【正文】 減 的 利 潤 額 利 潤 率品 銷 售 成 本 銷 售 成 本預(yù)測產(chǎn)品品種結(jié)構(gòu)變動對利潤的影響 = ?由 于 產(chǎn) 品 品 種 按 本 期 成 本預(yù) 測 期 本 期 平 均結(jié) 構(gòu) 變 動 而 增 計(jì) 算 的 下 期 （ ）平 均 利 潤 率 利 潤 率減 的 利 潤 成 本 總 額= ??預(yù) 測 期 各 產(chǎn) 品 本 期 該 產(chǎn) 品 下 期（ ）平 均 利 潤 率 利 潤 率 銷 售 比 重預(yù)測產(chǎn)品成本降低對利潤的影響 = ?由 于 成 本 降 低 按 本 期 成 本 計(jì) 算 的 產(chǎn) 品 成 本而 增 加 的 利 潤 預(yù) 測 期 成 本 總 額 降 低 率預(yù)測產(chǎn)品價格變動對利潤的影響 = ???變 動 前 價 格由 于 產(chǎn) 品 銷 售 價 格 預(yù) 測 期 產(chǎn) 品 （ 1 稅 率 ）售 價 變 動 率變 動 而 增 減 的 利 潤 銷 售 數(shù) 量預(yù)測產(chǎn)品銷售稅率變動對利潤的影響 = ? ? ?價 格 變 動 后由 于 產(chǎn) 品 銷 售 稅 率 預(yù) 測 期 產(chǎn) 品 （ 1 ） （ 原 稅 率 ）變 動 率 稅 率變 動 而 增 減 的 利 潤 銷 售 收 入?中盛公司 2023年產(chǎn)品銷售收入為 1 181 700元 ， 銷售成本為 900 000元 。 共生產(chǎn) A、 B、 C三種產(chǎn)品 ，成本利潤率分別為 60%、 17%和 36%， 銷售比重分別為 20%、 50%和 30%。 ?通過市場調(diào)查和內(nèi)部強(qiáng)化控制 ， 預(yù)計(jì) 2023年公司經(jīng)營將出現(xiàn)以下變化： 【例 題】 ? （ 1） 由于銷售增長 ， 預(yù)計(jì) 銷售成本 按上年水平計(jì)算將 增加10%； ? （ 2） B、 C產(chǎn)品 市場競爭加劇 ， 預(yù)計(jì)銷售比重將分別調(diào)至40%和 20%；而 A產(chǎn)品 市場競爭力較強(qiáng) ， 為增加公司利潤 ，計(jì)劃將其銷售比重調(diào)至 40%； ? （ 3） 通過成本挖潛 ， 預(yù)計(jì) 2023年產(chǎn)品 成本將降低 4%； ? （ 4） 由于產(chǎn)品質(zhì)量提高 ， A產(chǎn)品的銷售價格 將由每件 100元（ 2023年銷售量為 5000件 ） 升至每件 110元 ， 銷售稅率為13%； ? （ 5） 國家將于 2023年 5月 1日 調(diào)低 A產(chǎn)品的銷售稅率 ， 調(diào)整后銷售稅率為 7%。 ?要求：釆用因素分析法確定 2023年中盛公司的銷售利潤額。 基年成本利潤率 =（基年產(chǎn)品銷售利潤247。基年產(chǎn)品銷售成本） 100% =（ 281700247。 900000） 100%=% ? a、銷售量變動對利潤的影響 ： =（ 990000900000） %=28170元 ? b、品種結(jié)構(gòu)變動對利潤的影響 ： =990000（ 38%%） =66330（元） 產(chǎn)品 成本利潤率 （ %） 2023年 2023年 品種結(jié)構(gòu) （ %） 平均利潤率 （ %） 品種結(jié)構(gòu) （ %） 平均利潤率 （ %） A B C 60 17 36 20 50 30 12 40 40 20 24 100 100 38 ? c、成本降低變動對利潤的影響 ： =990000 4% =39600元 ? d、價格變動變動對利潤的影響 ： =5000（ 110100）（ 113%） =43500元 ? e、稅率變動變動對利潤的影響 ： =5000 110（ 13%7%） 8247。 12 = 利潤總額：=281700+28170+66330+39600+43500+ = 資金需要量預(yù)測 ?資金需要量的預(yù)測就是以預(yù)測期企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模的發(fā)展和資金利用效果的提高等為依據(jù) ， 在分析有關(guān)歷史資料 、 技術(shù)經(jīng)濟(jì)條件和發(fā)展規(guī)劃的基礎(chǔ)上 ， 運(yùn)用數(shù)學(xué)方法 ，對預(yù)測期資金需要量進(jìn)行科學(xué)的預(yù)計(jì)和測算 。 ? √ ? ? 資金需要總量預(yù)測 ?在資金需要總量預(yù)測中 ，常用的方法有：資金增長趨勢預(yù)測法和預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表法 。 資金 需要總量 預(yù)測 ?