【正文】 蔗糖72050003602香精120800009603酶制劑500080404其他輔料50003216合計1376項目正常年份每年原材料采購及包裝成本7837萬元。燃料、動力費①電費。項目用電總裝機(jī)容量約400KW，由于本項目生產(chǎn)季節(jié)性較強(qiáng)，全年工作日按130天計算，每天按24小時計。全年耗電：40013024=。②水費。項目用水由自備井共給，成本已按電價已計入電費。③煤炭。項目全年用煤2700噸，按市場價232元/噸計算,全年煤炭支出2322700=626400元=。＋=。資產(chǎn)折舊及攤銷。,，固定資產(chǎn)折舊按平均年限法計算，殘值率均按5%計算。房屋、建筑物折舊年限按20年計算，機(jī)器設(shè)備折舊年限按15年計算，其它固定資產(chǎn)折舊年限按10年計算，項目年固定資產(chǎn)折舊費152萬元。項目無形資產(chǎn)（土地使用費）為808萬元，按5年攤銷。項目資產(chǎn)折舊和攤銷詳見表112固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷估算表。修理費按固定資產(chǎn)的2%計。工資及福利費。項目定員100人，考慮到當(dāng)?shù)氐墓べY收入水平，并結(jié)合項目季節(jié)性較強(qiáng)的實際狀況，福利費按14%計，,工資及福利費年均遞增5%。利息支出（財務(wù)費用）按財務(wù)制度規(guī)定，生產(chǎn)經(jīng)營期發(fā)生的長期借款利息、短期借款利息和流動資金借款利息均以利息支出（財務(wù)費用）的形式計入總成本費用。項目利息支出詳見表113項目還本付息計劃表。其它費用。其他費用每年支出366萬元,具體如下：銷售費用按營業(yè)收入的2%計，每年226萬元。管理費用每年為140萬元?？偝杀举M用估算見附表114。 財務(wù)效益分析 財務(wù)盈利能力分析項目投資現(xiàn)金流量表見表115，從該表可以看出，%，；%，財務(wù)凈現(xiàn)值2553萬元。項目投資財務(wù)內(nèi)部收益率高于行業(yè)基準(zhǔn)財務(wù)內(nèi)部收益率，財務(wù)凈現(xiàn)值大于零，投資回收期較基準(zhǔn)投資回收期短，說明項目投資有較好的投資回報和較快的投資回收能力。 利潤與利潤分配%，。項目的銷售利潤率、平均利潤總額、稅后利潤等各項指標(biāo)均優(yōu)于行業(yè)基準(zhǔn)指標(biāo)。詳見表116利潤與利潤分配表。 清償能力分析；借款償還期5年，（含建設(shè)期）。項目清償能力分析的各項指標(biāo)均優(yōu)于基準(zhǔn)指標(biāo)，具有較強(qiáng)地債務(wù)清償能力和較高的債務(wù)清償保證率。詳見表113項目借款還本付息表。 不確定性分析 盈虧平衡分析對項目進(jìn)行盈虧平衡分析，計算結(jié)果顯示，,逐年降低（見表97）。由盈虧平衡分析可以看出，項目的抗風(fēng)險性是強(qiáng)的。 敏感性分析項目的敏感性分析，選取建設(shè)投資、銷售收入和經(jīng)營成本作為對項目經(jīng)濟(jì)效益有影響的不確定因素。分析結(jié)果見附表118。從項目敏感性分析結(jié)果看，對項目財務(wù)內(nèi)部收益率及財務(wù)凈現(xiàn)值影響最為敏感的因素是銷售收入，經(jīng)營成本次之，最不敏感的因素是建設(shè)投資。因此，項目建成后，對產(chǎn)品的市場價格應(yīng)嚴(yán)格控制，以降低風(fēng)險，保證項目正常運營。 財務(wù)評價結(jié)論從財務(wù)分析的各項數(shù)據(jù)看出，該項目年銷售收入11300萬元，%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于行業(yè)基準(zhǔn)收益率（I=10%）；財務(wù)凈現(xiàn)值（I=10%）為2553萬元。