【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 動(dòng)、信托財(cái)產(chǎn)凈值 發(fā)生變動(dòng)等因素致使投資于單一債券、基金的投資額（以成本計(jì)）超過(guò)信托財(cái)產(chǎn)總值的 20%，但未超過(guò) 22%。 本信托計(jì)劃的預(yù)警及平倉(cāng) 本信托計(jì)劃的預(yù)警線和平倉(cāng)線以信托單位凈值為依據(jù)。 預(yù)警線及增強(qiáng)信托資金追加 本信托計(jì)劃運(yùn)行期間， B 級(jí)次級(jí)受益人可在信托單位凈值高于預(yù)警線時(shí)自愿追加增強(qiáng)信托資金。 本信托計(jì)劃運(yùn)行期間，當(dāng)某一交易日（ T 日）估值結(jié)果顯示該日信托單位凈值等于或低于 元時(shí)，則本信托計(jì)劃觸及預(yù)警線，估值結(jié)果以受托人計(jì)算結(jié)果為準(zhǔn)。 如某一交易日（ T 日）本信托計(jì)劃觸及預(yù)警線，受托人將于觸及預(yù)警線之日的下一交易日（ T+1 日），以錄音電話或傳真形式通知 B 級(jí)次級(jí)受益人向本信托計(jì)劃追加信托資金（以下簡(jiǎn)稱“增強(qiáng)信托資金”），增強(qiáng)信托資金追加后應(yīng)使本信托計(jì)劃信托單位凈值達(dá)到或超過(guò) 元。追加增強(qiáng)信托資金應(yīng)不晚于 T+2 日支付至信托財(cái)產(chǎn)專戶。增強(qiáng)信托資金追加金額計(jì)算公式如下： 增強(qiáng)信托資金追加金額≥ T 日存續(xù)信托單位份數(shù)（ 元－ T 日信托單位凈值） B級(jí)次級(jí)受益人未按信托文件約定在 T+2日內(nèi)足額追加增強(qiáng)信托資金且信托單位凈值未恢復(fù)到 元（含）以上， B 級(jí)次級(jí)受益人在 T+2 日后的某一日（如 M 日）追加增強(qiáng)信托資金的，無(wú)論 M 日前信托單位凈值是否回到預(yù)警線之上，增強(qiáng)信托資金應(yīng)按以下公式支付至信托財(cái)產(chǎn)專戶，增強(qiáng)信托資金追加金額計(jì)算公式如下： 增強(qiáng)信托資金追加金額≥存續(xù)信托單位份數(shù) [ 元－ (M2 日 )信托單位凈值 ] 注： (M2 日 )信托單位凈值以受托人計(jì)算結(jié)果為準(zhǔn) 自本信托計(jì)劃觸及預(yù)警線之日的下一個(gè)交易日（ T+1 日）起，受托人僅接受投資顧問(wèn)出具的賣出或贖回及相關(guān)的投資建議，不再接受投資顧問(wèn)出具的買入或申（認(rèn)）購(gòu)及相 關(guān)的投資建議。當(dāng) B 級(jí)次級(jí)受益人按信托文件約定足額追加增強(qiáng)信托資金后或 B 級(jí)次級(jí)受益人未追加增強(qiáng)信托資金但信托單位凈值恢復(fù)到 元（含）以上的下一個(gè)交易日起，受托人恢復(fù)接受投資顧問(wèn)出具的買入或申（認(rèn)）購(gòu)及相關(guān)的投資建議。 