【正文】 指引要求展開壓力測試工作。 ? 監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)銀行的評(píng)估可以 采取現(xiàn)場檢查、場外評(píng)估和管理層討論溝通 等方式，為了提高監(jiān)管評(píng)估的效率，要提高銀行透明度和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。 第二大柱：外部監(jiān)管（ 新規(guī)定 ） ? 監(jiān)管當(dāng)局通過監(jiān)督檢查確保各家銀行有科學(xué)可靠的 內(nèi)部評(píng)估方法 來評(píng)估 風(fēng)險(xiǎn)敞口 、 資本充足 情況。 1997 年 9月推出《有效銀行監(jiān)管的核心原則》， 1999年 6月 ，巴塞爾委員 會(huì)提出了《新巴塞爾資本協(xié)議》草案 第一稿 ， 2023年 1月 在廣泛征 求意見的基礎(chǔ)上又推出了草案第二稿， 2023年 4月底 公布了第三稿， 2023年 6月 正式發(fā)表了《巴塞爾新資本協(xié)議》 ，即《統(tǒng)一資本計(jì)量 和資本標(biāo)準(zhǔn)的國際協(xié)議：修訂框架》 ,2023年底在各成員國實(shí)施 。（精確到小數(shù)點(diǎn)后兩位） ? （ %、 %） 某銀行 2023年表內(nèi)資產(chǎn)情況 某銀行 2023年表外項(xiàng)目情況 二、《巴塞爾協(xié)議 Ⅱ 》 《 巴塞爾新資本協(xié)議 》 ? （一）背景： ? 為繼續(xù)促進(jìn)金融體系的安全性和穩(wěn)健性，促進(jìn)銀行業(yè)的公平競爭，強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)管理的全面性，提供更全面的處理風(fēng)險(xiǎn)的方案，巴塞爾委員會(huì)對(duì)資本協(xié)議進(jìn)行了長時(shí)期、大面積的修改與補(bǔ)充， 2023年 6月 正式發(fā)表了《巴塞爾新資本協(xié)議》，即《統(tǒng)一資本計(jì)量和資本標(biāo)準(zhǔn)的國際協(xié)議：修訂框架》 ,2023年底在各成員國實(shí)施。 核心資本 ? 核心資本比率＝ ———————— 100% ≥4% 風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額 核心資本＋附屬資本 ? 總風(fēng)險(xiǎn)資本比率＝ ————————————— 100% ≥8% 風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額 ? （風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額 =表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) + 表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)） 過渡期和實(shí)施安排 ? 從《巴塞爾協(xié)議》提出到 1992年底大約有 4年半時(shí)間，委員會(huì)建議采取一個(gè) 中期目標(biāo) ，即在 1990年底之前，簽約各國初具規(guī)模的銀行都應(yīng)按統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比率，將該比率至少提高到 %； 在 1992年底前各成員國的國際銀行都應(yīng)達(dá)到這一標(biāo)準(zhǔn)。 ? 表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的計(jì)算公式為： ? 表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) =∑表外資產(chǎn)信用轉(zhuǎn)換系數(shù)表內(nèi)相對(duì)性質(zhì)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 標(biāo)準(zhǔn)化比率 ? 《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定了衡量國際銀行業(yè)資本充足率的指標(biāo)，即資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比率，要求達(dá)到 8%，其中核心資本部分至少為 4%。（如 :、承諾、 保證、擔(dān)保等）但表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)測定非常困難。 備注 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)系統(tǒng) ? 表內(nèi)資產(chǎn) 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 的規(guī)定 ? 根據(jù)資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)對(duì)稱的規(guī)律，《巴塞爾協(xié)議》將銀行的表內(nèi)資產(chǎn)（資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)資產(chǎn)）進(jìn)行分類，其風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)分為 0、 20%、50%、 100%四類 ? 