【正文】 先股制度。完善不同層次市場(chǎng)間的轉(zhuǎn)板機(jī)制和市場(chǎng)退出機(jī)制，逐步建立各層次市場(chǎng)間的有機(jī)聯(lián)系，形成優(yōu)勝劣汰的市場(chǎng)環(huán)境。擴(kuò)大代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)試點(diǎn)，加快建設(shè)覆蓋全國(guó)的統(tǒng)一監(jiān)管的場(chǎng)外交易市場(chǎng)。第一節(jié) 著力完善股票市場(chǎng)規(guī)范發(fā)展主板和中小板市場(chǎng)，支持中小企業(yè)運(yùn)用資本市場(chǎng)發(fā)展壯大。促進(jìn)資金在各市場(chǎng)之間有序流動(dòng)，提高市場(chǎng)聯(lián)動(dòng)性和效率。著力推動(dòng)金融產(chǎn)品創(chuàng)新，不斷豐富產(chǎn)品種類(lèi)，優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。建立健全金融業(yè)綜合經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)體系和有效的“防火墻”制度，合理確定各類(lèi)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)限額和風(fēng)險(xiǎn)容忍度，制定有效的風(fēng)險(xiǎn)隔離措施。推動(dòng)中信集團(tuán)公司和光大集團(tuán)公司深化改革，辦成真正規(guī)范的金融控股公司。第四節(jié) 繼續(xù)積極穩(wěn)妥推進(jìn)金融業(yè)綜合經(jīng)營(yíng)試點(diǎn)引導(dǎo)具備條件的金融機(jī)構(gòu)在明確綜合經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、有效防范風(fēng)險(xiǎn)的前提下，積極穩(wěn)妥開(kāi)展綜合經(jīng)營(yíng)試點(diǎn)，提高綜合金融服務(wù)能力與水平。鼓勵(lì)保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)專(zhuān)業(yè)化發(fā)展，積極推動(dòng)專(zhuān)屬保險(xiǎn)代理機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)銷(xiāo)售公司的建立和發(fā)展。規(guī)范發(fā)展相互保險(xiǎn)組織，試點(diǎn)設(shè)立自保公司。鼓勵(lì)發(fā)展養(yǎng)老、健康、責(zé)任、汽車(chē)和農(nóng)業(yè)等專(zhuān)業(yè)保險(xiǎn)公司，探索發(fā)展信用保險(xiǎn)專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)，初步形成專(zhuān)業(yè)性保險(xiǎn)公司差異化競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。著力優(yōu)化保險(xiǎn)業(yè)組織體系，形成市場(chǎng)主體多元、競(jìng)爭(zhēng)有序、充滿(mǎn)活力的市場(chǎng)格局。繼續(xù)推動(dòng)社會(huì)保障基金、企業(yè)年金等中長(zhǎng)期資金參與資本市場(chǎng)。鼓勵(lì)證券公司、基金管理公司等金融機(jī)構(gòu)不斷擴(kuò)大資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，適時(shí)研究推動(dòng)期貨公司開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。大力發(fā)展資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)，壯大多元化機(jī)構(gòu)投資者隊(duì)伍。推動(dòng)優(yōu)質(zhì)期貨公司開(kāi)展境外期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)“走出去”的過(guò)程中，逐步提高國(guó)際經(jīng)營(yíng)能力。支持證券公司為企業(yè)并購(gòu)重組提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。完善證券公司融資融券管理辦法和配套規(guī)則，逐步擴(kuò)大標(biāo)的證券范圍，適時(shí)推出并規(guī)范發(fā)展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)。積極支持證券公司做優(yōu)做強(qiáng)。強(qiáng)化銀行業(yè)金融服務(wù)功能建設(shè)，推動(dòng)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)提供與實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展相匹配的金融服務(wù)，實(shí)現(xiàn)服務(wù)專(zhuān)業(yè)化、特色化、精細(xì)化、品牌化，促進(jìn)基礎(chǔ)金融服務(wù)均等化，提高金融服務(wù)的可獲得性。繼續(xù)深化農(nóng)村信用社改革，發(fā)揮支農(nóng)主力軍作用，堅(jiān)持分類(lèi)指導(dǎo)，推進(jìn)產(chǎn)權(quán)制度改革，增強(qiáng)資本實(shí)力，堅(jiān)持經(jīng)營(yíng)管理重心下沉，保持縣域法人地位的長(zhǎng)期總體穩(wěn)定，減少行政干預(yù)。