【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 與費(fèi)及參與份額的計(jì)算 （ 1）參與費(fèi)率：本集合計(jì)劃不設(shè)置參與費(fèi) （ 2）參與份額的計(jì)算方法： 凈參與金額＝參與金額＋參與金額在推廣期內(nèi)認(rèn)購(gòu)參與所帶來(lái)的利息 參與份額＝凈參與金額247。認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)參與價(jià)格（認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)參與價(jià)格為 元） 其中： A、份額計(jì)算時(shí)采用四舍五入、保留至小數(shù)點(diǎn)后兩位，由此產(chǎn)生的誤差計(jì)入本集合計(jì)劃資產(chǎn)的損益； B、多筆參與時(shí)，按上述公式進(jìn)行逐筆計(jì)算。 參與資金利息的處理方式 委托人的參與資金在集合計(jì)劃成立日之前產(chǎn)生的利息將折算為計(jì)劃份額 歸委托人所有，其中利息以注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的記錄為準(zhǔn)。 拒絕或暫停接受委托人參與的情況及處理方式 出現(xiàn)如下情形時(shí)，管理人可以拒絕或暫停接受委托人的參與申請(qǐng)： （ 1）不可抗力的原因?qū)е录嫌?jì)劃無(wú)法正常運(yùn)作； （ 2）當(dāng)本集合計(jì)劃規(guī)模接近、達(dá)到或超過(guò)約定的規(guī)模； 興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 14 （ 3）參與委托人數(shù)量達(dá)到 200 人，該情形下，管理人拒絕或暫停委托人初次參與； （ 4）集合計(jì)劃資產(chǎn)規(guī)模過(guò)大，使管理人無(wú)法找到合適的投資品種，或可能對(duì)集合計(jì)劃業(yè)績(jī)產(chǎn)生負(fù)面影響，從而損害現(xiàn)有集合計(jì)劃委托人的利益； （ 5）發(fā)生本合同中未予載明的事項(xiàng)，但管理人有 正當(dāng)理由認(rèn)為需要暫停接受集合計(jì)劃參與申請(qǐng)的，可以暫停接受委托人的參與申請(qǐng)； （ 6）管理人認(rèn)為會(huì)有損于現(xiàn)有集合計(jì)劃委托人利益的某筆參與； （ 7）推廣機(jī)構(gòu)對(duì)委托人資金來(lái)源表示疑慮，委托人不能提供充分證明的； （ 8）法律、法規(guī)、規(guī)章規(guī)定或在本合同、集合計(jì)劃說(shuō)明書(shū)載明并獲中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其它可暫停接受委托人參與的情形。 發(fā)生上述前 5 項(xiàng)拒絕或暫停接受委托人參與情形時(shí)，管理人應(yīng)當(dāng)及時(shí)將拒絕或暫停接受參與的原因和處理方法以至少一種指定方式向委托人披露。在暫停參與的情況消除時(shí)，管理人應(yīng)及時(shí)恢復(fù)參與業(yè)務(wù)的辦理并提前 3個(gè)工作日 向委托人披露。 （二）集合計(jì)劃的退出 本集合計(jì)劃份額存續(xù)期不設(shè)置開(kāi)放期，不接受投資者的參與和退出申請(qǐng)。 興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 15 六 、管理人自有資金參與集合計(jì)劃 管理人可以以自有資金參與本集合計(jì)劃。 自有資金參與的條件：管理人以自有資金參與本集合計(jì)劃，應(yīng)符合《管理辦法》、《實(shí)施細(xì)則》、《業(yè)務(wù)規(guī)范》和中國(guó)證監(jiān)會(huì)及中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)的相關(guān)規(guī)定。 自有資金的參與方式和金額： 管理人可在集合計(jì)劃推廣期，選擇參與本集合計(jì)劃。 自有資金參與的比例：管理人自有資金參與本集合計(jì)劃的份額不超過(guò)集合計(jì) 劃總份額的 20%。 自有資金的收益分配：管理人自有資金參與份額與委托人持有計(jì)劃份額享有同等參與收益分配的權(quán)利。 