【文章內容簡介】 銀行：能夠全面經營各種金融業(yè)務的銀行，包括商業(yè)銀行、投資銀行、保險、信托等 ? 全能銀行運作模式 ? 德國模式：在銀行內設置業(yè)務部門全面經營銀行、證券、保險業(yè)務 ? 英美日模式：通過設立金融控股公司，銀行以控股公司的名義從事證券、保險和投資銀行業(yè)務 ：從分業(yè)經營走向混業(yè)經營 ? 19世紀中葉，歐美銀行可以提供所有的銀行業(yè)務及相關的業(yè)務服務。 ? 19291933年，“大危機”爆發(fā)，美國近萬家銀行倒閉，將其歸罪于全能銀行制度，認為銀行將大量資金投放在長期性證券交易，為此，美國通過了《格拉斯 —斯蒂格爾法》，實行分業(yè)經營、分業(yè)管理的制度。 ? 為應對歐洲和日本銀行的競爭， 1999年美國頒布《金融服務現(xiàn)代化法案》，同時廢除《格拉斯 —斯蒂格爾法》，準許銀行從事多種業(yè)務經營，自此，全球銀行業(yè)進入全能銀行時代。 ：混業(yè)經營發(fā)展的必然性和優(yōu)勢 ? 必然性 ? 應對激烈的市場競爭 ? 資本市場的發(fā)展（脫媒） ? 金融創(chuàng)新推波助瀾 ? 金融機構國際化的要求 ? 優(yōu)勢 ? 成本優(yōu)勢 ? 競爭優(yōu)勢 ? 抗風險優(yōu)勢 ：跨國銀行時代 ? 跨國銀行：聯(lián)合國跨國公司中心界定為在 5個或 5個以上的國家或地區(qū)設立分行或附屬機構 ? 跨國銀行的表現(xiàn) ? 股東全球化（德意志銀行在 9個國家上市） ? 機構全球化（代表處、分行、子公司、合資銀行） ? 客戶全球化 ? 業(yè)務全球化 ? 利潤來源全球化 ? 雇員全球化 ? 管理模式全球化 10家海外銀行排名 1999年排名 銀行 海外資產占總資產比重（ %） 海外利潤占總利潤比重（ %） 1（ ） 運通銀行 （ 美國 ） 2（ 1） 渣打銀行 （ 英國 ） 3（ 2） 瑞士信貸集團 4（ 3） 瑞士聯(lián)合銀行 5（ 5） 瑞士銀行集團 6（ 6） 匯豐銀行集團 （ 英國 ） 7（ 7） 花旗銀行集團 （ 美國 ） 8（ 10） 奧地利信貸銀行 9（ 14） 荷蘭銀行 10（ 8） 百利銀行 （ 法國 ） ：金融創(chuàng)新是永恒的主題 ? 銀行創(chuàng)新的特點 ? 連續(xù)不斷的過程 ? 以技術進步為前提 ? 創(chuàng)新成本高，但又容易被模仿超越 ? 商業(yè)銀行負債業(yè)務的創(chuàng)新 ? 為活期存款創(chuàng)造更多的收益 ? 使定期存款在保持固定收益時創(chuàng)造靈活和便利 ? 提供現(xiàn)金管理 ? 商業(yè)銀行資產業(yè)務的創(chuàng)新 ? 資產證券化 ? 商業(yè)銀行表外業(yè)務的創(chuàng)新 ? 期權交易 ? 互換交易 ? 遠期利率協(xié)議 ：電子銀行的發(fā)展歷程 ? 20世紀 50年代，隨著計算機和通訊技術在銀行業(yè)的應用，銀行的傳統(tǒng)業(yè)務處理實現(xiàn)電子化 ? 開發(fā)出大量新的自助銀行服務項目： ATM、 POS、 HB ? 20世紀 80年代，隨著信息技術的發(fā)展，銀行開始為客戶提供金融信息增值服務 ? 20世紀 90年代，隨著 Inter技術的發(fā)展，銀行開始提供網(wǎng)上銀行服務 ：各種銀行服務方式比較 項目 柜臺交易 電話銀行 ATM 網(wǎng)絡銀行 設置成本 成本高 （包括房租、裝潢、 設備及人力成本） 成本較低 成本較高 （包括軟硬件、 運營維修成本） 成本最低 服務范圍 分行地理位置 周圍客戶 本行客戶 設置地點附近 本行或它行客戶 所有網(wǎng)上的 In t e rn e t 客戶 服務方式 面對面雙向溝通 單向服務 單向服務 任何方式（包含 更多的個性化服務） 服務時間 8 小時左右 24 小時 24 小時 24 小時 收入來源 存貸利差、手續(xù)費 轉賬客戶 跨行手續(xù)費 手續(xù)費、貸款利息 服務對象 一般 大眾 本行客戶 現(xiàn)金交易客戶群 高教育高收入人群 平均交易成本 US ﹩ US ﹩ US ﹩ US ﹩ 安全狀況 面臨人為操縱， 如搶劫、偷竊等風險 面臨人為盜竊 密碼轉賬等風險 面臨搶劫、盜竊、 機械故障等風險 面臨偷竊交易資料、 破壞主機資料等風險 三 .