【正文】 　　　　　　　　二、投資中心的業(yè)績(jī)考核指標(biāo) （一）投資報(bào)酬率29投資報(bào)酬率＝100%＝投資周轉(zhuǎn)率部門邊際貢獻(xiàn)率（二）剩余收益29剩余收益＝部門邊際貢獻(xiàn)－部門資產(chǎn)應(yīng)計(jì)報(bào)酬　　?。讲块T邊際貢獻(xiàn)－部門資產(chǎn)資本成本　29部門剩余收益=部門稅前經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)部門平均經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)*要求的報(bào)酬率29部門投資報(bào)酬率=部門稅前經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)/部門平均經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)29基本經(jīng)濟(jì)增加值=稅后經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)加權(quán)平均資本成本*報(bào)表總資產(chǎn)31 / 31。26固定制造費(fèi)用耗費(fèi)差異＝固定制造費(fèi)用實(shí)際數(shù)－固定制造費(fèi)用預(yù)算數(shù)26固定制造費(fèi)用閑置能量差異＝固定制造費(fèi)用預(yù)算－實(shí)際工時(shí)固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率＝（生產(chǎn)能量－實(shí)際工時(shí)）固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率26固定制造費(fèi)用效率差異＝（實(shí)際工時(shí)－實(shí)際產(chǎn)量標(biāo)準(zhǔn)工時(shí)）固定制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率第七部分管理會(huì)計(jì)第十八章　本量利分析一、損益方程式（一）基本的損益方程式26利潤(rùn)＝銷售收入－總成本　　　　?。絾蝺r(jià)銷量－單位變動(dòng)成本銷量－固定成本（二）損益方程式的變換形式　計(jì)算銷量的方程式26　銷量＝　計(jì)算單價(jià)的方程式26　單價(jià)＝+單位變動(dòng)成本　計(jì)算單位變動(dòng)成本的方程式26　單位變動(dòng)成本＝單價(jià)－　計(jì)算固定成本的方程式26固定成本＝單價(jià)銷量－單位變動(dòng)成本銷量－利潤(rùn)（三）包含期間成本的損益方程式26稅前利潤(rùn)＝銷售收入－（變動(dòng)銷售成本+固定銷售成本）－（變動(dòng)銷售和管理費(fèi)+固定銷售和管理費(fèi)）＝單價(jià)銷量－（單位變動(dòng)產(chǎn)品成本+單位變動(dòng)銷售和管理費(fèi)）銷量－（固定產(chǎn)品成本+固定銷售和管理費(fèi)）(四)計(jì)算稅后利潤(rùn)的損益方程式270、稅后利潤(rùn)＝利潤(rùn)總額－所得稅＝利潤(rùn)總額－利潤(rùn)總額所得稅稅率＝利潤(rùn)總額（1－所得稅稅率）＝（單價(jià)銷量－單位變動(dòng)成本銷量－固定成本）（1－所得稅稅率）銷量＝二、邊際貢獻(xiàn)方程式（一）邊際貢獻(xiàn)27　邊際貢獻(xiàn)＝銷售收入－變動(dòng)成本27單位邊際貢獻(xiàn)＝單價(jià)－單位變動(dòng)成本（二）邊際貢獻(xiàn)率27　邊際貢獻(xiàn)率＝100%＝100%　　　　　　　?。?00%27變動(dòng)成本率＝100%＝100%　　　　　　　?。?00%27　邊際貢獻(xiàn)率+變動(dòng)成本率＝1（三）基本的邊際貢獻(xiàn)方程式27利潤(rùn)＝銷量單位邊際貢獻(xiàn)－固定成本（四）邊際貢獻(xiàn)率方程式27　銷售收入＝=邊際貢獻(xiàn)/邊際貢獻(xiàn)率27　邊際貢獻(xiàn)率＝100%=邊際貢獻(xiàn)/銷售收入　　　固定成本＝銷售收入邊際貢獻(xiàn)率－利潤(rùn)27加權(quán)平均邊際貢獻(xiàn)率＝100%　　　　　　＝三、盈虧臨界分析（一）盈虧臨界點(diǎn)的確定280、盈虧臨界點(diǎn)銷售量=固定成本/（單價(jià)單位變動(dòng)成本）=固定成本/單位邊際貢獻(xiàn)28盈虧臨界點(diǎn)銷售額=固定成本/邊際貢獻(xiàn)率28盈虧臨界點(diǎn)作業(yè)率=（盈虧臨界點(diǎn)銷售量/正常銷售量）100%（二）安全邊際和安全邊際率28　安全邊際＝正常銷售額－盈虧臨界點(diǎn)銷售額28安全邊際率＝100%28正常銷售額＝盈虧臨界點(diǎn)銷售額+安全邊際28盈虧臨界點(diǎn)作業(yè)率+安全邊際率＝128利潤(rùn)＝安全邊際邊際貢獻(xiàn)率28　