【文章內(nèi)容簡介】 法。 成本預(yù)測中的加權(quán)平均法是根據(jù)若干期固定成本總額和單位變動成本的歷史資料，按照事先確定的權(quán)數(shù)進行加權(quán)，以計算加權(quán)平均的 成本水平，從而確定成本預(yù)測模型，預(yù)測未來總成本的一種定量分析方法。 通過本章的學(xué)習(xí)，應(yīng)能達到以下學(xué)習(xí)目標(biāo)： 1．決策分析特征、原則、程序 2．相關(guān)收入與相關(guān)成本 3．短期經(jīng)營決策方法 4．各種生產(chǎn)經(jīng)營決策 決策分析包括短期經(jīng)營決策和長期經(jīng)營決策。決策是面向未來的，而未來含有許多不確定因素，因此，預(yù)測是決策的基礎(chǔ)，是決策科學(xué)化的前提。同時，決策又是規(guī)劃的依據(jù)。決策分析必須遵循合法性原則、責(zé)任性原則、民主性原則、相對合理性原則、科學(xué)性原則和效益性原則。 一、相關(guān)收入和相關(guān)成本 在進行 決策分析時，必須分清楚相關(guān)與無關(guān)收入及成本的概念。 1．相關(guān)收入是指與特定決策方案相聯(lián)系的、能對決策產(chǎn)生重大影響、在短期經(jīng)營決策中必須予以充分考慮的收入。相關(guān)收入的計算，要以特定決策方案的單價和相關(guān)銷售量為依據(jù)。 與相關(guān)收入相對應(yīng)的概念就是無關(guān)收入。如果無論是否存在某決策方案，均會發(fā)生某項收入，那么就可以斷定該項收入是無關(guān)收入。 2．相關(guān)成本是指與特定決策方案相練習(xí)的、能決策產(chǎn)生重大影響的、在短期經(jīng)營決策中必須充分考慮的成本。如果某項成本只屬于某個經(jīng)營決策方案，如果該方案存在，就會發(fā)生這項成本， 如果該方案不存在，就不會發(fā)生這項成本，那么這項成本就是相關(guān)成本。相關(guān)成本要重點分析增量成本、機會成本、專屬成本在短期經(jīng)營決策中的影響。 （ 1）增量成本是指單一決策方案由于生產(chǎn)能量利用程度的不同而表現(xiàn)在成本方面的差額。在一定條件下，某一決策方案的增量成本就是該方案相關(guān)的變動成本。 （ 2）機會成本就是在經(jīng)濟決策中應(yīng)由中選的最優(yōu)方案負擔(dān)的、按所放棄的次優(yōu)方案潛在的收益計算的那部分資源的損失。選擇某一方案必然以為著其他方案可能獲利的機會備放棄或喪失，因此，以次優(yōu)方案的可能收益作為最佳方案的所失，可以全面評價 決策方案所得與所失的關(guān)系。雖然機會成本沒有構(gòu)成企業(yè)的實際成本支出，但在管理會計中必須將機會成本作為決策的相關(guān)成本來考慮。 （ 3）專屬成本是指能夠明確歸屬于特定決策方案的固定成本或混合成本。專屬成本的確任與取得為彌補生產(chǎn)能力不足而增加的裝置、設(shè)備、工具的方式有關(guān)。 2．無關(guān)成本是與特定決策沒有關(guān)系的成本項目。無關(guān)成本常常會影響決策的結(jié)果，因此必須劃分清楚相關(guān)的概念。無關(guān)成本中應(yīng)重點區(qū)分沉沒成本和共同成本。 （ 1）沉沒成本實際上就是歷史成本，是指由于過去決策所引起并已經(jīng)實際支付過款項的成本。一般情況 下，大多數(shù)固定成本，如固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)的攤銷等都屬于沉沒成本。