【正文】 其資金來源和 資金使用計劃 如下 （不含 信托融資 財務(wù)成本） ： 表 13 重慶融匯溫泉城道路工程投資資金來源 序號 資金來源 資金金額（萬元） 占比 1 自有資金 9, % 2 信托融資 10, % 總投資 19, % 表 14 重慶融匯溫泉城道路工程投資使用計劃 項 目 2020年 2020年 2020年 合計 一季度及以前 二季度 三季度 四季度 一季度 二季度 三季度 四季度 一季度 二季度 三季度 四季度 現(xiàn)金流出 工程成本 1780 888 2140 2035 1357 1357 1357 1357 1357 1357 678 15661 工程建設(shè)其他費用 1268 838 52 50 33 33 33 33 33 33 17 2423 預(yù)備費 244 138 175 167 111 111 111 111 111 111 56 1447 小計 3291 1863 2367 2252 1501 1,501 1501 1501 1501 。重慶融匯國際溫泉城市政道路工程應(yīng)收賬款收益權(quán)投資集合資金信托計劃 21 建設(shè)代理費 建設(shè)工程規(guī)劃綜合 費 渝辦發(fā) [2020]48 號 建設(shè)工程綜合服務(wù) 費 渝價 [2020]143 號 建設(shè)單位管理費 5 工程建設(shè)其他費用 工程保險費 渝建發(fā) [1999]221 號 地災(zāi)評估費 三 預(yù)備費 （一 +二） 8% 四 貸款利息 五 總投資 ⒉投資進度 截至 2020 年 8 月 30 日，重慶融匯投資已完成投資 萬元。 西安信托重慶融匯國際溫泉城市政道路工程應(yīng)收賬款收益權(quán)投資集合資金信托計劃 19 表 11 融匯溫泉城 市政道路工程項目進度表 ID 道路工程二 級節(jié)點計劃完成時間 項目開發(fā)關(guān)鍵節(jié)點 主責部門 L1 L2 L3 L4 L5 L6 L7 L8 L9 L10 L11 L12 L13 1 完成拆遷 拆遷部 √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ 2 施工圖設(shè)計 設(shè)計研發(fā)部 √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ √ 3 施工圖審查 外聯(lián)部 2020/4/15 2020/5/15 2020/6/15 2020/6/20 2020/6/10 2020/7/30 2020/8/10 2020/7/10 2020/10/10 2020/8/10 2020/7/10 2020/7/10 2020/7/10 4 施工圖報建完成 外聯(lián)部 2020/5/30 2020/6/15 2020/7/20 2020/8/10 2020/8/10 2020/8/30 2020/9/20 2020/9/10 2020/11/15 2020/11/15 2020/8/15 2020/9/15 2020/8/15 5 道路、景觀招投標 完成 外聯(lián)部 2020/7/20 2020/7/20 2020/8/20 2020/9/20 2020/9/30 2020/9/30 2020/10/20 2020/11/10 2020/12/15 2020/1/7 2020/9/15 2020/10/15 2020/9/15 6 取得施工許可證 外聯(lián)部 2020/8/30 2020/8/20 2020/9/15 2020/10/18 2020/10/30 2020/10/10 2020/11/20 2020/12/10 2020/1/20 2020/1/15 2020/9/18 2020/1/20 2020/9/18 7 道路施工合同簽訂 采購部 2020/9/15 2020/825 2020/9/18 2020/11/10 2020/11/5 2020/10/15 2020/11/22 2020/1/10 2020/1/22 2020/1/28 2020/9/20 2020/1/22 2020/9/20 8 基礎(chǔ)開工 ※ 公建工程部 2020/9/18 2020/9/1 2020/9/27 2020/11/15 2020/11/7 2020/10/18 2020/11/25 2020/1/12 2020/1/25 