【正文】 特色創(chuàng)新產(chǎn)品 特色創(chuàng)新產(chǎn)品 信保短。 民生銀行的國內(nèi)保理業(yè)務給 B 公司帶來如下好處： 有效緩解了 B 公司的營運資金壓力，加快資金周轉(zhuǎn)，縮短資金回收期，增強競爭力； 買方的信用風險轉(zhuǎn)由銀行銀行承擔，收款有保障； B 公司將未到期的應收賬款立即轉(zhuǎn)換為銷售收入，優(yōu)化了財務 表結構； 資信調(diào)查、賬務管理和賬款追收等由民生銀行負責，節(jié)約 B 公司的管理成本 。之后，民生銀行負責應收賬款的管理和催收。 基于客戶這種情況和需求，民生銀行向客戶提出了國內(nèi)保理解決方案。 （三）國內(nèi)保理案例 B 公司為汽車零配件生產(chǎn)廠商，主要為我國幾大汽車生產(chǎn)廠家供貨，由于行業(yè)特性以及買家的強勢地位，買家向 B 公司提出的付款周期為 36 個月，付款周期較長，公司必須補充流動資金，隨著銷售收入的增加，營運資金在生產(chǎn)各環(huán)節(jié)中占比隨之增加，造成 B 公司流動資金緊張，為保證 B 公司的正常生產(chǎn)經(jīng) 營周轉(zhuǎn)，滿足市場需求，該公司希望可以融資來專門用于滿足買家的采購需求。進口企業(yè)擬以賒賬的方式向出口商購買商品，出口商則提出了保理的解決方案，進口商接受。為開出信用證，企業(yè)曾派專人與銀行溝通，獲得了 200 萬美元的授信額度，為使進口順利進行，企業(yè)還安排專人學習審單技能，負責信用證項下單據(jù)的審核。 面對這種情況，民生銀行提供了無追索權保理 +催收服務，對于經(jīng)民生銀行核準的買家，民生銀行提供買家付款的信用風險擔保，對其余買家，則通過境外合作的保理商提供專業(yè)的賬款催收服務，同時對賣方的應收賬款提供一定比例的資金融通，使得 A 企業(yè)在金融危機的疾風苦中雨，仍然能夠 安全穩(wěn)健發(fā)展。 08 年全球金融危機后，歐美經(jīng)濟萎靡，企業(yè)倒閉風潮不斷。 五、其他事項 發(fā)票到期后，您必須將款項支付給保理商指定帳戶（否則沒有解除其法律上的付款責任）。 付款后，您將付款憑證交付我行，我行通知出口保理商和出口商銷賬。 三、賣方發(fā)貨、轉(zhuǎn)讓發(fā)票給保理商 出口保理商通知出口商額度批復后，出口商發(fā)貨，并按照出口保理商的要求轉(zhuǎn)讓相應應收賬款文件給出口保理商，出口保理商再轉(zhuǎn)讓給進口保理商。您可以建議您的出口商通過當?shù)氐某隹诒＠砩烫峤槐＠砩暾?，并選擇本行作為您的進口保理商； 二、我行對買方進行信用風險評估 如果您已經(jīng)是我行現(xiàn)有客戶，那么我行將立即核準給您額度內(nèi)的風險擔保；如果您還不是我行客戶，那么需要您提供貴公司的財務報表等，以供我行額度的批準。 （三）進口保理 四個基本步驟： 1. 向我行提出申請； 2. 我行對買方進行信用風險評估； 3. 賣方發(fā)貨、轉(zhuǎn)讓發(fā)票給保理商； 4. 賬款到期時，我行提醒您付款，或在解決貿(mào)易糾紛之后再行付款。民生銀行收款后即與貴公司結清余款，如果發(fā)生間接付款，請您立即通知民生銀行作相應處理。民生銀行將向貴公司提供最高相當于發(fā)票金額 80%的融資。 填寫《應收賬款轉(zhuǎn)讓通知書》 出具《貨款明細表》 在您取得額度后首次轉(zhuǎn)讓應收賬款給民生銀行之前，請?zhí)顚憽敦浛蠲骷毐怼? ，表明貴公司和買方之間現(xiàn)存的債權債務關系。轉(zhuǎn)讓條款的作用是表明發(fā)票所示應收賬款的債權已轉(zhuǎn)讓給民生銀行。