但這并不絕對的，如與決策方案有關(guān)的新固定資產(chǎn)的折舊費就屬于相關(guān)成本。另外，又是變動成本業(yè)可能屬于沉沒成本，如半成品深加工前的成本，不僅固定成本而且其變動成本均為沉沒成本。 （ 2）共同成本是應(yīng)當(dāng)由多個方案共同負擔(dān)的注定要發(fā)生的固定成本或混合成本，是與專屬成本相對立的成本。由于其發(fā)生與特定方案的選擇無關(guān)，因此，在決策中可以不予考慮。 二、生產(chǎn)經(jīng)營決策方法 應(yīng)重點掌握四種決策方法： 1．單位資源貢獻邊際法是指以有關(guān)方案的單位資源貢 獻邊際指標(biāo)作為決策評價指標(biāo)的一種方法。這種方法一般在企業(yè)的生產(chǎn)受到某一項資源，如原材料、人工工時或機器臺時數(shù)有限制時使用在決策時要優(yōu)先安排單位資源貢獻邊際最大的那種產(chǎn)品進行生產(chǎn)。 單位資源貢獻邊際＝單位貢獻邊際 247。 單位產(chǎn)品資源消耗定額 單位資源貢獻邊際是個正指標(biāo)，根據(jù)它做出決策的判斷標(biāo)準(zhǔn)是：選擇該項指標(biāo)最大的方案作為最優(yōu)方案。在此基礎(chǔ)上，運用貢獻邊際總額法也可以進行相應(yīng)的決策結(jié)果。 2．差別損益分析法。適用于兩個互斥方案的決策，通過比較兩個方案的差別收入和差別成本，從而確定差別損益。 這種方法 需要以各種有關(guān)方案的相關(guān)收入和相關(guān)成本作為基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，因此，一旦相關(guān)收入和相關(guān)成本的內(nèi)容界定得不準(zhǔn)確、不完整，就會直接影響決策質(zhì)量，甚至?xí)贸鲥e誤的結(jié)論。根據(jù)差別損益做出決策的判斷標(biāo)準(zhǔn)是：若差別損益大于零，則 A 方案優(yōu)于 B方案，否則， B 方案優(yōu)于 A方案。 差別損益分析法比較科學(xué)、簡單、實用，能夠直接揭示中選方案比放棄的方案多獲得的利潤或損失。通常適用于單一方案決策或只有兩個備選方案的互斥決策，但要進行多個方案的決策，就必須逐次進行篩選。 3．相關(guān)損益分析法。這種方法適用于多個方案的決策分析，最終選擇相關(guān)損 益最大的項目作為最優(yōu)方案。某方案的相關(guān)損益就是該方案的相關(guān)收入與相關(guān)差別之差。 相關(guān)損益指標(biāo)是一個正指標(biāo)，根據(jù)它做出決策的判斷標(biāo)準(zhǔn)是：哪個方案的相關(guān)損益最大，哪個方案最優(yōu)。該法可以同時用于兩個以上方案的決策。 4．成本無差別法。這種方法適用于各備選方案的相關(guān)收入均為零，相關(guān)的業(yè)務(wù)量為不確定因素時，通過判斷處于不同水平上的業(yè)務(wù)量與成本無差別點之間的關(guān)系。運用該方法，相關(guān)方案之間的相關(guān)固定差別水平與單位變動差別水平應(yīng)恰好相互矛盾。其基本公式為： 兩方案相關(guān)固定差別之差 差別無差別 點＝ ————————————— 兩方案單位變動差別之差 無差別點法通常被應(yīng)用于業(yè)務(wù)量不確定的零部件取得方式的決策和生產(chǎn)工藝基數(shù)方案的決策。 