2020/2/1 2020/9/30 2020/3/20 2020/9/30 9 土石方平整 公建工程部 2020/3/30 2020/2/15 2020/1/15 2020/1/10 2020/4/10 2020/12/30 2020/3/17 2020/2/20 2020/1/26 2020/4/30 2020/11/8 2020/5/20 2020/11/8 10 路基、基層、面層施工完成 公建工程部 2020/7/30 2020/6/30 2020/7/30 2020/6/18 2020/9/30 2020/7/18 2020/8/30 2020/7/10 2020/10/10 2020/11/15 2020/2/15 2020/10/30 2020/2/15 11 人行道及附屬施工完成 公建工程部 2020/1/30 2020/3/30 2020/10/30 2020/8/30 2020/12/30 2020/6/30 2020/10/30 2020/9/20 2020/2/20 2020/1/30 2020/4/15 2020/12/30 2020/4/15 12 景觀及綠化施工完成 設(shè)計研發(fā)部 2020/5/30 2020/5/30 2020/1/20 2020/12/30 2020/2/25 2020/10/30 2020/12/30 2020/12/20 2020/4/25 2020/3/25 2020/5/25 2020/1/30 2020/5/15 13 電纜溝施工完成 公建工程部 … 2020/9/28 2020/5/30 2020/1/30 2020/5/30 2020/2/25 2020/3/30 2020/3/20 2020/6/25 2020/5/10 2020/6/25 2020/4/30 2020/6/30 14 道路完成驗收 公建工程部 2020/7/30 2020/1/10 2020/8/30 2020/3/20 2020/7/30 2020/6/10 2020/4/30 2020/6/30 2020/7/30 2020/6/30 2020/7/30 2020/6/30 2020/7/30 注：若主責部門已經(jīng)完成該項節(jié)點，則在相應(yīng)單元格填寫“√”，表示已完成；若未完成，則注明完成最后時間點。重慶融匯溫泉城市政道路工程 BT 合同 收益權(quán)投資集合資金信托計劃 17 12 L12 道路 13 L13 道路 合計 西安信托 ⒍ L1L13 條市政道路工程已取得 ① 《關(guān)于融匯溫泉城 L1L13 市政道路工程初步設(shè)計的批復(fù)》（沙建委發(fā) 初審【 2020】 028 號）； ② 《建設(shè)用地規(guī)劃許可證》 （地字第市政 500106202000020 號、地字第市 500106202000025 號、地字第市政500106202000021 號）； ③ 《重慶市建設(shè)項目環(huán)境保護批準書》 （渝（沙）環(huán)準【 2020】052 號） 。 ⒋ 《關(guān)于融匯國際溫泉城市政道路建設(shè)項目可行性研究報告的批復(fù)》（沙發(fā)改【 2020】 239 號） （ 2020 年 6 月 17日） ， 原則上同意重慶設(shè)計院編制的《融匯國際溫泉城 13 條市政道路工程可行性研究報告》，相關(guān) 重要 事宜批復(fù)如下： 確定 城鄉(xiāng)開發(fā)公司 為重慶市沙坪壩區(qū)城鄉(xiāng)建設(shè)開發(fā)公司； 13 條道路全長 公里，估算總投資為19532 萬元，資金來源為 城市建設(shè) 配套費 返還款和業(yè)主自籌；建設(shè)工期為三年。 城鄉(xiāng)開發(fā)公司 提供 13 條市政道路用地、代建業(yè)主必須按基本建設(shè) 西安信托 城鄉(xiāng)開發(fā)公司 按照代建項目工程質(zhì)量標準進行單條道路竣工驗收使用后，向乙方撥付 代建項目回購款 （ 代建項目回購款 支付最高額度為重慶融匯投資在 融匯溫泉城 房地產(chǎn)開發(fā)項目繳納的 城市建設(shè) 配套費 的區(qū)級部分） 。代建項目費用由重慶融匯投資墊資建設(shè)，根據(jù)項目建設(shè)計劃和工程進度落實項目資金。 融匯溫泉城 房地產(chǎn)開發(fā)項目所繳納的 城市建設(shè) 配套費 ， 重慶市沙坪壩 區(qū)實收部分投入上述13 條市政道路建設(shè)，?？