【正文】 HP、 佳能、施樂、三星、東芝、富可視、飛利浦、索尼、柯達(dá)、希捷、 Primax 資料來源： IDC報(bào)告；投資銀行行業(yè)報(bào)告；主要公司的年報(bào)；項(xiàng)目小組分析；研討會(huì)討論 供討論 業(yè)務(wù)市場(chǎng)潛力的評(píng)估結(jié)果 ?國(guó)內(nèi)市場(chǎng)行業(yè)利潤(rùn)率 * 顯示類 (2580) (25%) (%) () (%)** (2114) (11%) (%) () 打印類 PC配件 (1195) (24%) (%) () 媒體輸入 (177) (107%) (%) () 總分 5. 外設(shè) – 3 權(quán)重 * ? 25% ? 30% ? 20% ? 25% 40 中國(guó)外設(shè)市場(chǎng)規(guī)模 百萬(wàn)美元 /年 1999 顯示類 6,160 19% 36% 42% 19% 35% 43% 19% 31% 44% 7% 19% 26% 43% 12% 21% 21% 40% 18% 2023 2023 2023 2023 7,680 9,320 11,740 15,690 打印類 PC配件 媒體輸入 復(fù)合年增長(zhǎng)率 26% 107% 24% 11% 25% 3% 4% 資料來源： IDC報(bào)告，項(xiàng)目小組分析 41 聯(lián)想外設(shè)業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力的評(píng)估結(jié)果 聯(lián)想行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)判標(biāo)準(zhǔn) ?聯(lián)想目前業(yè)績(jī)表現(xiàn) – 市場(chǎng)占有率 – 利潤(rùn)率 ?內(nèi)部資本 ?人員 ?聲譽(yù) ?關(guān)系 權(quán)重 ?知識(shí) 得分 20% 20% 5% 15% 15% 15% 10% 供討論 總分 10 7 4 1 打印類 權(quán)重 得分 25% 25% 5% 10% 15% 10% 10% 顯示類 權(quán)重 得分 25% 25% 5% 10% 15% 10% 10% PC配件 權(quán)重 得分 25% 25% 5% 10% 15% 10% 10% 媒體輸入 資料來源： IDC； 麥肯錫分析，研討會(huì)結(jié)論 5. 外設(shè) – 5 42 主要內(nèi)容 行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論 1. 接入設(shè)備 PC 2. 接入設(shè)備 IA 3. 局端產(chǎn)品 4. 外設(shè) 5. 部件 6. 軟件 7. IT服務(wù) 8. 信息營(yíng)運(yùn) 9. 消費(fèi)電子 10. OEM 11. 電信批發(fā)服務(wù) 6. 軟件 – 0 43 軟件業(yè)務(wù)主要分為四大類 業(yè)務(wù) 1. PC 2. IA 3. 局端產(chǎn)品 4. 外設(shè) 5. 部件 6. 軟件 7. IT服務(wù) 8. 信息營(yíng)運(yùn) 9. 消費(fèi)電子 10. OEM 11. 電信批發(fā)服務(wù) 定義 應(yīng)用軟件 應(yīng)用工具軟件 系統(tǒng)軟件 家用軟件 除家庭應(yīng)用軟件之外的應(yīng)用軟件 數(shù)據(jù)、信息分析工具等，其中包括數(shù)據(jù)庫(kù)，數(shù)據(jù)分析工具等 各種操作系統(tǒng)及系統(tǒng)管理軟件 家用軟件包括家庭教育軟件，游戲軟件，個(gè)人財(cái)務(wù)軟件等 6. 軟件 – 1 44 軟件業(yè)務(wù)綜合評(píng)估 資料來源：麥肯錫綜合分析 大 小 市場(chǎng)潛力 弱 強(qiáng) 聯(lián)想競(jìng)爭(zhēng)力 家用軟件 家用臺(tái)式機(jī) 系統(tǒng)軟件 應(yīng)用軟件 應(yīng)用工具軟件 商用臺(tái)式機(jī) 6. 軟件 – 2 大小代表十億美元 (2023年 ) 45 應(yīng)用軟件 家用軟件 ? 中國(guó)市場(chǎng)規(guī)模 (百萬(wàn)美元 ) ? 中國(guó)市場(chǎng)增長(zhǎng)速度 (19992023年復(fù)合增長(zhǎng)率 ) ? 中國(guó)市場(chǎng)行業(yè)利潤(rùn)率 ? 國(guó)際市場(chǎng)行業(yè)利潤(rùn)率 ** ? 國(guó)際市場(chǎng)行業(yè)資本價(jià)值 業(yè)務(wù)市場(chǎng)潛力評(píng)判標(biāo)準(zhǔn) 權(quán)重 ? 25% ? 25% ? 15% ? 