【正文】 增加，第一年存款為固定利率 4% ，以后 4年每年增加 % 的收益，銀行有權(quán)在一年后提前終止該存款。該產(chǎn)品就是一個保證收益理財(cái)計(jì)劃產(chǎn)品。由銀行在月初自動投資，并在月底將本金和現(xiàn)金收益自動派發(fā)到投資者指定賬戶，相當(dāng)于銀行代理投資者進(jìn)行貨幣市場基金的投資，收益穩(wěn)定。商業(yè)銀行根據(jù)約定條件和實(shí)際投資收益情況向客戶支付收益，并不保證客戶本金安全。商業(yè)銀行按照約定條件向客戶保證本金支付，本金以外的投資風(fēng)險由客戶承擔(dān)，并依據(jù)實(shí)際投資收益情況確定客戶實(shí)際收益的理財(cái)計(jì)劃。 （二） 非保證收益理財(cái)計(jì)劃非保證收益理財(cái)計(jì)劃以是否保本為標(biāo)的，可以劃分為非保本浮動收益理財(cái)計(jì)劃和保本浮動收益理財(cái)計(jì)劃。n特點(diǎn)： ① 以本幣產(chǎn)品為主，外幣產(chǎn)品為輔； ② 人民幣產(chǎn)品以股份制商業(yè)銀行為主，國有商業(yè)銀行為輔，外幣產(chǎn)品則反之； ③ 本外幣產(chǎn)品風(fēng)險承擔(dān)主體不同：人民幣產(chǎn)品大多設(shè)計(jì)為確?？蛻舯窘穑L(fēng)險主要由銀行承擔(dān)；外幣產(chǎn)品在高收益的同時滿足高風(fēng)險的客戶需要，收益隨市場波動不定，客戶承擔(dān)風(fēng)險較大。第三節(jié) 綜合理財(cái)服務(wù) 劃分為理財(cái)計(jì)劃和私人銀行業(yè)務(wù)。o 商業(yè)銀行為銷售儲蓄存款產(chǎn)品、信貸產(chǎn)品等進(jìn)行的產(chǎn)品介紹、宣傳和推介等 一般性業(yè)務(wù)咨詢活動，不屬于理財(cái)顧問服務(wù)。其中，儲蓄存款產(chǎn)品應(yīng)按照儲蓄存款業(yè)務(wù)管理，結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品應(yīng)將 基礎(chǔ)資產(chǎn)與衍生品部分相分離 ，基礎(chǔ)資產(chǎn)應(yīng)按照儲蓄存款業(yè)務(wù)管理，衍生品交易部分應(yīng)按照金融衍生品業(yè)務(wù)管理。 u 商業(yè)銀行銷售理財(cái)計(jì)劃匯集的理財(cái)資金應(yīng)按照理財(cái)計(jì)劃合同約定使用， 理財(cái)計(jì)劃的收益率應(yīng)與理財(cái)資金投資組合收益率直接相關(guān)，客戶承擔(dān)部分或全部投資風(fēng)險。 理財(cái)計(jì)劃，是指商業(yè)銀行在對潛在目標(biāo)客戶群分析研究的基礎(chǔ)上，針對特定目標(biāo)客戶群開發(fā)設(shè)計(jì)并 銷售資金投資和管理 的計(jì)劃。綜合理財(cái)服務(wù)較理財(cái)顧問服務(wù)更突出個性化服務(wù)。 綜合理財(cái)服務(wù) —— 商業(yè)銀行在向客戶提供理財(cái)顧問服務(wù)的基礎(chǔ)上，接受客戶的委托和授權(quán)，按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)活動。第六章　我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)第一節(jié) 基本情況銀監(jiān)會的定義：個人理財(cái)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行為個人客戶提供的專業(yè)化金融服務(wù)活動，包括：o 財(cái)務(wù)分析o 財(cái)務(wù)規(guī)劃o 投資顧問o 資產(chǎn)管理 個人理財(cái)業(yè)務(wù)的分類 按照管理運(yùn)作方式不同，商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)可以分為理財(cái)顧問服務(wù)和綜合理財(cái)服務(wù)。 