顚Ｓ?，不足部分由代理業(yè)主承擔。 2020 年 8 月 8 日， 城鄉(xiāng)開發(fā)公司 通過公開招標方式，確定了重慶融 匯投資為代建業(yè)主，并簽署了 《代建合同書》 （《融匯國際溫泉城市政道路工程建設(shè)項目委托代建合同書 》），規(guī)定：重慶融匯投資作為代建單位，負責預(yù)先墊資建設(shè) 融匯溫泉城 市政道路工程，待項目工程竣工驗收交付使用后，由重慶市沙坪壩區(qū)城鄉(xiāng)建設(shè)開發(fā)公司實施項目回購，資金來源為 融匯溫泉城 城市建設(shè) 配套費 返還款。重慶融匯溫泉城市政道路工程 BT 合同 收益權(quán)投資集合資金信托計劃 15 畝，總規(guī)劃建筑面積 238 萬 ㎡ ，預(yù)計于 2020 年開發(fā)完畢 ，建成后的社區(qū)可容納近 10萬人居住。 五 、 用款 項目 及 BT合同收益權(quán) 介紹 ㈠ 用款項目簡介 融匯溫泉城是市政府批準實施的“溫泉之都”建設(shè)“五方十泉”最具影響力的重點項目，也是沙坪壩區(qū)引進的最大的旅游公建項目 。 ⑵ 關(guān)聯(lián)企業(yè)不良信用情況描述 關(guān)聯(lián)企業(yè)無不良記錄、不涉及訴訟等。 ⒊資信狀況分析 ⑴ 融資方 信用情況 重慶融匯投資 貸款卡號： 5501010002137211，密碼 111111。 ⑶長期償債能力 分析 從資產(chǎn)負債率看， 高于 80%； 扣除預(yù)收賬款 億元， 重慶融匯投資的資產(chǎn)負債率為 %，低于 50%；其中非流動負債均為長期借款， 通過查詢貸款卡信息，重慶融匯投資 2020 年底 到期的長期貸款余額為 億元， 信托存續(xù)期間內(nèi)， 長期借款到期償債壓力較小 ；另外， 隨著 融匯溫泉城項目已全面啟動，未來收入增長快速，項目盈利能力強， 長期償債能力 進一步提高 。 ⑵短期償債能力 分析 西安信托 ⑺ 預(yù)收賬款及 凈利潤 截至 2020 年 6 月 30 日，重慶融匯投資實現(xiàn)凈利潤 億元，比 2020 年全年凈利潤 減少 億元 ，但重慶融匯投資預(yù)收賬款為 億元，較年初增長 億元，該預(yù)收賬款尚未結(jié)轉(zhuǎn)營業(yè)收入。 根據(jù) 2020 年 10 月 20 日，查詢重慶融匯投資貸款卡基本信息，該公司貸款余額為 億元。 非流動 負債 億元， 均為長期借款， 比年初增加 億元 。 截止 2020 年 12 月 31 日，重慶融匯投資的存貨 和抵押情況 如下： 表 7 重慶融匯投資存貨明細 存貨 種類 2020 年 12 月 31 日 存貨商品 開發(fā)成本 合計 減：存貨跌價準備 凈額 表 8 重慶融匯投資存貨抵押情況 （ 2020年 12月 31日） 借款公司 借款銀行 借款金額（元） 抵押物 抵押物所有權(quán)人 抵押物面積（平方米） 重慶 融匯投資 中信銀行重慶分行 246,583, 土地使用權(quán) 重慶融匯投資 105, 重慶 融匯投資 中國工商銀行重慶小龍款支行 298,800, 土地使用權(quán) 重慶融匯投資 114, 重慶 融匯投資 中國建設(shè)銀行重慶沙坪壩支行 103,833, 土地使用權(quán) 重慶融匯投資 43, 重慶融匯投資小計 649,216, 263, ⑷ 其他應(yīng)收款 截止 2020 年 12 月 31 日，重慶融匯投資的 其他應(yīng)收款 為 億元， 前五名列示如下： 西安信托 ⑶ 存貨 截至 2020 年 6 月 30 日，重慶融匯投資存貨 億元，比 年初 增加 億元。貨幣資金占總資產(chǎn) %，占流動資產(chǎn) %。重慶融匯溫泉城市政道路工程 BT 合同 收益權(quán)投資集合資金信托計劃 12 投資活動產(chǎn)生現(xiàn)金 流出 0 籌資活動產(chǎn)生現(xiàn)金流量凈額 7000 籌資活動產(chǎn)生 現(xiàn)金流入 7000 0 籌資活動產(chǎn)生 現(xiàn)金流出 0 現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額 ⑴ 總資產(chǎn) 截至 2020 年 6 月 30 日，重慶融匯投資 的 總資產(chǎn) 億元，比 年初 增加 億元，其中流動資產(chǎn)為 億元，比 年初 增加