【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 )。（ 2021年） 11 A． 120萬元 B． 300萬元 C． 1200萬元 D． 3000萬元 【答案】 C 【解析】風(fēng)險(xiǎn)敞口就是指未加保護(hù)的風(fēng)險(xiǎn)。本題 3000萬元的應(yīng)收賬款中，已經(jīng)得到預(yù)算批準(zhǔn)的逾期應(yīng)收賬款余額有 l800萬元，即有 1800萬元的應(yīng)收賬款信用風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)得到保護(hù)，尚有 1200萬元的信用風(fēng)險(xiǎn)敞口。 第 五 章 風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理 第二節(jié) 風(fēng)險(xiǎn)管理概述 一、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)展歷程 （一）風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)展階段 一般認(rèn)為，風(fēng)險(xiǎn)管理可分為三個(gè)階段，即簡(jiǎn)單風(fēng)險(xiǎn)管理階段、商務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理階段和全面風(fēng)險(xiǎn)管理階段。 國(guó)內(nèi)學(xué)者將風(fēng)險(xiǎn)管理的發(fā)展分為兩個(gè)階段：基于保險(xiǎn)和財(cái)務(wù)層面的風(fēng)險(xiǎn)管理階段和基于整體的風(fēng)險(xiǎn)管理階段。 20世紀(jì) 90年代以前，風(fēng)險(xiǎn)管理研究的內(nèi)容基本上限于可保風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)的主要手段就是保險(xiǎn)，即通過保險(xiǎn)來承受或轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)。 20世紀(jì) 90年代以來，社會(huì)環(huán)境和經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了很大的變化，建立良好 的全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系迫在眉睫，基于整體層面的風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)運(yùn)而生。 2021 年 7 月， C0S0 委員會(huì)發(fā)布企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架的征求意見稿，并于 2021 年 9月發(fā)布《企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理 —— 整合框架》（ ERM) 正式稿，將風(fēng)險(xiǎn)管理納入企業(yè)的各種活動(dòng)之中，并將戰(zhàn)略目標(biāo)引入風(fēng)險(xiǎn)管理。 ERM從內(nèi)部控制的角度出發(fā)，融合了整合風(fēng)險(xiǎn)管理、整體風(fēng)險(xiǎn)管理、綜合風(fēng)險(xiǎn)管理的思想，寬泛地定義了風(fēng)險(xiǎn)管理，確立了適用于各種類型的組織、行業(yè)和部門的風(fēng)險(xiǎn)管理標(biāo)準(zhǔn)。 （二）全面風(fēng)險(xiǎn)管理的特征 。風(fēng)險(xiǎn)管理主要運(yùn)用于 企業(yè)戰(zhàn)略管理層面 ，站在戰(zhàn)略層面整合 和管理企業(yè)層面風(fēng)險(xiǎn)是全面風(fēng)險(xiǎn)管理的價(jià)值所在。 。企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)由企業(yè)治理層、管理層和所有員工參與的，對(duì)企業(yè)所有風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行管理，旨在把風(fēng)險(xiǎn)控制在風(fēng)險(xiǎn)容量以內(nèi)，增進(jìn)企業(yè)價(jià)值的過程。在這個(gè)過程中，只有將風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)轉(zhuǎn)化為全體員工的共同認(rèn)識(shí)和自覺行動(dòng)，才能確保風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。 【提示】 風(fēng)險(xiǎn)容量，也稱作風(fēng)險(xiǎn)承受度。風(fēng)險(xiǎn)承受度是指在企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)過程中對(duì)差異的可接受程度，是企業(yè)在風(fēng)險(xiǎn)偏好的基礎(chǔ)上設(shè)定的對(duì)相關(guān)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)過程中所出現(xiàn)差異的可容忍限度。 風(fēng)險(xiǎn)承受度較大，說明企業(yè)承受風(fēng)險(xiǎn)的能力較強(qiáng)，在承受度范圍內(nèi) 的小風(fēng)險(xiǎn)可以采取日常應(yīng)對(duì)措施。企業(yè)可以根據(jù)本企業(yè)的經(jīng)營(yíng)環(huán)境、經(jīng)營(yíng)規(guī)范、資本結(jié)構(gòu)等確定風(fēng)險(xiǎn)承受度，在風(fēng)險(xiǎn)事件來臨時(shí)采取不同的措施加以應(yīng)對(duì)。 。即風(fēng)險(xiǎn)管理的專業(yè)人才實(shí)施專業(yè)化管理。 。企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理的商業(yè)使命在于：（ 1）損失最小化管理；（ 2）不確定性管理；（ 3）績(jī)效最優(yōu)化管理。 全面風(fēng)險(xiǎn)管理既要管理純粹的風(fēng)險(xiǎn)，也要管理機(jī)會(huì)風(fēng)險(xiǎn)。 