【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 董事1〕。此外財(cái)務(wù)虛假和有重大違規(guī)行為2〕的上不能施行股權(quán)鼓勵(lì)方案。在股票來(lái)源方面?理?明確了向鼓勵(lì)對(duì)象發(fā)行股份和回購(gòu)本股份等方式。在股票數(shù)量方面參考了國(guó)際上的一些通行做法規(guī)定上全部有效的股權(quán)鼓勵(lì)方案所涉及的標(biāo)的股票總數(shù)不得超過(guò)已發(fā)行股本總額的百分之十；其中個(gè)人獲授部原那么上不得超過(guò)股本總額的百分之一超過(guò)百分之一的需要獲得股東大會(huì)特別批準(zhǔn)。防范操縱。股票權(quán)的行權(quán)價(jià)格以股權(quán)鼓勵(lì)方案草案摘要公布前三十個(gè)交易日的平均價(jià)與公布前的價(jià)孰高原那么確定以防止股價(jià)操縱。為了防止鼓勵(lì)對(duì)象有短行為?理?要求授權(quán)日與可行權(quán)日之間應(yīng)保證至少一年的等待?？紤]到鼓勵(lì)對(duì)象尤其是高人員屬于信息知易出現(xiàn)交易和操縱股價(jià)行為?理?以定的公布和重大的披露為時(shí)點(diǎn)設(shè)立了行權(quán)窗口鼓勵(lì)對(duì)象只有在窗口內(nèi)才能行權(quán)。行權(quán)窗口：在上定公布后第2個(gè)交易日至下一次定公布前10個(gè)交易日內(nèi)行權(quán)】發(fā)揮和股東大會(huì)的作用。股權(quán)鼓勵(lì)方案的施序?yàn)樾匠昱c考核會(huì)擬定股權(quán)鼓勵(lì)方案草案后提交審議最后由股東大會(huì)批準(zhǔn)。正式發(fā)布的?理?進(jìn)步了股東大會(huì)表決的要求股權(quán)鼓勵(lì)方案需經(jīng)股東大會(huì)三分之二以上表決通過(guò)。為了讓中小股東盡可能參加表決董事應(yīng)當(dāng)向所有股東征集投票權(quán)。應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)律師就股權(quán)鼓勵(lì)方案的可行性、合法合規(guī)性發(fā)表以充分發(fā)揮中介機(jī)構(gòu)的專業(yè)參謀和監(jiān)視作用。表達(dá)自治。從施序上來(lái)看此次?理?的制定表達(dá)了?公?修訂中自治的思路由制定方案、股東大會(huì)加以決策監(jiān)部門只是要求在審議通過(guò)后事中備案即可。正是由于自治權(quán)的擴(kuò)大更需要強(qiáng)調(diào)董事的忠實(shí)與勤勉義務(wù)以保障股東權(quán)益；股東亦應(yīng)更加積極地參與到事務(wù)中來(lái)以維護(hù)自身利益。強(qiáng)化增加透明度。為了保障廣闊者的知情權(quán)?理?規(guī)定了嚴(yán)格的制度不僅要求上在、股東大會(huì)形成后及時(shí)披露還要求在定中詳細(xì)披露內(nèi)股權(quán)鼓勵(lì)方案的施行情況。加大監(jiān)和處分。對(duì)于濫用股權(quán)鼓勵(lì)的行為?理?也規(guī)定了詳細(xì)的罰那么。上的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)有虛假記載的負(fù)有責(zé)任的鼓勵(lì)對(duì)象自該財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)之日起十二個(gè)月內(nèi)由股權(quán)鼓勵(lì)方案所獲得的全部利益應(yīng)當(dāng)返還給。