理財(cái)顧問服務(wù) —— 商業(yè)銀行向客戶提供的財(cái)務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議、個人投資產(chǎn)品推介等專業(yè)化服務(wù)。?? 在綜合理財(cái)服務(wù)活動中，客戶授權(quán)銀行代表客戶按照合同約定的投資方向和方式，進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理，投資收益與風(fēng)險由 客戶承擔(dān) 或根據(jù)客戶與銀行 按照約定方式 承擔(dān)。綜合理財(cái)服務(wù)又可以分為私人銀行服務(wù)和理財(cái)計(jì)劃服務(wù)。理財(cái)計(jì)劃服務(wù)是指商業(yè)銀行通過理財(cái)計(jì)劃向客戶提供的 代理投資和資產(chǎn)管理操作 的綜合委托投資服務(wù)。u 理財(cái)計(jì)劃的產(chǎn)品組合中，可以包括 儲蓄存款產(chǎn)品 和 結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品 。 我國 個人理財(cái)業(yè)務(wù)分類框圖第二節(jié) 理財(cái)顧問服務(wù)o 是商業(yè)銀行向客戶提供財(cái)務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議、個人投資產(chǎn)品推介等專業(yè)化服務(wù)。o 在理財(cái)顧問服務(wù)活動中， 客戶 根據(jù)商業(yè)銀行提供的理財(cái)顧問服務(wù)管理和運(yùn)用資金，承擔(dān)由此產(chǎn)生的收益和風(fēng)險。一、理財(cái)計(jì)劃概述n是商業(yè)銀行在對潛在目標(biāo)客戶群分析研究的基礎(chǔ)上，針對特定目標(biāo)客戶群開發(fā)設(shè)計(jì)并銷售的資金投資和管理計(jì)劃。二、理財(cái)計(jì)劃的分類 （一） 保證收益理財(cái)計(jì)劃商業(yè)銀行按照約定條件向客戶承諾支付固定收益，銀行承擔(dān)由此產(chǎn)生的投資風(fēng)險，或銀行按照約定條件向客戶承諾支付最低收益并承擔(dān)相關(guān)風(fēng)險，其他投資收益由銀行和客戶按照合同約定分配，并共同承擔(dān)相關(guān)投資風(fēng)險的理財(cái)計(jì)劃。（ 1） 保本浮動收益理財(cái)計(jì)劃。（ 2） 非保本浮動收益理財(cái)計(jì)劃。三、理財(cái)計(jì)劃類型舉例保證收益理財(cái)計(jì)劃例 12 1 銀行 “人民幣理財(cái)月計(jì)劃 2號 ”，該產(chǎn)品投資幣種為人民幣，投資期限為 1個月，投資起點(diǎn)金額為 5 000元。投資收益與 現(xiàn)金富利基金收益相關(guān)，因?yàn)槔碡?cái)計(jì)劃定向投資于該貨幣基金，華安現(xiàn)金富利歷史收益率表現(xiàn)穩(wěn)定，年收益率在% ～ % 之間。三、理財(cái)計(jì)劃類型舉例o 例 12 2 收益遞增型結(jié)構(gòu)存款。三、理財(cái)計(jì)劃類型舉例o 例 12 3 銀行的 “保本投資 ”、 “市場掛鉤賬戶 ”、 “保本型匯利投資賬戶 ”等，這類理財(cái)產(chǎn)品都是按照約定條件向客戶保證本金支付，收益與市場利率、匯率、股票價格指數(shù)、債券指數(shù)等掛鉤，都屬于保本浮動收益理財(cái)計(jì)劃。