【文章內(nèi)容簡介】 江蘇公路發(fā)展與 GDP增長的協(xié)整分析 基本數(shù)據(jù) 江蘇省國內(nèi)生產(chǎn)總值（ GDP）與江蘇省公路總里程（ ROAD） 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 年份 RO A D / 公里 G D P / 億元 年份 RO A D / 公里 G D P / 億元1985 22436 65 1. 82 1993 25505 29 98 .1 61986 23152 74 4. 94 1994 25891 40 57 .3 91987 23817 92 2. 33 1995 25970 51 55 .2 51988 24184 12 08 .8 5 1996 26659 60 04 .2 11989 24609 13 21 .8 5 1997 27102 66 80 .3 41990 24772 14 16 .5 0 1998 27331 71 99 .9 51991 24929 16 01 .3 8 1999 27749 76 97 .8 21992 25325 21 36 .0 2 2022 28198 85 82 .7 32022年 5月 30日 /下午 11時 3分 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 02 0 0 04 0 0 06 0 0 08 0 0 01 0 0 0 086 88 90 92 94 96 98 00G D P 2 2 0 0 02 3 0 0 02 4 0 0 02 5 0 0 02 6 0 0 02 7 0 0 02 8 0 0 02 9 0 0 086 88 90 92 94 96 98 00R O A D 2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 單位根檢驗 江蘇省公路總里程 ROAD 不含趨勢項和常數(shù) ， 滯后 1期 。 含趨勢項和常數(shù) ， 滯后 1期 。 江蘇省國內(nèi)生產(chǎn)總值 GDP 含趨勢項和常數(shù) ， 滯后 1期 。 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 單整檢驗 江蘇省公路總里程 ROAD 不含趨勢項和常數(shù) ， 滯后 1期 ， 一階差分 。 不含趨勢項和常數(shù) ， 滯后 1期 ， 二階差分 。 因此 ， 有 江蘇省國內(nèi)生產(chǎn)總值 GDP 不含趨勢項和常數(shù) ， 滯后 1期 ， 二階差分 。 因此 ， 有 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 ? ?2~ IGDP? ?2~ IROAD 2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 格蘭杰 （ Granger） 因果檢驗 Lags: 1 Lags: 2 Lags: 3 江蘇省國內(nèi)生產(chǎn)總值 GDP是引致江蘇省公路總里程 ROAD增長的格蘭杰原因 。 說明 GDP對 ROAD的需求拉動和收入推動影響主要在滯后 12年反映出來 。 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 N u l l H y p o t h e s i s : O b s F S t a t i s t i c P r o b a b i l i t y G D P d o e s n o t G r a n g e r C a u s e R O A D 14 7 . 7 2 6 7 9 0 . 0 1 1 1 31 . 5 8 2 8 6 0 . 2 5 7 6 2 R O A D d o e s n o t G r a n g e r C a u s e G D P N u l l H y p o t h e s i s : O b s F S t a t i s t i c P r o b a b i l i t y G D P d o e s n o t G r a n g e r C a u s e R O A D 15 1 5 . 6 7 8 1 0 . 0 0 1 8 92 . 1 7 2 2 2 0 . 1 6 6 2 7 R O A D d o e s n o t G r a n g e r C a u s e G D P N u l l H y p o t h e s i s : O b s F S t a t i s t i c P r o b a b i l i t y G D P d o e s n o t G r a n g e r C a u s e R O A D 13 3 . 9 3 5 4 8 0 . 0 7 2 2 83 . 5 1 2 0 3 0 . 0 8 9 0 5 R O A D d o e s n o t G r a n g e r C a u s e G D P2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 估計長期均衡方程 （ 輸入命令： road gdp road(2) gdp(2) c 回歸 ) 根據(jù)以上的檢驗結(jié)果 ， 進入?yún)f(xié)整分析 EG兩步法的第二步 。 有長期均衡模型 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 V a r i a b l e C o e f f i c i e n t S t d . E r r o r t S t a t i s t i c P r o b .C 1 3 0 5 7 . 2 7 1 5 9 0 . 9 9 6 8 . 2 0 6 9 7 6 0 . 0 0 0 0R O A D ( 2 ) 0 . 4 7 0 0 9 0 . 0 6 8 7 1 5 6 . 8 4 1 1 5 8 0 . 0 0 0 0G D P 0 . 1 4 1 4 4 7 0 . 0 6 4 5 5 5 2 . 