【文章內(nèi)容簡介】 用明天的錢賺后天的錢”，這種融資方式值得中小企業(yè)廣泛、積極地利用。1金融租賃:金融租賃在經(jīng)濟發(fā)達國家已經(jīng)成為設(shè)備投資中僅次于銀行信貸的第二大融資方式。金融租賃是一種集信貸、貿(mào)易、租賃于一體，以租賃物件的所有權(quán)與使用權(quán)相分離為特征的新型融資方式。設(shè)備使用廠家看中某種設(shè)備后，即可委托金融租賃公司出資購得，然后再以租賃的形式將設(shè)備交付企業(yè)使用。當(dāng)企業(yè)在合同期內(nèi)把租金還清后，最終還將擁有該設(shè)備的所有權(quán)。通過金融租賃，企業(yè)可用少量資金取得所需的先進技術(shù)設(shè)備，可以邊生產(chǎn)、邊還租金，對于資金缺乏的企業(yè)來說，金融租賃不失為加速投資、擴大生產(chǎn)的好辦法。就某些產(chǎn)品積壓的企業(yè)來說，金融租賃不失為促進銷售、拓展市場的好手段。1典當(dāng)融資:典當(dāng)是以實物為抵押，以實物所有權(quán)轉(zhuǎn)移的形式取得臨時性貸款的一種融資方式。與銀行貸款相比，典當(dāng)貸款成本高、貸款規(guī)模小，但典當(dāng)也有銀行貸款所無法相比的優(yōu)勢。首先，與銀行對借款人的資信條件近乎苛刻的要求相比，典當(dāng)行對客戶的信用要求幾乎為零，典當(dāng)行只注重典當(dāng)物品是否貨真價實。而且一般商業(yè)銀行只做不動產(chǎn)抵押，而典當(dāng)行則可以動產(chǎn)與不動產(chǎn)質(zhì)押二者兼為。其次，到典當(dāng)行典當(dāng)物品的起點低，千元、百元的物品都可以當(dāng)。與銀行相反，典當(dāng)行更注重對個人客戶和中小企業(yè)服務(wù)。第三，與銀行貸款手續(xù)繁雜、審批周期長相比，典當(dāng)貸款手續(xù)十分簡便，大多立等可取，即使是不動產(chǎn)抵押，也比銀行要便捷許多。第四，客戶向銀行借款時，貸款的用途不能超越銀行指定的范圍。而典當(dāng)行則不問貸款的用途，錢使用起來十分自由。周而復(fù)始，大大提高了資金使用率。 國外如何解決中小企業(yè)融資問題第一，有些國家把解決中小企業(yè)融資難，包括其他中小企業(yè)的問題，提到很高的高度來看，有的提到國家戰(zhàn)略的高度，從法律層面來保障對中小企業(yè)的重要性的認(rèn)識和戰(zhàn)略性的支持。比如美國有中小企業(yè)法；其他一些國家，像韓國也有這樣的法律；日本也有這樣的法律。這樣從國家層面，提高對中小企業(yè)的認(rèn)識和支持力度。第二，更多的是通過財稅來進行扶持。比如說在稅收減免方面。有的國家規(guī)定中小企業(yè)的研發(fā)方面，就是永久性的不征收所得稅，或者減免征收，鼓勵高科技的一些企業(yè)發(fā)展。有的對于窮人和大學(xué)生創(chuàng)業(yè)也是有很多稅收減免的政策。對于金融機構(gòu)在支持小微型企業(yè)發(fā)展方面，他們對金融機構(gòu)也有一些支持。第三，很多國家都由政府主導(dǎo)設(shè)立擔(dān)保機構(gòu)，這個擔(dān)保機構(gòu)主要是承擔(dān)小微企業(yè)的一些風(fēng)險，特別是信貸支持方面的一些風(fēng)險。這些擔(dān)保機構(gòu)不主要是以盈利為目的，因為它是政府為主導(dǎo)來設(shè)立、創(chuàng)立的擔(dān)保機構(gòu)。如果銀行對小微型企業(yè)、中小企業(yè)貸款出現(xiàn)風(fēng)險的話，擔(dān)保機構(gòu)要承擔(dān)大部分的損失。第四，很多國家都有一些針對小微企業(yè)主的培訓(xùn)和就業(yè)指導(dǎo)，而且就業(yè)指導(dǎo)和培訓(xùn)是在不同地區(qū)、城市和社區(qū)的，范圍非常廣，針對不同的需求量身訂做，這也是能發(fā)揮很大的作用。