12 。全面風(fēng)險(xiǎn)管理必須擁有一套系統(tǒng)的、規(guī)范的方法，來確保所有的風(fēng)險(xiǎn)都得到識(shí)別，而且所有的風(fēng)險(xiǎn)都得到管理。 二、風(fēng)險(xiǎn)管理的概念 （一）風(fēng)險(xiǎn)偏好與風(fēng)險(xiǎn)承受度 風(fēng)險(xiǎn) 偏好和風(fēng)險(xiǎn)承受度是風(fēng)險(xiǎn)管理概念的重要組成部分。風(fēng)險(xiǎn)偏好是企業(yè)希望承受的風(fēng)險(xiǎn)范圍，回答公司希望承擔(dān)什么風(fēng)險(xiǎn)和承擔(dān)多少風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)承受度是指企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)偏好的邊界，分析風(fēng)險(xiǎn)承受度可以將其作為企業(yè)采取行動(dòng)的預(yù)警指標(biāo)，企業(yè)可以設(shè)置若干承受度指標(biāo)，以顯示不同的警示級(jí)別。 風(fēng)險(xiǎn)偏好和風(fēng)險(xiǎn)承受度概念的提出是基于企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理理念的變化。傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)管理理念認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)只是災(zāi)難， 被動(dòng)地將風(fēng)險(xiǎn)管理作為成本中心 ；而全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)具有二重性，風(fēng)險(xiǎn)總是與機(jī)遇并存。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理要在機(jī)遇和風(fēng)險(xiǎn)中尋求平衡點(diǎn)，以實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化的目標(biāo)。 【提 示 1】 風(fēng)險(xiǎn)偏好是指對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的偏愛，而風(fēng)險(xiǎn)承受度或風(fēng)險(xiǎn)容量是企業(yè)準(zhǔn)備在任一時(shí)點(diǎn)承受的風(fēng)險(xiǎn)數(shù)量。 （二）風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)涵 企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理涉及的風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)影響價(jià)值的創(chuàng)造或保持。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)過程，它由企業(yè)的董事會(huì)、管理層和其他人員實(shí)施，應(yīng)用于戰(zhàn)略制定并貫穿于企業(yè)之中，旨在識(shí)別可能會(huì)影響企業(yè)的潛在事項(xiàng)，管理風(fēng)險(xiǎn)以促使其在該企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)容量之內(nèi)，并為企業(yè)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供合理保證。整體來說，企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)涵包括： （ 全過程管理 ）； （ 全員參與 ）； 定時(shí)得到應(yīng)用（ 屬于戰(zhàn)略管理范疇 ）； ，包括考慮風(fēng)險(xiǎn)組合（具有 普遍適用性 ）； 潛在事項(xiàng) （管理的重點(diǎn)）； 合理保證 （管理的局限性）； （ 管理目標(biāo) ）。 【提示 2】 全面風(fēng)險(xiǎn)管理，是指企業(yè)圍繞總體經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，通過在企業(yè)管理的各個(gè)環(huán)節(jié)和經(jīng)營(yíng)過程中，執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理的基本流程，培育良好的風(fēng)險(xiǎn)管理文化，建立健全全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系。包括風(fēng)險(xiǎn)管理程序、風(fēng)險(xiǎn)管理策略、風(fēng)險(xiǎn)管理文化、風(fēng)險(xiǎn)管理 信息系統(tǒng)和內(nèi)部控制系統(tǒng)，從而為實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)管理的總體目標(biāo)提供合理保證的過程和方法。 三、風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo) 我國(guó)《中央企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理指引》設(shè)定了風(fēng)險(xiǎn)管理如下的總體目標(biāo)： （一）確保將風(fēng)險(xiǎn)控制在與公司總體目標(biāo) 相適應(yīng)并可承受的范圍內(nèi) ； （二）確保內(nèi)外部，尤其是企業(yè)與股東之間實(shí)現(xiàn) 真實(shí)、可靠的信息溝通 ，包括編制和提供真實(shí)、可靠的財(cái)務(wù)報(bào)告； （三）確保 遵守有關(guān)法律法規(guī) ； （四）確保企業(yè)有關(guān)規(guī)章制度和為實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)而采取重大措施的貫徹執(zhí)行，保障經(jīng)營(yíng)管理的有效性， 提高經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的效率和效果 ，降低實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的不確定性； （五）確 保企業(yè) 建立 針對(duì)各項(xiàng)重大風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后的 危機(jī)處理計(jì)劃 ，保護(hù)企業(yè)不因?yàn)?zāi)害性風(fēng)險(xiǎn)或人為失誤而遭受重大損失。 