銷售利潤(rùn)率＝安全邊際率邊際貢獻(xiàn)率四、敏感分析28　敏感系數(shù)＝第二十章　業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)一、利潤(rùn)中心的考核指標(biāo)290、邊際貢獻(xiàn)＝收入－變動(dòng)成本29可控邊際貢獻(xiàn)＝邊際貢獻(xiàn)－可控邊際貢獻(xiàn)29部門邊際貢獻(xiàn)＝可控邊際貢獻(xiàn)－不可控邊際貢獻(xiàn)29部門稅前利潤(rùn)＝部門邊際貢獻(xiàn)－公司管理費(fèi)用以可控邊際貢獻(xiàn)作為業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)依據(jù)可能是最好的，它反映了部門經(jīng)理在其權(quán)限和控制范圍內(nèi)有效使用資源的能力。第十七章　標(biāo)準(zhǔn)成本計(jì)算一、變動(dòng)成本差異的分析（一）直接材料成本差異分析25　材料價(jià)格差異＝實(shí)際數(shù)量（實(shí)際價(jià)格－標(biāo)準(zhǔn)價(jià)格）25　材料數(shù)量差異＝（實(shí)際數(shù)量－標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量）標(biāo)準(zhǔn)價(jià)格（二）直接人工成本差異分析25　工資率差異＝實(shí)際工時(shí)（實(shí)際工資率－標(biāo)準(zhǔn)工資率）25人工效率差異＝（實(shí)際工時(shí)－標(biāo)準(zhǔn)工時(shí)）標(biāo)準(zhǔn)工資率（三）變動(dòng)制造費(fèi)用的差異分析25變動(dòng)制造費(fèi)用耗費(fèi)差異＝實(shí)際工時(shí)（變動(dòng)制造費(fèi)用實(shí)際分配率－變動(dòng)制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率）25變動(dòng)制造費(fèi)用效率差異＝（實(shí)際工時(shí)－實(shí)際產(chǎn)量下標(biāo)準(zhǔn)工時(shí)）變動(dòng)費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)分配率　　　　　　二、固定制造費(fèi)用的差異分析（一）二因素分析法　二因素分析法是將固定制造費(fèi)用差異分為耗費(fèi)差異和能量差異?！　“凑粘杀驹谙乱徊襟E成本計(jì)算單中的反映方式，還可以分為綜合結(jié)轉(zhuǎn)和分項(xiàng)結(jié)轉(zhuǎn)兩種方法。（二）實(shí)物數(shù)量法25單位數(shù)量（或重量）成本＝四、成本計(jì)算的基本方法（一）品種法（二）分批法（三）分步法　逐步結(jié)轉(zhuǎn)分步法　　這種方法適用于大量大批連續(xù)式復(fù)雜生產(chǎn)的企業(yè)。24實(shí)際利率＝100%第六部分成本會(huì)計(jì)第十六章　成本計(jì)算概述一、生產(chǎn)費(fèi)用的歸集和分配（一）材料費(fèi)用的歸集和分配24分配率＝　　　某種產(chǎn)品應(yīng)分配的材料數(shù)量（費(fèi)用）＝該種產(chǎn)品的材料定額消耗量（或定額成本）分配率（二）人工費(fèi)用的歸集和分配24分配率＝　　　某種產(chǎn)品應(yīng)分配的工資費(fèi)用＝該種產(chǎn)品實(shí)用工時(shí)分配率（三）制造費(fèi)用的歸集和分配24制造費(fèi)用分配率＝　　　某產(chǎn)品應(yīng)負(fù)擔(dān)的制造費(fèi)用＝該種產(chǎn)品實(shí)用工時(shí)數(shù)分配率（四）輔助生產(chǎn)費(fèi)用的歸集和分配24　輔助生產(chǎn)的單位成本＝　　式中：輔助生產(chǎn)的產(chǎn)品或勞務(wù)總量中不包括對(duì)輔助生產(chǎn)各車間提供的產(chǎn)品或勞務(wù)量?！≠N現(xiàn)法：是銀行向企業(yè)發(fā)放貸款時(shí)，先從本金中扣除利息部分。　補(bǔ)償性余額　　　是銀行要求借款企業(yè)在銀行中保持按貸款限額或?qū)嶋H借用額一定百分比的最低存款余額。第十五章　營(yíng)運(yùn)資本籌資23易變現(xiàn)率=（權(quán)益+長(zhǎng)期債務(wù)+經(jīng)營(yíng)性流動(dòng)債務(wù)）長(zhǎng)期資產(chǎn)/經(jīng)營(yíng)流動(dòng)資產(chǎn)廣義營(yíng)運(yùn)資本（總營(yíng)運(yùn)資本）：營(yíng)運(yùn)資本=流動(dòng)資產(chǎn)狹義營(yíng)運(yùn)資本：凈營(yíng)運(yùn)資本=流動(dòng)資產(chǎn)—流動(dòng)負(fù)債=長(zhǎng)期資本（籌資）—長(zhǎng)期資產(chǎn)=長(zhǎng)期籌資凈值一、應(yīng)付賬款的成本2放棄現(xiàn)金折扣成本＝二、短期借款的信用條件　信貸限額　　　是銀行對(duì)借款人規(guī)定的無擔(dān)保貸款的最高額。