如 B 級(jí)次級(jí)受益人未按信托文件約定在規(guī)定時(shí)間（ T+2 日）內(nèi)足額追加增強(qiáng)信托資金且信托單位凈值未恢復(fù)到 元（含）以上，則自本信托計(jì)劃觸及預(yù)警線之日后的第三個(gè)交易日（ T+3 日）起，受托人將根據(jù)自身判斷在 3 個(gè)交易日內(nèi)自主變現(xiàn)本信托計(jì)劃所持有的非現(xiàn)金資產(chǎn)，使本信托計(jì)劃所持 有的非現(xiàn)金資產(chǎn)比例以成本價(jià)計(jì)算不高于信托財(cái)產(chǎn)資金信托合同 15 總值的 30%（如因市場(chǎng)原因等不能在規(guī)定時(shí)間內(nèi)完成的，相應(yīng)順延）。 若在受托人變現(xiàn)過(guò)程中觸及平倉(cāng)線的，按照本合同 條的約定進(jìn)行平倉(cāng)處理。 本信托計(jì)劃觸及預(yù)警線后， B 級(jí)次級(jí)受益人按信托文件約定在規(guī)定時(shí)間內(nèi)足額追加增強(qiáng)信托資金后， B 級(jí)次級(jí)受益人所追加的增強(qiáng)信托資金全部足額到賬之日計(jì)入信托財(cái)產(chǎn)，即次級(jí)受益人如分次支付增強(qiáng)信托資金，在按信托文件約定的全部增強(qiáng)信托資金足額到賬前，已追加部分不計(jì)入信托財(cái)產(chǎn)，僅當(dāng)按照合同約定的全部增強(qiáng)信托資金全部按時(shí)足額到帳后 一次性計(jì)入信托財(cái)產(chǎn)。 增強(qiáng)信托資金計(jì)入信托財(cái)產(chǎn)，但 B 級(jí)次級(jí)受益人追加的增強(qiáng)信托資金不享有本信托計(jì)劃取得的任何收益，不改變信托受益權(quán)的類別，不增加 B 級(jí)次級(jí)受益人持有的信托單位份數(shù)。 B 級(jí)次級(jí)受益人追加增強(qiáng)信托資金前后，信托單位總份數(shù)不變。 在 B 級(jí)次級(jí)受益人追加增強(qiáng)信托資金后，如扣除 B 級(jí)次級(jí)受益人累計(jì)交付但未返還的全部增強(qiáng)信托資金后本信托計(jì)劃信托單位凈值連續(xù) 5 個(gè)交易日達(dá)到或超過(guò) 元時(shí)， B 級(jí)次級(jí)受益人可向受托人申請(qǐng)返還增強(qiáng)信托資金，申請(qǐng)返還當(dāng)日為增強(qiáng)信托資金返還申請(qǐng)日（以下簡(jiǎn)稱 “返還申請(qǐng)日”），該申請(qǐng)需全體 B 級(jí)次級(jí)受益人共同發(fā)出，增強(qiáng)信托資金返還金額應(yīng)以已追加但未返還的增強(qiáng)信托資金為限，且扣除本次返還的增強(qiáng)信托資金后，返還申請(qǐng)日前一交易日信托單位凈值應(yīng)不低于 元。受托人在收到 B 級(jí)次級(jí)受益人出具的返還增強(qiáng)信托資金申請(qǐng)后，如同意 B 級(jí)次級(jí)受益人的申請(qǐng)則應(yīng)在收到申請(qǐng)之后的 10 個(gè)工作日內(nèi)將應(yīng)返還增強(qiáng)信托資金支付至 B 級(jí)次級(jí)受益人預(yù)留銀行賬戶內(nèi)。受托人向 B 級(jí)次級(jí)受益人返還的增強(qiáng)信托資金，不享有本信托計(jì)劃取得的任何收益，不改變信托受益權(quán)的類別，不改變 B 級(jí)次級(jí)受益人持有的信托單位份數(shù)。受 托人返還增強(qiáng)信托資金前后，信托單位總份數(shù)不變。 平倉(cāng)線及平倉(cāng) 本信托計(jì)劃運(yùn)行期間，當(dāng)某一交易日估值結(jié)果顯示該日信托單位凈值等于或低于 元時(shí)，則本信托計(jì)劃觸及平倉(cāng)線，估值結(jié)果以受托人計(jì)算結(jié)果為準(zhǔn)。 