各項單據(jù)所列內(nèi)容 —— 貨名、買賣雙方名稱地址、付款條件等應該與核定額度通知上的內(nèi)容保持一致。在國內(nèi)保理中，其內(nèi)容格式由民生銀行提供。申請人可以第一次使用該額度轉(zhuǎn)讓發(fā)票時，連同相應的單據(jù)一并提交我行。您可以根據(jù)核定額度情況，決定是否辦理保理，并與我行簽訂《保理服務合同》以及簽發(fā)相應的額度通知書。民生銀行《保理服務申請書》附送有填寫說明，您可在我行網(wǎng)站下載，也可以向民生銀行分支機構進行索要。如果貴公司與境外買方修改貿(mào)易條件，或者得知買方信用狀況發(fā)生變化，請與民生銀行協(xié)商變更保理額度。 六、其他事項 于發(fā)票到期后，保理項下賬款，買方必須支付給進口保 理商（否則沒有解 除其法律上的付款責任）。 五、申請保理融資 提交《保理預付款融資申請書》 如貴公司需要民生銀行提供保理融資服務，在轉(zhuǎn)讓發(fā)票時，請?zhí)峤弧侗＠眍A付款融資申請書》。其文字內(nèi)容或貼紙由民生銀行提供。 發(fā)票務必載明：轉(zhuǎn)讓條款、付款條件和付款到期日 貴公司轉(zhuǎn)讓的所有發(fā)票均應記載轉(zhuǎn)讓條款（ Assignment Clause）。 四、轉(zhuǎn)讓發(fā)票 提交載有 “ 轉(zhuǎn)讓條款 ” 的發(fā)票以及貨運單據(jù)和報關單 請?zhí)峤幌率鰡螕?jù)供我行審核：報關單（正本）、商業(yè)合同（或訂單）、發(fā)票、 運輸單據(jù)、保險單據(jù)等。該介紹函的作用 是向買方介紹保 理并告知應收賬款的債權轉(zhuǎn)讓事宜。 三、發(fā)出《保理介紹信》 與民生銀行簽訂《保理服務合同》并獲得正式保理額度（收到《民生銀行保理額度通知書》）后，請您用貴公司函頭信紙打印《保理介紹函》（ Introductory Letter），經(jīng)有權簽字人簽署后，郵寄或傳真給買方；在買方有權簽字人簽收后回寄或回傳后交給民生銀行存檔。 二、簽訂保理服務合同 一旦國外保理商為買方的預申請額度或正式核準信用擔 保額度 (含報價 )，我們立即通知您。首先我們向您展示在中國民生銀行辦理出口保理業(yè)務的主要流程： （一）出口保理 六個基本步驟： 1. 提交出口保理申請 2. 民生銀行通過進口保理商核定買方信用擔保額度 3. 額度獲批后與民生銀行簽訂保理服務合 同 4. 賣方發(fā)貨、轉(zhuǎn)讓發(fā)票、申請融資（通常不超過發(fā)票金額的 80％） 5. 保理商催收、買方付款 收匯（由 IF－ EF－賣方）、還款和結清余款 上述六個基本步驟中，您只需要完成以下幾項具體工作： 一、提交保理申請書（申請保理額度 ） 如果買賣雙方采用賒銷方式進行結算，您就可以考慮通過保理來獲得信用擔保和貿(mào)易融資等項服務。 保理業(yè)務客戶指南 ： 尊敬的客戶：您好！歡迎使用中國民生銀行保理業(yè)務服務！我行保理產(chǎn)品，提供信用風險控制、壞賬擔保、預付款融資、賬款催收和分類賬管理的綜合服務。國際雙保理業(yè)務量在國內(nèi)同業(yè)中位列第三，其中進口保理排名國內(nèi)第二。 2020 年 7 月，引進亞洲最佳 保理公司管理團隊，成立中國民生銀行保理業(yè)務部，采取了業(yè)內(nèi)領先的全新的管理模式。 已形成覆蓋北美、歐洲大陸、南亞等國家和地區(qū)的國際保理業(yè)務合作網(wǎng)絡，目前可受理國際保理業(yè) 務的國家或地區(qū)包括：歐洲絕大部分國家和地區(qū)、美國、加拿大、墨西哥、巴西、智利、阿根廷、南非、澳大利亞、新西蘭、日本、韓國、新加坡、馬來西亞、泰國、臺灣地區(qū)、香港地區(qū)等。 