運(yùn)用回歸分析法 (最小二乘法 )原理對過去若干期間 銷售收入 (或銷售量 )及 資金需用量 的歷史資料進(jìn)行分析 、 計(jì)量后 ， 確定反映銷售收入與資金需用量之間的回歸直線 (y=a＋ bx)， 并據(jù)以推算未來期間資金需用量的一種方法 。 資金增長趨勢預(yù)測法 例 410 例 410 ?通過編制預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表來預(yù)計(jì)預(yù)測期資產(chǎn) 、 負(fù)債和留用利潤 ， 從而測算外部資金需用量的一種方法 。 預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表法 ?企業(yè)增加的資產(chǎn) ， 必然是通過增加負(fù)債或所有者權(quán)益的途徑予以解決的 。 ?因此 ， 通過預(yù)計(jì)資產(chǎn)的增減 ， 可以確定需要從外部籌措的資金數(shù)額 。 基本假設(shè)： 注意區(qū)分： ?敏感項(xiàng)目 ?非敏感項(xiàng)目 ?特殊項(xiàng)目 ? 一 、 分析資產(chǎn)負(fù)債表有關(guān)項(xiàng)目 ， 將隨銷售變動的項(xiàng)目分離出來 ? 二 、 計(jì)算基期資產(chǎn)負(fù)債表上隨銷售量變動的各項(xiàng)目占基期銷售收入的百分比 ? 三 、 確定隨著銷售量增加需追加的資金 ? 四 、 確定企業(yè)內(nèi)部形成的資金 ， 從而得出預(yù)測期需要追加的資金 ? 五 、 確定預(yù)測期資金需要量 基本步驟： ?分析資產(chǎn)負(fù)債表有關(guān)項(xiàng)目 ， 將隨銷售變動的項(xiàng)目分離出來 步驟一： ? 流動資產(chǎn)中的貨幣資金 、 應(yīng)收賬款和存貨等項(xiàng)目 ， 一般會隨著銷售額的增加而增加 。 因?yàn)檩^多的銷售量需要占用較多的存貨 ， 發(fā)生較多的應(yīng)收賬款 ， 從而對貨幣資金的需要增加 。 ? 固定資產(chǎn)項(xiàng)目 ， 則視企業(yè)現(xiàn)有生產(chǎn)能力是否滿足預(yù)測經(jīng)營規(guī)模的需要而定 ， 如果企業(yè)生產(chǎn)能力可以滿足未來的需要 ，則不需要增加固定資產(chǎn)上的資金投入；反之 ， 如果未來銷售量的增加超出現(xiàn)有生產(chǎn)能力 ， 則必須要擴(kuò)大生產(chǎn)能力 ，追加資金投入 。 ? 長期投資 、 無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)項(xiàng)目 ， 一般與銷售量增減無關(guān) ， 不需要考慮 。 資產(chǎn)項(xiàng)目敏感性分析： ? 流動負(fù)債中的應(yīng)付賬款 、 應(yīng)交稅費(fèi)和其他應(yīng)付款等會隨著銷售增加而相應(yīng)增加 。 而長期負(fù)債項(xiàng)目一般與銷售量的增減無關(guān) ， 不需考慮 。 ? 實(shí)收資本和資本公積項(xiàng)目一般與銷售量增減無關(guān) 。 ? 留存收益中實(shí)現(xiàn)的利潤如果未全部分配給投資者 ， 與計(jì)提的固定資產(chǎn)折舊一樣 ， 會形成企業(yè)內(nèi)部的資金來源 。 負(fù)債及所有者權(quán)益項(xiàng)目敏感性分析： ?計(jì)算基期資產(chǎn)負(fù)債表上隨銷售量變動的各項(xiàng)目占基期銷售收入的百分比 步驟二： ?計(jì)算基期資產(chǎn)負(fù)債表上隨銷售量變動的各項(xiàng)目占基期銷售收入的百分比 0AS??隨 銷 售 量 變 化 的 資 產(chǎn)資 產(chǎn) 占 銷 售 收 入 百 分 比基 期 銷 售 額0FS隨 銷 售 量 變 化 的 負(fù) 債負(fù) 債 占 銷 售 收 入 百 分 比基 期 銷 售 額?確定隨著銷售量增加需追加的資金 步驟三： ?將第二步計(jì)算出來的 “ 資產(chǎn)占銷售收入百分比 ” 減去 “ 負(fù)債占銷售收入百分比 ” 得到每增加一元銷售額需要增加資金量 。 00= AFSS?單 位 銷 售 額 增 加 需 增 加 的 資 金?確定企業(yè)內(nèi)部形成的資金 ， 從而得出預(yù)測期需要追加的資金 步驟四： ?內(nèi)部形成的資金： ? ① 企業(yè)留存利潤的增加數(shù) ? ② 固定資產(chǎn)折舊數(shù)額 ?這部分資金可以抵減需要籌集的資金 。 ?確定預(yù)測期資金需要量 ?確定預(yù)測期需要追加的外部資金籌資額 步驟五： ?按以下公式計(jì)算： 00= AF S D RE MSS? ? ? ? ? ??需 要 追 加 的 （ ）外 部 資 金 籌 措 額?