外資銀行究竟意味著什么？ ? 外資銀行帳戶收費 ? 花旗銀行等申請專利 ? 愛立信倒戈 ? 銀監(jiān)會處罰美聯(lián)銀行違規(guī)經營事件 ? 參股中資銀行 ？ ? 外資銀行對中資銀行究竟有多大威脅 ？ ? 市場 ? 客戶 ? 人才 ? 截至 2021年 3月 ， 共有 19個國家和地區(qū)的 62家銀行在華設立了 195家營業(yè)性機構 ， 其中 88家已獲準在 13個城市對外資和中資企業(yè)經營人民幣業(yè)務 。 在華外資銀行的資產總額達 536億美元 ， 占我國銀行業(yè)金融機構資產總額約 %；外資銀行的人民幣資產總額已達 785億元 ， 近幾年每年均以兩位數(shù)的速度增長 。 外資銀行在華業(yè)務的品種增加也很快 ， 如網(wǎng)上銀行 、 國債承銷 、 企業(yè)現(xiàn)金管理 、 金融衍生產品 、 個人的財富管理等 。 ? 截至 2021年 8月 25日 ， 不良貸款率超過 20%的外資銀行有 24家 ， 超過90%的有 7家；外資銀行的專項準備金存在較大的缺口；風險相對突出 ，表現(xiàn)為貸款集中度過高 ， 法人治理結構不明等 ， 以及流動性需求壓力增大和違規(guī)經營問題 。 其中一些銀行已經黯然關張 ， 如：法國巴黎銀行深圳分行 、 法國興業(yè)銀行廣州分行等相繼關閉 。 ? 根據(jù)世界貿易組織有關協(xié)議 ， 我國將逐步取消對外資銀行的限制 ， 給予外資銀行國民待遇 ， 其中包括： ? 正式加入時 ， 取消外資銀行辦理外匯業(yè)務的地域和客戶限制 ， 外資銀行可以對中資企業(yè)和中國居民開辦外匯業(yè)務 。 ? 逐步取消外資銀行經營人民幣業(yè)務的地域限制：加入時 ， 開放深圳 、 上海 、大連 、 天津；加入后 1年內 ， 開放廣州 、 青島 、 南京 、 武漢；加入后 2年內 ，開放濟南 、 福州 、 成都 、 重慶；加入后 3年內 ， 開放昆明 、 珠海 、 北京 、廈門；加入后 4年內 ， 開放汕頭 、 寧波 、 沈陽 、 西安；加入后 5年內 （ 2021年 12月 11日 ） ， 取消所有地域限制 。 ? 逐步取消人民幣業(yè)務客戶對象限制：加入后 2年內 ， 允許外資銀行對中國企業(yè)辦理人民幣業(yè)務；加入后 5年內 ， 允許外資銀行對所有中國客戶提供服務 。 ? 允許外資銀行設立同城營業(yè)網(wǎng)點 ， 審批條件與中資銀行相同 。 加入后 5年內 ， 取消所有現(xiàn)存的對外資銀行所有權 、 經營和設立形式 ， 包括對分支機構和許可證發(fā)放進行限制的非審慎性措施 。 ? 允許設立外資非銀行金融機構提供汽車消費信貸業(yè)務 ， 享受中資同類金融機構的同等待遇；外資銀行可在加入后 5年內向中國居民個人提供汽車信貸業(yè)務 。 ? 允許外資金融租賃公司與中國公司在相同的時間提供金融租賃服務 。 “ 超國民待遇 ” 項目 中資銀行 外資銀行 外匯貸款 不得結匯 可以結匯成人民幣 人民幣同業(yè)拆借期限 不超過 4個月 可達 1年 會計政策 遵循中國的金融企業(yè)會計制度 遵循各銀行母國會計政策 呆帳準備金制度 按年末貸款余額的 1%差額提取 ， 核銷呆帳需滿足財政部規(guī)定的條件 提取呆帳準備金應遵循財政部的規(guī)定 ， 但實際執(zhí)行并不嚴格 停計息政策 貸款逾期 1年以上方停止計息 貸款逾期 90180天即停止計息 稅收待遇 營業(yè)稅稅率為 8%；所得稅稅率為 33%；城建稅及教育稅附加 （ 所得稅的10%） 營業(yè)稅在特區(qū)可以得到不同程度的減免；所得稅稅率減讓為 15%；免征城建稅及教育稅附加 ? 地區(qū)戰(zhàn)略 ? 客戶戰(zhàn)略 ? 業(yè)務戰(zhàn)略 ? 產品及其專利戰(zhàn)略 ? 聯(lián)盟戰(zhàn)略 ? 外資銀行依據(jù)經濟發(fā)展水平 、 金融業(yè)務容量及客戶分布情況 ， 將把銀行機構重點布局在中國沿海大中城市 ， 并輻射到中部及西部城市 。 ? 目前 ， 外資銀行正加緊在國內市場的布局 ， 并將主攻方向定在了國內經濟發(fā)達的中心城市 。 