(zhǎng)期借款和不足一年的短期借款。實(shí)踐中小微企業(yè)一般采取短期借款的形式向銀行提出申請(qǐng)。其貸款一般主要用于購(gòu)買(mǎi)原材料、購(gòu)置固定資產(chǎn)和企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新等一些相對(duì)大額的投資。雖然當(dāng)前銀行貸款的方式和種類(lèi)越來(lái)越多，但商業(yè)銀行也要考慮自身的利益，確保貸出資金的安全性和贏利性，往往要求企業(yè)有一定的規(guī)模的資產(chǎn)做擔(dān)?；蛘咛峁?dān)保人，這些要求都構(gòu)成了銀行對(duì)小微企業(yè)貸款的種種限制，而小微企業(yè)由于自身規(guī)模小、信用等級(jí)低，銀行往往對(duì)其貸款比較謹(jǐn)慎。（2）民間借貸由于銀行借款需要小微企業(yè)提供各種資信狀況的證明材料，所要經(jīng)歷的程序也比較繁瑣，而且銀行要求資金使用者通過(guò)信息披露及公正的會(huì)計(jì)、審計(jì)等第三方監(jiān)督的方式來(lái)提高經(jīng)營(yíng)狀況的透明度，而小微企業(yè)由于缺乏規(guī)范透明的財(cái)務(wù)報(bào)告、信譽(yù)低等缺陷，所要承擔(dān)的信息披露的費(fèi)用相對(duì)較高，所以小微企業(yè)為了解決短期內(nèi)資金短缺的問(wèn)題，更愿意選擇民間借貸。因?yàn)槊耖g借貸其實(shí)際可操作性強(qiáng)、程序簡(jiǎn)單、效率高，讓小微企業(yè)在可接受范圍內(nèi)更容易滿(mǎn)足。（3）資本信托市場(chǎng)隨著改革開(kāi)放進(jìn)程的不斷深化，信托行業(yè)也開(kāi)拓出屬于自己的一片天空。它在彌補(bǔ)我國(guó)傳統(tǒng)單一的銀行信用不足，充分利用閑置資金，積極引進(jìn)外來(lái)資金，拓寬投資渠道等方面發(fā)揮著舉足輕重的作用。信托業(yè)有其自身的靈活性而具有極大的普遍性和彈性，在維持金融秩序和金融體制的建立提供了保障。它不但可以涉及到個(gè)人的信托業(yè)務(wù)，而且也能容納集團(tuán)單位的信托事務(wù)，但對(duì)于小微企業(yè)，對(duì)其控制的門(mén)檻較高，所以眾多小微企業(yè)對(duì)此往往只能是望梅止渴罷了。（4）政府優(yōu)惠貸款1999年6月，我國(guó)針對(duì)科技型微型企業(yè)制定相應(yīng)的優(yōu)惠政策，建立技術(shù)創(chuàng)新基金，用于幫助和扶持高科技微型企業(yè)的發(fā)展，但是，這種形式的優(yōu)惠政策只能說(shuō)是杯水車(chē)薪，而且在實(shí)際操作過(guò)程中受到各方面的限制，不但費(fèi)時(shí)而且耗人力，反而適得其反。所以小微企業(yè)一般與此項(xiàng)基金絕緣。三、影響小微企業(yè)融資的主要因素在美國(guó)金融危機(jī)之后，歐洲主權(quán)債務(wù)危機(jī)依然遲遲得不到解決，全球經(jīng)濟(jì)緩慢增長(zhǎng)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)增速也有所下降，結(jié)構(gòu)調(diào)整和政策改變勢(shì)在必行。在這樣的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，經(jīng)濟(jì)需求不斷下降，小微企業(yè)的發(fā)展更是舉步維艱。融資難、融資成本高，已經(jīng)成為了小微企業(yè)面臨的最大的難題。造成這種難題的因素多種多樣，下面就從內(nèi)部因素和外部因素兩方面加以分析。（一）小微企業(yè)融資的內(nèi)部影響因素小微企業(yè)在資金、人才、規(guī)模等方面有一定的劣勢(shì)，進(jìn)一步導(dǎo)致其經(jīng)營(yíng)運(yùn)作的不穩(wěn)定性。據(jù)有關(guān)方面調(diào)查顯示，中國(guó)的中小企業(yè)的平均存活率只有 年，而小微企業(yè)只有 。周期的巨大波動(dòng)性使得小微企業(yè)有著更高的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，加上自身抗風(fēng)險(xiǎn)能力的不足，這更加劇了小微企業(yè)的融資難度。近日，國(guó)家統(tǒng)計(jì)局烏魯木齊調(diào)查隊(duì)的調(diào)查結(jié)果顯示：“截至2010年年底，在首府超過(guò)5000家的工業(yè)企業(yè)中，90%為小微企業(yè)。