三、生產(chǎn)經(jīng)營決策 應(yīng)用以上四種分析方法，可以進行基本的經(jīng)營決策，如新產(chǎn)品開發(fā)的品種決策、虧損產(chǎn)品是否繼續(xù)進行生產(chǎn)的決策、半成品是否深加工的決策、是否接受低價追加訂貨的決策以及零部件自制還是外購的決策等。 1．新產(chǎn)品開發(fā)的品種決策 新產(chǎn)品開發(fā)的品種決策，是指企業(yè)在利用現(xiàn)有的絕對剩余生產(chǎn)經(jīng)營能力開發(fā)新產(chǎn)品的過程中，在兩個或兩個以上可供 選擇的多個新產(chǎn)品中選擇一個最優(yōu)品種的決策。 一般可用的決策方法是差別損益分析法、相關(guān)損益分析法，當(dāng)有資源的限制條件時，最好選用單位資源貢獻邊際法進行決策。 2．虧損產(chǎn)品是否繼續(xù)生產(chǎn)的決策 虧損產(chǎn)品的決策，是指企業(yè)在組織多品種生產(chǎn)經(jīng)營的條件下，當(dāng)其中一種產(chǎn)品為虧損產(chǎn)品時，所做出的是否按照原有規(guī)模繼續(xù)生產(chǎn)，或按照擴大規(guī)模生產(chǎn)該虧損產(chǎn)品的決策。 虧損產(chǎn)品分為兩種情況：一種是虛虧，另一種是實虧。虛虧就是貢獻邊際大于零的情況，這時只要生產(chǎn)該產(chǎn)品可以彌補一部分固定成本，而剩余生產(chǎn)能力無法轉(zhuǎn)移，就應(yīng)該繼續(xù) 生產(chǎn)該產(chǎn)品。實虧就是生產(chǎn)某產(chǎn)品的貢獻邊際小于固定成本，在這種情況下，就應(yīng)當(dāng)停止繼續(xù)生產(chǎn)該虧損產(chǎn)品。 3．半成品是否深加工的決策 半成品是否深加工的決策，是指企業(yè)對于那種既可以直接出售，又可以經(jīng)過深加工變成產(chǎn)成品之后再出售的半成品所作的決策。該決策施加上就是在 “ 將半成品深加工為產(chǎn)成品 ” 的方案和 “ 直接出售半成品 ” 兩個備選方案中選擇。 在將半成品深加工為產(chǎn)成品的方案中，需要考慮的相關(guān)成本包括：按深加工業(yè)務(wù)量計算的將半成品深加工為產(chǎn)成品的加工成本、為了形成深加工能力而追加的專屬成本或已經(jīng)具備且可以轉(zhuǎn)移的 深加工能力有關(guān)的機會成本。 在直接出售半成品的方案中，相關(guān)成本為零。 該決策一般可以用差別損益分析法來決策。 4．是否接受低價追加訂貨的決策 是否接受低價訂貨的決策，是指企業(yè)在正常的經(jīng)營過程中，對于是否安排低于正常訂貨價格的追加訂貨生產(chǎn)任務(wù)所作的決策。 該決策類型一般通過比較接受或拒絕方案的相關(guān)損益，即比較貢獻邊際的大小來確定。如果貢獻邊際大于零，則追加訂貨可以接受，如果貢獻邊際小于零，則追加訂貨決策應(yīng)當(dāng)拒絕。 5．零部件自制或外購的決策 零部件自制或外購的決策，是指企業(yè)圍繞既可 以自制又可以外購的零部件的取得方式展開的決策。這類決策無需考慮相關(guān)收入，只需考慮相關(guān)成本因素。 不同生產(chǎn)工藝基數(shù)分哪個按的選擇也適用于類似零部件自制或外購的決策。 通過本章學(xué)習(xí)，應(yīng)當(dāng)達到以下學(xué)習(xí)目標(biāo)： 1．現(xiàn)金流量的含義、內(nèi)容 2．凈現(xiàn)金流量的計算 3．貨幣時間價值的計算 長期投資是指投入資金多，獲取報酬或收益的持續(xù)期間超過一年以上，能在較長時間內(nèi)影響企業(yè)經(jīng)營獲利能力的投資。長期投資具有投入資金的數(shù)額多、對企業(yè)影響的持續(xù)時間長、資金回收的速度慢、蒙受風(fēng)險的可能性大。 