盈虧平衡點分析，達(dá)到設(shè)計生產(chǎn)能力的43%即可保本生產(chǎn)；。說明本項目承受風(fēng)險能力，清償能力較強(qiáng)，經(jīng)濟(jì)效益好，本項目在經(jīng)濟(jì)上是可行的。表91 銷售(營業(yè))收入、銷售(營業(yè))稅金及附加和增值稅估算表單位：萬元序號項目稅率合計運營期12345678910　生產(chǎn)負(fù)荷　　50%80%100%100%100%100%100%100%100%100%1營業(yè)收入　　 鮮棗反季節(jié)銷售　 　 單價　　 　 數(shù)量　　 　 銷項稅額　　　　　　　　　　　　濃縮棗汁　 　 單價　　 　 數(shù)量　　 　 銷項稅額　　　　　　　　　　　　棗泥　 　 單價　　 　 數(shù)量　　 　 銷項稅額　　　　　　　　　　　　棗飲料　 　 單價　　 　 數(shù)量　　 　 銷項稅額　　　　　　　　　　　　2營業(yè)稅金與附加　 營業(yè)稅% 消費稅%　　　　　　　　　　　 城市維護(hù)建設(shè)稅　 教育費附加% 3增值稅　　　　　　　　　　　　　 銷項稅額　　　　　　　　　　　　　 進(jìn)項稅額　　　　　　　　　　　　表92 固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷估算表單位：萬元序號項目折舊及攤銷 年限合計運營期123456789101房屋、建筑物　　　　　　　　　　　　　 原值 　　　　　　　　　　 當(dāng)期折舊費　　 凈值　　 2機(jī)器設(shè)備 　　　　　　　　　　　　 原值　 　　　　　　　　　　 當(dāng)期折舊費　　 凈值　　 3其他 　　　　　　　　　　　　 原值　 　　　　　　　　　　 當(dāng)期折舊費　　 凈值　　 　固定資產(chǎn)原值合計　 　　　　　　　　　　　 當(dāng)期折舊費　　 　 凈值　　 4無形資產(chǎn) 　　　　　　　　　　　　 原值　 　　　　　　　　　　 當(dāng)期攤銷費　　 　　　　　 凈值　　 　　　　　　5其他資產(chǎn) 　　　　　　　　　　　　 原值　　　　　　　　　　　　 當(dāng)期攤銷費　　　　　　　　　　　　 凈值　　　　　　　　　　　　　無形資產(chǎn)、其他資產(chǎn)合計原值　 　　　　　　　　　　　 當(dāng)期攤銷費　　 　　　　　　 凈值　　 　　　　　　6合計：原值　 　　　　　　　　　　　合計：當(dāng)期折舊費攤銷費　　 　合計：凈值　　 表93 銀行借款還本付息計劃表單位：萬元序號項目合計計算期（年）建設(shè)期運營期1123456781銀行借款　　　　　　　　　　 期初借款余額　　 　　　 當(dāng)期還本付息　　 　　　　 其中：還本　　 　　　　 付息　　 　　　 期末借款余額　　 　　　　2其他借款、債券 　　　　　　　　　　 期初借款余額　　　　　　　　　　 當(dāng)期還本付息　　　　　　　　　　 其中：還本　　　　　　　　　　 付息　　　　　　　　　　 期末借款余額　　　　　　　　　　3借款、債券資金合計　　　　　　　　　　 期初借款余額　　 　　　 當(dāng)期還本付息　　 　　　　 其中：還本　　 　　　　 付息　　 　　　 期末余額　　 　　　　計算利息備付率（％） 　 　　　指標(biāo)償債備付率（％） 　 　　　表94 總成本費用估算表單位：萬元序號項目合計計算期（年）建設(shè)期運營期112345678910　生產(chǎn)負(fù)荷 　50%80%100%100%100%100%100%100%100%100%1外購原輔材料費 　 ?、脔r棗 　 ?、诎b材料 　 ?、圯o料 　 　　　　　　　　　　　　　　2外購燃料及動力費 　 ?、偎M　　　　　　　　　　　　?、陔娰M 　 ?、勖禾?