四、風(fēng)險(xiǎn)管理的范圍 傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)管理主要涉及財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)主管和內(nèi)部審計(jì)等部門負(fù)責(zé)人，就單個(gè)風(fēng)險(xiǎn)個(gè)體實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理，主要是可保風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；而全面風(fēng)險(xiǎn)管理在高層的參與下，每個(gè)成員都承擔(dān)與自己行為相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任，從總體上集中考慮和管理所有風(fēng)險(xiǎn)（包括純粹風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)風(fēng) 13 險(xiǎn)）。傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)管理是 事后反應(yīng)式 的風(fēng)險(xiǎn)管理方法，即先檢查和預(yù)防經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，然后采取應(yīng)對(duì)措施；全面風(fēng)險(xiǎn) 管理貫穿企業(yè)整個(gè)經(jīng)營(yíng)過程，包括 事前風(fēng)險(xiǎn)防范，事中風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和及 時(shí)處理，事后風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告、評(píng)估、備案及其他相應(yīng)措施 。 企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理主要包括以下幾個(gè)要素： （一）調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)偏好和戰(zhàn)略。（二）加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)決策。（三）降低經(jīng)營(yíng)性意外和損失。（四）識(shí)別和管理多重和跨企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。（五）抓住機(jī)遇。 第 五 章 風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理 五、風(fēng)險(xiǎn)管理成本與效益 風(fēng)險(xiǎn)具有一項(xiàng)重要的特征，即損失與收益的對(duì)稱性。正確地估計(jì)和計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)，在對(duì)各種可能結(jié)果進(jìn)行分析的基礎(chǔ)上，趨利防弊，以求以最小的風(fēng)險(xiǎn)謀求最大的收益，就成為 企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的本質(zhì) 所在。因此，在風(fēng)險(xiǎn)管理過程中，必須要進(jìn)行成本效益分析。 （一）風(fēng)險(xiǎn)管理的成本及 其主要構(gòu)成 風(fēng)險(xiǎn)管理成本是指在風(fēng)險(xiǎn)管理過程中發(fā)生的成本，是公司經(jīng)營(yíng)成本的一部分。 （ 1） 預(yù)防成本 。是指為了防止風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，而在組織內(nèi)部采取目標(biāo)制定、跟蹤監(jiān)督、事項(xiàng)識(shí)別和應(yīng)對(duì)防范措施所花費(fèi)的成本費(fèi)用，以及因此增加了控制和管理環(huán)節(jié)而降低了業(yè)務(wù)效率所造成的直接、間接損失。 （ 2） 糾正成本 。是指發(fā)現(xiàn)了風(fēng)險(xiǎn)苗頭而對(duì)其實(shí)施檢查、追究、處置、復(fù)原所花費(fèi)的成本費(fèi)用。 （ 3） 懲治成本 。是指當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，且對(duì)組織內(nèi)部和外部（包括對(duì)社會(huì)）造成了現(xiàn)實(shí)危害，因而對(duì)其進(jìn)行處理、處罰、整治而支付的成本費(fèi)用。 （ 4） 損失成本 。是指風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后對(duì)企業(yè)帶來的直接的、間接的、有形的、無形的、經(jīng)濟(jì)的、社會(huì)的、短期的、長(zhǎng)遠(yuǎn)的、現(xiàn)實(shí)的和潛在的經(jīng)濟(jì)損失。這種損失有的可以準(zhǔn)確確認(rèn)和計(jì)量，有的則難以準(zhǔn)確計(jì)算。 （ 1） 進(jìn)入成本 。是指為 建立 風(fēng)險(xiǎn)管理的能力而付出的代價(jià)。這種成本主要是為了技術(shù)、工具，以及訓(xùn)練而發(fā)生的。 （ 2） 維持成本 。是為了有效維持組織風(fēng)險(xiǎn)管理的能力，保持風(fēng)險(xiǎn)程序在最新狀態(tài)而發(fā)生的成本。例如，增補(bǔ)訓(xùn)練以保持和發(fā)展員工的技巧，以及配合最新發(fā)展及新途徑以更新程序等費(fèi)用。 （ 3） 評(píng)估成本 。