鼓勵(lì)中小商業(yè)銀行選擇合理的市場(chǎng)定位，提高可持續(xù)發(fā)展能力和競(jìng)爭(zhēng)能力。對(duì)政策性業(yè)務(wù)，由財(cái)政給予必要的支持；對(duì)自營(yíng)性業(yè)務(wù)，要嚴(yán)格資本約束，實(shí)行審慎性監(jiān)管。政策性銀行建立和完善治理機(jī)制，堅(jiān)持以政策性業(yè)務(wù)為主體，慎重把握自營(yíng)性業(yè)務(wù)發(fā)展，嚴(yán)格管理業(yè)務(wù)范圍。加強(qiáng)以資本約束和風(fēng)險(xiǎn)管理為核心的銀行業(yè)內(nèi)控機(jī)制建設(shè)，提高銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平。第一節(jié) 完善銀行業(yè)組織體系構(gòu)建功能健全、服務(wù)高效、競(jìng)爭(zhēng)有序、效益良好、安全穩(wěn)健的現(xiàn)代銀行業(yè)體系。明確監(jiān)管政策、貨幣政策的職能定位，加強(qiáng)監(jiān)管部門(mén)與中央銀行之間的信息交流和共享，引導(dǎo)金融業(yè)更好地處理支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展和防范金融風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系。加強(qiáng)金融監(jiān)管與貨幣政策之間的協(xié)調(diào)配合。明確財(cái)政政策、貨幣政策的職能定位，完善財(cái)政部門(mén)與中央銀行之間的合作機(jī)制，構(gòu)建防范財(cái)政金融風(fēng)險(xiǎn)相互傳遞的“防火墻”.科學(xué)確定財(cái)政政策與貨幣政策的松緊配合。完善資本市場(chǎng)體系，加大中小企業(yè)板、創(chuàng)業(yè)板、場(chǎng)外市場(chǎng)對(duì)小微企業(yè)的支持力度，鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)和股權(quán)投資機(jī)構(gòu)投資小微企業(yè)，發(fā)展中小企業(yè)集合債券、中小企業(yè)私募債等融資工具，拓寬融資渠道。鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新服務(wù)小微企業(yè)的金融產(chǎn)品和信貸模式。加大財(cái)稅政策支持“三農(nóng)”力度。金融機(jī)構(gòu)要積極探索服務(wù)“三農(nóng)”模式，加大對(duì)“三農(nóng)”的支持力度。深化農(nóng)村金融改革，解決農(nóng)村金融服務(wù)不足問(wèn)題。加大對(duì)節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)等戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、現(xiàn)代服務(wù)業(yè)、科技自主創(chuàng)新等領(lǐng)域的金融支持，強(qiáng)化對(duì)就業(yè)和再就業(yè)、助學(xué)、扶貧開(kāi)發(fā)等環(huán)節(jié)的金融服務(wù)，促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展。第三節(jié) 加大對(duì)薄弱領(lǐng)域的金融支持不斷改進(jìn)信貸政策實(shí)施方式，提高信貸政策調(diào)控效果，進(jìn)一步優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)。充分發(fā)揮再貸款、再貼現(xiàn)的作用，支持經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整，促進(jìn)薄弱環(huán)節(jié)發(fā)展，防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)。完善公開(kāi)市場(chǎng)操作目標(biāo)體系、工具組合和操作方式，增強(qiáng)公開(kāi)市場(chǎng)操作引導(dǎo)貨幣市場(chǎng)利率的能力。健全貨幣政策操作體系。合理調(diào)控貨幣信貸總量，保持合理的社會(huì)融資規(guī)模。更加突出價(jià)格穩(wěn)定目標(biāo)，關(guān)注更廣泛意義的整體價(jià)格水平穩(wěn)定。發(fā)揮好貨幣政策委員會(huì)在國(guó)家宏觀調(diào)控、貨幣政策制定和調(diào)整中的作用，建立健全多層次的貨幣政策決策咨詢(xún)體系。建立和完善宏觀審慎政策與微觀審慎監(jiān)管協(xié)調(diào)配合、相互補(bǔ)充的體制機(jī)制。研究制定系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的評(píng)估方法，針對(duì)系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)設(shè)定更為嚴(yán)格的資本和流動(dòng)性要求。建立、完善逆周期緩沖資本和前瞻性撥備制度，更好地發(fā)揮杠桿率等工具的作用。第一節(jié) 建立健全金融宏觀審慎政策框架借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)并結(jié)合我國(guó)國(guó)情，進(jìn)一步構(gòu)建和完善逆周期的宏觀審慎政策框架，有效防范系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)，保持經(jīng)濟(jì)金融平穩(wěn)較快發(fā)展。