國外中小企業(yè)的信貸扶持政策：世界上大多數(shù)國家都通過設(shè)立專業(yè)金融機構(gòu)對中小企業(yè)提供信貸支持。如法國設(shè)立了中小企業(yè)發(fā)展銀行，加拿大設(shè)立了聯(lián)邦企業(yè)發(fā)展銀行，韓國設(shè)立了中小企業(yè)銀行，德國的儲蓄銀行和國民銀行等，為本國或本地區(qū)中小企業(yè)的發(fā)展提供了強有力的信貸支持。美國政府為了扶持中小企業(yè)的發(fā)展，設(shè)立了小企業(yè)管理局，作為聯(lián)邦政府的永久性機構(gòu)，主要任務(wù)是幫助中小企業(yè)解決資金不足問題，并直接向中小企業(yè)提供資金支持。美國對中小企業(yè)的貸款援助以貸款擔(dān)保形式為主，美國中小企業(yè)局（SBA）的主要任務(wù)就是以擔(dān)保方式誘使銀行向中小企業(yè)提供貸款。具體做法有：一是一般擔(dān)保貸款。SBA對75萬美元以下的貸款提供總貸款額75%的擔(dān)保；對10萬美元的貸款提供80%的擔(dān)保，貸款償還期最長可達25年。二是少數(shù)民族和婦女所辦中小企業(yè)的貸款擔(dān)保。SBA對它們可提供25萬美元以下的90%額度比重的擔(dān)保。三是少量的“快速車道”貸款擔(dān)保。對中小企業(yè)急需的少數(shù)“快速”貸款提供50%額度比重的擔(dān)保。四是出口及國際貿(mào)易企業(yè)的貸款擔(dān)保。做法與一般擔(dān)?；鞠嗤?。法國政府十分重視中小企業(yè)發(fā)展，專門成立了獨立于一般商業(yè)銀行的金融機構(gòu)，解決中小企業(yè)融資難問題，比如法國中小企業(yè)發(fā)展銀行，該行創(chuàng)建于1997年，是國家控股的投資銀行，在全國各地設(shè)有37個分支機構(gòu)，形成了一個覆蓋全國的專門為中小企業(yè)融資服務(wù)的網(wǎng)絡(luò)體系，主要業(yè)務(wù)是為中小企業(yè)提供信貸服務(wù)與擔(dān)保業(yè)務(wù)。日本對中小企業(yè)的貸款援助以政府設(shè)立的專門的金融機構(gòu)為主。目前，這樣的金融機構(gòu)有“中小企業(yè)金融公庫”、“國民金融公庫”、“商工組合中央金庫”、“環(huán)境衛(wèi)生金融公庫”、“沖繩振興開發(fā)金融公庫”等。它們向中小企業(yè)提供低于市場23個百分點的較長期的優(yōu)惠貸款。此外，日本政府還設(shè)立“信用保證協(xié)會”和“中小企業(yè)信用公庫”以向中小企業(yè)從民間銀行所借信貸提供擔(dān)保。日本政府針對中小企業(yè)的融資政策主要包括：為在一般金融機構(gòu)難以得到貸款的中小企業(yè)提供長期低息貸款；為新設(shè)立企業(yè)、經(jīng)營困難的企業(yè)、金融機構(gòu)不愿放貸的企業(yè)以及20人以下的小規(guī)模企業(yè)提供無抵押、無擔(dān)保的小額貸款。對我國解決中小企業(yè)貸款難問題的啟示：我國中小企業(yè)面臨的首要問題也是資金的嚴(yán)重不足。最近以來國家已采取措施，如要求各商業(yè)銀行成立“中小企業(yè)信貸部”，并提高了中小企業(yè)借貸的上浮利率的幅度，以鼓勵銀行開展中小企業(yè)信貸工作。然而，目前效果還不理想。其原因在于我國中小企業(yè)的融資體系和資金扶持政策尚處于起步階段，融資渠道和政策體系還缺乏完整性和系統(tǒng)性；中小企業(yè)的要融資渠道尚未明確；政府扶持政策的作用對象也缺乏針對性或重點。為建立有中國特色的中小企業(yè)正常的資金融通體系和渠道，完善我國政府的資金扶持政策體系，借鑒國外的先進經(jīng)驗，特提出如下建議：進一步加快現(xiàn)代規(guī)范的企業(yè)制度建設(shè)，還公司制中小企業(yè)符合市場經(jīng)濟運行機制要求的自然的直接融資權(quán)。