國(guó)家統(tǒng)計(jì)局烏魯木齊調(diào)查隊(duì)當(dāng)年對(duì)其中的129家小微工業(yè)企業(yè)的監(jiān)測(cè)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示：36家企業(yè)成立于2002年以前，2004年—2007年間成立的企業(yè)有82家。2012年上半年關(guān)停并轉(zhuǎn)的微企有54家，其中68%的企業(yè)成立于2004年—2006年間，存活不足十年。”鳳凰網(wǎng)：“生存不能承受之重：烏魯木齊小微企業(yè)難得活過(guò)十年”， ，2014年2月13日訪(fǎng)問(wèn)。，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力 大多數(shù)小微企業(yè)由于其自身基礎(chǔ)差，缺乏人才培養(yǎng)，并且以勞動(dòng)密集型企業(yè)為主，研發(fā)能力落后，產(chǎn)品多為單一的、底層的商品，容易被替換，下游企業(yè)更改供應(yīng)商的成本低。這些因素都導(dǎo)致了小微企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力差，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力弱。海寧市創(chuàng)元經(jīng)編有限公司是我之前三個(gè)月的實(shí)習(xí)單位，實(shí)習(xí)中了解到，該單位產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一，生產(chǎn)流程簡(jiǎn)單，主要依靠大型機(jī)器批量生產(chǎn)，技術(shù)含量較低。企業(yè)在人才培養(yǎng)、技術(shù)研發(fā)方面投入比重低，從統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)上顯示，2012年開(kāi)始，企業(yè)重視高學(xué)歷、高技術(shù)人才的引進(jìn)，加強(qiáng)對(duì)生產(chǎn)車(chē)間生產(chǎn)工人的技術(shù)指導(dǎo)，以此降低企業(yè)損耗率，但是對(duì)于同行業(yè)的企業(yè)來(lái)說(shuō)，該公司規(guī)模小、人數(shù)少，缺乏高端人才，缺少研發(fā)能力，并且經(jīng)編行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈，像海利得、浙江帝綸等知名企業(yè)具有較高的市場(chǎng)占有率，加之公司在2012年度虧損了42萬(wàn)元，使得投資人對(duì)公司的前景并不看好，難以達(dá)到投資人的預(yù)期目標(biāo)，商談并不順利。在中國(guó)，小微企業(yè)多以家族或集權(quán)化的形式存在，即所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)高度統(tǒng)一，內(nèi)部控制制度不健全或不完善，發(fā)展目標(biāo)不明確，并且更傾向于短期化的經(jīng)營(yíng)來(lái)追求短期利潤(rùn)。企業(yè)相關(guān)制度不明確，經(jīng)營(yíng)理念全靠經(jīng)營(yíng)者自己的想法，治理框架不健全。這些因素都導(dǎo)致了企業(yè)對(duì)中高級(jí)人才的吸引力減弱，加上一些企業(yè)管理者對(duì)自身企業(yè)的管理并不是很在意，導(dǎo)致了企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的加劇，缺少應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)驗(yàn)和能力，增加了融資風(fēng)險(xiǎn)。海寧市布之韻有限公司是一家家族企業(yè)，并沒(méi)有采用現(xiàn)代企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理模式，內(nèi)部管理制度不完善，風(fēng)險(xiǎn)控制能力差，公司規(guī)模又非常小，也沒(méi)有明確劃分職能部門(mén)，在整個(gè)公司里，管理人員一般只有老板一人，其他的職工都是生產(chǎn)工人。經(jīng)營(yíng)者自身素質(zhì)又比較低，導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)管理能力有限。在這個(gè)公司中的會(huì)計(jì)人員也