如本信托計(jì)劃觸及平倉(cāng)線，無(wú)論 B 級(jí)次級(jí)受益人是否追加了增強(qiáng)信托資金且無(wú)論之后信托單位凈值是否恢復(fù)到平倉(cāng)線以上，自觸及平倉(cāng)線的下一交易日起，投資顧問(wèn)的管理職責(zé)終止，投資顧問(wèn)不得下達(dá)任何投資建議。自觸及平倉(cāng)線的下一交易日起，受托人將對(duì)本信托計(jì)劃持有的全部非現(xiàn)金資產(chǎn)在 3 個(gè)交易 日內(nèi)進(jìn)行不可逆變現(xiàn)，直至信托財(cái)產(chǎn)全部變現(xiàn)為止（如因市場(chǎng)原因、缺乏流動(dòng)性等不能在規(guī)定時(shí)間內(nèi)完成的，相應(yīng)順延）。信托財(cái)產(chǎn)全部變現(xiàn)完成的下一工作日，本信托計(jì)劃提前到期。 資金信托合同 16 平倉(cāng)完成后，本信托計(jì)劃提前終止。 本信托計(jì)劃觸及平倉(cāng)線后，受托人有權(quán)根據(jù)受托人對(duì)本信托計(jì)劃持有的全部非現(xiàn)金資產(chǎn)變現(xiàn)的情況，宣布于觸及平倉(cāng)線后任意一個(gè)工作日（ M 日）按照本合同 條的約定進(jìn)行信托財(cái)產(chǎn)核算和分配。 本信托計(jì)劃分配及終止時(shí)，按照信托財(cái)產(chǎn)的分配順序，信托財(cái)產(chǎn)中所含增強(qiáng)信托資金（如有）隨信托收益及財(cái) 產(chǎn)的分配一并返還。 投資管理流程 投資顧問(wèn)根據(jù)信托文件及投資顧問(wèn)合同規(guī)定向受托人出具投資建議，受托人對(duì)投資建議進(jìn)行審核，如投資建議內(nèi)容未違反相關(guān)法律法規(guī)、信托文件及投資顧問(wèn)合同的規(guī)定，受托人將根據(jù)投資顧問(wèn)出具的投資建議進(jìn)行本信托計(jì)劃信托財(cái)產(chǎn)的交易。如投資建議內(nèi)容違反相關(guān)法律法規(guī)、信托文件及投資顧問(wèn)合同的規(guī)定，受托人將拒絕執(zhí)行投資建議內(nèi)容。 上海證券交易所、深圳證券交易所場(chǎng)內(nèi)投資建議（如有），投資顧問(wèn)應(yīng)通過(guò)受托人專用網(wǎng)上系統(tǒng)發(fā)出，當(dāng)受托人專用網(wǎng)上系統(tǒng)出現(xiàn)無(wú)法進(jìn)行正常工作的情形時(shí)，投資 顧問(wèn)可以通過(guò)傳真或錄音電話方式出具投資建議。 除上海證券交易所、深圳證券交易所場(chǎng)內(nèi)交易外的其他投資建議，投資顧問(wèn)應(yīng)通過(guò)傳真方式或其它雙方認(rèn)可的方式出具投資建議。 如遇特殊情況，投資顧問(wèn)可采用錄音電話方式下達(dá)投資建議，并在下達(dá)投資建議的當(dāng)日將相應(yīng)的書(shū)面投資建議以傳真形式補(bǔ)送受托人。 投資顧問(wèn)以傳真、錄音電話方式發(fā)送的投資建議應(yīng)為受托人執(zhí)行投資建議留出必要時(shí)間，因投資顧問(wèn)未留足時(shí)間造成受托人未能執(zhí)行投資建議內(nèi)容，受托人不承擔(dān)任何責(zé)任。 