城市建設(shè)投融資ppt課件-文庫吧資料
2024-09-24 18:26本頁面
【正文】 的貸款分為短期貸款、中期貸款和長期貸款。 長期融資戰(zhàn)略 融資方案的實施步驟 第三部分 債務(wù)融資 一、 貸 款 二、 債 券 三、 融資租賃 四、 案 例 負(fù)債融資 是指項目融資中除資本金外，以負(fù)債方式取得資金。鄭州市政府致力于把鄭州建設(shè)成為國家區(qū)域性中心城市和現(xiàn)代化商貿(mào)城，但鄭州市建設(shè)投資總公司成立后在資金方面力不從心。 引進(jìn)戰(zhàn)略投資者 城市基礎(chǔ)設(shè)施引進(jìn)戰(zhàn)略投資者可以考慮五個方面： 一、在保持國有控股地位的前提下，吸引中外民間資本參股 二、社會資本興辦新企業(yè) 三、中外資本合資合作新企業(yè)（項目） 四、鼓勵中外資本投資并購老企業(yè)（股權(quán)轉(zhuǎn)讓） 五、其他方式 從經(jīng)濟(jì)學(xué)意義上講，引進(jìn)戰(zhàn)略投資者存在兩個目的： 第一， 具有信息傳遞的功能，提高 IPO的效率 第二， 引進(jìn)戰(zhàn)略投資者，還能夠引進(jìn)其先進(jìn)的管理技術(shù)、經(jīng)驗和專業(yè)的知識，引進(jìn)其產(chǎn)品開發(fā)、創(chuàng)新的流程，引進(jìn)其市場營銷的方案和思路，促進(jìn)上市公司的完善和發(fā)展，提高未來預(yù)期收益。 國內(nèi)外企業(yè)、事業(yè)單位入股的資金； 社會個人人股的資金； 項目法人通過發(fā)行股票從證券市場上籌集的資金。 四、項目資本金主要來源 項目法人的自有資金 （企業(yè)現(xiàn)有的現(xiàn)金 。 為項目投資而組建的新法人大多是企業(yè)法人，包括有限責(zé)任公司、股份公司、合作制公司等。 根據(jù)國務(wù)院的規(guī)定，投資項目資本金占總投資的比例，根據(jù)不同行業(yè)和項目的經(jīng)濟(jì)效益等因素確定，具體規(guī)定如表 6— 1所示。 在項目的融資研究中，應(yīng)根據(jù)項目融資目標(biāo)的要求，在擬定的融資模式前提下，研究資本金籌措方案。 （債權(quán)人優(yōu)先于股權(quán)受償，但對于公司沒有控制） 項目資本金 是指由項目的發(fā)起人、股權(quán)投資人 (以下稱投資者 )以獲得項目財產(chǎn)權(quán)和控制權(quán)的方式投入的資金。 私募（簡單來說就是私下銷售，是指向一個或幾個投資者 (一般為機(jī)構(gòu)投資者 )出售證券 ； 股票期權(quán)、員工持股計劃和股利再投資計劃； 配股；向社會公開發(fā)行新股 (增發(fā) )。 可能性。 已經(jīng)公開發(fā)行股票的上市公司發(fā)行新的股票，稱為發(fā)行新股 (seasonedequity 0ffering， SEO)，又叫后續(xù)發(fā)行 (follow— on offering) 原因。 IPO過程通常被稱為上市 (going public)。已經(jīng)公開發(fā)行股票的上市公司發(fā)行新的股票，稱為發(fā)行新股 (seasoned equity 0ffering，SEO) （ 3）通過 ST公司向優(yōu)質(zhì)基礎(chǔ)設(shè)施項目“讓殼”融資 （一） 、股票初次公開發(fā)行 股票初次公開發(fā)行 (initial public offering， IPO)，是公司長期資本融資的一個重要方式。融資時間短 償還壓力， 成本相對高 適用一切基礎(chǔ)設(shè)施， 要求信用完備 市政債券 公開發(fā)行 可滾動發(fā)行，形成穩(wěn)定資 金來源 受約束，不具備條件 《 預(yù)算法 》 禁止除中央 財政以外的各級財政 發(fā)行債券 信托資金 信托公司向社會或 定向發(fā)行信托計劃籌集資金 可作為債權(quán)或股權(quán) 資金，比較靈活。金融機(jī)構(gòu)信貸 城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施投融資 交通 081 于海立 2102300811201 序言： 基礎(chǔ)設(shè)施投融資運(yùn)營模式總體框架 （一）城市基礎(chǔ)設(shè)施特性分類 （二）基礎(chǔ)設(shè)施投融資模式總體框架 （三）市政設(shè)施類公司不同融資工具比較 （一）城市基礎(chǔ)設(shè)施特性分類 城市基礎(chǔ)設(shè)施特性分類 通 供 保 防 用
黨政相關(guān)相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1