15% ? 20% (460) (220) (60%) (60%) (510%) (5%) (510%) (20%) (5倍 ) (10倍 ) * 行業(yè)平均數(shù)據(jù) (P/R)包括公司為東大阿派，拓普 ** 行業(yè)平均數(shù)據(jù) (P/R)包括公司為 Microsoft, Oracle, SAP, Peoplesoft, Commerce One, Ariba, Westwood *** 國(guó)際市場(chǎng)利潤(rùn)率權(quán)重為 30% 資料來源： IDC； 麥肯錫分析 供討論 總分 軟件業(yè)務(wù)市場(chǎng)潛力的評(píng)判標(biāo)準(zhǔn) 10 7 4 1 * 應(yīng)用工具軟件 系統(tǒng)軟件 (290) (260) (10~15%) (1520%) (20%) *** (10–20%) (10倍 ) (10倍 ) N/A (0%)** 6. 軟件 – 3 46 百萬(wàn)美元 /年 中國(guó)軟件市場(chǎng)規(guī)模 家用軟件 系統(tǒng)軟件 應(yīng)用工具軟件 應(yīng)用軟件 47% 31% 14% 7% 55% 25% 12% 8% 62% 20% 10% 9% 67% 15% 7% 10% 72% 11% 6% 816 1160 1700 2555 3927 1999 2023 2023 2023 2023 復(fù)合年增長(zhǎng)率 65% 18% 14% 65% 資料來源： IDC報(bào)告，研討會(huì)，聯(lián)想數(shù)據(jù) 48% 11% 6. 軟件 – 4 47 聯(lián)想軟件業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力的評(píng)估結(jié)果 聯(lián)想行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)判標(biāo)準(zhǔn) ?聯(lián)想目前業(yè)績(jī)表現(xiàn) – 市場(chǎng)占有率 – 利潤(rùn)率 ?內(nèi)部資本 ?人員 ?聲譽(yù) ?關(guān)系 權(quán)重 ?知識(shí) * 權(quán)重因業(yè)務(wù)群而異 得分 15% 15% 5% 15% 20% 15% 15% 10 7 4 1 供討論 總分 家用軟件 權(quán)重 得分 10% 10% 10% 20% 10% 20% 20% 應(yīng)用軟件 權(quán)重 得分 10% 10% 10% 20% 10% 20% 20% 應(yīng)用工具軟件 10% 10% 10% 20% 10% 20% 20% 權(quán)重 得分 系統(tǒng)軟件 6. 軟件 – 5 48 主要內(nèi)容 行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論 1. 接入設(shè)備 PC 2. 接入設(shè)備 IA 3. 局端產(chǎn)品 4. 外設(shè) 5. 部件 6. 軟件 7. IT服務(wù) 8. 信息營(yíng)運(yùn) 9. 消費(fèi)電子 10. OEM 11. 電信批發(fā)服務(wù) 7. IT服務(wù) – 0 49 IT 服務(wù)業(yè)務(wù)主要分為三大類 業(yè)務(wù) 1. PC 2. IA 3. 局端產(chǎn)品 4. 外設(shè) 5. 部件 6. 軟件 7. IT服務(wù) 8. 信息營(yíng)運(yùn) 9. 消費(fèi)電子 10. OEM 11. 電信批發(fā)服務(wù) ?與 IT有關(guān)的業(yè)務(wù)流程咨詢 ? IT結(jié)構(gòu)及應(yīng)用的設(shè)計(jì) ?系統(tǒng)集成及應(yīng)用實(shí)施 (如： System Integration) ?項(xiàng)目管理 ?定制軟件的開發(fā) ?簡(jiǎn)單的應(yīng)用托管 (hosting) ? IT基礎(chǔ)設(shè)施的外包 (如： EDS、 Call Center等 ) ?應(yīng)用服務(wù)供應(yīng)商 ASP ?不包括 B2B或交易市場(chǎng)的營(yíng)運(yùn)運(yùn)作，但包括 IT運(yùn)作 ? IT系統(tǒng)的維護(hù)主要包括硬件的維修及應(yīng)用軟件的維護(hù)、升級(jí) 專業(yè)服務(wù) 營(yíng)運(yùn)服務(wù) 維護(hù)服務(wù) 定義 7. IT服務(wù) – 1 50 IT服務(wù)綜合評(píng)估 資料來源：麥肯錫綜合分析，研討會(huì) 7. IT服務(wù) – 2 大 小 市場(chǎng)潛力 弱 強(qiáng) 聯(lián)想競(jìng)爭(zhēng)力 維護(hù)服務(wù) 專業(yè)服務(wù) 運(yùn)營(yíng)服務(wù) 家用臺(tái)式機(jī) 商用臺(tái)式機(jī) 大小代表十億美元 (2023年 ) 51 供討論 ?