【正文】 流 、物 流 的 通 達 ， 發(fā) 生 事 故 時 能 及 時 疏 散 。 車 間 設(shè) 置 排 水 設(shè) 施 和 通 風 裝 置 ， 車 間 內(nèi) 地 面 排 水 通 暢 ，便 于 清 洗 ， 保 持 空 氣 新 鮮 。 對 有 噪 聲 的 設(shè) 備 采 取 隔 聲 、 消 聲 、 吸 聲 及 減 震 等 控 制措 施 ， 使 作 業(yè) 場 所 和 環(huán) 境 噪 聲 達 到 標 準 要 求 。 公 司 為 員 工 配 備 規(guī) 定 的 勞 保 用 品 ， 并 統(tǒng) 一 制 服 。 設(shè) 置 浴 室 、 更 衣 室 、 休 息 室 。 在 不 同 區(qū) 域 內(nèi) 配 置 消 防 器 材 。 廠 區(qū) 內(nèi) 進 行 綠 化 、 美 化 ， 創(chuàng) 造 良 好 的 工 作 環(huán) 境 。 30二、衛(wèi)生管理公 司 在 衛(wèi) 生 管 理 方 面 主 要 做 到 ： 車 間 及 設(shè) 備 、 工 器 具 、 操 作 臺 做 到 每 班 工 作 后 清 洗 和進 行 歸 位 。 廢 水 和 廢 棄 物 按 操 作 規(guī) 程 在 指 定 地 點 存 放 并 及 時 處 理 ，避 免 產(chǎn) 生 污 染 。 員 工 要 求 儀 表 整 潔 、 大 方 ， 穿 著 統(tǒng) 一 的 工 作 制 服 。第十章 投資估算及資金籌措第 一 節(jié) 計 算 依 據(jù)該 項 目 總 投 資 包 括 ： 土 建 、 設(shè) 備 、 其 它 基 建 費 、 預 備 費 和流 動 資 金 等 內(nèi) 容 ， 參 照 當 地 實 際 建 筑 投 資 定 額 ， 依 據(jù) 發(fā) 改 委和 建 設(shè) 部 聯(lián) 合 頒 布 的 《 建 設(shè) 項 目 經(jīng) 濟 評 價 方 法 與 參 數(shù) 》 中 的新 建 和 改 擴 建 項 目 評 價 方 法 進 行 投 資 估 算 。 編 制 依 據(jù) 如 下 ： 各 專 業(yè) 設(shè) 計 提 供 的 有 關(guān) 單 項 工 程 量 ， 新 （ 改 ） 建 規(guī) 模 、基 礎(chǔ) 設(shè) 施 、 設(shè) 備 及 安 裝 工 程 ； 國 內(nèi) 當 前 同 類 型 工 程 的 參 考 價 格 ； 31 近 期 建 筑 材 料 及 設(shè) 備 的 市 場 價 格 ； 有 關(guān) 費 率 選 取 參 照 項 目 建 設(shè) 工 程 投 資 估 算 編 制 規(guī) 定 。第 二 節(jié) 投 資 估 算本 項 目 由 汽 車 展 廳 、 維 修 車 間 、 備 件 倉 庫 、 綜 合 辦 公 室 、車 庫 等 建 筑 組 成 ， 還 包 括 各 生 產(chǎn) 車 間 設(shè) 備 、 運 輸 工 具 、 辦 公用 具 、 消 防 設(shè) 備 及 流 動 資 金 等 內(nèi) 容 。 經(jīng) 估 算 ： 項 目 固 定 資 產(chǎn)投 資 1204 萬 元 ， 流 動 資 金 1427 萬 元 ， 合 計 2632 萬 元 ， 詳 見投 資 估 算 表 （ 附 表 1）第 三 節(jié) 投 資 構(gòu) 成一、總投資項 目 總 投 資 由 固 定 資 產(chǎn) 投 資 、 流 動 資 金 兩 個 部 分 組 成 ， 估算 價 值 2632 萬 元 。 見 主 要 經(jīng) 濟 數(shù) 據(jù) 及 評 價 指 標 表（ 1） 固 定 資 產(chǎn) 投 資 1204 萬 元 其 中 ： 土 建 投 資 360 萬 元 設(shè) 備 購 置 費 343 萬 元 建 設(shè) 工 程 預 備 費 89 萬 元 建 設(shè) 工 程 其 他 費 412 萬 元 （ 其 中 包 括 土 地 、 配電 、 管 理 費 、 前 期 費 等 ） 32 （ 2） 流 動 資 金 1427 萬 元 ， 鋪 底 流 動 資 金 427 萬 元 。二、建設(shè)期利息本 項 目 無 建 設(shè) 期 利 息 。三、流動資金估算按 照 分 項 估 算 法 估 算 流 動 資 金 。 