如果在理財(cái)期間內(nèi)參考債券未發(fā)生信用違約事件，投資者預(yù)期投資收益率為 % ；如果在理財(cái)期間內(nèi)參考債券發(fā)生信用違約事件，則投資者無任何投資收益。參考債券： 2023年發(fā)達(dá)國際電力股份有限公司短期融資券；相關(guān)信用違約例三、理財(cái)計(jì)劃類型舉例p 例 12 6 有一個預(yù)計(jì)最高年收益率 % 的人民幣理財(cái)產(chǎn)品，該產(chǎn)品的投資收益與相關(guān)信用主體的信用掛鉤，如果在投資期內(nèi)相關(guān)信用主體沒有發(fā)生信用違約事件，則可獲得 % 的年收益率；如果在投資期內(nèi)相關(guān)信用主體發(fā)生信用違約事件，則投資者沒有任何收益。p 相關(guān)信用主體：國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國民生銀行、中信銀行。p 見書 P3346三、理財(cái)計(jì)劃類型舉例o 例 12 13 不保本的雙貨幣存款 ——— 銀行的 “雙利存款”、 “優(yōu)利賬戶 ”、 “基本型匯率投資賬戶 ” 等都屬于非保本浮動收益理財(cái)計(jì)劃。這類理財(cái)產(chǎn)品期限相對較短，銀行投資期限從 1個月到 6個月不等。四、理財(cái)計(jì)劃收益分析216。 匯率區(qū)間累計(jì)增值型產(chǎn)品216。 LIBOR利率區(qū)間掛鉤型產(chǎn)品216。 LIBOR利率區(qū)間掛鉤收益封閉型產(chǎn)品216。 固定利率收益增值型產(chǎn)品216。 外匯雙貨幣存款型產(chǎn)品四、理財(cái)計(jì)劃收益分析u 匯率觸發(fā)型產(chǎn)品例 12— 14 銀行推出了一款歐元 /美元個人外匯結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品，期限 3個月，匯率觀察區(qū)間 — ，如果存期內(nèi)歐元／美元匯率一直位于 — ，則執(zhí)行 ％的高收益率，如果存期內(nèi)任意一天的歐元／美元匯率超出 —，則執(zhí)行 ％的低收益率 .收益支付方式為到期日隨本金一次性支付。存期 6個月，匯率區(qū)間為 ～ ，收益率＝ ％ 區(qū)間天數(shù) /存期天數(shù)；區(qū)間天數(shù)為：存款期間美元 /日元匯率位于匯率上下限之間的天數(shù)，若逢星期六、星期日或其他非倫敦工作日．則該日的美元 /日元匯率被定義為：緊接該日的前一個倫敦工作日的美元 /日元匯率，收益支付方式為到期日隨本金一次性支付。固定年利率 ％，收益支付方式為到期日隨本金一次性支付，銀行有權(quán)在存款期限滿一年時提前終止該筆存款。 客戶收益＝本金 5 ％ 區(qū)間天數(shù)／ 360＋本金 1 ％( 存款天數(shù) — 區(qū)間天數(shù) )／ 360四、理財(cái)計(jì)劃收益分析u LIBOR利率區(qū)間反向掛鉤型產(chǎn)品 例 12— 18 銀行推出一款與 LIBOR利率反向掛鉤的理財(cái)產(chǎn)品，存款幣種為美元，存款期限 3年，第一年固定利率 ％，其余兩年利率為 9％減去 6個月 LIBOR，每半年結(jié)息一次。該產(chǎn)品 100％保本，有優(yōu)于市場利率的收益機(jī)會。 (1)第一年：客戶收益＝本金 ％ 存款天數(shù)／ 360； (2)第二、三年：客戶收益＝本金 (9 ％ — 6個月 LIBOR)存款天數(shù)／ 360。存款期限 5年，存款幣種美元，每半年結(jié)息一次，收益率為 6個月 LIBOR加 ％，但利率封頂在 %，即如果 5年內(nèi) 6個月 LIBOR上漲超過 ％，存款人也只能拿到％的收益，銀行在滿一年后有提前終止的權(quán)利。四、理財(cái)計(jì)劃收益分析u LIBOR利率區(qū)間累計(jì)增值型產(chǎn)品例 12— 20 銀行推出一款