風(fēng)險(xiǎn)越大的資產(chǎn)，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)越大，反之，則越小 ? 銀行在風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)給定的基礎(chǔ)上，利用加權(quán)平均法，確定銀行表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)計(jì)算公式為： ? 表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) =∑表內(nèi)資產(chǎn)額風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)系統(tǒng)包括表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)的和表外信用轉(zhuǎn)換系數(shù)兩部分。 ? ② 從資本中扣除對(duì)從事銀行業(yè)務(wù)和金融活動(dòng)的附屬機(jī)構(gòu)的投資 。包括 ? ① 從核心資本中扣除商譽(yù) 。《巴塞爾協(xié)議》還規(guī)定，其比例最多不能超過核心資本的 50%。次級(jí)長期債務(wù)資本包括普通的、無擔(dān)保的初級(jí)債券和到期年限五年以上的次級(jí)債券資本工具以及不許贖回的優(yōu)先股。混合資本工具是指帶有一定股本性質(zhì)又有一定債務(wù)性質(zhì)的資本工具，包括可轉(zhuǎn)換為普通股的債券、長期性的優(yōu)先股、累積性的優(yōu)先股等。普通準(zhǔn)備金是指為防備未來可能出現(xiàn)的一切損失而設(shè)立的，在損失一旦出現(xiàn)時(shí)可隨時(shí)用之彌補(bǔ)（指用于防備目前并不能確定的損失）。重估儲(chǔ)備一是房產(chǎn)業(yè)重估儲(chǔ)備；二是是由商業(yè)銀行持有的有價(jià)證券價(jià)值上升所造成的，稱為證券重估儲(chǔ)備。因其缺乏透明度，許多國家不承認(rèn)其作為可接受的會(huì)計(jì)概念，在監(jiān)管機(jī)構(gòu)接受的情況下，它才有資格包括在附屬資本之內(nèi)。 ? 附屬資本（二級(jí)資本） ? （ 1）未公開儲(chǔ)備。包括股票發(fā)行溢價(jià)、保留利潤、普通準(zhǔn)備金和法定準(zhǔn)備金的增值等。 ? （ 2）公開儲(chǔ)備。 ? （ 1）實(shí)收資本。這部分資本的價(jià)值相對(duì)比較穩(wěn)定，且其對(duì)各國銀行來說是唯一相同的成分，對(duì)銀行盈利差別和競爭能力關(guān)系極大，是判斷資本充足率的基礎(chǔ)。 ? 《巴塞爾協(xié)議》的發(fā)表，是商業(yè)銀行國際監(jiān)管史上的里程碑，具有劃時(shí)代的歷史意義。 一、 《巴塞爾協(xié)議 Ⅰ 》 （ 19881992年底 ） ? （一） 《巴塞爾協(xié)議》 —— 《關(guān)于統(tǒng)一國際資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議》 ? 1988年 7月，國際清算銀行成員國（包括美國、英國、法國、德國、意大利、日本、荷蘭、比利時(shí)、瑞典、瑞士十國集團(tuán)和盧森堡、加拿大等 12國）的央行行長在 瑞士的巴塞爾 召集并發(fā)起成立了“巴塞爾銀行業(yè)條例和監(jiān)督委員會(huì)”（簡稱 巴塞爾委員會(huì) ），并簽署通過了，為銀行的資本充足性規(guī)定了統(tǒng)一的衡量標(biāo)準(zhǔn)。 ? 自成立以來，巴塞爾委員會(huì)制定了一系列重要的銀行監(jiān)管規(guī)定，如 1983年的銀行國外機(jī)構(gòu)的監(jiān)管原則（又稱巴塞爾協(xié)定， Basel Concordat）和 1988年 的巴塞爾資本協(xié)議（ Basel Accord）。 ? 銀行自身管理 的角度，保證充足的資本是銀行安全經(jīng)營、穩(wěn)定發(fā)展的前提 。 ? 存款人 希望銀行擁有充足的資本，使他們的債權(quán)保障程度高。 第二節(jié) 商業(yè)銀行資本充足性 及其測定 ? 一、資本充足性的含義 ? 指銀行所擁有 資本數(shù)量 達(dá)到或超過金融管理當(dāng)局所規(guī)定的最低限額 ；同時(shí) 資本的構(gòu)成 要合理。 ? （二）期限 ? 債券期限要求在 15年以上，且 10年內(nèi)不得贖回， 10年后銀行有一次贖回權(quán)，但需得到監(jiān)管部門的批準(zhǔn)。商業(yè)銀行可通過發(fā)行一定額度的混合資本債券，填補(bǔ)現(xiàn)有附屬資本不足核心資本 100％的差額部分。 ? 2023年 7月 20日，銀監(jiān)會(huì)還主動(dòng)對(duì)外披露了四月房產(chǎn)新政出臺(tái)后樣本銀行壓力測試的結(jié)果：在房價(jià)下降 30%、利率上升 108個(gè)基點(diǎn)的前提下，樣本銀行房地產(chǎn)不良貸款率將上升 個(gè)百分點(diǎn)，稅前利潤下降 20%， 46家農(nóng)村商業(yè)銀行不良率將上升 、貸款損失率增加 30%。 