該 項 目 需 要 流 動 資 金1427 萬 元 ， 鋪底流動資金按流動資金的 30%計算，估算價值為 427 萬元，見附表 2。第 四 節(jié) 資 金 籌 措 和 投 資 使 用 計 劃一、資金來源自 有 資 金（ 1） 用 于 固 定 資 產(chǎn) 1204 萬 元 。（ 2） 用 于 鋪 底 流 動 資 金 427 萬 元 。 兩 項 合 計 1632 萬 元 ， 見 附 表 3。銀 行 貸 款 申 請 銀 行 貸 款 1000 萬 元 ， 全 部 用 于 流 動 資 金 ， 見 附 表3。 33二、資金使用計劃固 定 資 產(chǎn) 投 資 在 建 設(shè) 初 投 入 ， 項 目 當 年 完 成 。 流 動 資 金貸 款 在 運 營 時 發(fā) 生 。建 設(shè) 前 期 發(fā) 生 的 費 用 ， 列 入 當 年 的 投 入 中 。流 動 資 金 投 資 ， 在 投 產(chǎn) 前 開 始 籌 措 ， 在 運 營 期 按 情 況 分 別投 入 。三、投資規(guī)模國 家 控 制 投 資 規(guī) 模 是 項 目 的 固 定 資 產(chǎn) 投 資 總 額 、 建 設(shè) 期 利息 、 鋪 底 流 動 資 金 之 和 ， 估 算 價 值 1632 萬 元 。資 本 金 占 國 家 控 制 投 資 規(guī) 模 總 投 資 的 100%。第十一章 財務評價該 項 目 經(jīng) 濟 評 價 依 據(jù) 國 家 計 委 和 建 設(shè) 部 頒 布 的 《 建 設(shè) 項目 經(jīng) 濟 評 價 方 法 和 參 數(shù) 》 規(guī) 定 的 原 則 與 方 法 進 行 。 在 市 場 需求 預 測 ， 生 產(chǎn) 規(guī) 模 ， 產(chǎn) 品 方 案 ， 工 藝 技 術(shù) 方 案 ， 原 材 料 供 應 ，工 程 建 設(shè) 方 案 及 實 施 計 劃 等 基 礎(chǔ) 上 進 行 項 目 的 經(jīng) 濟 評 價 。 本可 研 報 告 對 項 目 的 盈 利 能 力 、 清 償 能 力 及 不 確 定 性 進 行 如 下財 務 分 析 。 34第 一 節(jié) 財 務 估 算該 項 目 財 務 估 算 按 國 家 現(xiàn) 行 的 《 企 業(yè) 財 務 會 計 制 度 》 以及 《 增 值 稅 暫 行 條 例 》 和 《 企 業(yè) 所 得 稅 法 》 等 有 關(guān) 政 策 、 法規(guī) 進 行 。一、價格預測考 慮 到 將 來 市 場 發(fā) 展 趨 勢 ， 該 項 目 的 投 入 、 產(chǎn) 出 物 之 間 的相 對 價 格 變 化 不 會 太 大 ， 故 財 務 評 價 中 的 所 有 投 入 、 產(chǎn) 出 物價 格 皆 采 用 當 年 市 場 價 。二、銷售收入估算 預 計 年 銷 售 奧 迪 A4 汽 車 70 輛 ， 估 算 銷 售 收 入 2450萬 元 預 計 年 銷 售 奧 迪 A6 汽 車 280 輛 ， 估 算 收 入 11760 萬元 預 計 年 售 后 維 修 汽 車 6000 臺 .次 ， 估 算 收 入 720 萬 元 預 計 年 汽 車 美 容 、 裝 具 160 臺 .次 ， 估 算 收 入 80 萬 元項 目 達 產(chǎn) 后 ， 年 均 銷 售 收 入 估 算 價 值 為 15010 萬 元 ， 見附 表 5。三、總成本估算 35成 本 估 算 的 依 據(jù) 是 成 本 各 構(gòu) 成 要 素 的 現(xiàn) 行 價 格 及 稅 費 標 準 。生 產(chǎn) 期 各 年 不 考 慮 物 價 總 水 平 上 漲 因 素 。直 接 生 產(chǎn) 成 本直 接 生 產(chǎn) 成 本 指 原 材 料 、 燃 料 動 力 和 工 資 等 方 面 的 支 出 。原 材 料 及 燃 料 動 力 費 以 現(xiàn) 行 市 場 價 格 計 算 ， 按 年 耗 量 加 總后 乘 以 到 場 價 格 估 算 。修 理 費修 理 費 包 括 所 有 固 定 資 產(chǎn) 的 大 、 中 、 小 修 理 ， 以 固 定 資 產(chǎn)原 值 作 為 計 費 依 據(jù) ， 提 取 率 為 %。固 定 資 產(chǎn) 折 舊采 用 直 線 法 計 算 ， 固 定 資 產(chǎn) 折 舊 按 房 屋 和 機 器 設(shè) 備 分 類 進行 。 