【文章內容簡介】 答案： (1)流動資產 =8500050000=35000 元，由 35000/流動負債 =2，則流動負債 =17500 元，最后推算出應付賬款 =175007500=10000 元。 (2)負債 /股東權益 =，將產權合計 85000 分解為分子 35000 和分母 50000 元即負債總額為 35000元，最后推算出 長期負債 =3500017500=17500 元。 (3)未分配利潤 =850001000075001750060000=10000 元。 (4)銷售收入 銷售成本 =40000 元，由銷售收入 /存貨 =14 和銷售收入 /銷售成本 =10，即可推算出存貨 =40000/1410=10000 元。 (5)應收賬款凈額 =8500050001000050000=20220 元。 此題的解題順序可反過來也可行。 公司 2022 年度 財務報表的主要資料見表 2 23 所示 。 資產負債表 （ 表 22 ） （ 2022 年 12 月 31 日 ） 單位：萬元 資 產 負債及所有者權益 現(xiàn)金（年初 764） 310 應付帳款 516 應收帳款（年初 1156） 1344 應付票據 336 存貨（年初 700） 966 其他流動負債 468 流動資產合計 2620 流動負債合計 1320 固定資產凈額（年初 1170） 1170 長期負債 1026 實 收資本 1444 資產總額（年初 3790） 3790 負債及所有者權益 3790 損益表 （ 表 23 ） 單位：萬元 銷售收入 6430 銷售成本 5570 毛利 860 管理費用 580 利息費用 98 稅前利潤 182 所得稅 72 凈利 110 要求： （ 1）計算該公司財務比率（天數(shù)計算結果取整）并填列表 24； （ 2）與行業(yè)平均 財務比率比較，說明該公司經營管理可能存在的問題。 表 2－ 4 公司財務比率表 比率名稱 本公司 行業(yè)平均數(shù) 流動比率 資產負債率 62％ 已獲利息倍數(shù) 存貨周轉率 6 次 平均收現(xiàn)期 35 天 固定資產周轉率 13 次 總資產周轉率 3 次 銷售凈利率 ％ 資產凈利率 ％ 權益凈利率 ％ (固定資產周轉率 =銷售收入 /平均固定資產凈額） 答案： % 次 70 天 次 次 % % % 公司有關財務資料見表 25 所示。 D 公司財務資料 (表 25) 項 目 期初數(shù) 期末數(shù) 本期數(shù)或平均數(shù) 存貨 2400 萬元 3200 萬元 流動負債 2022 萬元 3000 萬元 速動比率 流動比率 總資產周轉次數(shù) 總資產 12022 萬元 （ 該公司流動資產等于速動資產加存貨） 要求： (1)計算公司流動資產的期初數(shù)與期末數(shù)； (2)計算公司本期銷售收入； (3)計算公司本期流動資產平均余額和流動資產周轉次數(shù)（計算結果保留兩位小數(shù)）。 答案 (1)流動資產 2400/2022= 得期初流動資產 4000 元 。流動資產 /3000= 得期末流動資產 5400 元。 (2)銷售收入 /12022= 得銷售收入 18000 元。 (3)流動資產平均余額 =(4000+5400)/2=4700 元，流動資產周轉次數(shù) =18000/4700= 次 公司 2022 年 12 月 31 日資產負債簡表見表 26 所示。 資產負債表 （ 表 26 ） 單位：元 資 產 負債及所有者權益 貨幣資金 25000 流動負債 應收賬款凈額 長期負債 存貨 所有者權益 240000 固定資產凈額 294000 資產合計 負債及所有者權益合計 已知： ABC 公司 2022 年產品成本為 315000 元，存貨周轉次數(shù)為 次；年末流動比率為 ；產權比率為 ，期初存貨等于期末存貨。 要求：根據上述資料計算 ABC 公司 2022 年 12 月 31 日資產負債表簡表的下列項目的期末余額： （ 1）資產總額； （ 2）存貨； （ 3）應收賬款凈額； （ 4）流動負債； （ 5）長期負債。 答案 (1)負債 /240000= 得負債為 192022 即推算出資產總額 =192022+294000=432022 元。 (2)315000/存貨 = 存貨 =315000/=70000 元。 (3)應收賬款 =4320222500070000294000=43000 元。 (4)(25000+43000+70000)/流動負債 =， 流動負債 =138000/=92022 元。 (5)長期負債 =43202292022240000=100000 元。 9. 某公司 2022 年度有關財務資料如下： （ 1）簡略資產負債表見表 27 所示。 資產負債表 （ 表 27） 單位：萬元 資 產 年初數(shù) 年末數(shù) 負債及所有者權益 年初數(shù) 年末數(shù) 現(xiàn)金及有價證券 51 65 負債總額 74 134 應收賬款 23 28 所有者權益總額 168 173 存貨 16 19 其他流動資產 21 14 長期資產 131 181 資產 242 307 負債及所有者權益 242 307 （ 2）其它資料如下： 2022 年實現(xiàn)主營業(yè)務收入凈額 400 萬元，銷售成本 260 萬元，管理費用 54萬元，銷售費用 6 萬元，財務費用 18 萬元。其它收益 8 萬元，所得稅率為 30%。 （ 3） 2022 年有關財務指標如下：主營業(yè)務凈利率 11%，總資產周轉率 ，權益乘數(shù) 。 要求：根據以上資料 （ 1）運用杜邦財務分析體系，計算 2022 年該公司的凈資產收 益率； （ 2）采用連環(huán)替代法分析 2022 年凈資產收益率指標變動的具體原因。 答案 05 年主營業(yè)務凈利率 =(40026078+8)* (130%)/400=% 總資產周轉率 =400/(242+307)/2= 次 權益乘數(shù) =(242+307)/2/(168+173)/2= 倍 得到： 04 權益凈利率 =11%**=% 05 權益凈利率 =%**=% 05 較 04 權益凈利率提高了 %，具體原因： (1)主營業(yè)務凈利率變動影響 = (%11%)**=% (2)總資產周轉率變動影響 = *()*=% (3)權益乘數(shù)變動影響 = %**()=% 三因素綜合作用使 05： 04 提高 %。 第三章 假設企業(yè)按 12%的年利率取得貸款 202200 元，要求在 5 年內每年末等額償還，每年的償還額應為 ( C )元。 這是年投資回收額的計算例題?？衫斫鉃橥顿Y 20 萬分五年等額收回 (站在銀行角度 )，每年多少？ 202200/=55482 有一項年金，前 3 年無流入，后 5 年每年年初流入 500 萬元，假設年利率為 10％，其現(xiàn)值為（ ）萬元。 [解析 ]本題是遞延年金現(xiàn)值計算的問題，對于遞延年金現(xiàn)值計算關鍵是確定正確的遞延期。 500 500 500 500 500 ︱ ︱ ︱ ︱ ︱ ︱ ︱ ︱ 1