自有資金責(zé)任承擔(dān)方式和金額：管理人自有資金參與份額與其他委托人持有計(jì)劃份額享有同等權(quán)利并承擔(dān)相同責(zé)任，不承擔(dān)附加責(zé)任。 自有資金退出的條件： 管理人自有資金參與的份額與其他份額委托人同樣在集合計(jì)劃終止日退出。 七 、集合計(jì)劃的分級(jí) 本集合計(jì)劃不根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)收益特征進(jìn)行分級(jí)。興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 16 八 、集合計(jì)劃客戶(hù)資產(chǎn)的管理方式和管理權(quán)限 本集合計(jì)劃由興業(yè)證券股份有限公司擔(dān)任管理人，并全權(quán)負(fù)責(zé)管理與運(yùn)作。若本集 合計(jì)劃參與股票質(zhì)押式回購(gòu)，則質(zhì)權(quán)人為管理人興業(yè)證券股份有限公司，管理人負(fù)責(zé)交易協(xié)議簽署、交易申報(bào)、盯市管理、違約處置等后續(xù)事宜。興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 17 九 、集合計(jì)劃的成立 （一）集合計(jì)劃成立的條件和日期 集合計(jì)劃的參與資金總額（含參與費(fèi)）不低于 3000 萬(wàn)元人民幣且委托人的人數(shù)為 2 人（含）以上，且不超過(guò) 200 人 ,符合本合同和集合計(jì)劃說(shuō)明書(shū)的相關(guān)規(guī)定，滿(mǎn)足中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。并經(jīng)管理人聘請(qǐng)的具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)集合計(jì)劃進(jìn)行驗(yàn)資并出具驗(yàn)資報(bào)告后，管理人宣布本集合計(jì)劃成立。 集合計(jì)劃設(shè)立完成前，委托人的參與資金只 能存入份額登記機(jī)構(gòu)指定的專(zhuān)門(mén)賬戶(hù)或資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)的募集專(zhuān)戶(hù)，不得動(dòng)用。 （二）集合計(jì)劃設(shè)立失敗 集合計(jì)劃推廣期結(jié)束，在集合計(jì)劃規(guī)模低于人民幣 3000 萬(wàn)元或委托人的人數(shù)少于 2 人條件下， 或推廣期內(nèi)發(fā)生使本集合計(jì)劃無(wú)法設(shè)立的不可抗力， 集合計(jì)劃設(shè)立失敗，管理人承擔(dān)集合計(jì)劃的全部推廣費(fèi)用，并將已募集資金加計(jì)在集合計(jì)劃推廣期內(nèi)按照中國(guó)人民銀行公布的銀行同期活期存款基準(zhǔn)利率計(jì)算的利息在推廣期結(jié)束后 30 個(gè)工作日內(nèi) 退還委托人， 各方互不承擔(dān)其他責(zé)任。利息金額以本集合計(jì)劃注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的記錄為準(zhǔn)。 （三）集合計(jì)劃開(kāi)始運(yùn)作的條件和日期 條件： 自集合計(jì)劃宣布成立即符合開(kāi)始運(yùn)作的條件。 日期：集合計(jì)劃的成立時(shí)間以成立公告為準(zhǔn)。興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 18 十、集合計(jì)劃賬戶(hù)與資產(chǎn) （一）集合計(jì)劃賬戶(hù)的開(kāi)立 托管人以 托管人 的名義在托管銀行開(kāi)設(shè)托管專(zhuān)戶(hù)，保管集合計(jì)劃的銀行存款，該托管專(zhuān)戶(hù)是指托管人在集中清算模式下，代表所托管的包括集合計(jì)劃在內(nèi)的托管資產(chǎn)與中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司進(jìn)行一級(jí)結(jié)算的專(zhuān)用賬戶(hù)。集合計(jì)劃的一切貨幣收支活動(dòng)，包括但不限于投資、支付退出金額、支付計(jì)劃收益、收取參與款，均需通過(guò)該賬戶(hù)進(jìn)行。托管人可根據(jù)實(shí)際情況需要，為委托財(cái)產(chǎn)開(kāi)立資金清算輔助賬戶(hù) ，以辦理相關(guān)的資金匯劃業(yè)務(wù)。