其中 ， ΔS表示預(yù)測期銷售增加額； D表示預(yù)測期計(jì)提的折舊額； ΔRE表示預(yù)測期留存利潤增加數(shù) ，是預(yù)計(jì)稅后銷售利潤率與留存收益率及預(yù)期銷售額三者之間的乘積； M表示預(yù)測期新增的零星資金開支數(shù)額 。 例 411 ?中盛公司 20 8年 12月 31日的資產(chǎn)負(fù)債如表 414所示 。 20 8年度實(shí)現(xiàn)銷售收入 300 000元 ， 扣除所得稅后可獲 5%的銷售凈利潤 。 ?如果 20 9年度銷售收入增加到400 000元 ， 根據(jù)預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表法預(yù)計(jì) 20 9年資金需用總量 。 固定資金需要量預(yù)測 ?根據(jù)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營方向 、 生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)和現(xiàn)有的生產(chǎn)能力 ， 預(yù)計(jì)和測算企業(yè)為完成生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)所需要的固定資產(chǎn)數(shù)量 。 ?固定資產(chǎn)需用量的預(yù)測以生產(chǎn)設(shè)備為重點(diǎn) 。 ?基本方法是生產(chǎn)能力和生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)相平衡的方法 ?在對現(xiàn)有設(shè)備的數(shù)量 、 質(zhì)量和生產(chǎn)能力進(jìn)行徹底清查的基礎(chǔ)上 ， 將現(xiàn)有生產(chǎn)設(shè)備全年有效臺時總數(shù)與完成預(yù)測期生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)所需要的定額臺時總數(shù)進(jìn)行比較 ， 計(jì)算出各類生產(chǎn)設(shè)備對完成預(yù)計(jì)生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)的保證程度以及多余或不足的設(shè)備數(shù)量 ， 最后決定對多余或不足設(shè)備的處理方法 。 生產(chǎn)設(shè)備需要量的預(yù)測 物量或臺時數(shù)）單臺設(shè)備生產(chǎn)能力（實(shí)物量或臺時數(shù)）預(yù)計(jì)生產(chǎn)經(jīng)營能力（實(shí)設(shè)備需要量某項(xiàng)生產(chǎn) ?（ 1）單臺設(shè)備生產(chǎn)能力的預(yù)測 工作日數(shù)全年預(yù)計(jì)班次開工產(chǎn)量臺班生產(chǎn)能力（臺）單臺設(shè)備年 ???工時數(shù)每班開班數(shù)每日）停臺日數(shù)設(shè)備檢修工作日數(shù)全年制度（有效工作時數(shù)單臺設(shè)備預(yù)計(jì) ??? （ 2）預(yù)計(jì)生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)的測算 %100?? 數(shù)代表產(chǎn)品單位定額臺時 該產(chǎn)品單位定額臺時數(shù)換算系數(shù)某產(chǎn)品的 ? ???改進(jìn)系數(shù)定額）臺時定額單位產(chǎn)品產(chǎn)量預(yù)計(jì)（臺時定額總數(shù)預(yù)計(jì)生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)（ 3）生產(chǎn)能力與預(yù)計(jì)生產(chǎn)任務(wù)平衡情況的預(yù)測 %100?? 工作臺時總數(shù)該種設(shè)備全年預(yù)計(jì)有效 臺時定額總數(shù)預(yù)計(jì)生產(chǎn)經(jīng)營任務(wù)需用負(fù)荷系數(shù)某類設(shè)備 流動資金需要量預(yù)測 ?資金占用比例法 ?周轉(zhuǎn)期預(yù)測法 ?因素測算法 ?余額測算法 思考題 ? 試述銷售預(yù)測的意義 。 ? 試述定性銷售預(yù)測和定量銷售預(yù)測的優(yōu)缺點(diǎn) 。 ? 試述銷售預(yù)測應(yīng)注意的問題 。 ? 試述成本預(yù)測的重要性及步驟 。 ? 不可比產(chǎn)品成本預(yù)測有哪些特點(diǎn) ? 思考題 ? 試述利潤預(yù)測的意義和主要方法 。 ? 采用因素分析法進(jìn)行利潤預(yù)測應(yīng)注意的問題有哪些 ? ? 試述資金需要量預(yù)測的意義 。 ? 固定資產(chǎn)需要量預(yù)測需要注意哪些問題 ? ? 試述流動資金需要量預(yù)測的主要方法 。 謝謝諸位！ 演講完畢，謝謝觀看！