【文章內(nèi)容簡介】 工程費用 …… 固定資產(chǎn)其他費用……2 無形資產(chǎn)費用 ……3 其他資產(chǎn)費用 …… 4 預備費 基本預備費 漲價預備費5 建設(shè)投資合計比例（％） 100%注： 1.“ 比例”分別指各主用科目的費用（包括橫向和縱向）占建設(shè)投資的比例。 2. 本表適用于新設(shè)法人項目與既有法人項目的新增建設(shè)投資的估算。 3.“ 工程或費用名稱”可依不同行業(yè)的要求調(diào)整。建設(shè)投資估算表（形成資產(chǎn)法）人民幣單位：萬元，外幣單位： 建設(shè)投資及其構(gòu)成的合理性分析 ? 建設(shè)投資的合理性 ? 單位投資的產(chǎn)出水平 ? 單位產(chǎn)出水平需要投資 ? 建設(shè)投資構(gòu)成的合理性 ? 各類工程費用構(gòu)成的合理性分析 ? 將項目的建筑工程費、設(shè)備購置費等占建設(shè)投資的必須哦與同行業(yè)其他類似項目進行比較 ? 分年投資計劃的合理性分析 ? 結(jié)合各年的工程進度、各年的實物工程量、各年實際需要支付的工程建設(shè)其他費用等，分析項目分年投資計劃的合理性 建設(shè)期利息 ? 含義： ? 建設(shè)期利息是債務資金在建設(shè)期內(nèi)發(fā)生并計入固定資產(chǎn)原值的利息，包括借款（或債券）利息及手續(xù)費、承諾費、發(fā)行費、管理費等融資費用 ? 估算前提條件（先 完成下列工作） ? 建設(shè)投資估算及分年計劃 ? 確定項目資本金（注冊資本）數(shù)額及其分年投入計劃 ? 確定項目債務資金的籌措方式（銀行貸款或企業(yè)債券）及債務資金成本率（銀行貸款利率或企業(yè)債券利率及發(fā)行手續(xù)費率等）。 建設(shè)期利息估算方法 ? 假定： ? 為了簡化計算，通常假定借款均在每年的年中支用，借款當年按半年計息，其余各年份按全年計息。 ? 方法： ? 采用自有資金付息時 ， 按單利計算： ? 各年應計利息 =(年初借款本金累計 +本年借款額 /2)名義年利率 ? 采用復利方式計息時： ? 各年應計利息 =(年初借款本息累計 +本年借款額 /2)有效年利率 例題 ? 某新建項目，建設(shè)期為 3年，共向銀行貸款1300萬元，貸款時間為：第一年 300萬元，第二年 600萬元，第三年 400萬元，年利率 12％，各年借款均在年內(nèi)均衡發(fā)生。每年計息一次，計算該項目建設(shè)期利息。 萬元建設(shè)期利息為萬元；％萬元；％萬元；％金付息，則解：若每年采用自有資2 2 21 3 272181 3 2124 0 0216 0 03 0 072126 0 0213 0 018123 0 0210321?????????????????????????????????????qqq)()(%124002121)(%12600211830021)(18%12300212132321211萬元＋建設(shè)期貸款利息之和為萬元萬元萬元則解：若采用復利計息，????????????????????????????????????????????????????iAPqiAPqiAq某生物農(nóng)藥項目的建設(shè)期利息估算 ? 該項目分年投資計劃、資本金分年投入計劃及各年需借款數(shù)額見表 45。該項目建設(shè)投資借款在各年年內(nèi)均衡發(fā)生，并用項目資本金按期支付建設(shè)期利息，年利率為 6%，每年計息一次，計算 其 建設(shè)期利息。 分年的資金投入計劃（萬元） 某生物農(nóng)藥項目的建設(shè)期利息估算 （萬元）建設(shè)期利息萬元年的利息第（萬元）年的利息第)(230%62%621????????????????1 2 3 4 n1 借款 建設(shè)期利息 期初借款余額 當期借款 當期應計利息 期末借款余額 其他融資費用 小計（ + ）2 債券 建設(shè)期利息 期初債務余額 當期債務金額 當期應計利息 期末債務余額 其他融資費用 小計（ + ）3 合計（ + ） 4. 本表與財務分析表“借款還本付息計劃表”可二表合一。建設(shè)期利息合計（ + ）其他融資費用合計（ + ）注：。 2. 原則上應分別估算外匯和人民幣債務。 3. 如由多種借款或債券，必要時應分別列出。建設(shè)期利息估算表人民幣單位：萬元建設(shè)期合計項目序號根據(jù)例 48的數(shù)據(jù)，填寫建設(shè)期利息估算表 ? 用自有資金還利息的建設(shè)期利息估算表 根據(jù)例 48的數(shù)據(jù)，填寫建設(shè)期利息估算表 ? 不用自有資金還利息的建設(shè)期利息估算表 流動資金估算 ? 流動資金構(gòu)成 ? 流動資金估算方法 ? 流動資金估算應注意的問題 流動資金構(gòu)成 ? 流動資金是指項目運營期內(nèi)長期占用并周轉(zhuǎn)使用的營運資金，不包括運營中臨時性需要的資金。 ? 流動資產(chǎn)結(jié)構(gòu)按變現(xiàn)速度快慢順序劃分為貨幣資金 、 應收及預付款項和存貨三大塊 ， 并與流動負債 （ 即應付 、 預收賬款 ） 相減形成企業(yè)的流動資金 。 