【正文】 ，石藥集團仍能為2009年度第一期短期融資券提供很強的償還保障。附件1 石藥集團有限公司主要財務數據及指標單位：萬元財務數據2009年9月（未經審計）2008年2007年貨幣資金150,723 115,132 50,095 應收賬款凈額108,170 90,685 73,474 存貨凈額102,336 134,774 90,315 流動資產496,394 445,844 256,756 固定資產340,204 331,680 360,900 總資產928,071 847,968 664,365 短期借款144,000 99,340 154,062 應付賬款133,296 127,265 57,642 流動負債424,829 398,967 326,283 非流動負債134,652 112,681 74,628 總負債559,481 511,649 400,911 所有者權益368,590 336,319 263,454 營業(yè)收入571,413 769,246 553,626 營業(yè)利潤93,851 118,334 58,979 利潤總額95,326 112,706 54,806 凈利潤81,112 95,460 49,574 EBITDA　175,721 125,678 經營性凈現金流168,960 160,224 112,149 財務指標毛利率（%） 營業(yè)利潤率（%） 總資產報酬率（%） 凈資產收益率（%） 資產負債率（%） 速動比率（倍） 存貨周轉天數（天） 應收賬款周轉天數（天） 經營性凈現金流利息保障倍數（倍） EBITDA利息倍數（倍） 經營性凈現金流/流動負債（%） 經營性凈現金流/總負債（%） 附件2 各項指標的計算公式1. 毛利率（%）＝（1－營業(yè)成本/營業(yè)收入） 100%2. 營業(yè)利潤率（%）＝ 營業(yè)利潤/營業(yè)收入100%3. 總資產報酬率（%）＝ EBIT/年末資產總額100%4. 凈資產收益率 凈資產收益率：“凈資產”不含少數股東權益；“凈利潤”不含少數股東損益。（%）＝ 凈利潤/年末凈資產100%5. EBIT ＝ 利潤總額＋計入財務費用的利息支出6. EBITDA ＝ EBIT＋折舊＋攤銷（無形資產攤銷＋長期待攤費用攤銷）7. 資產負債率（%）＝ 負債總額/資產總額100%8. 長期資產適合率（%）＝（所有者權益＋非流動負債）/ 非流動資產100%9. 債務資本比率（%）＝ 總有息債務/資本化總額100%10. 總有息債務 ＝ 短期有息債務＋長期有息債務11. 短期有息債務 ＝ 短期借款＋貼息應付票據＋其他流動負債（應付短期債券）＋ 一年內到期的長期債務＋其他應付款（付息項）12. 長期有息債務＝ 長期借款＋應付債券＋長期應付款（付息項）13. 資本化總額 ＝ 總有息債務＋所有者權益14. 流動比率 ＝ 流動資產/流動負債15. 速動比率 ＝（流動資產–存貨）/ 流動負債16. 保守速動比率 ＝（貨幣資金＋應收票據＋交易性金融資產）/ 流動負債17. 現金比率（%）＝（貨幣資金＋交易性金融資產）/ 流動負債100%18. 存貨周轉天數 ＝ 360 /（營業(yè)成本/年初末平均存貨）19. 應收賬款周轉天數 ＝ 360 /(營業(yè)收入 /（年初末平均應收賬款＋年初末平均應收票據）)20. 現金回籠率（%）＝ 銷售商品及提供勞務收到的現金/營業(yè)收入100%21. EBIT利息保障倍數（倍）＝ EBIT/利息支出 ＝ EBIT /（計入財務費用的利息支出＋資本化利息）22. EBITDA 利息保障倍數（倍）＝ EBITDA/利息支出 ＝ EBITDA /（計入財務費用的利息支出＋資本化利息）23. 經營性凈現金流利息保障倍數（倍）＝ 經營性現金流量凈額/利息支出 ＝ 經營性現金流量凈額 /（計入財務費用的利息支出＋資本化利息）24. 擔保比率（%）＝ 擔保余額/所有者權益100%25. 經營性凈現金流/流動負債（%）＝ 經營性現金流量凈額/[（期初流動負債＋期末流動負債）/2]100%26. 經營性凈現金流/總負債（%）＝ 經營性現金流量凈額/[（期初負債總額＋期末負債總額）/2]100%附件3 企業(yè)信用等級符號和定義AAA級：償還債務的能力極強，基本不受不利經濟環(huán)境的影響，違約風險極低。 　　AA級 ：償還債務的能力很強，受不利經濟環(huán)境的影響不大，違約風險很低。 　　A級 ：償還債務能力較強，較易受不利經濟環(huán)境的影響，違約風險較低。 　　BBB級：償還債務能力一般，受不利經濟環(huán)境影響較大，違約風險一般。 　　BB級 ：償還債務能力較弱，受不利經濟環(huán)境影響很大，有較高違約風險。 　　B級 ：償還債務的能力較大地依賴于良好的經濟環(huán)境，違約風險很高。 　　CCC級：償還債務的能力極度依賴于良好的經濟環(huán)境，違約風險極高。 　　CC級 ：在破產或重組時可獲得保護較小，基本不能保證償還債務。 　　C級 ：不能償還債務。 　注：除AAA級、CCC級（含）以下等級外，每一個信用等級可用“+”、“”符號進行微調，表示略高或略低于本等級。附件4 短期債券信用等級符號和定義A1級：為最高級短期債券，其還本付息能力最強，安全性最高。 　　A2級：還本付息能力較強，安全性較高。 　　A3級：還本付息能力一般，安全性易受不良環(huán)境變化的影響。 　　B級：還本付息能力較低，有一定的違約風險。 　　C級：還本付息能力很低，違約風險較高。 　　D級：不能按期還本付息。 注：每一個信用等級均不進行微調。