如因交易條件不能滿足、上市公司暫停交 易、證券交易所閉市等原因?qū)е峦顿Y建議不能執(zhí)行，則該投資建議作廢。 為保證投資流程的順利進(jìn)行，受托人、投資顧問(wèn)可另行協(xié)商細(xì)化上述流程并約定有關(guān)書(shū)面流程和文件。 信托事務(wù)的管理 受托人應(yīng)當(dāng)將信托財(cái)產(chǎn)與其固有財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬；不得將信托財(cái)產(chǎn)歸入其固有財(cái)產(chǎn)或使信托財(cái)產(chǎn)成為其固有財(cái)產(chǎn)的一部分。 受托人可以根據(jù)需要，為了受益人的利益委托他人代為處理信托事務(wù)，但受托人委托他人代為處理信托事務(wù)須經(jīng)委托人一致認(rèn)可。 受托人應(yīng)當(dāng)妥善保存處理信托事務(wù)的完整紀(jì)錄。受托人每周在其網(wǎng) 站上公布信托資金信托合同 17 單位凈值；每月向委托人和受益人寄送信托單位凈值披露的書(shū)面材料；受托人將按季制作信托資金管理報(bào)告，于每季結(jié)束后寄送委托人和受益人。 鑒于本信托的集合性質(zhì)，委托人全權(quán)委托受托人根據(jù)本信托合同的約定對(duì)信托財(cái)產(chǎn)進(jìn)行運(yùn)用管理。 股東權(quán)利行使原則 不謀求對(duì)所投資企業(yè)的控股或進(jìn)行直接管理。 所有參與行為均應(yīng)在合規(guī)合法和保護(hù)委托人、受益人利益的前提下進(jìn)行，并謀求信托財(cái)產(chǎn)的保值、增值。 第九條 信托單位份額的申購(gòu)與贖回 本信托計(jì)劃設(shè)有開(kāi)放日，本信托計(jì)劃生效后， 運(yùn)行每滿半年之日為開(kāi)放日，全體優(yōu)先受益人可在開(kāi)放日辦理申購(gòu)、贖回業(yè)務(wù)。全體 A 級(jí)次級(jí)受益人、 B 級(jí)次級(jí)受益人均不得辦理申購(gòu)也不得辦理贖回業(yè)務(wù)。 申購(gòu)、贖回的原則 優(yōu)先受益人申購(gòu)、贖回信托單位份額應(yīng)向受托人提交書(shū)面申購(gòu)、贖回申請(qǐng)文件。申購(gòu)、贖回申請(qǐng)一經(jīng)發(fā)出不得變更。 “金額申購(gòu)、份額贖回”原則，即申購(gòu)以金額申請(qǐng)，贖回以份額申請(qǐng)。 開(kāi)放日當(dāng)日為信托利益分配日，在該日按照本合同第 條的約定進(jìn)行收益分配，收益分配完成后才可進(jìn)行申購(gòu)、贖回操作，申購(gòu)、贖回資金在開(kāi)放日當(dāng)日計(jì)入信 托財(cái)產(chǎn)。 申購(gòu)、贖回發(fā)生后 優(yōu)先受益人與次級(jí)受益人（包括 A 級(jí)次級(jí)受益人和 B 級(jí)次級(jí)受益人）對(duì)應(yīng)的信托資金比例不高于 9： 1， A 級(jí)次級(jí)受益人和 B 級(jí)次級(jí)受益人對(duì)應(yīng)的信托資金比例為 2:1；。 本信托存續(xù)期內(nèi)，全體 A 級(jí)次級(jí)受益人、 B 級(jí)次級(jí)受益人均不得申購(gòu)、贖回其持有的信托單位份額。 本信托計(jì)劃優(yōu)先受益權(quán)的申購(gòu) 優(yōu)先受益人應(yīng)不晚于每一開(kāi)放日前 5 個(gè)交易日向受托人以書(shū)面方式提出申購(gòu)申請(qǐng)，并出具由本人簽署的《外貿(mào)信托?