N+B23　與批量有關(guān)的存貨總成本TC＝（五）保險(xiǎn)儲(chǔ)備23再訂貨點(diǎn)R＝交貨時(shí)間平均日需求+保險(xiǎn)儲(chǔ)備23存貨總成本TC＝缺貨成本＋保險(xiǎn)儲(chǔ)備成本　　　　　　　　　　　　　＝Kd　　　　式中：L－交貨時(shí)間；　　　　　　　d－每日平均需用量。（三）現(xiàn)金折扣政策　　確定恰當(dāng)?shù)默F(xiàn)金折扣政策的計(jì)算步驟：　　收益的增加22　收益的增加＝銷售量的增加單位邊際貢獻(xiàn)　　應(yīng)收賬款占用資金的應(yīng)計(jì)利息增加22提供現(xiàn)金折扣的應(yīng)計(jì)利息＝+　　收賬費(fèi)用和壞賬損失增加　　估計(jì)現(xiàn)金折扣成本的變化　22現(xiàn)金折扣成本增加＝新的銷售水平新的現(xiàn)金折扣率　　　　　　　　　　　　　享受現(xiàn)金折扣的顧客比例－舊的銷售水平　　　　　　　　　　　　　舊的現(xiàn)金折扣率享受現(xiàn)金折扣的顧客比例　　提供現(xiàn)金折扣后的稅前損益　　22稅前損益＝收益增加－成本費(fèi)用增加三、存貨管理（一）儲(chǔ)備存貨的成本　取得成本?。?）訂貨成本（2）購置成本　儲(chǔ)存成本　缺貨成本（二）經(jīng)濟(jì)訂貨量基本模型22　經(jīng)濟(jì)訂貨量＝　　　　式中：K－每次訂貨的變動(dòng)成本　　　　　　　D－存貨年需要量；　　　　　　　K－儲(chǔ)存單位變動(dòng)成本2　每年最佳訂貨次數(shù)N＝23　與批量有關(guān)的存貨總成本TC＝23　最佳訂貨周期t＝23　經(jīng)濟(jì)訂貨量占用資金I＝U　　　　　　式中：U－存貨單價(jià)?！　〉盅海耗鼙挥米鞯盅旱馁Y產(chǎn)?！　∧芰Γ簝攤芰?。（一）信用期間　確定恰當(dāng)?shù)男庞闷诘挠?jì)算步驟：　收益的增加2　收益的增加＝銷售量的增加單位邊際貢獻(xiàn)　應(yīng)收賬款占用資金的應(yīng)計(jì)利息增加22應(yīng)收賬應(yīng)計(jì)利息＝應(yīng)收賬款占用資金資本成本=日賒銷額*平均收款期*變動(dòng)成本率*資本成本22應(yīng)收賬款占用資金＝應(yīng)收賬款平均余額變動(dòng)成本率22應(yīng)收賬款平均余額＝日銷售額平均收現(xiàn)期　收賬費(fèi)用和壞賬損失增加　改變信用期的稅前損益22改變信用期的稅前損益＝收益增加－成本費(fèi)用增加（二）信用標(biāo)準(zhǔn)　評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)以“五C”系統(tǒng)來進(jìn)行。21總流動(dòng)資產(chǎn)總投資=流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)*每日銷售額*銷售成本率21流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)+存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)二、應(yīng)收賬款管理應(yīng)收賬款賒銷的效果好壞，依賴于企業(yè)的信用政策。（二）存貨模式21總成本＝機(jī)會(huì)成本+交易成本＝（C/2）K+（T/C）F求得最佳現(xiàn)金持有量公式：21　C＝　　　　式中：T－一定期間內(nèi)的現(xiàn)金需求量；　　　　　　　F－每次出售有價(jià)證券以補(bǔ)充現(xiàn)金所需的交易成本；　　　　　　　K－持有現(xiàn)金的機(jī)會(huì)成本，即有價(jià)證券的利率。（1—稅率）融資租賃：（1）如果租賃合同符合稅法關(guān)于承租人租金直接抵稅（會(huì)計(jì)稅法經(jīng)營(yíng)租賃初始流量：避免購置設(shè)備支出20承租人租賃期流量：—租金*（1—T）—折舊*T（喪失折舊抵稅）20終結(jié)點(diǎn)流量：—（期末變現(xiàn)價(jià)值+變現(xiàn)損失*T—變現(xiàn)收益*T20初始流量=—設(shè)備購置投資20出租人租賃期流量=租金*（1—T）—付現(xiàn)成本*（1—T）+折舊*T終結(jié)點(diǎn)流量=期末變現(xiàn)價(jià)值+變現(xiàn)損失*T—變現(xiàn)收益*T（2）如果租賃合同不符合稅法有關(guān)承租人租金直接抵扣（會(huì)計(jì)稅法融資租賃）20初始流量=避免購置設(shè)備支出2租賃期流量=—租金+利息*T承租人21期末轉(zhuǎn)移所有權(quán)終結(jié)點(diǎn)流量=—余值21期末不轉(zhuǎn)移所有權(quán)終結(jié)點(diǎn)流量=—（變現(xiàn)價(jià)值+損失*T—收益*