按照公司制的法理要求，還公司制中小企業(yè)的基本的直接融資權(quán)。目前，我國各類公司制企業(yè)，雖然盡了上繳公司所得稅的義務(wù)，但仍然不能完全享有自由發(fā)行債券和股票的權(quán)力。如果公司想發(fā)行債券或股票，必須經(jīng)過有關(guān)部門的嚴(yán)格審批，符合一定條件者，才能獲得發(fā)行權(quán)；而且所發(fā)行的債券，特別是股票，必須進入公開市場，不允許柜臺交易的存在。這與國外公司制企業(yè)直接向社會募集資金的做法是很不一樣的。在西方國家，公司制企業(yè)發(fā)行債券或股票只需獲得證券監(jiān)察部門的審核和備案，所發(fā)行債券或股票主要通過柜臺交易進行，而通過證券交易所（或所謂“第二板塊市場”）公開發(fā)行的債券或股票只占全部公司債券或股票的極小一部分。因為證券交易所對上市的公司債券或股票是有相當(dāng)嚴(yán)格的要求的，只有表現(xiàn)較好的公司發(fā)行的債券或股票才能進入到證券交易所去流通上市。而大量的一般公司的債券或股票只能通過柜臺交易來完成。當(dāng)然，債券或股票的柜臺交易和證券交易所上的公開上市是有密切關(guān)聯(lián)的，并且還不斷地相互轉(zhuǎn)化。一方面，柜臺式交易為證券交易所公開上市提供了廣泛而堅實的基礎(chǔ)（許多債券或股票在證券交易所公開上市之前，必須有一定的柜臺式交易的良好記錄）；另一方面，證券交易所的公開市場也為柜臺式交易提供了合理的價格參照體系。因此，為保證我國證券市場的健康發(fā)展，還公司制中小企業(yè)的基本的直接融資權(quán)，建議盡快建立我國正常的債券或股票的柜臺交易市場體系。在此，還有必要指出的是，規(guī)范的符合市場機制要求的企業(yè)融資體系的建立，將為解決我國部分中小企業(yè)“過度”融資問題創(chuàng)造條件。建立專門的中小企業(yè)金融機構(gòu)，鼓勵中小企業(yè)間建立互助金融組織隨著我國金融機構(gòu)專業(yè)化程度的不斷加深，專門服務(wù)于中小企業(yè)的金融機構(gòu)必將應(yīng)運而生。實踐證明，金融機構(gòu)是偏愛實力雄厚的大型企業(yè)的，特別是大型的金融機構(gòu)更是主要為大型企業(yè)提供服務(wù)，即使它們設(shè)有中小企業(yè)金融服務(wù)機構(gòu)也往往是一種擺設(shè)，并不起什么作用。專門化的中小企業(yè)金融機構(gòu)則不同，它們的金融實力與中小企業(yè)相當(dāng)，或有政府的大力支持，可以專門從事對中小企業(yè)的融資活動，從而有利于不斷積累為中小企業(yè)服務(wù)的經(jīng)驗，提高中小企業(yè)融資的質(zhì)量，促進金融業(yè)和中小企業(yè)的共同健康發(fā)展。中小企業(yè)間也可建立互助金融組織，加強共同發(fā)展和風(fēng)險共擔(dān)的能力，并為建立專門的中小企業(yè)金融機構(gòu)打下良好的基礎(chǔ)。建立符合我國國情的“第二板塊市場”目前，建立符合我國國情的“第二板塊市場”的條件已基本具備。首先，是我國國民經(jīng)濟發(fā)展的客觀要求。隨著我國經(jīng)濟增長方式的轉(zhuǎn)變，中小型科技企業(yè)的作用日益增強，為保證這類關(guān)系未來我國經(jīng)濟增長潛力的企業(yè)的發(fā)展，必須盡快建立符合其融資特點的“第二板塊市場”。其次，是我國證券市場已日漸成熟，國家的金融監(jiān)管能力大大加強。第三，經(jīng)過幾年的調(diào)查和了解，我國已基本掌握了有關(guān)“第二板塊市場”的運行規(guī)律。必要的物質(zhì)條件上的準(zhǔn)備也已基本就緒。鼓勵中小企業(yè)的創(chuàng)業(yè)者向親朋好友借資我國是一個比較重親情的國家，親戚朋友之間的相互接濟是經(jīng)常發(fā)生的，并常被視為一種美德。