【正文】 價(jià)格收購(gòu)劉中文等196名自然人持有的吉公機(jī)械100%股權(quán)境內(nèi)收購(gòu)2013年蘇州信能精密機(jī)械有限公司通過(guò)德國(guó)子公司XinnengInternational，收購(gòu)Degen機(jī)械設(shè)備制造有限公司51%的股權(quán)境外收購(gòu)2013年天津汽車(chē)模具歐洲股份有限公司天津汽車(chē)模具股份有限公司的子公司天津汽車(chē)模具歐洲股份有限公參與破產(chǎn)企業(yè)德國(guó)知名模具企業(yè)GIW的股權(quán)購(gòu)買(mǎi)境外收購(gòu)2013年2月18日芬蘭美卓芬蘭工程機(jī)械巨頭美卓宣布并購(gòu)浙江省巨鑫錳鋼鑄造廠資料來(lái)源：世經(jīng)未來(lái)二、行業(yè)總產(chǎn)值，%，與2011年25%以上的增速相比明顯回落。%，首次低于全國(guó)工業(yè)增加值平均增速，排名由上年的第五下滑至倒數(shù)第三。一方面我國(guó)持續(xù)多年的出口高速增長(zhǎng)已引發(fā)了日益劇烈的貿(mào)易摩擦，競(jìng)爭(zhēng)更加激烈。而發(fā)達(dá)國(guó)家還在擴(kuò)大在我國(guó)高端裝備市場(chǎng)的優(yōu)勢(shì)，并開(kāi)始大力度擠占我國(guó)終端市場(chǎng)。同時(shí)，近期國(guó)際相繼實(shí)施的寬松貨幣政策，亦加大了我國(guó)輸入性通脹的壓力，對(duì)于行業(yè)效益進(jìn)一步擠壓。國(guó)內(nèi)環(huán)境，伴隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)變，用工、融資、原材料等成本費(fèi)用的上升正由企業(yè)的短期困難演變?yōu)殚L(zhǎng)期面對(duì)的壓力。而且經(jīng)過(guò)多年的高速發(fā)展，產(chǎn)能過(guò)度擴(kuò)張，市場(chǎng)環(huán)境惡化，導(dǎo)致產(chǎn)品質(zhì)量不高。2013年行業(yè)整體經(jīng)營(yíng)環(huán)境依然比較嚴(yán)峻，市場(chǎng)對(duì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級(jí)的倒逼壓力不會(huì)減弱，面臨的問(wèn)題錯(cuò)綜復(fù)雜、充滿(mǎn)變數(shù)。預(yù)計(jì)，2013年，內(nèi)需和出口形勢(shì)預(yù)計(jì)不會(huì)明顯轉(zhuǎn)暖，行業(yè)發(fā)展環(huán)境仍然比較嚴(yán)峻，產(chǎn)銷(xiāo)增速預(yù)計(jì)在12%左右。三、行業(yè)供求情況（一）行業(yè)主要產(chǎn)品產(chǎn)量增速大幅回落2012年，我國(guó)機(jī)械行業(yè)主要產(chǎn)品中產(chǎn)量累計(jì)總產(chǎn)量同比增速大幅回落。但金屬切削工具、電站鍋爐、模具等產(chǎn)品除外，它們的同比增速略有增加；而由于機(jī)械產(chǎn)業(yè)整體經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的下行發(fā)展，金屬切削機(jī)床、挖掘、鏟土運(yùn)輸機(jī)械、發(fā)電機(jī)組（發(fā)電設(shè)備）都出現(xiàn)了產(chǎn)量下滑，增幅為負(fù)的現(xiàn)象；金屬集裝箱、混凝土機(jī)械、變壓器等產(chǎn)品在2012年的產(chǎn)品累計(jì)產(chǎn)量同比漲幅都較上年大幅下降，但產(chǎn)量還是有所增長(zhǎng)。產(chǎn)量增速下滑主要有三方面原因，一是歐美再工業(yè)化過(guò)程中，通過(guò)綠色標(biāo)準(zhǔn)等非關(guān)稅壁壘限制中國(guó)產(chǎn)品的出口；二是隨著我國(guó)勞動(dòng)力、土地成本的提升，與東南亞、非洲等新興市場(chǎng)相比，國(guó)內(nèi)企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力在降低；三是在前幾年高速發(fā)展階段企業(yè)盲目擴(kuò)大生產(chǎn)，隨著經(jīng)濟(jì)增速放緩，市場(chǎng)需求下降，造成整個(gè)機(jī)械行業(yè)處于嚴(yán)重產(chǎn)能過(guò)剩狀態(tài)。