中國(guó)市場(chǎng)規(guī)模 (百萬(wàn)美元 ) ?中國(guó)市場(chǎng)增長(zhǎng)速度 ?中國(guó)市場(chǎng)行業(yè)利潤(rùn)率 * ?國(guó)際市場(chǎng)行業(yè)利潤(rùn)率 ** ?國(guó)際市場(chǎng)行業(yè)資本價(jià)值 專業(yè)服務(wù) 權(quán)重 ? 25% ? 25% ? 15% ? 15% ? 20% 運(yùn)營(yíng)管理 維護(hù)服務(wù) ? 260 ? 41% ? 1020% ? 10~20% ? 175 ? 145 ? 2~5倍 總分 4 IT服務(wù)業(yè)務(wù)市場(chǎng)潛力的評(píng)估結(jié)果 業(yè)務(wù)市場(chǎng)潛力評(píng)判標(biāo)準(zhǔn) ? 48% ? 5~10% ? 5~10% ? 44% ? 5~10% ? 5% ? 1~2倍 ? 1倍 * 行業(yè)平均數(shù)據(jù) (P/R) 包括公司為東大阿派、拓普 ** 行業(yè)平均數(shù)據(jù)包括公司為： IBM, HP, Compaq, Oracle, Commerce One, Computer Associates, Compuware, EDS,Proxi,Marchfirst等 資料來源： IDC；麥肯錫分析，研討會(huì)結(jié)論 1 4 7 10 7. IT服務(wù) – 3 52 百萬(wàn) 美元 /年 中國(guó) IT 服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模 專業(yè)服務(wù) 運(yùn)營(yíng)服務(wù) 維護(hù)服務(wù) 25% 580 840 1215 1740 2500 1999 2023 2023 2023 2023 復(fù)合年增長(zhǎng)率 44% 41% 48% 44% 30% 45% 24% 30% 45% 25% 31% 44% 25% 32% 43% 25% 33% 42% 資料來源： IDC報(bào)告，麥肯錫綜合分析，研討會(huì) 7. IT服務(wù) – 4 53 供討論 ?聯(lián)想目前業(yè)績(jī)表現(xiàn) – 市場(chǎng)占有率 ?內(nèi)部資本 ?人員 ?聲譽(yù) ?關(guān)系 權(quán)重 15% 10% 20% 15% 15% ?知識(shí) 15% 10% 得分 1 4 7 10 聯(lián)想 IT 服務(wù)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的評(píng)估結(jié)果 聯(lián)想行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)判標(biāo)準(zhǔn) – 利潤(rùn)率 總分 專業(yè)服務(wù) 權(quán)重 15% 15% 10% 20% 15% 15% 10% 得分 運(yùn)營(yíng)服務(wù) 權(quán)重 15% 10% 10% 20% 15% 15% 15% 得分 維護(hù)服務(wù) 7. IT服務(wù) – 5 資料來源：麥肯錫綜合分析，研討會(huì) 54 主要內(nèi)容 行業(yè)業(yè)務(wù)排序的方法論 1. 接入設(shè)備 PC 2. 接入設(shè)備 IA 3. 局端產(chǎn)品 4. 外設(shè) 5. 部件 6. 軟件 7. IT服務(wù) 8. 信息營(yíng)運(yùn) 9. 消費(fèi)電子 10. OEM 11. 電信批發(fā)服務(wù) 8. 信息營(yíng)運(yùn) – 0 55 信息運(yùn)營(yíng)業(yè)務(wù)主要分為四大類 業(yè)務(wù) 定義 1. PC 2. IA 3. 局端產(chǎn)品 4. 外設(shè) 5. 部件 6. 軟件 7. IT服務(wù) 8. 信息營(yíng)運(yùn) 9. 消費(fèi)電子 10. OEM 11. 電信批發(fā)服務(wù) ISP ICP B2B營(yíng)運(yùn) B2C營(yíng)運(yùn) ?固線、電纜、移動(dòng)等 ?主要收入為互聯(lián)網(wǎng)接入費(fèi) ?門戶網(wǎng)站或垂直內(nèi)容網(wǎng)站 ?不包括任何形式的交易 ?主要收入為廣告費(fèi)及會(huì)員費(fèi) ?B2B業(yè)務(wù)的營(yíng)運(yùn)商 ?主要收入來源為交易傭金 ?業(yè)務(wù)不僅包括聯(lián)想電腦產(chǎn)品，也包括對(duì)手產(chǎn)品 ?B2C交