管理人應(yīng)當(dāng)在開(kāi)戶(hù)過(guò)程中給予必要的配合，并提供所需資料。 托管人為本集合計(jì)劃開(kāi)立證券賬戶(hù)及其他相關(guān)賬戶(hù)。證券賬戶(hù)名稱(chēng)為“興業(yè)證券 — 興業(yè)銀行 — 興業(yè)證券鑫融 2 號(hào) 集合資產(chǎn)管理計(jì)劃”（備注：賬戶(hù)名稱(chēng)以實(shí)際開(kāi)立賬戶(hù)名稱(chēng)為準(zhǔn)）。 管理人和托管人對(duì)集合計(jì)劃資產(chǎn)獨(dú)立核算、分賬管理，保證集合計(jì)劃資產(chǎn)與其自有資產(chǎn)、集合計(jì)劃資產(chǎn)與其他委托人資產(chǎn)、不同集合計(jì)劃的資產(chǎn)相獨(dú)立。 管理人、托管人不得將集合計(jì)劃資產(chǎn)歸入其自有資產(chǎn)。 集合計(jì)劃管理人委托中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司（簡(jiǎn)稱(chēng)“中登公司”）擔(dān)任本計(jì)劃的份額登 記機(jī)構(gòu)，并承擔(dān)相應(yīng)委托責(zé)任。份額登記機(jī)構(gòu)為委托人開(kāi)立集合計(jì)劃賬戶(hù)，用于記錄委托人持有的本集合資產(chǎn)管理計(jì)劃份額。 （二）集合計(jì)劃資產(chǎn)的構(gòu)成 本集合計(jì)劃資產(chǎn)的構(gòu)成主要有： 銀行存款及其應(yīng)計(jì)利息； 清算備付金及其應(yīng)計(jì)利息； 應(yīng)收證券交易清算款； 應(yīng)收參與款； 根據(jù)有關(guān)規(guī)定繳納的保證金； 債券投資及其應(yīng)計(jì)利息； 基金投資及其應(yīng)收紅利； 作為融出方參與交易所股票質(zhì)押式回購(gòu)交易的本金和收益； 其他資產(chǎn)等。 興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 19 （三）集合計(jì)劃資產(chǎn)的管理與處分 集合計(jì)劃資產(chǎn)由托管人托管，并獨(dú)立于管理人及托管 人的自有資產(chǎn)及其管理、托管的其他資產(chǎn)。管理人或托管人的債權(quán)人無(wú)權(quán)對(duì)集合計(jì)劃資產(chǎn)行使凍結(jié)、扣押及其他權(quán)利。除依照 《基金法》、 《管理辦法》、《實(shí)施細(xì)則》、《集合資產(chǎn)管理合同》、《說(shuō)明書(shū)》及其他有關(guān)規(guī)定處分外，集合計(jì)劃資產(chǎn)不得被處分。 興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 20 十 一 、集合計(jì)劃資產(chǎn)的托管 本集合計(jì)劃資產(chǎn)交由興業(yè)銀行股份有限公司負(fù)責(zé)托管，并簽署了托管協(xié)議。 托管方式為：商業(yè)銀行托管 托管人將嚴(yán)格遵照有關(guān)法律法規(guī)及雙方達(dá)成的托管協(xié)議對(duì)集合計(jì)劃資產(chǎn)進(jìn)行托管。 托管人的托管職責(zé)以托管協(xié)議的約定為準(zhǔn)，如管理合同、說(shuō)明書(shū)與托管協(xié)議沖突，相關(guān)約定以托管 協(xié)議為準(zhǔn)。 委托人簽署本合同的行為本身即表明對(duì)現(xiàn)行證券交易、登記結(jié)算制度下托管人托管職能有充分的了解，并接受本合同約定的托管職責(zé)和范圍。興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 21 十 二 、集合計(jì)劃的估值 管理人應(yīng)當(dāng)制訂健全、有效的估值政策和程序，并定期對(duì)其執(zhí)行效果進(jìn)行評(píng)估，保證集合資產(chǎn)管理計(jì)劃估值的公平、合理。 （一）資產(chǎn)總值：集合計(jì)劃資產(chǎn)總值是指本集合計(jì)劃購(gòu)買(mǎi)的各類(lèi)證券、 作為融出方參與交易所股票質(zhì)押回購(gòu)交易的本金和收益 、銀行存款本息、本集合計(jì)劃應(yīng)收參與款以及其他資產(chǎn)的價(jià)值總和。 （二）資產(chǎn)凈值： 集合計(jì)劃資產(chǎn)凈值是指集合計(jì)劃資產(chǎn)總值減去負(fù)債后的凈額。 （ 三 ）單位 凈值 集合計(jì)劃單位凈值是指集合計(jì)劃資產(chǎn)凈值除以當(dāng)日集合計(jì)劃份額總數(shù)計(jì)算得到的每集合計(jì)劃份額的價(jià)值。 （四）估值目的：客觀、準(zhǔn)確地反映集合計(jì)劃資產(chǎn)的價(jià)值。經(jīng)集合計(jì)劃資產(chǎn)估值后確定的集合計(jì)劃單位凈值，進(jìn)行信息披露、計(jì)算參與和退出集合計(jì)劃的基礎(chǔ)。 （五）估值對(duì)象 : 運(yùn)用集合計(jì)劃資產(chǎn)所持有的一切金融資產(chǎn)和金融負(fù)債。 （六）估值日 : 集合計(jì)劃成立后，管理人與托管人每個(gè)滬、深交易日均對(duì)集合計(jì)劃資產(chǎn)進(jìn)行估值。 （七）估值方法 交易所股票質(zhì)押式回購(gòu)交易的估值 交易所股票質(zhì)押式回購(gòu)交易按成本法估值，在持有期間 按簽署的股票質(zhì)押式回購(gòu)交易的相關(guān)業(yè)務(wù)協(xié)議約定的收益率逐日計(jì)提利息收入。 交易所股票質(zhì)押式回購(gòu)交易 異常情況處理： （ 1） 股票質(zhì)押式回購(gòu)提前購(gòu)回 提前購(gòu)回約定利率與到期購(gòu)回一致，不影響 集合 計(jì)劃估值。 （ 2） 股票質(zhì)押式回購(gòu)延期購(gòu)回 延期購(gòu)回利率與到期購(gòu)回的利率不一致的，管理人與托管人在綜合考慮估值影響的前提下，與托管人確定估值方法。原則上以以下方式估值：在發(fā)出延期購(gòu)回的當(dāng)日起，以延期購(gòu)回利率計(jì)提利息。 興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 22 融入方自發(fā)起初始交易指令至發(fā)出延期購(gòu)回指令的期間，因原股票質(zhì)押式回購(gòu)交易商定利率與延期購(gòu)回利率而所產(chǎn)生的應(yīng)付資金 差額，自發(fā)出延期購(gòu)回指令當(dāng)日起向后攤余估值。 （ 3） 股票質(zhì)押式回購(gòu)違約部分估值方式 如有確鑿證據(jù)表明發(fā)生融入方違約，常規(guī)的估值不能客觀反映資產(chǎn)公允價(jià)值的，管理人可根據(jù)具體情況，在綜合考慮市場(chǎng)成交價(jià)、市場(chǎng)報(bào)價(jià)、流動(dòng)性、收益率曲線(xiàn)等多種因素基礎(chǔ)上，在與托管人商議后，按最能反映資產(chǎn)公允價(jià)值的方法估值。 存款的估值 銀行存款以成本列示，按商定利率在實(shí)際持有期間內(nèi)逐日計(jì)提利息。 回購(gòu)的估值 逆（正）回購(gòu)交易按首期實(shí)付金額作為成本列示，按合同利率扣除（增加）費(fèi)用后在實(shí)際持有期間內(nèi)逐日確定利息收入。 貨幣市場(chǎng) 基金的估值 貨幣市場(chǎng)基金按成本估值，每天按公布的前一開(kāi)放日萬(wàn)份收益計(jì)提收益。 債券的估值 （ 1）在證券交易所市場(chǎng)掛牌交易實(shí)行凈價(jià)交易的債券按估值日收盤(pán)價(jià)估值；估值日無(wú)交易的，且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境未發(fā)生重大變化，按最近交易日的收盤(pán)價(jià)估值；如果估值日無(wú)交易，且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了重大變化的，可參考監(jiān)管機(jī)構(gòu)和行業(yè)協(xié)會(huì)估值意見(jiàn)，或者參考類(lèi)似投資品種的現(xiàn)行市價(jià)及重大變化因素，調(diào)整最近交易日收盤(pán)價(jià)，確定公允價(jià)值進(jìn)行估值。 （ 2）在證券交易所市場(chǎng)掛牌交易未實(shí)行凈價(jià)交易的債券按估值日收盤(pán)價(jià)減去所含的債券應(yīng)收利息 得到的凈價(jià)進(jìn)行估值；估值日無(wú)交易的，且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境未發(fā)生重大變化，按最近交易日債券收盤(pán)價(jià)減去所含的債券應(yīng)收利息得到的凈價(jià)估值；如果估值日無(wú)交易，且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了重大變化的，可參考監(jiān)管機(jī)構(gòu)和行業(yè)協(xié)會(huì)估值意見(jiàn)，或者類(lèi)似投資品種的現(xiàn)行市價(jià)及重大變化因素，調(diào)整最近交易日收盤(pán)價(jià)，確定公允價(jià)值進(jìn)行估值。 （ 3）首次發(fā)行未上市債券采用估值技術(shù)確定的公允價(jià)值進(jìn)行估值，在估值技術(shù)難以可靠計(jì)量公允價(jià)值的情況下，按成本估值。 興業(yè)證券鑫融 2 號(hào)集合資產(chǎn)管理合同 23 （ 4）銀行間債券的估值采用中央國(guó)債登記結(jié)算有限責(zé)任公司中債估值數(shù)據(jù)查詢(xún)系統(tǒng)中公布的當(dāng) 日最新中債估價(jià)凈價(jià)為準(zhǔn)估值。如有充足證據(jù)表明該價(jià)格不能真實(shí)地反映公允價(jià)值的，可根據(jù)行業(yè)協(xié)會(huì)指導(dǎo)的處理標(biāo)準(zhǔn)或意見(jiàn)并綜合考慮市場(chǎng)成交價(jià)、市場(chǎng)報(bào)價(jià)、流動(dòng)性及收益率曲線(xiàn)等因素確定其公允價(jià)值進(jìn)行估值。 （ 5）中小企業(yè)私募債以成本估值。 其他資產(chǎn)的估值按國(guó)家有關(guān)規(guī)定進(jìn)行估值。 如有確鑿證據(jù)表明按上述規(guī)定不能客觀反映集合計(jì)劃資產(chǎn)公允價(jià)值的，管理人可根據(jù)具體情況，在綜合考慮市場(chǎng)成交價(jià)、市場(chǎng)報(bào)價(jià)、流動(dòng)性、收益率曲線(xiàn)等多種因素基礎(chǔ)上，在與托管人商議后，按最能反映集合計(jì)劃資產(chǎn)公允價(jià)值的方法估值。 管理人按以上估值方法 的第 1— 6項(xiàng)進(jìn)行估值時(shí)，所造成的誤差不作為集合計(jì)劃資產(chǎn)凈值錯(cuò)誤處理。 管理人更改上述估值方法進(jìn)行估值時(shí)，導(dǎo)致產(chǎn)品資產(chǎn)凈值的變化在 ％以上的，應(yīng)聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審核。會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)對(duì)管理人所采用的相關(guān)估值模型、假設(shè)及參數(shù)的適當(dāng)性發(fā)表審核意見(jiàn)并出具報(bào)告。 會(huì)計(jì)師事務(wù)所在對(duì)本集合計(jì)劃年度財(cái)務(wù)報(bào)告出具審計(jì)報(bào)告時(shí)，應(yīng)充分考慮報(bào)告期間集合計(jì)劃的估值政策及其重大變化，特別是運(yùn)用其他原則進(jìn)行估值的適當(dāng)性，采用外部信息進(jìn)行估值的客觀性和可靠性程度，以及相關(guān)披露的充分性和及時(shí)性。 本集合計(jì)劃的會(huì)計(jì)責(zé)任方由管理人擔(dān)任 。因此，就與本集合計(jì)劃有關(guān)的會(huì)計(jì)問(wèn)題，如經(jīng)相關(guān)各方在平等基礎(chǔ)上充分討論后，仍無(wú)法達(dá)成一致的意見(jiàn)，管理人向托管人出示書(shū)面說(shuō)明后有權(quán)按照其對(duì)計(jì)劃凈值的計(jì)算結(jié)果對(duì)外予以公布。托管人對(duì)由此產(chǎn)生的損失不承擔(dān)責(zé)任。 如有新增事項(xiàng)或變更事項(xiàng)，按國(guó)家有關(guān)最新規(guī)定估值。管理人應(yīng)于新規(guī)定實(shí)施后及時(shí)在管理人網(wǎng)站和推廣網(wǎng)點(diǎn)公告委托人。 1暫停估值的情形：集合計(jì)劃投資所涉及的證券交易所遇法定節(jié)假日或因其它原因暫停營(yíng)業(yè)時(shí)或因其它任何不可抗力致使管理人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估集合計(jì)劃資產(chǎn)價(jià)值時(shí)，可暫停估值。但估值條件恢復(fù)時(shí)，管理人必須按規(guī) 定完成估值工作