二、民生保理業(yè)務種類 （一）國際出口、國際進口和國內(nèi)保理 （二）有追索權公開型融資保理（應收賬款轉(zhuǎn)讓通知買方） （三）有追索權隱蔽型融資保理（應收 賬款轉(zhuǎn)讓不通知買方） （四）無追索權公開型融資保理（承擔買方信用風險） （五）無追索權隱蔽型融資保理 （六）非融資性保理（信用風險擔保、賬款催收、管理等服務） 三、業(yè)務優(yōu)勢 （一）對賣方 對于新的或現(xiàn)有的客戶提供更有競爭力的 O/A 付款條件，以拓展海外市場，增加營業(yè)額 能夠?qū)召~款提前變現(xiàn)，補充營運資金，增加企業(yè)效益 改善企業(yè)財務結構，美化企業(yè)財務報表 ﹡由民生銀行提供買方付款的信用風險擔保，免除收款后顧之憂 由專業(yè)保理商進行賬款催收和管理，減輕財務管理壓力 在國際保 理中，融資后即可結匯，可以鎖定匯率風險 （二）對買方 ﹡利用 O/A 優(yōu)惠付款條件，以有限的資本，購進更多貨物，加快資金周轉(zhuǎn)，擴大營業(yè)額 ﹡可借助銀行擔保，延長付款期限 ﹡先收貨，后付款，免除商業(yè)欺詐風險 ﹡免除開證手續(xù)，交易便利 四、民生保理優(yōu)勢 運用高科技平臺實現(xiàn)高效簡便的業(yè)務操作流程。 （三）應收賬款的催收 由民生銀行為賣方提供專業(yè)的賬款催收服務，協(xié)助賣方安全回收賬款。 （一）預付款融資 賣方在出貨后即可獲得應收賬款一定比例的 預付款融資。 一、什么是保理業(yè)務 保理業(yè)務是民生銀行為國內(nèi)企業(yè)的信用銷售（即 O/A 賒銷貿(mào)易），而提供的一項綜合性金融服務。 民生保理業(yè)務介紹 ： 民生銀行貿(mào)易金融事業(yè)部在 “ 走專業(yè)化道路，做特色貿(mào)易金融 ” 指導思想引領下，積極打造國內(nèi)銀行界“ 貿(mào)易金融家 ” 的品牌形象，不斷致力于產(chǎn)品創(chuàng)新，為客戶提供全方位的金融服務解決方案。因此民生銀行建議該公司辦理 “ 人民幣融資＋遠期結匯 ” ，將該 筆美元收匯辦理 6 個月定期存款，獲得存款利息 28,925 美元，由民生銀行為客戶辦理銀行承兌匯票貼現(xiàn)，需要支付利息 136,224 元人民幣。而當時 6 個月期限美元結匯掉期點達到 300BP 左右，美元升值幅度約為 ％。銀行承兌匯票貼現(xiàn)、國內(nèi)信用證項下融資等人民幣融資方式下，都可以結合遠期結匯，達到增加結匯收益的目的。于是民生銀行建議該公司辦理 “ 外幣融資＋遠期購匯 ” ，將人民幣辦理一年期定期存款，可獲得 利息 757, 元，以存單質(zhì)押獲得美元一年期貸款，需支付利息 180, 美元，同時辦理遠期購匯，鎖定一年后的購匯匯率為 ，歸還美元貸款本息需人民幣 3,180, ＝ 23,173,130 元，減去人民幣存款利息，實際只需 萬元人民幣，比直接即期購匯節(jié)省了 34 萬元人民幣。 方案范例： 某物流公 司在 2020 年 8 月有一筆進口付匯 300 萬美元，該公司賬戶上有足額人民幣資金可用于購匯，當時美元即期購匯匯率為 ，即期購匯需要人民幣 萬元人民幣。 人民幣質(zhì)押項下外幣融資 +遠期購匯（人民幣升值預期下） 當人民幣升值趨勢明顯時，只要在滿足 “ 外幣融資利率 人民幣存款利率當人民幣升值趨勢明顯時，只要在滿足 “ 外幣融資利率 人民幣存款利率小于即期購匯匯率 /遠期購匯匯率 1” 的條件下，采取 “ 外幣融資 +遠期購匯 ” 的方式，可幫助您推遲購匯，獲得優(yōu)于當前即期購匯的匯率。 