【文章內容簡介】 武漢大學任教。一九八三年經鄒至莊教授推薦，入美國普林斯頓大學經濟系讀書，一九八八年獲經濟學博士學位?，F(xiàn)任澳大利亞莫納什大學經濟系講座教授，澳大利亞社會科學院院士，哈佛大學國際發(fā)展中心研究員。他和黃有光合著的 《 專業(yè)化和經濟組織 》 被權威雜志書評稱為 “ 蓋世杰作 ” 間接定價理論 ?新興古典經濟學介紹 ? 是由楊小凱、博蘭、黃有光、史鶴齡、威爾斯發(fā)展起來的。據(jù)楊小凱介紹，這種新的理論并不是經理論的革命，而是將經濟理論重新進行組織，去掉新古典微觀經濟學中消費者與生產者絕對分離的假定，將規(guī)模經濟概念改為專業(yè)化經濟概念，并考慮各種交易成本的一般均衡意義。在此基礎上，古典主義經濟思想的靈魂－－勞動分工與經濟發(fā)展的關系及市場組織分工的功能得以在現(xiàn)代數(shù)學化的分析框架中復活 間接定價理論 ?楊小凱和黃有光內化分工理論 ? 第一，在市場均衡中，如果交易效率很低，則分工生產的專業(yè)化好處完全被交易費用低效，所以人們選擇自給自足。如果交易效率高，人們選擇分工 ? 第二，企業(yè)作為促進勞動分工的一種形式，與自給經濟相比，也許會使交易費用上升，但只要勞動分工經濟效益的增加超過交易費用的增加，企業(yè)就會出現(xiàn) ? 第三，在企業(yè)存在的情況下，所有權結構就會變得重要，因為不同的所有權結構導致不同的交易效率 ? 第四管理者剩余索取權結構之所以出現(xiàn)，因為提供管理服務的勞動的交易效率遠遠比用于生產最終產品的 間接定價理論 ?楊小凱和黃有光內化分工理論 ? 勞動效率為低，管理者對剩余的索取權體現(xiàn)了管理服務的間接定價 ? 所以，企業(yè)是一種巧妙的交易方式，它可以把一些費用極高的活動卷入分工，但同時可以避免這類活動的直接定價和直接交易 間接定價理論 ?對楊小凱和黃有光內化分工理論的評價 ? 張維迎：在微觀層次上企業(yè)和市場可以相互替代，而宏觀層次上二者則是互補關系 ? 相對于其它的企業(yè)理論，該理論的解釋力更強 資產專用性理論 ?資產專用性理論 ? 主要代表人物：威廉姆森、克萊因、 羅伯茨、哈特、莫爾、金德博格、道、阿根亞、博爾騰、費茨羅、穆勒、瑞奧登、米爾格羅姆、阿克爾洛夫、格羅斯曼 ? 理論要旨：將企業(yè)看成連續(xù)生產過程之間的不完全合約所導致的縱向一體化實體，認為企業(yè)之所以會出現(xiàn)是因為合約不可能完全時，縱向一體化能夠消除或至少減少資產專用性所產生的機會主義問題 資產專用性理論 ?威廉姆森 ? 威廉姆森（ 1932）， 1963年獲卡內基 梅隆大學博士學位， 19631965任伯克利加州大學助教， 19651976任賓夕法尼亞大學經濟學副教授，此后任教授； 1973年后，他長期任 《 貝爾經濟學雜志 》 編輯， 19771978年任行為科學高級研究中心研究員。此后，移師耶魯法學院，成為法經濟學派的另一中心的代表人物。在對經濟組織研究中，有四位起關鍵作用的學界名人，阿羅、錢德勒、科斯和西蒙 資產專用性理論 ?威廉姆森代表作品 ? 《 市場和等級制：分析及反托拉斯應用 》 ? 《 現(xiàn)代公司：起源、演進和性質 》 ? 《 資本主義經濟制度：企業(yè)、市場和關系性契約 》 ? 《 內部經濟組織 》 ? 《 經濟組織的不同方法比較 》 ? 《 生產的縱向一體化：市場失靈的考察 》 ? 《 交易費用經濟學：契約關系的規(guī)制 》 ? 《 經濟組織的邏輯 》 資產專用性理論 ?人的理性程度、私利程度及其匹配 ? 人的理性程度：完全理性、有限理性和行為理性 ? 人的私利程度：機會主義、誠實自利和烏托邦 ? 團隊生產理論：烏托邦的有限理性人 ? 委托代理理論：完全理性機會主義者 ? 交易成本理論：機會主義有限理性人 資產專用性理論 ?行為假設：有限理性和機會主義行為 ? 這兩個假設有別于傳統(tǒng)經濟學，意欲理性，但只能有限地做到，即由于人在神經生理和語言方面能力的局限性和外部事物的不確定性、復雜性，從事經濟活動的人們，盡管愿望上追求理性，但實際上只能有限地做到這一點。結論：完備的締約活動是不可能的；有限理性并不意味著非理性；滿足是有限理性的表現(xiàn) ? 正因為如此，機會主義天然存在，將兩者結合起來研究經濟組織就變得十分簡單 ? 