行業(yè)的低迷給企業(yè)的生存和發(fā)展帶來(lái)較大壓力，但同時(shí)也是企業(yè)進(jìn)行轉(zhuǎn)型升級(jí)的機(jī)遇。表6 2012年112月機(jī)械行業(yè)主要產(chǎn)品產(chǎn)量匯總表主要產(chǎn)品2011年2012年本月止累計(jì)同比（%）本月止累計(jì)同比（%）金屬切削工具（萬(wàn)件）563,683,金屬集裝箱（立方米）90,560,94,965,電站鍋爐（蒸發(fā)量噸）538,538,金屬切削機(jī)床（臺(tái)）859,797,挖掘、鏟土運(yùn)輸機(jī)械（臺(tái)）524,410,混凝土機(jī)械（臺(tái)）436,517,模具（套）10,459,21,140,發(fā)電機(jī)組（發(fā)電設(shè)備）（千瓦）147,387,136,224,變壓器（千伏安）1,429,771,1,431,321,數(shù)據(jù)來(lái)源：世經(jīng)未來(lái)（二）下游需求迅速下降 中期內(nèi)下游部分市場(chǎng)需求將有所回暖2012年，機(jī)械行業(yè)的需求呈兩極化發(fā)展。與民生、消費(fèi)關(guān)系更為密切的“輕”、“小”型子行業(yè)需求明顯好于與基建、能源關(guān)系比較密切的“重”、“大”型子行業(yè)。如農(nóng)機(jī)行業(yè)仍然保持較快增長(zhǎng)速度，尤其是大型農(nóng)機(jī)和玉米及經(jīng)濟(jì)作物收獲機(jī)械等新型農(nóng)機(jī)，增勢(shì)迅猛，需求量很大；乘用汽車(chē)、石化通用機(jī)械、儀器儀表、機(jī)械基礎(chǔ)件等行業(yè)，也保持了相對(duì)平穩(wěn)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，產(chǎn)值及銷(xiāo)售額增速大體達(dá)到15%左右或以上；而與基建和能源緊密相關(guān)的分行業(yè)，如工程機(jī)械、載重汽車(chē)、內(nèi)燃機(jī)、電工設(shè)備、重型機(jī)械等行業(yè)，需求普遍低迷，產(chǎn)銷(xiāo)增速只有10%左右或以下，少數(shù)甚至為負(fù)增長(zhǎng)。預(yù)計(jì)2013年農(nóng)機(jī)行業(yè)的市場(chǎng)需求將繼續(xù)旺盛。（三）產(chǎn)品價(jià)格下降庫(kù)存壓力減輕受需求疲軟和供大于求的雙重影響，2012年機(jī)械產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)始終在100以下，表明產(chǎn)品價(jià)格總體處于下行態(tài)勢(shì)。同時(shí)，企業(yè)訂單增幅明顯下降，機(jī)械工業(yè)重點(diǎn)調(diào)查企業(yè)統(tǒng)計(jì)顯示，年內(nèi)各月累計(jì)訂貨值同比均為負(fù)增長(zhǎng)，至年底同比下降1%左右，明顯低于上年6%的增幅，更低于“十一五”期間20%以上的增長(zhǎng)水平。子行業(yè)如工程機(jī)械企業(yè)下半年逐漸減少排產(chǎn)，庫(kù)存下降明顯。四、進(jìn)出口情況2012年機(jī)械工業(yè)累計(jì)實(shí)現(xiàn)進(jìn)出口總額6472億美元，%。其中累計(jì)實(shí)現(xiàn)出口3506億美元，%，累計(jì)進(jìn)口2966億美元，%。全年累計(jì)雖實(shí)現(xiàn)貿(mào)易順差540億美元，為歷史新高。但是應(yīng)當(dāng)看到，與金融危機(jī)前進(jìn)口、出口同步快速上升背景下的高額貿(mào)易順差不同，2012年的貿(mào)易順差主要由內(nèi)需不足引發(fā)的進(jìn)口額下降所致，不能完全解讀為我國(guó)機(jī)械產(chǎn)品國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的提升。