計 算 時 殘 值 取 原 值 的 5%。 各 類 固 定 資 產(chǎn) 的 折 舊 年 限 如 下 ：（ 1） 房 屋 、 建 筑 物 等 土 建 ： 20 年（ 2） 各 種 機 器 設(shè) 備 ： 10 年其 他 費 用其 他 費 用 指 制 造 費 用 、 管 理 費 用 、 銷 售 費 用 中 扣 除 工 資 費 、 36折 舊 費 、 修 理 費 、 攤 銷 費 后 的 費 用 。總 成 本 估 算總 成 本 由 外 購 原 材 料 、 外 購 燃 料 動 力 費 、 工 資 費 、 修 理 費 、折 舊 費 、 攤 銷 費 、 其 它 費 用 及 利 息 支 出 構(gòu) 成 。年 平 均 總 成 本 （ 計 算 期 各 年 平 均 價 ） 估 算 價 值 14348 萬元 ， 見 附 表 4。經(jīng) 營 成 本 由 成 本 要 素 中 的 外 購 原 材 料 費 、 外 購 燃 料 動 力 費 、工 資 費 、 修 理 費 、 其 它 費 用 構(gòu) 成 ， 估 算 價 值 14312 萬 元 ， 見附 表 4。四、稅金估算根 據(jù) 有 關(guān) 稅 收 條 例 ， 項 目 稅 金 有 增 值 稅 、 城 建 稅 、 教 育 費附 加 等 。本 項 目 增 值 稅 率 為 17%， 估 算 價 值 為 222 萬 元 ， 見 附 表5。項 目 所 得 稅 稅 率 33%， 年 均 估 算 價 值 190 萬 元 ， 見 附 表6。項 目 按 7%和 3%征 收 城 建 稅 和 教 育 費 附 加 ， 銷 售 稅 金 及 37附 加 估 算 價 值 為 22 萬 元 ， 見 附 表 5。五、利潤估算年 平 均 利 潤 總 額 估 算 價 值 為 576 萬 元 ， 見 附 表 6。年 平 均 稅 后 利 潤 為 386 萬 元 ， 見 附 表 6。第 二 節(jié) 財 務 評 價一、盈利能力分析根 據(jù) 基 本 財 務 報 表 計 算 如 下 財 務 指 標 ：靜 態(tài) 指 標(1)投 資 利 潤 率 年 平 均 利 潤 總 額 投 資 利 潤 率 =100% 項 目 總 投 資 =%(2)投 資 利 稅 率 38 年 平 均 利 稅 總 額 投 資 利 稅 率 =100% 項 目 總 投 資 = % (3)投 資 回 收 期 （Pt）投 資 回 收 期 是 以 項 目 的 凈 收 益 抵 償 全 部 投 資 所 需 的 時 間 ，反 映 項 目 的 投 資 回 收 能 力 。全 部 投 資 財 務 現(xiàn) 金 流 量 表 表 明 項 目 的 稅 后 投 資 回 收 期 （ 含建 設(shè) 期 ） Pt= 年 。動 態(tài) 指 標(1)財 務 凈 現(xiàn) 值 （FNPV）財 務 凈 現(xiàn) 值 反 映 項 目 投 入 和 產(chǎn) 出 現(xiàn) 值 之 間 量 的 關(guān) 系 。全 部 投 資 財 務 現(xiàn) 金 流 量 表 表 明 ： 當 折 現(xiàn) 率 i=12%時 ， 所得 稅 前 的 FNPV=2176 萬 元 ； 所 得 稅 后 的 FNPV=1061 萬 元 。自 有 資 金 財 務 現(xiàn) 金 流 量 表 表 明 ， 當 折 現(xiàn) 率 i=12%時 ，F(xiàn)NPV=1259 萬 元 。項 目 在 設(shè) 定 折 現(xiàn) 率 下 ， 產(chǎn) 出 現(xiàn) 值 大 于 投 入 現(xiàn) 值 。 見 附 表 8 39(2)財 務 內(nèi) 部 收 益 率 （FIRR）財 務 內(nèi) 部 收 益 率 反 映 項 目 所 占 用 資 金 的 盈 利 率 。全 部 投 資 財 務 現(xiàn) 金 流 量 表 表 明 ： 所 得 稅 前FIRR=%， 所 得 稅 后 FIRR=%。自 有 資 金 財 務 現(xiàn) 金 流 量 表 表 明 ： 自 有 資 金 的 內(nèi) 部 收 益 率FIRR=%。 見 附 表 8 財 務 盈 利 能 力 評 價根 據(jù) 以 上 計 算 分 析 表 明 ， 各 項 指 標 較 優(yōu) ， 項 目 的 盈 利 能 力較 強 。 說 明 項 目 能 夠 取 得 較 好 的 效 益 。二、清償能力分析資 產(chǎn) 負 債 率