同時(shí)對(duì)利用股權(quán)鼓勵(lì)方案虛構(gòu)業(yè)績(jī)、操縱或者進(jìn)展交易獲取不正當(dāng)利益的行為監(jiān)部門可依法沒(méi)收其所得并對(duì)相關(guān)責(zé)任人員采取禁入等措施。構(gòu)成犯罪的移交依法查處。Ⅷ. 股權(quán)鼓勵(lì)有關(guān)備忘錄1一、提取鼓勵(lì)問(wèn)題假設(shè)標(biāo)的股票的來(lái)源是存量即從二級(jí)購(gòu)入股票那么按照?公?回購(gòu)股票的相關(guān)規(guī)定執(zhí)行；假設(shè)標(biāo)的股票的來(lái)源是增量即定向增發(fā)方式獲得股票那么 1〕提取鼓勵(lì)應(yīng)符合現(xiàn)行法律法規(guī)、會(huì)計(jì)準(zhǔn)那么并遵守章程及相關(guān)議事規(guī)程。2〕提取的鼓勵(lì)不得用于資助鼓勵(lì)對(duì)象購(gòu)置限制性股票或者行使股票權(quán)。二、主要股東、實(shí)際控制人成為鼓勵(lì)對(duì)象問(wèn)題持股5以上的主要股東或?qū)嶋H控制人原那么上不得成為鼓勵(lì)對(duì)象。除非經(jīng)股東大會(huì)表決通過(guò)且股東大會(huì)對(duì)該事項(xiàng)進(jìn)展投票表決時(shí)關(guān)聯(lián)股東須回避表決。持股5以上的主要股東或?qū)嶋H控制人的配偶及直系近親屬假設(shè)符合成為鼓勵(lì)對(duì)象的條件可以成為鼓勵(lì)對(duì)象但其所獲授權(quán)益應(yīng)關(guān)注是否與其所任職務(wù)相匹配。同時(shí)股東大會(huì)對(duì)該事項(xiàng)進(jìn)展投票表決時(shí)關(guān)聯(lián)股東須回避表決。三、限制性股票授予價(jià)格的折扣問(wèn)題假設(shè)標(biāo)的股票的來(lái)源是存量即從二級(jí)購(gòu)入股票那么按照?公?回購(gòu)股票的相關(guān)規(guī)定執(zhí)行；假設(shè)標(biāo)的股票的來(lái)源是增量即通過(guò)定向增發(fā)方式獲得股票其本質(zhì)屬于定向發(fā)行那么參照現(xiàn)行?上發(fā)行理?中有關(guān)定向增發(fā)的定價(jià)原那么和鎖定要求確定價(jià)格和鎖定同時(shí)考慮股權(quán)鼓勵(lì)的鼓勵(lì)效應(yīng)。1〕發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票均價(jià)的50；2〕自股票授予日起十二個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓鼓勵(lì)對(duì)象為控股股東、實(shí)際控制人的自股票授予日起三十六個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。假設(shè)低于上述那么需由在股權(quán)鼓勵(lì)草案中充分分析和披露其對(duì)股東權(quán)益的攤薄影響我部提交重組審核會(huì)討。四、分授予問(wèn)題假設(shè)股權(quán)鼓勵(lì)方案的授予方式為一次授予那么授予數(shù)量應(yīng)與其股本規(guī)模、鼓勵(lì)對(duì)象人數(shù)等因素相匹配不宜一次性授予太多以充分表達(dá)長(zhǎng)鼓勵(lì)的效應(yīng)。假設(shè)股權(quán)鼓勵(lì)方案的授予方式為分授予那么須在每次授權(quán)前召開(kāi)確定本次授權(quán)的權(quán)益數(shù)量、鼓勵(lì)對(duì)象、授予價(jià)格等相關(guān)事宜并披露本次授權(quán)情況的摘要。授予價(jià)格的定價(jià)根底以該次召開(kāi)并披露摘要情況前的價(jià)為基準(zhǔn)。