在機(jī)械工業(yè)的十三個(gè)大行業(yè)中，有十個(gè)行業(yè)出口增速緩慢回落，其中，出口增速較上月放慢較大的行業(yè)是重型礦山行業(yè)（％），回落4個(gè)百分點(diǎn)以上，其次是農(nóng)業(yè)機(jī)械行業(yè)（%）和工程機(jī)械行業(yè)（%），均回落2個(gè)百分點(diǎn)以上。從出口額看：，位居首位，%，%，%，%。，%，其中降幅較大的行業(yè)是文化辦公設(shè)備和電工電器行業(yè)。五、行業(yè)規(guī)模2012年受機(jī)械行業(yè)需求不振影響，行業(yè)固定資產(chǎn)投資增速大幅減緩，受此影響機(jī)械行業(yè)規(guī)模擴(kuò)張速度趨緩。具體來(lái)看，截止2012年年末機(jī)械行業(yè)有規(guī)模以上企業(yè)92750家，%，較2011年資產(chǎn)增速明顯下滑；，%。表7 20082012年機(jī)械行業(yè)規(guī)模指標(biāo)單位：億元、%、家企業(yè)數(shù)量從業(yè)人員資產(chǎn)總計(jì)增長(zhǎng)率負(fù)債總計(jì)增長(zhǎng)率10323320059098127887213499121377182404023091190237262839275023674958數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局六、行業(yè)經(jīng)營(yíng)情況受境內(nèi)外市場(chǎng)需求不振以及市場(chǎng)供過(guò)于求的影響，2012年機(jī)械產(chǎn)品價(jià)格低位震蕩，%，增速較2011年繼續(xù)下滑，而且下滑幅度巨大；，%；，較2011年小幅增加。從全年情況看，部分產(chǎn)品產(chǎn)能過(guò)剩，具有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的高附加值產(chǎn)品較少等問(wèn)題依然是行業(yè)利潤(rùn)同比下降的主要原因。2012年，%，近兩年銷(xiāo)售收入增速持續(xù)下跌。近五年，機(jī)械行業(yè)銷(xiāo)售收入軌跡呈先上升后下降的趨勢(shì)。2010年我國(guó)財(cái)政及貨幣政策相對(duì)穩(wěn)定，下游行業(yè)迅速恢復(fù)，行業(yè)政策持續(xù)利好，銷(xiāo)售收入實(shí)現(xiàn)大幅增長(zhǎng)，%。2011年，受全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇放緩，歐洲主權(quán)債務(wù)危機(jī)，國(guó)內(nèi)貨幣政策偏緊等因素影響，機(jī)械行業(yè)銷(xiāo)售收入增速有所放緩，但仍保持在較高水平，2012年以來(lái)，由于中國(guó)機(jī)械行業(yè)因投資增速放緩以及出口下滑而普遍面臨需求不足的局面。需求增速在2012年年初見(jiàn)底后略有回升，預(yù)計(jì)2013年機(jī)械行業(yè)銷(xiāo)售收入增速仍處于低位增長(zhǎng)。表8 20082012年機(jī)械行業(yè)經(jīng)營(yíng)效益單位：億元、%銷(xiāo)售收入增速利潤(rùn)總額增速虧損額增速數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局2012年，%，相關(guān)費(fèi)用也出現(xiàn)不同程度的增長(zhǎng)。銷(xiāo)售費(fèi)用的增長(zhǎng)幅度與銷(xiāo)售收入的增長(zhǎng)幅度相差不多，行業(yè)在銷(xiāo)售支出方面的控制表現(xiàn)較好；管理費(fèi)用的增長(zhǎng)水平較上年下降，%；%，增長(zhǎng)幅度明顯下降。2012年以來(lái)，機(jī)械行業(yè)消費(fèi)需求疲軟，因而產(chǎn)業(yè)處于優(yōu)化調(diào)整階段。產(chǎn)能增長(zhǎng)過(guò)快的勢(shì)頭得到了抑制，企業(yè)擴(kuò)能勢(shì)頭減緩，機(jī)械行業(yè)三費(fèi)增幅有所下降。