【正文】 表告訴我們什么 現(xiàn)金流量表： 反映公司年度內(nèi)真正發(fā)生的 現(xiàn)金流量（流入與流出） ?溝通資產(chǎn)負債表和損益表的 “ 橋梁 ” 和 “ 紐帶 ” ?按收付實現(xiàn)制編制； ?經(jīng)營活動、籌資活動、投資活動； ?現(xiàn)金流入 現(xiàn)金流出 =現(xiàn)金凈流量 Jump to first page 98年 2月 18日財政部頒發(fā)現(xiàn)金流量表準(zhǔn)則， 2021年 1月 18日修訂， 2021年 2月 15日財政部重新頒布 38個具體準(zhǔn)則。 一、什么是現(xiàn)金流量表 現(xiàn)金流量表是以現(xiàn)金流入流出，匯總說明企業(yè)在報告 期內(nèi)經(jīng)營活動、 投資活動、籌資活動的會計報表。 損益表反映經(jīng)營成果，資產(chǎn)負債表反映財務(wù)狀 況，現(xiàn)金流量表則在說明期末貨幣資金大于或小于期 初的數(shù)額是多少？是什么原因帶來的？ Jump to first page 現(xiàn)金 —— 指廣義概念。包括現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物。 現(xiàn)金等價物 —— 指持有期限短，流動性強，易于轉(zhuǎn) 換為已知金額的現(xiàn)金，一般指企業(yè)擁有的原定期限 小于或等于三個月的投資。 二、編制方法 直接法 P125 間接法 P126 三、作用 便于分析本期凈利潤與經(jīng)營活動現(xiàn)金流量之間差 異的原因。 Jump to first page 例如： 收入 100萬（假定全部收現(xiàn)） 材料 60萬 工資 10萬 折舊 5萬 利潤 25萬 現(xiàn)金流入 = 25+5=30萬 便于分析企業(yè)的獲利質(zhì)量 為企業(yè)提供支付能力、償債能力，判斷經(jīng) 營期現(xiàn)金周轉(zhuǎn)是否順暢。 Jump to first page 四、現(xiàn)金流量的分類 經(jīng)營活動、投資活動、籌資活動三類。 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 入 現(xiàn) 金 流 出 銷售商品提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金； 收到的稅費返還； 收到的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金； 購買商品接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金； 支付給職工的工資及現(xiàn)金； 支付的各項稅費； 支付的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金； Jump to first page 現(xiàn) 金 流 入 現(xiàn) 金 流 出 投 資 活 動 收回投資收到的現(xiàn)金； 取得投資收益所收到的現(xiàn)金； 處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金； 收到的其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金； 購進固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金； 投資所支付的現(xiàn)金； 支付的其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金； Jump to first page 現(xiàn) 金 流 入 現(xiàn) 金 流 出 籌 資 活 動 吸收投資收到的現(xiàn)金； 借款所收到的現(xiàn)金； 收到其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金； 償還債務(wù)支付的現(xiàn)金； 分配股利或利潤或償還利息支付的現(xiàn)金； 支付的其他與籌資活動相關(guān)的現(xiàn)金； Jump to first page 五、主要項目分析 銷售商品提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金； 與銷售收入對比看（損益表） 數(shù)字大于銷售收入 —— 收回以前應(yīng)收帳款； 數(shù)字小于銷售收入 —— 有賒銷或虛列收入 Jump to first page 投資活動 收回投資（資產(chǎn)負債表中期末小于 期初說明有收回投資，現(xiàn)金流量表 有投資收回的現(xiàn)金） 對外投資（如購買固定資產(chǎn)，資產(chǎn) 負債表固定資產(chǎn)期末大于期初，現(xiàn) 金流量表投資活動現(xiàn)金流出增加。） Jump to first page 籌資活動 （ 1）提供企業(yè)從外部取得資金信息 （借款、發(fā)行債 券、吸收資本金）； （ 2）歸還貸款本息，支付利息； 說明企業(yè)財務(wù)狀況。 