保護(hù)廣大存款人、投資人、被保險(xiǎn)人等金融消費(fèi)者的合法權(quán)益，通過(guò)宣傳教育和信息披露，增進(jìn)公眾對(duì)現(xiàn)代金融產(chǎn)品和服務(wù)的了解，識(shí)別相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)肅查處金融機(jī)構(gòu)損害存款人、投資人、被保險(xiǎn)人等金融消費(fèi)者權(quán)益的行為。深化監(jiān)管合作，完善監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制，抑制監(jiān)管套利行為，持續(xù)改進(jìn)監(jiān)管工具和方法，進(jìn)一步提升監(jiān)管有效性，接受公眾監(jiān)督。規(guī)范系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)行為，避免因過(guò)度發(fā)展造成“大而不能倒”問(wèn)題。著力提升金融機(jī)構(gòu)全面風(fēng)險(xiǎn)管理能力，不斷提升金融監(jiān)管有效性。優(yōu)化投融資結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)社會(huì)資本資源的優(yōu)化配置。動(dòng)態(tài)把握金融創(chuàng)新的界限，把防范風(fēng)險(xiǎn)貫穿金融創(chuàng)新全過(guò)程。以市場(chǎng)為導(dǎo)向，以提高金融服務(wù)能力和效率為根本目的，鼓勵(lì)和加強(qiáng)金融組織、產(chǎn)品和服務(wù)模式創(chuàng)新。逐步解決阻礙金融發(fā)展的深層次體制機(jī)制問(wèn)題，充分發(fā)揮市場(chǎng)在金融資源配置中的基礎(chǔ)性作用，進(jìn)一步推進(jìn)利率市場(chǎng)化和匯率形成機(jī)制改革。完善資本流出入均衡管理，便利企業(yè)和個(gè)人境外投資。發(fā)揮利率、匯率和外匯管理等金融政策在促進(jìn)國(guó)際收支平衡中的重要作用，支持實(shí)施擴(kuò)大內(nèi)需戰(zhàn)略，重點(diǎn)支持?jǐn)U大國(guó)內(nèi)消費(fèi)需求，促進(jìn)形成消費(fèi)、投資、出口協(xié)調(diào)拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的新局面。逐步建立碳排放交易市場(chǎng)，促進(jìn)低碳金融發(fā)展。支持國(guó)家創(chuàng)新體系建設(shè)，加強(qiáng)對(duì)科技創(chuàng)新的金融支持，促進(jìn)新能源、新材料等戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。著力推動(dòng)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整。構(gòu)建逆周期的金融宏觀審慎政策框架。第五節(jié) 政策著力點(diǎn)著力完善金融宏觀調(diào)控。外匯和國(guó)際收支風(fēng)險(xiǎn)防范能力顯著提高。證券業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制進(jìn)一步完善，期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和監(jiān)測(cè)機(jī)制不斷健全。金融風(fēng)險(xiǎn)總體可控。支持科技創(chuàng)新和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整的力度進(jìn)一步加大。金融服務(wù)基本實(shí)現(xiàn)全覆蓋。證券期貨機(jī)構(gòu)規(guī)范發(fā)展，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)創(chuàng)新服務(wù)能力進(jìn)一步加強(qiáng)。金融機(jī)構(gòu)改革進(jìn)一步深化。在信息監(jiān)測(cè)及時(shí)有效、風(fēng)險(xiǎn)可控的基礎(chǔ)上，人民幣資本項(xiàng)目可兌換逐步實(shí)現(xiàn)。人民幣匯率形成機(jī)制進(jìn)一步完善。市場(chǎng)在金融資源配置中的基礎(chǔ)性作用進(jìn)一步增強(qiáng)。到“十二五”期末，非金融企業(yè)直接融資占社會(huì)融資規(guī)模比重提高至 15%以上。全面發(fā)展金融服務(wù)業(yè)，“十二五”時(shí)期，金融服務(wù)業(yè)增加值占國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值比重保持在 5%左右，社會(huì)融資規(guī)模保持適度增長(zhǎng)。第三節(jié) 指導(dǎo)思想高舉中國(guó)特色社會(huì)主義偉大旗幟，以鄧小平理論和“三個(gè)代表”重要思想為指導(dǎo)，深入貫徹落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀，全面推動(dòng)金融改革、開(kāi)放和發(fā)展，顯著增強(qiáng)我國(guó)金融業(yè)綜合實(shí)力、國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，顯著提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的水平，著力完善金融宏觀調(diào)控和監(jiān)管體制，形成種類(lèi)齊全、結(jié)構(gòu)合理、服務(wù)高效、安全穩(wěn)健的現(xiàn)代金融體系，開(kāi)創(chuàng)金融改革發(fā)展新局面。