表9 20082012年機(jī)械行業(yè)三費(fèi)變化情況單位：億元，%年份銷(xiāo)售費(fèi)用同比管理費(fèi)用同比財(cái)務(wù)費(fèi)用同比3263354624467047037992552934973748952829102385599106455274877661795672110675021573027397877213977152886604630033680993274742185825376數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局七、行業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)隨著下游需求疲軟，機(jī)械行業(yè)產(chǎn)品價(jià)格走低，行業(yè)經(jīng)營(yíng)效益大幅下滑，行業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)也紛紛出現(xiàn)下滑。具體來(lái)看，機(jī)械行業(yè)盈利能力、發(fā)展能力和營(yíng)運(yùn)能力、償債能力均出現(xiàn)明顯下滑，其中行業(yè)資產(chǎn)報(bào)酬率、利潤(rùn)總額增長(zhǎng)率、%、%、%，較2011年出現(xiàn)明顯下滑。表10 2012年全國(guó)機(jī)械行業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)2012/122011/122010/112009/112008/11盈利能力銷(xiāo)售毛利率（％）銷(xiāo)售利潤(rùn)率（％）資產(chǎn)報(bào)酬率（％）償債能力負(fù)債率（％）產(chǎn)權(quán)比率（％）利息保障倍數(shù)（倍）發(fā)展能力利潤(rùn)總額增長(zhǎng)率（％）資產(chǎn)增長(zhǎng)率（％）銷(xiāo)售收入增長(zhǎng)率（％）營(yíng)運(yùn)能力應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率（次）產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)率（次）流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次）數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局第二節(jié) 行業(yè)內(nèi)企業(yè)運(yùn)行情況分析一、企業(yè)規(guī)模特征分析（一）大中小企業(yè)分布隨著機(jī)械行業(yè)兼并重組的大力推行，行業(yè)集中度進(jìn)一步提升。截止2012年年末，行業(yè)大型企業(yè)2472家，%，；，%。中型企業(yè)數(shù)量占比基本保持穩(wěn)定，小型企業(yè)數(shù)量全行業(yè)的比重出現(xiàn)明顯下滑。另外，%，%，可見(jiàn)大型企業(yè)規(guī)模很龐大。表11 2012年機(jī)械行業(yè)大中小企業(yè)占比情況企業(yè)類(lèi)型企業(yè)數(shù)量占比資產(chǎn)總計(jì)占比（家）（％）（億元）（％）全部92750大型2472中型13005小型77273數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局（二）大中小企業(yè)盈利情況比較截止2012年年末，%，其中大型、中型、%、%%；而在利潤(rùn)總額方面，行業(yè)因下游需求疲軟，價(jià)格下行，行業(yè)利潤(rùn)出現(xiàn)較大幅度下滑，而大型企業(yè)由于其規(guī)模龐大，成為重災(zāi)區(qū)；小型企業(yè)由于經(jīng)營(yíng)靈活，因此表現(xiàn)較好，%。表12 2012年機(jī)械行業(yè)大中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況比較企業(yè)類(lèi)型銷(xiāo)售收入（億元）同比增長(zhǎng)（％）利潤(rùn)總額（億元）同比增長(zhǎng)（％）全部大型中型小型數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局（三）大中小企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)情況截止2012年年末，%的水平，%。