機會主義是交易費用研究的核心概念 資產專用性理論 ?關于交易的三個維度 ? 交易發(fā)生的頻率 ? 交易的不確定性的程度和種類 ? 資產專用性程度 資產專用性理論 ?交易特性舉例 資產專用性理論 ?三種契約 ? 威廉姆森借用美國法學家麥克里爾的契約分類法，將契約分為古典契約、新古典契約和關系性契約 ? 古典契約 ? 新古典契約 ? 關系性契約 資產專用性理論 ?交易特性、契約類型和規(guī)制結構 資產專用性理論 ?企業(yè)總成本的節(jié)約 ? 從交易成本角度來說，當資產是通用的時，企業(yè)內部的組織管理成本大于市場規(guī)制的成本，但隨著資產專用性的提高，交易對規(guī)制結構的要求越來越高，市場規(guī)制結構的成本越來越高，以至達到某一點時，內部組織的規(guī)制成本等于市場規(guī)制的成本，也就是說市場交易成本是隨著資產專用性程度的增加而上升的 ? 一般地說，生產成本在內部組織與市場之間的差額隨著資產專用性程度的增加而遞減 ? 總成本最小是比較不同規(guī)制結構原則 資產專用性理論 ?企業(yè)總成本的最小化 資產專用性理論 ?專用性投資與 “要挾” ? 對于專用性投資所引起的 “ 要挾 ” ，垂直一體化在一定程度上能消除 “ 要挾 ” 帶來的損失，因為一體化能夠根據(jù)聯(lián)合利潤最大化來安排生產和營銷。但是，對于由于信息等引起的 “ 要挾 ” ，規(guī)制結構是無法將其完全消除掉的 資產專用性理論 ?對威廉姆森企業(yè)理論的評價 ? 綜合運用各種分析方法 ? 綜合考慮不同規(guī)制結構的生產成本和交易成本 ? 在不同的規(guī)制結構之間進行比較研究 ? 交易維度理論是威廉姆森對企業(yè)理論的開創(chuàng)性貢獻 ? 采用間接方法，與就具體問題規(guī)定交易成本做法不同 ? 要挾作為后契約機會主義行為 ? 對 U、 H、 M三種組織結構的考察 資產專用性理論 ?克萊因 ? 克萊因崇尚自由主義經濟學思想，在 1970年代中期提出了 “ 貨幣的競爭性供給 ” 假說。 ? 《 縱向一體化、可占用性租金和競爭性締約過程 》 ? 《 市場力量在確保績效中的作用 》 ? 《 自我履行契約 》 ? 《 契約和激勵：契約條款在確?？冃е械淖饔?》 ? 《 作為組織所有權的垂直一體化：費雪車身廠與通用汽車公司關系的再考察 》 資產專用性理論 ?契約的不完全性和理由 ? 首先，由于不確定性的存在，將來可能出現(xiàn)大量偶然的、不期出現(xiàn)的事件。對這些事件難以事前準確估計到的，即使在事前準確估計到并在契約中擬定相應的條款，成本也是相當高昂的，在估計到的事件中只有很少會出現(xiàn) ? 其次，簽訂契約以后，對契約條款執(zhí)行狀況的考察也存在種種困難，要清楚地進行考察，必須花費大量的費用。即使存在第三方，要完滿地證實誰違約以及違約造成的損失等方面的情況也是相當困難的 資產專用性理論 ?不完全契約與后機會主義行為“要挾” ? 追求財富最大化的交易者可能鉆諸如契約中沒有明確規(guī)定或難以對其行為進行考察的空子 ? 既然簽訂詳細的完全的契約需要花費大量的成本，交易者簽訂不明確的即不完全的契約就符合理性愿望，盡管不完全契約存在事后調整的麻煩 ? 不完全契約 “ 缺口 ” 的存在，使得交易者在事后可以利用種種手段對其交易伙伴進行 “ 要挾 ” ? 保證契約執(zhí)行，動用第三方監(jiān)督、契約的自我履行機制或一體化這樣的手段 資產專用性理論 ?一個現(xiàn)實的“要挾” 模型 ? 克萊因認為交易各方當初所選擇的契約條款，是為了使預期的 “ 要挾 ” 出現(xiàn)可能性達到最小 ? 用通用汽車公司與費雪車身廠的長期契約關系建立了“ 要挾 ” 理論模型 資產專用性理論 ?契約自我履行機制 ? 利用一個 “ 不明確 ” 契約履行機制，后契約機會主義可能免于發(fā)生。這個機制最終通過終止今后的交易關系的威脅和市場中的企業(yè)失敗來實現(xiàn)的 ? 如果交易者面對的獲得將來預期準租流的貼現(xiàn)值大于違約的短期所得，契約將被不明確地執(zhí)行，后機會主義行為將不會發(fā)生，這種情況使得契約處于自我履行范圍之內 ? 契約自我履行范圍是由預期的準租流的資本價值與違約的短期獲利的比較來決定的 資產專用性理論 ?專用的可占用性準租的含義及應用