各種潛在風(fēng)險(xiǎn)因素不容忽視。金融支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變和結(jié)構(gòu)調(diào)整的任務(wù)十分艱巨，對(duì)中小企業(yè)和“三農(nóng)”等金融服務(wù)還存在一些薄弱環(huán)節(jié)。生產(chǎn)要素成本上升，“人口紅利”開(kāi)始減少甚至消失，人口老齡化將逐步顯現(xiàn)，金融發(fā)展的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)出現(xiàn)新變化。我國(guó)金融發(fā)展的外部環(huán)境更趨復(fù)雜，在國(guó)際金融標(biāo)準(zhǔn)制定、國(guó)際金融治理等全球金融問(wèn)題上將承擔(dān)更多責(zé)任。加快金融改革發(fā)展也面臨諸多挑戰(zhàn)。從國(guó)內(nèi)看，“十一五”時(shí)期金融業(yè)發(fā)展和改革取得巨大成就，為下一步的發(fā)展創(chuàng)造了有利條件。從國(guó)際看，金融危機(jī)改變了世界經(jīng)濟(jì)金融格局，新興市場(chǎng)國(guó)家特別是中國(guó)成功應(yīng)對(duì)了金融危機(jī)沖擊，在國(guó)際經(jīng)濟(jì)、金融事務(wù)中將發(fā)揮更大作用?！笆濉睍r(shí)期，我國(guó)金融業(yè)仍將處于可以大有作為的重要戰(zhàn)略機(jī)遇期。金融人才建設(shè)成效顯著。金融會(huì)計(jì)制度和金融機(jī)構(gòu)信息披露制度不斷完善。金融信息化建設(shè)大力推進(jìn)。貨幣發(fā)行體制進(jìn)一步完善。支付體系建設(shè)不斷加強(qiáng)。金融法律制度和執(zhí)法體系逐步完善。金融對(duì)外交往合作繼續(xù)深化，積極參與國(guó)際金融標(biāo)準(zhǔn)和準(zhǔn)則制定與修改，推動(dòng)國(guó)際金融監(jiān)管改革，中國(guó)金融業(yè)的國(guó)際地位和話(huà)語(yǔ)權(quán)不斷提升。外匯管理理念和方式加快轉(zhuǎn)變，跨境貿(mào)易和投資便利化加快實(shí)施，進(jìn)口核銷(xiāo)制度改革深化，強(qiáng)制結(jié)售匯制度取消，境內(nèi)市場(chǎng)主體經(jīng)常項(xiàng)目外匯收入可自主保留。金融業(yè)全面履行對(duì)外開(kāi)放承諾，對(duì)外資金融機(jī)構(gòu)實(shí)行國(guó)民待遇，積極引進(jìn)境外戰(zhàn)略投資者。匯率形成機(jī)制改革不斷深化，以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制度進(jìn)一步完善。現(xiàn)代保險(xiǎn)企業(yè)制度基本建立，形成了原保險(xiǎn)、再保險(xiǎn)、保險(xiǎn)中介、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理協(xié)調(diào)發(fā)展的現(xiàn)代保險(xiǎn)組織體系。農(nóng)村信用社產(chǎn)權(quán)制度改革取得新突破，新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)建設(shè)有序推進(jìn)，金融支持“三農(nóng)”力度不斷加強(qiáng)。中小商業(yè)銀行改革持續(xù)深化。國(guó)有大型商業(yè)銀行股份制改革全面完成并成功上市，公司治理結(jié)構(gòu)不斷完善。期貨市場(chǎng)穩(wěn)步發(fā)展，上市了 13 個(gè)大宗商品期貨品種，商品期貨成交量躍居全球第一位，股指期貨順利推出。貨幣、外匯、黃金市場(chǎng)快速發(fā)展，體制機(jī)制不斷健全，金融創(chuàng)新步伐加快。(三)金融市場(chǎng)功能顯著增強(qiáng)。金融監(jiān)管協(xié)調(diào)和信息共享進(jìn)一步加強(qiáng)。金融監(jiān)管進(jìn)一步強(qiáng)化。(二)金融宏觀調(diào)控和金融監(jiān)管不斷加強(qiáng)。證券業(yè)機(jī)構(gòu)總資產(chǎn)達(dá) 萬(wàn)億元，比 2005 年末增長(zhǎng),抗風(fēng)險(xiǎn)能力明顯提升。金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)規(guī)模快速增長(zhǎng)，抗風(fēng)險(xiǎn)能力大幅提升。第一節(jié) “十一五”時(shí)期金融改革和發(fā)展的主要成就“十一五”時(shí)期，在黨中央、國(guó)務(wù)院的正確領(lǐng)導(dǎo)下，金融業(yè)成功經(jīng)受了國(guó)際金融危機(jī)的嚴(yán)峻考驗(yàn)，整體實(shí)力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力顯著增強(qiáng)，金融調(diào)控和監(jiān)管不斷加強(qiáng)，金融市場(chǎng)快速發(fā)展，金融改革和開(kāi)放深入推進(jìn)，金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)成效顯著，金融服務(wù)水平明顯提升，在應(yīng)對(duì)國(guó)際金融危機(jī)沖擊、促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康發(fā)展方面發(fā)揮了重