一、現(xiàn)金流量的含 義和內(nèi)容 在長期投資決策中，現(xiàn)金流量是指投資項目的現(xiàn)金流入量與現(xiàn)金流出量的統(tǒng)稱。 在管理會計的長期投資決策中，利用現(xiàn)金流量信息可以發(fā)揮以下作用： 第一、現(xiàn)金流量信息所揭示的未來期間現(xiàn)實貨幣資金收支運動，可以序時動態(tài)地反映項目投資的流向和回收之間的投入產(chǎn)出關(guān)系； 第二、利用現(xiàn)金流量指標(biāo)代替利潤指標(biāo)作為反映項目效益的信息，可以使決策建立在更透明和可比的基礎(chǔ)上。 第三、利用現(xiàn)金流量信息，可以簡化投資決策評價指標(biāo)的計算過程。 第四、現(xiàn)金流量信息與項目計算期的各個時點密切結(jié)合，有助于應(yīng)用貨幣時間價值進行動態(tài)投資分析。 1．現(xiàn)金流入量是指能夠使投資方案的現(xiàn)實貨幣資金項目增加的項目。 現(xiàn)金流入量包括：營業(yè)收入、回收固定資產(chǎn)余值、回收流動資金等項目。其中營業(yè)收入是項目投產(chǎn)后每年事先的全部銷售收入或業(yè)務(wù)收入，是經(jīng)營期間最主要的現(xiàn)金流入項目。 2．現(xiàn)金流出適量能夠使投資方案的現(xiàn)實貨幣資金減少或需要動用現(xiàn)金的項目。 現(xiàn)金流出量包括：建設(shè)投資、流動資金投資、經(jīng)營成本等項目。其中經(jīng)營成本是指雜經(jīng)營期間內(nèi)為滿足正常的生產(chǎn)經(jīng)營活動而動用現(xiàn)實貨幣資金支付的成本費用。它是生產(chǎn)經(jīng)營階段最主要的現(xiàn)金流出項目 。 二、凈現(xiàn)金流量的計算 凈現(xiàn)金流量就是現(xiàn)金流入量與現(xiàn)金流出量的差額。應(yīng)當(dāng)掌握不同階段的凈現(xiàn)金流量的計算。 凈現(xiàn)金流量具有以下兩個特征： 第一、無論是在經(jīng)營期間，還是在建設(shè)期間，都存在凈現(xiàn)金流量這個指標(biāo)。 第二、不同階段上的現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出項目發(fā)生的可能性不同，從而各階段上凈現(xiàn)金流量在數(shù)值上表現(xiàn)出不同的特點。 具體來說，計算不同階段的凈現(xiàn)金流量的公式如下： 建設(shè)期某年的凈現(xiàn)金流量＝－該年發(fā)生的原始投資額 經(jīng)營期某年凈現(xiàn)金流量＝稅后利潤＋折舊 回收期凈現(xiàn)金流量＝稅后利潤＋ 折舊＋回收額 三、貨幣時間價值的計算 貨幣時間價值就是作為資本或資金使用的貨幣在其運用過程中隨時間推移而帶來的一部分增值價值。貨幣時間價值充分體現(xiàn)了時間就是金錢的概念。 貨幣時間價值具有以下特點： 第一、貨幣時間價值的表現(xiàn)形式是價值的增值，是同一筆貨幣資金在不同時點上表現(xiàn)出來的價值差量或變動率。 第二、貨幣的自行增值是在其被當(dāng)作投資資本的運用過程中實現(xiàn)的，不能被當(dāng)作資本利用的貨幣是不具備自行增值屬性的。 第三、貨幣時間價值的規(guī)定性與時間的長短成同方向的變動關(guān)系。 應(yīng)當(dāng)區(qū)分出終值與 現(xiàn)值的不同含義以及相應(yīng)的計算公式。 1．復(fù)利終值與復(fù)利現(xiàn)值。 