1 9 1 0 9 6 0 . 0 5 3 2G D P ( 2 ) 0 . 1 3 9 1 3 3 0 . 0 6 5 4 5 3 2 . 1 2 5 6 8 8 0 . 0 5 9 5R s q u a r e d 0 . 9 9 4 1 1 9 2 5 8 6 0 . 1 1 0 0A d j u s t e d R s q u a r e d 0 . 9 9 2 3 5 5 1 3 7 0 . 0 4 9 0S . E . o f r e g r e s s i o n 1 1 9 . 7 9 4 1 2 . 6 4 4 4S u m s q u a r e d r e s i d 143506 1 2 . 8 2 7 0L o g l i k e l i h o o d 8 4 . 5 1 0 6 6 5 6 3 . 4 5 9 4D u r b i n W a t s o n s t a t 2 . 3 5 9 9 9 0 . 0 0 0 0 F s t a t i s t i c P r o b ( F s t a t i s t i c ) M e a n d e p e n d e n t v a r S . D . d e p e n d e n t v a rA k a i k e （赤池） i n f o c r i t e r i o n S c h w a r z c r i t e r i o nttttt GDPGDPR O A DR O A D ????? ????? ?? 2432102022年 5月 30日 /下午 11時 3分 對長期均衡方程進行協(xié)整檢驗 令 不含趨勢項和常數(shù) ， 滯后 1期 。 檢驗證明 誤差項平穩(wěn) ， 不存在單位根 。 由此可以認定時間序列 ROAD和 GDP之間存在長期均衡關(guān)系 ， 即存在協(xié)整關(guān)系 。 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 ttecm ??2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 估計誤差修正模型 （ ECM） 令 估計的誤差修正模型 （ ECM） 的方程 為 估計的長期均衡方程為 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 2??? tR O A DR O A DD R O A D2??? tG D PG D PD G D P22 0 0 1 8 6 ???? ttt e c mD G D PR O A DD22 1 3 9 1 3 4 1 4 4 7 0 0 3 0 5 7? ?? ???? tttt G D PG D PR O A DO A DR2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 ． 我國房價與地價的協(xié)整分析 文章及背景 “ 地價與房價 —— 兼與任志強先生商榷 ” 作者：李宏瑾 ， 中國人民銀行營業(yè)管理部金融研究處 ， 中國人民大學(xué)財政金融學(xué)院博士 。 該文運用 1998年以來我國房屋價格和土地交易價格指數(shù)的季度數(shù)據(jù) ，根據(jù)格蘭杰因果檢驗的方法 ， 表明近年來房價是推動土地價格上漲的原因 ， 而土地價格則始終不是房價上漲的原因 。 2022年 8月 5日 ， 中國人民銀行發(fā)布了房地產(chǎn)金融分析小組 《 2022年中國房地產(chǎn)金融報告 》 ， 引起了社會上的廣泛關(guān)注 。 華遠集團總裁任志強先生報告發(fā)布不到一個星期 ， 就在各大門戶網(wǎng)站上公開了其題為 《 地產(chǎn)報告邏輯混亂 央行報告中的疑問 》 一文 ， 洋洋數(shù)萬言 ， 處處直指央行報告的不足 。 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 文中題為 “ 關(guān)于價格的誤導(dǎo) ” 的第五部分 ， 在承認房價一級市場連年上漲事實之后 ， 指出 “ 央行的報告則帶有明顯的誤導(dǎo)性作用 ， 與銷售價格指數(shù)相對應(yīng)的應(yīng)是土地價格定基指數(shù)和家庭可支配收入定基指數(shù) 。 假如將這三個指數(shù)關(guān)系放在一張圖上分析 ， 會明確的看出土地價格的定基指數(shù)上漲是造成房價上漲的重要因素 ” 。 應(yīng)該說 ， 從表面上看 ， 任先生的成本增加說更符合人們一般的常識 。但是 ， 我們從數(shù)據(jù)上看地價與房價之間的密切關(guān)系和一般的常識推理 ，就能夠有十分充足的理由說確是地價推動了房價了嗎 ？ 對此 ， 我們還需要進一步的探究 ， 并與任先生商榷 。 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 基本情況 居民普通住宅用地價格指數(shù)與普通住宅銷售價格指數(shù) ， 地價與房價的長期趨勢 對房價和地價的長期趨勢數(shù)據(jù)進行最小二乘回歸 ， 可以得到如下方程： 房價 =+ 地價 () () R2=， 調(diào)整 R2= 不僅從計量模型上可以看到房價確實與地價關(guān)系密切 ， 而且從各個圖中都可以看到 ， 近些年來土地價指數(shù)顯然高于房價指數(shù) ， 因而 ， 地價推動房價似乎就更有充分的理由了 ， 任先生的觀點看來是正確無誤的了 ！ 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 ARCH 模型 9510010511011598 99 00 01 02 03 04 05居民普通住宅用地交易價格 普通住宅銷售價格 9610010410811211698 99 00 01 02 03 04 05居民普通住宅用地交易價格 普通住宅銷售價格 2022年 5月 30日 /下午 11時 3分 房價與地價的格蘭杰因果檢驗 2．協(xié)整理論及其誤差修正模型（ ECM）介紹 《 統(tǒng)計學(xué)前沿講座 》 協(xié)整理論與 A