流動資金的循環(huán) 每一個生產(chǎn)周期流動資金完成一次周轉(zhuǎn)，但在整個項目壽命期內(nèi)始終被占用，到項目壽命期末，全部流動資金才被收回。 成品資金 貨幣資金 儲備資金 從銀行借入 生產(chǎn)資金 購買過程 生產(chǎn)過程 生產(chǎn)過程 銷售過程 利潤＋稅金 原材料 流動資金估算方法 ? 擴大指標估算法法 ? 銷售收入資金率法 ? 總成本 (或經(jīng)營成本 )資金率法 ? 固定資產(chǎn)價值資金率法 ? 單位產(chǎn)量資金率法 ? 分項詳細估算法 （ 1）銷售收入資金率法 ? 含義： ? 銷售收入資金率是指項目流動資金需要量與其一定時期內(nèi) (通常為一年 )的銷售收入的比率。 ? 公式： ? 流動資金需要量＝項目年銷售收入銷售收入資金率 ? 適用： ? 加工工業(yè)項目 例：某摩托車廠，計劃每百元銷售收入占用的定額流動資金為 ，計劃年銷售收入為12955萬元，求所需流動資金額。 （萬元）％解：年流動資金需要量1 3 0 7 2 9 5 5???（ 2）總成本 (或經(jīng)營成本 )資金率法 ? 公式： ? 流動資金需要量＝項目年總成本 (或經(jīng)營成本 )總成本 (或經(jīng)營成本 )資金率 ? 適用： ? 采掘項目 （ 3）固定資產(chǎn)價值資金率法 ? 公式： ? 流動資金需要量＝固定資產(chǎn)價值固定資產(chǎn)價值資金率 ? 適用： ? 火力發(fā)電廠、港口項目 （ 4）單位產(chǎn)量資金率法 ? 公式： ? 流動資金需要量＝達產(chǎn)期年產(chǎn)量單位產(chǎn)量資金率 ? 適用： ? 煤礦項目 分項詳細估算法 ? 原理： ? 流動資金 =流動資產(chǎn) 流動負債 ? 流動資產(chǎn)＝應收賬款 +預付賬款 +存貨 +現(xiàn)金 ? 流動負債＝應付賬款 +預收賬款 ? 流動資金本年增加額 =本年流動資金 上年流動資金 年周轉(zhuǎn)次數(shù)與最低周轉(zhuǎn)天數(shù) ? 在確定最低周轉(zhuǎn)天數(shù)時要根據(jù)項目的實際情況，并考慮一定的保險系數(shù)。如存貨中的外購原材料、燃料的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)應根據(jù)不同來源，考慮運輸方式和運輸距離等因素分別確定。在產(chǎn)品的周轉(zhuǎn)天數(shù)應根據(jù)產(chǎn)品生產(chǎn)的實際情況確定。 最低周轉(zhuǎn)天數(shù)天年周轉(zhuǎn)次數(shù)3 6 0?流動資產(chǎn)估算 ? 存貨 ? 應收賬款 ? 現(xiàn)金 ? 預付賬款 存貨估算 產(chǎn)成品年周轉(zhuǎn)次數(shù)；年其他營業(yè)費用）（年經(jīng)營成本產(chǎn)成品；在產(chǎn)品年周轉(zhuǎn)次數(shù)年其它制造費用年修理費年工資或薪酬動力費年外購原材料、燃料、在產(chǎn)品數(shù)；外購其他材料年周轉(zhuǎn)次年外購其他材料費用其他材料外購燃料年周轉(zhuǎn)次數(shù)；年外購燃料費用外購原燃料；外購原材料年周轉(zhuǎn)次數(shù)年外購原材料費用外購原材料產(chǎn)成品；在產(chǎn)品其他材料外購燃料外購原材料存貨/?????????????????應收賬款估算 應收帳款年周轉(zhuǎn)次數(shù)年經(jīng)營成本應收帳款 ?現(xiàn)金估算 ? ?土地使用稅研究與開發(fā)費技術(shù)轉(zhuǎn)讓費其他管理費用其他營業(yè)費用其他制造費用或其他費用；攤銷費、修理費工資或薪酬、折舊費、以上三項費用中所含的銷售費用管理費用制造費用年其它費用現(xiàn)金年周轉(zhuǎn)次數(shù)；年其它費用）（年工資或薪酬現(xiàn)金???????????? /預付賬款估算 ；預付帳款年周轉(zhuǎn)次數(shù) 料或服務年費用預付的各類原材料、燃預付帳款 ?流動負債估算 預收帳款年周轉(zhuǎn)次數(shù)預收的營業(yè)收入年金額預收帳款應付帳款年周轉(zhuǎn)次數(shù)動力和其他材料費用年外購原材料、燃料、應付帳款??流動資金估算需要注意的問題 ? 當投入物和產(chǎn)出物采用不含稅價格時，估算中應注意將銷項稅額和進項稅額分別包括在相應的年費用金額中。 ? 流動資金一般應在項目投產(chǎn)前開始籌措。 ? 為了簡化計算，項目評價中流動資金可在投產(chǎn)第一年開始安排，并隨生產(chǎn)運營計劃的不同而有所不同，運營負荷增長，流動資金也隨之增長，因此流動資金的估算應根據(jù)不同的生產(chǎn)運營計劃分年進行。 ? 當采用分項詳細估算法估算流動資金時，運營期內(nèi)各年的流動資金數(shù)額應以各年的經(jīng)營成本為基礎(chǔ)，依照上述公式分別進行估算，不能簡單地按 100%運營負荷下的流動資金乘以投產(chǎn)期運營負荷估算。 流動資金估算應在經(jīng)營成本估算之后進行。 1 2 3 4 …… 51 流動資產(chǎn) 應收帳款 存貨 原材料 …… 燃料??