在新的形勢下，完全有必要將這種親情關(guān)系引導(dǎo)到一種正常的規(guī)范的創(chuàng)業(yè)投資關(guān)系上來。借鑒意大利和法國的做法，制定相應(yīng)的鼓勵和扶持中小企業(yè)的創(chuàng)業(yè)者向親朋好友借資的措施，以建立一條中小企業(yè)便捷有效的融資渠道。要從稅收、財政支出、貸款援助和直接融資等各方面建立和完善我國中小企業(yè)資金扶持政策體系各國的實踐表明，中小企業(yè)的資金困難問題，需要從多種渠道去解決，單靠一種途徑是不行的。目前，特別重要的是應(yīng)盡快在進一步鼓勵銀行開展中小企業(yè)信貸工作的基礎(chǔ)上，建立和完善我國中小企業(yè)的信貸擔(dān)保機制。至于政府對中小企業(yè)的資金扶持是選擇以美國為代表的信貸擔(dān)保為主的模式，還是選擇以日本為代表的直接“優(yōu)惠”信貸（相對民間商業(yè)銀行對中小企業(yè)較高的信貸利率而言）模式，則要具體情況具體分析。美國的信貸擔(dān)保模式資金利用效率高、中小企業(yè)受益廣、資金安全系數(shù)高，但手續(xù)復(fù)雜，獲得貸款時間相對較長，對中小企業(yè)和經(jīng)濟的啟動作用相對較慢。日本的直接信貸支持模式需要政府投入的資金量大，資金風(fēng)險也較大，但手續(xù)相對較簡便，獲得貸款時間較短，對中小企業(yè)和經(jīng)濟的啟動作用相對較快。因此，我國可以充分利用這兩種政府對中小企業(yè)資金扶持模式的特點及長處，根據(jù)某一時刻我國中小企業(yè)和國民經(jīng)濟運行的特點，靈活地運用這兩種方式，以取得政府扶持中小企業(yè)資金的最大效果。中小企業(yè)融資難是一個世界性的問題。比較而言，西方國家這個難題是一種較為單純的經(jīng)濟運行中的問題。一方面，中小企業(yè)規(guī)模相對較小、經(jīng)營變數(shù)多、風(fēng)險大、信用能力較低。另一方面，資金是一種特殊的服務(wù)性商品，在它的出租或委托經(jīng)營中極易受到侵蝕，成為所謂“壞帳”而得不到歸還和補償，由此造成的經(jīng)濟和社會影響具有連鎖性和整體性，因此，一般資金所有者或金融機構(gòu)在資金融通上都普遍采取謹(jǐn)慎性原則，有關(guān)政府部門也要求這樣做，這就先天性地決定了中小企業(yè)籌資難。另外，如同任何一般商品一樣，資金的零售比批發(fā)的成本高，相應(yīng)的“價格”也較高，因此中小企業(yè)融資的代價也較高，這進一步增加了融資的難度。這是西方國家中小企業(yè)融資面臨的一般情況。而我國中小企業(yè)不僅會遇到上述由經(jīng)濟運行本身所帶來的不利的融資環(huán)境，而且還會遇到由于經(jīng)濟體制改革滯后所帶來的一些制約因素和一些缺乏基本金融原則的融資規(guī)定所帶來的不利影響。因此，中小企業(yè)的資金問題在我國表現(xiàn)得更為復(fù)雜，即表現(xiàn)在融資難上，又表現(xiàn)在表面上的所謂負(fù)債“過度”的反常現(xiàn)象上。，規(guī)范財務(wù)管理在中小企業(yè)財務(wù)人員隊伍建設(shè)的強化過程中，首先必須要堅持從企業(yè)的自身發(fā)展實際出發(fā)，建立起一套較為完善、較為實際的獎懲制度、考核制度、財務(wù)人員定期培訓(xùn)以及財務(wù)崗位管理制度，實現(xiàn)對財務(wù)人員管理上的崗位職責(zé)明確和獎懲分明。同時，還要對企業(yè)中現(xiàn)有的財務(wù)人員進行定期的、專門的知識培訓(xùn)，提高財務(wù)人員的專業(yè)技術(shù)能力和專業(yè)素質(zhì)，并且在年終進行對財務(wù)管理人員的考核。而最重要的，還是要建立健全合理有效的人力資源管理體系。強化中小企業(yè)負(fù)責(zé)人的法律意識，加強企業(yè)負(fù)責(zé)人對會計工作的領(lǐng)導(dǎo)。