匯鑫 49 號(hào)（中融景誠(chéng) 1 號(hào)）結(jié)構(gòu)化證券投資集合資金信托計(jì)劃申購(gòu)申請(qǐng)書(shū)》（見(jiàn)附件 一）。受托人對(duì)申購(gòu)申請(qǐng)進(jìn)行審核，如發(fā)生以下情況，受托人有權(quán)拒絕申購(gòu)申請(qǐng)，否則受托人應(yīng)接受申購(gòu)申請(qǐng)。 資金信托合同 18 申購(gòu)資金金額未滿足本合同對(duì)于申購(gòu)資金的要求； 接受申購(gòu)申請(qǐng)后，將可能使本信托計(jì)劃受益人情況不符合相關(guān)法律法規(guī)和本信托合同的要求。 申購(gòu)事宜違反本信托計(jì)劃申購(gòu)、贖回的原則。 開(kāi)放日發(fā)生本合同 約定的情形且 B 級(jí)次級(jí)受益人未按時(shí)追加增強(qiáng)信托資金。 其他受托人認(rèn)為可能對(duì)本信托計(jì)劃產(chǎn)生不利影響的情況。 申購(gòu)資金的繳納與申購(gòu)的確 認(rèn) 申請(qǐng)人應(yīng)在出具《外貿(mào)信托?匯鑫 49 號(hào)（中融景誠(chéng) 1 號(hào)）結(jié)構(gòu)化證券投資集合資金信托計(jì)劃申購(gòu)申請(qǐng)書(shū)》后的第一個(gè)開(kāi)放日當(dāng)日將相應(yīng)申購(gòu)資金支付至本信托計(jì)劃保管賬戶。受托人對(duì)申購(gòu)申請(qǐng)進(jìn)行確認(rèn)，并于開(kāi)放日后的 10 個(gè)工作日內(nèi)向經(jīng)審核同意其申購(gòu)申請(qǐng)的申請(qǐng)人出具《外貿(mào)信托?匯鑫 49 號(hào)（中融景誠(chéng) 1 號(hào)）結(jié)構(gòu)化證券投資集合資金信托計(jì)劃申購(gòu)確認(rèn)書(shū)》。（見(jiàn)附件二） 申購(gòu)信托單位份數(shù)的計(jì)算 申購(gòu)信托單位份數(shù)＝申購(gòu)資金247。 元 /份 根據(jù)上述公式所得計(jì)算結(jié)果保留到個(gè)位，小數(shù)點(diǎn)后第 1 位四舍五入，由此產(chǎn)生的誤差計(jì)入信托財(cái)產(chǎn) 。 申購(gòu)期間申購(gòu)資金所產(chǎn)生利息的處理 申購(gòu)資金自受托人收到之日至計(jì)入信托財(cái)產(chǎn)之日期間產(chǎn)生的存款利息歸入信托財(cái)產(chǎn)。 本信托計(jì)劃優(yōu)先受益權(quán)的贖回 優(yōu)先受益人應(yīng)不晚于每一開(kāi)放日前 10 個(gè)交易日向受托人以書(shū)面方式提出當(dāng)月開(kāi)放日的贖回申請(qǐng)，并出具由本人簽署的《外貿(mào)信托?匯鑫 49 號(hào)（中融景誠(chéng) 1 號(hào)）結(jié)構(gòu)化證券投資集合資金信托計(jì)劃贖回申請(qǐng)書(shū)》（格式見(jiàn)附件三），受托人對(duì)贖回申請(qǐng)進(jìn)行審核。