Jump to first page 現(xiàn)金流量表 經(jīng)營活動現(xiàn)金流量： 銷售收入收現(xiàn) 7827000 購買商品接受勞務(wù)付現(xiàn) — 4202100 銷售費用付現(xiàn) — 310000 管理費用付現(xiàn) — 321200 財務(wù)費用付現(xiàn) — 250000 銷售稅金及附加付現(xiàn) — 310000 所得稅付現(xiàn) — 690000 經(jīng)營活動的凈現(xiàn)金流入 1745800 Jump to first page 投資活動的現(xiàn)金流量 ： 收回投資受到的現(xiàn)金 77000 出售有價證券 1300000 出售固定資產(chǎn) 160000 購置固定資產(chǎn) — 1770000 投資活動凈現(xiàn)金流量 — 233000 Jump to first page 籌資活動現(xiàn)金流量： 取得長期借款 480000 接受所有者投資 600000 償還短期借款 — 1005000 支付股利 — 1527800 籌資活動凈現(xiàn)金流量 — 1452800 現(xiàn)金凈增加額 60000 Jump to first page 現(xiàn)金流量表分析： 現(xiàn)金凈增加 60000，與比較資產(chǎn)負債表增加額相等。 該公司年凈利潤 1632400，經(jīng)營活動現(xiàn)金流入為 1745800。二者沒有直接聯(lián)系。差異原因：（ 1）非付現(xiàn)成本（ 2）收入費用確認存在時間差。 經(jīng)營活動現(xiàn)金流量較大，籌資活動現(xiàn)金流出較大主要是向投資者分配利潤和向銀行歸還短期借款，同時吸收了新的投資。即反映了良好的經(jīng)營業(yè)績，又減少了近期財務(wù)風(fēng)險。 Jump to first page 投資活動現(xiàn)金流出增加是耐心資本投入， 預(yù)示企業(yè)未來發(fā)展前景看好。 Jump to first page 現(xiàn)金流量表的編制 經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量 +投資活動現(xiàn)金凈流量 +籌資活動現(xiàn)金凈流量 =現(xiàn)金凈增加額 例：計算 企業(yè)某一時期現(xiàn)金凈增加額（凈流量） A公司當(dāng)期銷售產(chǎn)品收入 100萬，有 60萬當(dāng)期收到存入銀行，購買材料發(fā)生的現(xiàn)金支出 200萬，支付管理費用 10萬。 經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量 =150萬（ 6020010） A公司當(dāng)期購買固定資產(chǎn)支出 300萬，收回股票投資 500萬。 投資活動凈流量 =200萬（ 500300） Jump to first page 籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量 A公司吸收股東現(xiàn)金 200萬，歸還短期貸款100萬。發(fā)放現(xiàn)金股利 30萬。 籌資活動的現(xiàn)金凈流量 =70（ 20010030） A公司現(xiàn)金凈增加額 =120（ 150+200+70） Jump to first page 課堂練習(xí) A、 B 兩家公司， 2021年銷售收入均為 100萬元，凈利潤 20萬元。 A公司總資產(chǎn)為 800萬，所有者權(quán)益為 100萬， B公司總資產(chǎn) 300萬，所有者權(quán)益 50萬。 問：分析他們的盈利能力？ Jump to first page 答： B公司盈利能力強。 A公司凈資產(chǎn)收益率為 20%， B公司為 40%， B公司總資產(chǎn)報酬率為 2。5%； B公司為 6。 6%。 在分析盈利能力的時候，既要考慮絕對值，還要考慮相對值，既要看利潤表還要看資產(chǎn)負債表。 Jump to first page A公司現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)表 流入 流出 經(jīng)營活動 26。 58 26。 82 投資活動 0。 29 0。 23 籌資活動 73。 13 72。 95 合 計 100% 100% 經(jīng)營活動流入中銷售收入占 79。 05%，租金收入占 0。03%，其他經(jīng)營收入 20。 92%；投資活動流入中股利占66。 13%，債券利息收入占 1。 25%，處置固定資產(chǎn)占 10。 9%，其他投資收入占 21。 72%?；I資活動中93。 87%用于償還債務(wù)。 根據(jù)給出資料進行分析。 Jump to first page 經(jīng)營活動流入中，銷售收入占 79。 05%，其他經(jīng)營收入占 20。 92%租金收入 0。 03%，比較正常；投資活動流入中股利占 66。 13%，債券利息收入占 1。25%，處置固定資產(chǎn)占 10。 9%其他收入占 21。 72%，說明企業(yè)投資途徑比較多樣化，投資規(guī)模較小，但比較有利，可以獲利；籌資活動流入的絕大部分是借款所得，高額借款規(guī)模是該公司的沉重包袱，若不適當(dāng)減少該規(guī)模，勢必嚴(yán)重阻礙公司的發(fā)展。