企業(yè)負(fù)責(zé)人的法律意識增強了，不僅可以有效避免會計違法行為的發(fā)生，還有利于會計人員依法提供真實、完整的會計信息。加強會計人員隊伍建設(shè)，提高會計人員業(yè)務(wù)素質(zhì)。以人為本，努力的提高廣大財務(wù)會計人員業(yè)務(wù)能力和工作水平，抓好會計人員的后繼教育工作，并在加強會計人員業(yè)務(wù)培訓(xùn)同時，開展好職業(yè)道德教育。建立和完善激勵機制，依法調(diào)動會計人員的工作積極性。加強會計基礎(chǔ)工作，實現(xiàn)規(guī)范化管理。財務(wù)管理混亂，會計信息失真的一個重要原因是會計工作基礎(chǔ)薄弱。在當(dāng)前情況下，應(yīng)該嚴(yán)格執(zhí)行財政部規(guī)定的會計基礎(chǔ)工作規(guī)范，使證、帳、表的業(yè)務(wù)處理及會計檔案管理的每一個環(huán)節(jié)都達到標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范的要求。建立健全會計人員的崗位責(zé)任制，使之分工科學(xué)合理，職責(zé)明確。建立科學(xué)的管理機制，完善各種財務(wù)管理制度。對企業(yè)的資金籌集和配置，企業(yè)的平衡與發(fā)展，風(fēng)險的防患與處理，生產(chǎn)的開拓與約束等重大財務(wù)活動，建立分析、預(yù)測、研究比較、決策等工作機制，并廣泛應(yīng)用電子計算機技術(shù)處理財務(wù)信息，按照科學(xué)、可靠、便利、及時的原則，為企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營提供科學(xué)的決策依據(jù)。還要建立科學(xué)的監(jiān)督和評估機制，以確保企業(yè)正確的生產(chǎn)經(jīng)營方向。同時逐步完善企業(yè)內(nèi)部各項財務(wù)管理基礎(chǔ)工作制度，建立賬簿款項的核查制度，保證賬賬、賬證、賬表、賬實相符，保證單位財產(chǎn)物資的安全完整。培養(yǎng)企業(yè)整個員工的綜合素質(zhì)，只有企業(yè)全體員工共同努力，才能改善管理狀況，搞好財務(wù)管理工作，提高企業(yè)抗風(fēng)險能力，以便企業(yè)在激烈的市場競爭中長久不敗，促進企業(yè)健康持久發(fā)展。 面向市場，采用科學(xué)投資策略過去，有相當(dāng)一部分中小企業(yè)對項目的投資缺乏科學(xué)的論證，沒有很好的根據(jù)市場情況進行可行性的研究，主觀意識嚴(yán)重，盲目行事。對企業(yè)有限的資金造成了很大的浪費，從而使企業(yè)資金短缺，陷入財務(wù)困難，為了改變這種狀況，中小企業(yè)的投資要面向市場，進行科學(xué)的分析和可行性論證，規(guī)范項目的投資程序，實行投資監(jiān)理，對投資活動的各個階段做到精心設(shè)計和實施。降低投資風(fēng)險，減少投資損失。在實踐中，中小企業(yè)應(yīng)盡可能采取中、短期投資模式，加強投資項目的考察和論證，不斷優(yōu)化投資方案。另外，要抓住有利時機實現(xiàn)發(fā)展，擴大規(guī)模。其次，是集中優(yōu)勢，專業(yè)經(jīng)營。另一方面，中小企業(yè)投資應(yīng)以對內(nèi)投資方式為主。對內(nèi)投資主要有以下幾個方面：一是新產(chǎn)品試制的投資，中小企業(yè)的產(chǎn)品，其市場占有份額有限，企業(yè)拳頭產(chǎn)品也有一定的生命周期，如果不斷有適銷對路的新產(chǎn)品上市，同時又不斷淘汰陳舊的老產(chǎn)品，這樣可在市場競爭中始終處于不敗之地。二是對技術(shù)設(shè)備更新改造的投資應(yīng)當(dāng)重視,應(yīng)作為企業(yè)的一種長期策略。三是人力資源的