眾多外資銀行已將設立于上海的代表處升格為正式的營業(yè)機構或分行 ， 這種布局能很好地起到以點帶面的輻射效果 。 ? 從公司業(yè)務看 ， 外資銀行將集中營銷外商獨資企業(yè) 、 中外合資 （ 合作 ） 企業(yè) 、 大型國有企業(yè)以及優(yōu)質上市公司 。 特別是 ， 由于外資企業(yè)與本國的銀行有著天然的親和力和血脈關系 ， 因此 ， 在未來幾年內 ， 隨著對外資銀行人民幣業(yè)務的全面放開 ， 目前作為中資銀行優(yōu)質客戶和重點客戶的外資企業(yè)將逐步轉向外資銀行 ， 并成為外資銀行主要的業(yè)務伙伴和忠實客戶 。 ? 就零售客戶而言 ， 中高收入人群是外資銀行主要的營銷和服務對象 。 （定位） ? 外資銀行因國別 、 規(guī)模的差異和業(yè)務優(yōu)勢的迥異 ， 分別制定了符合自身發(fā)展需要和特點的業(yè)務發(fā)展戰(zhàn)略 。 ? 第一類：公司業(yè)務 、 零售業(yè)務和銀行卡業(yè)務全面拓展 ， 以花旗銀行和匯豐銀行為代表； ? 第二類：重點發(fā)展公司業(yè)務和資產管理 ， 如德意志銀行和渣打銀行； ? 第三類：突出發(fā)展零售業(yè)務 ， 如東亞銀行等； ? 第四類：為母行的全球客戶在中國拓展業(yè)務服務 ， 側重代理業(yè)務 、國際結算業(yè)務 。 （ 1） ? 外匯存款 ? 外幣結構性存款是由銀行提供的與利率或匯率掛鉤的存款 ， 投資者通過承受一定的利率或匯率風險來提高資金收益 。 即在存款期內 ，如果特定幣種 (如人民幣 、 歐元 、 港幣等 )的特定匯率 (或利率 )始終在特定區(qū)間內運行 ， 則投資者將得到較高收益；否則 ， 投資者只能得到較低收益或不能得到收益或承擔本金損失 。 ? 外幣結構性存款 ， 即提供不同程度本金保證 、 與匯率掛鉤的結構性存款 。 如： 99%本金保證 ， 則收益率 (年利率 )%； 98%本金保證 ，則收益率 (年利率 )%； 97%本金保證 ， 則收益率 (年利率 )%； 96%本金保證 ， 則收益率 (年利率 )%。 也就是說 ， 投資者選擇不同本金保證的存款品種 ， 可以在掛鉤匯率達到要求時獲得不同的收益 。對照中國人民銀行小額存款利率表 ， 3個月定期美元存款利率僅為%， 遠遠低于 %的 100%本金保證存款 ， 也僅為 96%本金保證存款收益的四分之一左右 。 ? 花旗銀行還推出一項外匯定期存款與外匯貨幣期權的組合產品 ——優(yōu)利賬戶 。 （ 2） ? 外匯貸款業(yè)務 ? 銀團貸款一直是外資銀行參與中國大型建設項目的主要貸款形式，且多邀請中資銀行參與。 ? 2021年，外資銀行還創(chuàng)造出一種外匯 人民幣轉換貸款。 2021年9月外匯利率實現(xiàn)市場化后，外匯存貸款利差已縮小至 %，僅相當于人民幣存貸款利差的 28%。 2021年 6月，美元短期貸款利率大約 ％的水平，而人民幣短期貸款利率為 ％，相差 2個多百分點。外資銀行貸給三資企業(yè)外匯貸款，后者將之結匯成人民幣，即實現(xiàn)了以低的外匯貸款利率借得人民幣貸款。即使加上千分之五的結售匯手續(xù)費（雙邊報價）支出，通過上述操作的成本還是要低于直接人民幣貸款利率 2個百分點左右。但中資銀行的外匯貸款不能結匯，則不可如此操作。 ? 2021年 11月 ， 花旗集團旗下的花旗環(huán)球金融亞洲有限公司購得中國銀行 18億美元巨額不良貸款組合資產 ， 支付 56億美元 。 ? 2021年 1月 ， 德意志銀行與信達資產管理公司簽署了資產證券化和分包一攬子協(xié)議 。 信達公司將與德意志銀行通過在境外發(fā)售資產支持債券的方式 ， 合作處置由 20個項目組成 、 涉及債權 億元 （ 本金總額 、 應收利息 、 催收利息 億元 ） 的一組不良資產 。 信達將成立一個信托機構 ， 這個機構將運作這部分資產 ， 以該資產作為支持發(fā)行債券 ， 資產未來現(xiàn)金流的一部分將用于還本付息 。 信達公司將證券化后的資產處置工作分包給德意志銀行 ， 由德意志銀行對資產進行處置 。 引入德意志銀行的全球資源 ， 包括資金 、 管理與技術 、 戰(zhàn)略投資者等 ， 提升資產包的價值 ， 實現(xiàn)資產包后續(xù)的現(xiàn)金回收 。 根據(jù)資產回收情況 ，信