是在風(fēng)險(xiǎn)管理過程中 對(duì)事項(xiàng)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估發(fā)生的成本，包括在風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)討論會(huì)或訪談中所消耗的時(shí)間與資源、執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與分析、參加風(fēng)險(xiǎn)審查以及撰寫風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告等而付出的代價(jià)。 （ 4） 處置成本 。涵蓋執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理計(jì)劃的行動(dòng)成本，這些行動(dòng)原本不在項(xiàng)目計(jì)劃中，但被認(rèn)為是必要的，以便切實(shí)地應(yīng)付被辨識(shí)出的風(fēng)險(xiǎn)。 （二）公司風(fēng)險(xiǎn)管理的效益與成本分析 風(fēng)險(xiǎn)損失與收益的對(duì)稱性，要求風(fēng)險(xiǎn)管理在建立利益機(jī)制的同時(shí)也要考慮風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制，使兩者相互制約平衡。 建立健全風(fēng)險(xiǎn)管理體系需要考慮投入的人力、物力和財(cái)力，以及該系統(tǒng)運(yùn)行成本能否為 14 企業(yè)所承受且達(dá)到合理的成本效 益比。這就要求 風(fēng)險(xiǎn)管理在成本效益分析中尋找以實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化為目標(biāo)的平衡點(diǎn) 。 從構(gòu)成風(fēng)險(xiǎn)管理成本的預(yù)防成本、糾正成本、懲治成本和損失成本來看，預(yù)防成本和糾正成本與懲治成本和損失成本相互之間呈 反向 運(yùn)動(dòng)。 遵循成本效用原則，需要在這四種成本中尋找一個(gè)最優(yōu)平衡點(diǎn)。在理論上說這個(gè)平衡點(diǎn)就是預(yù)防成本、糾正成本、懲治成本和損失成本之和的最低點(diǎn)，也是企業(yè)的綜合利益最大化的最優(yōu)點(diǎn)。預(yù)防成本、糾正成本與懲治成本、損失成本是方向和走勢(shì)相反的曲線，其相交點(diǎn) 六、風(fēng)險(xiǎn)管理的文化 風(fēng)險(xiǎn)管理最重要的一方面是將風(fēng)險(xiǎn)融合到企業(yè)文化和價(jià)值 觀中。這也是區(qū)分全面風(fēng)險(xiǎn)管理與傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)管理的主要標(biāo)志之一。風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)被視為企業(yè)戰(zhàn)略中一個(gè)不可分割的組成部分。風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)應(yīng)當(dāng)包含在企業(yè)目標(biāo)之中，并且企業(yè)的主要?jiǎng)訖C(jī)應(yīng)納入風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)策略。由于一個(gè)組織的整體文化對(duì)于企業(yè)的成功至關(guān)重要，因此，它的風(fēng)險(xiǎn)文化將決定企業(yè)如何成功地進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。 建立風(fēng)險(xiǎn)管理文化的主要作用有以下三個(gè)方面： （一） 溝通 。風(fēng)險(xiǎn)管理成功的企業(yè)通常都大力強(qiáng)調(diào)溝通計(jì)劃目標(biāo)。 （二） 協(xié)作 。把所有的目光集中在同一方向，并對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和目標(biāo)形成共同的理解，成為每一位員工的責(zé)任。 （三） 聯(lián)系 。一個(gè)成功的風(fēng)險(xiǎn)管理 計(jì)劃必須建立起所有利益相關(guān)者之間的關(guān)系，以確保目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。 我國(guó)《中央企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理指引》對(duì)于建立企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理文化提出如下方針和措施： 建立具有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的企業(yè)文化 ，促進(jìn)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理水平、員工風(fēng)險(xiǎn)管理素質(zhì)的提升，保障企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。 融入 企業(yè)文化建設(shè)全過程。 營(yíng)造風(fēng)險(xiǎn)管理文化氛圍 。 加強(qiáng)員工法律素質(zhì)教育，制定員工道德誠(chéng)信準(zhǔn)則 ，形成人人講道德誠(chéng)信、合法合規(guī)經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)管理文化。 過多種形式，努力 傳播 企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理文化，牢固樹立風(fēng)險(xiǎn)無處不在、風(fēng)險(xiǎn)無時(shí)不在、嚴(yán)格防控純粹風(fēng)險(xiǎn)、審慎處置機(jī)會(huì)風(fēng)險(xiǎn)、崗位風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任重大等意識(shí)和理念。 ，有利于增強(qiáng)各級(jí)管理人員特別是高級(jí)管理人員風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，防止盲目擴(kuò)張、片面追求業(yè)績(jī)、忽視風(fēng)險(xiǎn)等行為的發(fā)生。 