銀行壓力測試 ? 2023年 3月 23日， 50名來自國內(nèi)頂尖金融機(jī)構(gòu)的精英在中國人民銀行研究生部獲得證書，成為國內(nèi)第一批經(jīng)過系統(tǒng)培訓(xùn)的 金融壓力測試分析師 。 2023年 10月， 銀監(jiān)會(huì)要求 ，商業(yè)銀行 每季度 通過流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的壓力測試，分析銀行的承壓能力，考慮解決方案，并向當(dāng)?shù)劂y監(jiān)局提交測試報(bào)告。 風(fēng)險(xiǎn)資本利潤率 ? 風(fēng)險(xiǎn)資本利潤率 =經(jīng)濟(jì)利潤 /風(fēng)險(xiǎn)資本 100% ? 其中： ? 經(jīng)濟(jì)利潤 =稅后利潤 —風(fēng)險(xiǎn)資本成本 ? 稅后利潤 =經(jīng)營利潤 —所得稅 ? 風(fēng)險(xiǎn)資本成本 =風(fēng)險(xiǎn)資本風(fēng)險(xiǎn)資本成本率（ 12%） ? 風(fēng)險(xiǎn)資本 =風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)資本充足率 8% ? 風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) =資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) ? 極端損失 ? 它是由于 金融危機(jī)等不可抗力因素 造成的重大損失，只能以事前 壓力測試 和事后破產(chǎn)清盤方式解決。 ? 這就校正了對(duì)于收益的傳統(tǒng)認(rèn)識(shí)， 銀行不是追求賬面收益，而是追求濾掉風(fēng)險(xiǎn)后的收益。如果用經(jīng)濟(jì)資本來考察，兩筆業(yè)務(wù)的收益可能差異很大。 ? 由于銀行對(duì)這些資本必須最經(jīng)濟(jì)最有效地加以使用，即運(yùn)用到風(fēng)險(xiǎn)最小、效益最高的資產(chǎn)方面。） ? 風(fēng)險(xiǎn)資本 （其 數(shù)額 是由銀行所承擔(dān)的市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)，操作風(fēng)險(xiǎn) 之和 所決定的。此后 100多年來，在證券、基金、投資、商業(yè)銀行業(yè)務(wù)等方面取得了長足發(fā)展，成為倫敦金融中心位居前例的集團(tuán)化證券商，連英國女皇的資產(chǎn)都委托其管理，素有“女皇的銀行”的美稱。 巴林銀行的倒閉 (P320) ? 巴林銀行創(chuàng)立于 1762年，到 1995年已有 233年 的歷史。后經(jīng)英格蘭銀行的斡旋， 3月 5日，荷蘭國際集團(tuán)（ ING）以 1英鎊的象征性價(jià)格，宣布完全收購巴林銀行。 銀行規(guī)模與資本構(gòu)成 ? 規(guī)模較大的銀行其資本構(gòu)成 ： ? 股票溢價(jià)（較大比重） ? 未分配利潤（較大比重） ? 發(fā)行普通股 ? 發(fā)行的長期債務(wù) ? 小銀行 ——未分配利潤 銀行規(guī)模與資本構(gòu)成 ? 原因 ： 大銀行和小銀行通過金融市場籌資的難易程度不同；從某種程度上講，小銀行 更注重自有資本的充足程度的提高，因而 資本充足率更高 。 可轉(zhuǎn)換債券 ? 可轉(zhuǎn)換債券：銀行發(fā)行的優(yōu)先股和附屬債券中有一部分可根據(jù)事先約定在一定時(shí)期轉(zhuǎn)換為普通股。 ? 資本債券 是那些期限較長、發(fā)行額度較大的債務(wù)憑證。它是 銀行組建時(shí)籌集資本金的主要方式 ，需要增加資本金時(shí)也可以通過發(fā)行普通股實(shí)現(xiàn)。 ? 特種準(zhǔn)備指針對(duì)某一國家、地區(qū)、行業(yè)或某一類貸款風(fēng)險(xiǎn)計(jì)提的準(zhǔn)備。 截至 2023年 12月份末，我國 281家商業(yè)銀行資本充足率水平全部超過 8%。為規(guī)范商業(yè)銀行資本金的雙重性質(zhì)，通常把產(chǎn)權(quán)資本金稱為一級(jí)資本金或核心資本金，把債務(wù)資本金稱為二級(jí)資本金或附屬資本金。 ? 從性質(zhì)上看，商業(yè)銀行的資本具有 雙重性質(zhì) （產(chǎn)權(quán)資本和債務(wù)資本）。 第二章 商業(yè)銀行資本經(jīng)營與管理目錄 ? 第一節(jié) ? 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 ? 商業(yè)銀行資本的含義 ? 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 ? 商業(yè)銀行資本的功能 ? 第二節(jié) ? 商業(yè)銀行資本充足性及其測定 ? 資本充足性的含義 ? 資本充足性的測量指標(biāo)與測量方法 ? 《巴塞爾協(xié)議》 ? 《巴塞爾新資本協(xié)議》 ? 第三節(jié) ? 商業(yè)銀行資本的管理 ? 影響商業(yè)銀行資本需要量的因素 ? 分子策略 ? 分母策略 ?