復(fù)利終值就是一次性收付款在一定時間終點發(fā)生的數(shù)額，實際上就是本利和的概念，而復(fù)利現(xiàn)值就是一次性收付款項在一定時間的起點發(fā)生的數(shù)額，實際上就是本金的概念。 請注意：復(fù)利終值與復(fù)利現(xiàn)值是同一筆資金在一收一付不同時點上的兩種表現(xiàn)形式，它們只有數(shù)額上的區(qū)別，并沒有價值上的區(qū)別，而且與實際貨幣的先收后付或先付候收的時間順序并沒有必然的聯(lián)系。具體計算公式如下： 2．年金終值與年金現(xiàn)值 年金就是在一定時期內(nèi)每隔相同時間就發(fā)生相同數(shù)額的收款或付款，一般具有連續(xù)性、等額性、同方向性的特點。 年金的形式有多種，如普通年金、遞延年金、先付年金、永續(xù)年金等形式。其中普通年金是最基本的形式。 普通年金就是從第 1期開始，凡在每期期末發(fā)生的年金，又叫后付年金。普通年金的計算公式 如下： 請學(xué)會運用時間價值系數(shù)表求折現(xiàn)率、年金、時期、現(xiàn)值、終值等指標(biāo)。 通過本章學(xué)習(xí)，應(yīng)能達到以下學(xué)習(xí)目標(biāo)： 1．長期投資決策評價指標(biāo)及其類型 2．長期投資決策評價指標(biāo)及其計算 3．長期投資決策評價指標(biāo)的運用 一 、 長期投資決策評價指標(biāo)及其類型 進行長期投資決策，應(yīng)當(dāng)應(yīng)用長期投資決策評價指標(biāo)來衡量和比較投資項目的可行性或優(yōu)劣。各種指標(biāo)按照不同的標(biāo)準(zhǔn)可以進行相應(yīng)的分類，如按照在計算過程中是否考慮貨幣時間價值，評價指標(biāo)可以分為折現(xiàn)評價指標(biāo)和非折現(xiàn)評價指標(biāo)，折現(xiàn)評價指標(biāo)主要包括凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率、獲利指數(shù)和內(nèi)部收益率等，一般稱為動態(tài)指標(biāo)。而非折現(xiàn)指標(biāo)主要包括：投資利潤率、年平均投資報酬率、原始投資回收率和靜態(tài)投資回收期等。按指標(biāo)的性質(zhì)分類，可以分作正指標(biāo)和反指標(biāo)兩大類，凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率、內(nèi)部收益率等屬于正指標(biāo)，而投資回 收期屬于反指標(biāo)。按決策中所處的地位不同，指標(biāo)可以分為主要指標(biāo)、次要指標(biāo)和輔助指標(biāo)，凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率、內(nèi)部收益率等為主要指標(biāo)，靜態(tài)投資回收期為次要指標(biāo)，投資利潤率、年平均投資報酬率等為輔助指標(biāo)。 二、長期投資決策評價指標(biāo)及其計算 進行長期投資決策評價需要運用的指標(biāo)，主要從折現(xiàn)評價指標(biāo)和非折現(xiàn)評價指標(biāo)兩個方面考查。 （一）非折現(xiàn)評價指標(biāo) 非折現(xiàn)評價指標(biāo)不考慮貨幣時間價值，主要指標(biāo)包括：投資利潤率、年平均投資報酬率、原始投資回收率和靜態(tài)投資回收期等。主要掌握靜態(tài)投資回收率的有關(guān)問題。 靜態(tài)投資 回收期，是指以投資項目經(jīng)營凈現(xiàn)金流量