分規(guī)模企業(yè)來(lái)看，大型企業(yè)銷(xiāo)售毛利率最高，%，；同樣銷(xiāo)售利潤(rùn)率也基本相似，但是，無(wú)論大中小企業(yè)哪項(xiàng)盈利指標(biāo)都較2011年出現(xiàn)下滑。表13 2012年機(jī)械行業(yè)盈利能力比較企業(yè)類(lèi)型銷(xiāo)售毛利率（%）銷(xiāo)售利潤(rùn)率（%）全部大型中型小型數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局2012年機(jī)械行業(yè)期間費(fèi)用中，小型企業(yè)的期間費(fèi)用同比增速最快。其中，%，%，%；期間費(fèi)用占銷(xiāo)售收入比重最大的是中型企業(yè)。%，%，遠(yuǎn)高于大、小型企業(yè)期間費(fèi)用占銷(xiāo)售收入的比值。表14 2012年機(jī)械行業(yè)期間費(fèi)用控制水平比較營(yíng)業(yè)費(fèi)用（%）管理費(fèi)用（%）財(cái)務(wù)費(fèi)用（%）同比（%）比重（%）同比（%）比重（%）同比（%）比重（%）全行業(yè)大型企業(yè)中型企業(yè)小型企業(yè)數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局二、企業(yè)所有制特征分析（一）不同所有制企業(yè)分布2012年機(jī)械行業(yè)中，私營(yíng)企業(yè)數(shù)量最為龐大，約為50963家，%；%%；國(guó)有企業(yè)、集體企業(yè)和股份制合作企業(yè)占比較少。在資產(chǎn)方面，雖然私營(yíng)企業(yè)數(shù)量占比過(guò)半，%，%的外商和港澳臺(tái)投資企業(yè)的總資產(chǎn)占比，說(shuō)明私營(yíng)企業(yè)平均資產(chǎn)規(guī)模偏小。表15 2012年機(jī)械行業(yè)不同所有制企業(yè)分布情況企業(yè)類(lèi)型企業(yè)數(shù)量占比資產(chǎn)總計(jì)占比（家）（％）（億元）（％）全國(guó)92750國(guó)有企業(yè)1588集體企業(yè)1329股份合作企業(yè)772股份制企業(yè)2421私營(yíng)企業(yè)50963外商和港澳臺(tái)投資企業(yè)17709其他17968數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局（二）不同所有制企業(yè)盈利情況2012年機(jī)械行業(yè)中，%，%；%，而國(guó)有企業(yè)和外商和港澳臺(tái)投資企業(yè)利潤(rùn)總額為負(fù)增長(zhǎng)。分析其原因主要是由于近年來(lái)世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩，機(jī)械行業(yè)外需市場(chǎng)的不確定性隨之上升。同時(shí)，受市場(chǎng)流動(dòng)性收緊影響，企業(yè)融資難度增大、成本持續(xù)攀升；隨著物價(jià)上漲和勞動(dòng)工資體系的完善，企業(yè)用工成本明顯上升。這些因素加大了今后全行業(yè)經(jīng)營(yíng)效益增長(zhǎng)的壓力。而私營(yíng)企業(yè)一般規(guī)模較小，發(fā)展方式比較靈活，能較快調(diào)整發(fā)展的方向，并且有國(guó)家政策扶持，因而能有較多的收益。表16 2012年機(jī)械行業(yè)不同所有制企業(yè)盈利情況比較企業(yè)類(lèi)型銷(xiāo)售收入（億元）同比增長(zhǎng)（％）利潤(rùn)總額（億元）同比增長(zhǎng)（％）全部國(guó)有企業(yè)集體企業(yè)股份合作企業(yè)股份制企業(yè)私營(yíng)企業(yè)外商和港澳臺(tái)投資企業(yè)其他數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局（三）不同所有制企業(yè)盈利能力比較在不同所有制企業(yè)中，就銷(xiāo)售毛利率而言，股份制企業(yè)表現(xiàn)最為突出，%；其他類(lèi)型企業(yè)銷(xiāo)售毛利率最低，%