、風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)的管理人員和業(yè)務(wù)操作人員 崗前風(fēng)險(xiǎn)管理培訓(xùn)制度 。采取多種途徑和形式，加強(qiáng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理理念、知識(shí)、流程、管控核心內(nèi)容的培訓(xùn)，培養(yǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理人才，培育風(fēng)險(xiǎn)管理文化。 【相關(guān)鏈接】企 業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理文化的培育 風(fēng)險(xiǎn)管理文化涉及員工的個(gè)人價(jià)值觀和他們接受風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度。除非員工尊重和遵守公司的規(guī)章制度和內(nèi)部控制，否則風(fēng)險(xiǎn)管理難以成功。 要建立健康的企業(yè)文化及價(jià)值觀，企業(yè)必須由上而下，身體力行，建立嚴(yán)謹(jǐn)?shù)摹白黠L(fēng)”，使員工能上行下效，企業(yè)要訂立管理原則和行為規(guī)范，通過績(jī)效管理的方法，鼓勵(lì)員工正確的行為和態(tài)度。 加強(qiáng)培訓(xùn)和溝通，建立有效機(jī)制，使員工能從企業(yè)本身所犯錯(cuò)誤或接近犯錯(cuò)的經(jīng)驗(yàn)中，吸取教訓(xùn)。更重要的是公司行政人員必須定期舉行會(huì)議，討論并接受其他公司所犯的嚴(yán)重過失的教訓(xùn)，包括：了解事件發(fā)生的經(jīng)過；搞 清楚犯錯(cuò)的原因以及對(duì)該公司財(cái)務(wù)與業(yè)務(wù)造成的損失；最后反問如何避免類似事件發(fā)生在自己公司身上。 15 七、風(fēng)險(xiǎn)管理的障礙與關(guān)鍵問題 （一）實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理的障礙 阻礙實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理的主要因素有： 不一致 ，在這種情況下，就會(huì)產(chǎn)生集體或個(gè)人之間的摩擦。 。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的實(shí)施需要來自髙級(jí)管理層的全力支持。不足或不恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理模式將不會(huì)帶來期望的商業(yè)利益，甚至?xí)绊懻麄€(gè)計(jì)劃。 、工具和系統(tǒng)不太充分 。在一個(gè)整體風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境中，實(shí)施企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的最終 產(chǎn)品要求有效的統(tǒng)計(jì)和分析工具來支持，以便進(jìn)行明智的決策。如果沒有這些工具，就可能無法得到最優(yōu)決策。 。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理面臨改變管理的所有挑戰(zhàn)。如果這個(gè)文化變革沒有得到很好的管理，這可能就是一個(gè)整體實(shí)施的問題。 （二）實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)鍵問題 。風(fēng)險(xiǎn)管理有時(shí)很難獲得董事會(huì)和高管的支持，大多數(shù)組織認(rèn)為管理層有必要表明風(fēng)險(xiǎn)管理的有形收益和獲得關(guān)鍵的利益相關(guān)者支持。董事會(huì)必須將風(fēng)險(xiǎn)管理看做是降低或規(guī)避成本的途徑，而非增加成本。 。管理層應(yīng)當(dāng)考慮整合鑒證活動(dòng)和風(fēng)險(xiǎn)管理以 及合規(guī)活動(dòng)的必要性來實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理。 。企業(yè)中的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量對(duì)利益相關(guān)者的影響是重要的。此外，從定性到定量估計(jì)的計(jì)量方法的轉(zhuǎn)變?cè)谄髽I(yè)的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量及其影響中非常關(guān)鍵。 。獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)管理是行不通的，它應(yīng)與企業(yè)戰(zhàn)略相結(jié)合。 。管理層應(yīng)當(dāng)看到建立將戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)管理和價(jià)值創(chuàng)造/競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)相聯(lián)系的流程的必要性。 s 。為了提高企業(yè)中的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，管理層應(yīng)該看到溝通和報(bào)告一致的必要性 ,并運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)管理方法。 。管理層的認(rèn)同有利于接受責(zé)任和積極 參與，并因此減少變革的阻力。 。管理層應(yīng)該看到，有必要自上而下地整合和比較戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)管理流程，來完成自下而上的控制 /自我評(píng)估。 。在風(fēng)險(xiǎn)管理過程中，有必要設(shè)計(jì)適當(dāng)?shù)膱?bào)告，以協(xié)助管理并做出適當(dāng)考慮風(fēng)險(xiǎn)管理原則的決策。其中一個(gè)關(guān)鍵性的挑戰(zhàn)是在這個(gè)領(lǐng)域獲