貨幣互換報價是以各幣種金融市場利率水平為基礎的，所以客戶還應注意利率風險。 貨幣互換 貨幣互換是指在即期買入 A 貨幣賣出 B 貨幣的同時，遠期賣出 A 貨幣買入 B 貨幣。 利率互換流程圖：（浮動利率轉(zhuǎn)換成固定利率） 這樣客戶將自己今后 5 年的債務成本，一次性地固定在 %的水平上，從而達到了管理自身債務利率風險的目的?？蛻敉ㄟ^與民生銀行敘做一筆利率掉期交易。同時，由于利率水平起伏不定 ，無法精確預測貸款的利息負擔，從而難以進行成本計劃與控制。 方案范例 某公司擁有一筆 5 年期美元貸款，貸款利率為 6 個月 USD LIBOR＋ 2％，每半年付息一次。 債務管理方案： 利率掉期 “ 利率掉期 ” 業(yè)務又稱 “ 利率互換 ” ，是指債務人為了避免利率波動帶來損失，或為了降低借款成本，固定自己的邊際利潤，在利率上行的時候?qū)⒏永蕚鶆辙D(zhuǎn)換成固定利率債務，或在利率走低的時候?qū)⒐潭ɡ兽D(zhuǎn)換成浮動利率債務。但如果到期時日元出現(xiàn)貶值，例如美元 /日元匯率變?yōu)?，該公司即可行使權利，按 賣出日元。民生銀行向該公司介紹了外匯期權買賣業(yè)務，該公司可同時做一筆 6 個月美元遠期結匯和一筆買入 6 個月美元 /日元買入期權，期權行使價為 ，這樣公司有權利在 6 個月后按照 的價格賣出 20 億日元買入美元 19,436,346，同時再以美元遠期結匯匯率換得人民幣。因日元的匯率波動較大，所以該公司想通過遠期結匯產(chǎn)品規(guī)避匯率風險。如在期權的執(zhí)行日，價格位于對賣方不利的方向，則買方肯定會要求執(zhí)行該期權 ，期權的賣方將面臨損失，期權的賣方可能承受的最大損失要視未來的市場變動情況而定。期權買方需在期初支付一定金額的期權費，無論其未來是否決定執(zhí)行該期權，期權的買方最大的損失僅限于期權費。 （ 2）外匯期權買賣 “ 外匯期權買賣 ” 業(yè)務是一種權利的買賣。 外匯買賣匯率避險方案： （ 1）遠期 /擇期外匯買賣 “ 遠期 /擇期外匯買賣 ” 業(yè)務是指客戶委托銀行在指定的交割日以合同約定的匯率，買入一種貨幣，賣出另一種貨幣，實現(xiàn)不同外幣之間的轉(zhuǎn)換。銀行與客戶分別約定近端和遠端的兩筆相同金額交易的匯率和起息日。 （ 2）均價遠期結售匯 只要您在未來有確定的現(xiàn)金流，均價遠期結售匯方案可為您未來一段時間內(nèi)的收匯或付匯提供同一匯率報價， 簡化您的會計核算。 匯率避險方案： （一）結售匯匯率避險方案 （ 1）遠期 /擇期結售匯 您可與民生銀行簽訂遠期結售匯協(xié)議，約定未來結售匯的外匯幣種、金額、期限及匯率，到期時按照該協(xié)議約定的幣種、金額、匯率辦理結售匯業(yè)務。在一定的利率和匯率的市場價格條件下，還可以運用結構性方案，合理搭配資產(chǎn)和負債的幣種，實現(xiàn)無風險套利，提高資金的資源配置效益。借用固定利率債務的企業(yè)，如果借款期間利率不斷下降，則很可能使原先確定的利率變得過高，從而使企業(yè)多負擔利息支出。只 要收入和支出環(huán)節(jié)中存在貨幣不統(tǒng)一、金額不統(tǒng)一、時間不統(tǒng)一的問題，就必然面臨著匯率風險。 辦理流程 1. 您向我行提出網(wǎng)上開證申請； 2. 我行與您簽訂《網(wǎng)上銀行企業(yè)服務協(xié)議 》； 3. 您從我行取得密碼封； 4. 我行上門為您安裝系統(tǒng)，培訓操作人員； 5. 您通過網(wǎng)上開證系統(tǒng)辦理信用證 /托收 /匯款