如發(fā)生以下情況，受托人有權(quán)拒絕贖回申請(qǐng)： 贖回完成后受益人仍持有信托單位，但其所持有信托單位份數(shù)低于 100 萬(wàn)份； 單次贖回申請(qǐng)的贖回信托單位份數(shù)少于 10 萬(wàn)份； 因不可抗力的原因?qū)е率芡腥瞬荒苤Ц囤H回款項(xiàng)； 開(kāi)放日發(fā)生本合同 約定的情形且 B 級(jí)次級(jí)受益人未按時(shí)追加增強(qiáng)信托資金。 贖回申請(qǐng)一經(jīng)提交，不得變更。 資金信托合同 19 贖回資金的計(jì)算 贖回資金＝贖回信托單位份額數(shù) 元 贖回資金計(jì)算結(jié)果以元為單位，保留到小數(shù)點(diǎn)后 2 位，小數(shù)點(diǎn)后第 3 位四舍五入，由此產(chǎn)生的誤差計(jì)入信托財(cái)產(chǎn)。 贖回款項(xiàng)的支付 贖回資金于開(kāi)放日后的 10 個(gè)工作日內(nèi)由受托 人支付至優(yōu)先受益人預(yù)留銀行賬戶。 第十條 信托財(cái)產(chǎn)保管、證券交易服務(wù)及估值 ，受托人委托中國(guó)銀行擔(dān)任保管人，將信托財(cái)產(chǎn)專戶設(shè)定為保管賬戶，由保管人對(duì)保管賬戶內(nèi)全部信托計(jì)劃項(xiàng)下的資金進(jìn)行保管。具體保管事宜，以受托人和保管人另行簽署的《保管合同》為準(zhǔn)。保管人接受受托人的委托并簽署《保管合同》，辦理《保管合同》約定的保管業(yè)務(wù)。保管人與委托人（受益人）不發(fā)生合同權(quán)利義務(wù)關(guān)系。保管人對(duì)本信托計(jì)劃項(xiàng)下資金的保管并非對(duì)本信托計(jì)劃資金或收益的保證或承諾，也不承擔(dān)本信托計(jì)劃的投資風(fēng)險(xiǎn)。本信托財(cái)產(chǎn)所 投資的證券等資產(chǎn)依據(jù)法定或相關(guān)合同的約定由相應(yīng)機(jī)構(gòu)登記、保存。 本信托計(jì)劃的估值 信托財(cái)產(chǎn)總值包括本信托計(jì)劃項(xiàng)下所擁有的各類證券、貨幣資金及其他投資所形成的價(jià)值總和。 關(guān)于信托財(cái)產(chǎn)估值的相關(guān)約定以受托人與保管人所簽訂的《保管合同》為準(zhǔn)。 信托財(cái)產(chǎn)凈值指信托財(cái)產(chǎn)總值減去除浮動(dòng)投資顧問(wèn)費(fèi)外的信托費(fèi)用、計(jì)提的優(yōu)先受益人信托收益及其他信托負(fù)債后的余額。 估值對(duì)象 運(yùn)行信托財(cái)產(chǎn)所投資的一切有價(jià)證券、銀行存款及其他資產(chǎn)。 估值日 計(jì)算信托單位凈值之日，保管人、受托人 分別于本信托計(jì)劃每一交易日進(jìn)行估值。本信托計(jì)劃存續(xù)期間每周最后一個(gè)交易日、每月最后一個(gè)交易日、開(kāi)放日、信托利益核算日、費(fèi)用核算日、信托利益分配日、本信托計(jì)劃終止日為估值核對(duì)日，保管人與受托人于估值核對(duì)日下一交易日對(duì)雙方估值核對(duì)日的估值結(jié)果進(jìn)行核對(duì)。 估值方法 現(xiàn)金資產(chǎn)以 T 日實(shí)際本金和實(shí)收利息計(jì)入信托計(jì)劃財(cái)產(chǎn)總值（銀行存款和券資金信托合同 20 商保證金應(yīng)收未收利息不計(jì)入該日凈值，但計(jì)入終止清算凈值）； 證券交易所交易的有價(jià)證券估值 1）上市流通的有價(jià)證券（包括封閉基金、上 市交易的 ETF、 L