其中區(qū)分不同的股權(quán)鼓勵(lì)方案方式按以下原那么確定：如股權(quán)鼓勵(lì)方案的方式是股票權(quán)授予價(jià)格按照?上股權(quán)鼓勵(lì)理〕?第24條規(guī)定確定。如股權(quán)鼓勵(lì)方案的方式是限制性股票授予價(jià)格定價(jià)原那么遵循首次授予價(jià)格原那么假設(shè)以后各的授予價(jià)格定價(jià)原那么與首次不一致的那么應(yīng)重新履行申報(bào)程序。預(yù)留股份的處理參照上述要求。五、行權(quán)指標(biāo)設(shè)定問(wèn)題設(shè)定的行權(quán)指標(biāo)須考慮的業(yè)績(jī)情況原那么上實(shí)行股權(quán)鼓勵(lì)后的業(yè)績(jī)指標(biāo)如：每股收益、加權(quán)凈資產(chǎn)收益率和凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率等〕不低于歷史程度。此外鼓勵(lì)同時(shí)采用以下指標(biāo)：1〕值指標(biāo)：如各考核內(nèi)的平均值程度不低于同綜合指數(shù)或成份股指數(shù)；2〕行業(yè)比較指標(biāo)：如業(yè)績(jī)指標(biāo)不低于同行業(yè)平均程度。六、授予日問(wèn)題的股權(quán)鼓勵(lì)方案中須明確股票權(quán)或者限制性股票的詳細(xì)授予日或授予日確實(shí)定方式、等待或鎖定的起止日。假設(shè)鼓勵(lì)方案有授予條件那么授予日須確定在授權(quán)條件成就之后。七、鼓勵(lì)對(duì)象資格問(wèn)題鼓勵(lì)對(duì)象不能同時(shí)參加兩個(gè)或以上上的股權(quán)鼓勵(lì)方案。八、股東大會(huì)投票方式問(wèn)題股東大會(huì)在對(duì)股權(quán)鼓勵(lì)方案進(jìn)展投票表決時(shí)須在提供現(xiàn)場(chǎng)投票方式的同時(shí)提供網(wǎng)絡(luò)投票方式?！≈袊?guó)證監(jiān)會(huì)上監(jiān)部2008年3月17日Ⅷ. 股權(quán)鼓勵(lì)有關(guān)備忘錄2一、鼓勵(lì)對(duì)象問(wèn)題上應(yīng)當(dāng)對(duì)鼓勵(lì)對(duì)象予以核實(shí)并將核實(shí)情況在股東大會(huì)上予以說(shuō)明。為確保上監(jiān)事性充分發(fā)揮其監(jiān)視作用上監(jiān)事不得成為股權(quán)鼓勵(lì)對(duì)象。為充分發(fā)揮和社會(huì)監(jiān)視作用對(duì)外披露股權(quán)鼓勵(lì)方案草案時(shí)除預(yù)留部外鼓勵(lì)對(duì)象為董事、高人員的須披露其、職務(wù)、獲授數(shù)量。除董事、高人員外的其他鼓勵(lì)對(duì)象須通過(guò)交易所網(wǎng)站披露其、職務(wù)。同時(shí)須發(fā)布提示者關(guān)注交易所網(wǎng)站披露內(nèi)容。預(yù)留股份鼓勵(lì)對(duì)象經(jīng)確認(rèn)后須參照上述要求進(jìn)展披露。二、股權(quán)鼓勵(lì)與重大間隔問(wèn)題上發(fā)生?上理?第三十條規(guī)定的重大應(yīng)當(dāng)履行義務(wù)在履行義務(wù)間及履行義務(wù)完畢后30日內(nèi)不得推出股權(quán)鼓勵(lì)方案草案。上提出增發(fā)新股、資產(chǎn)注入、發(fā)行可轉(zhuǎn)債等重大事項(xiàng)動(dòng)議至上述事項(xiàng)施行完畢后30日內(nèi)上不得提出股權(quán)鼓勵(lì)方案草案。增發(fā)新股、發(fā)行可轉(zhuǎn)債施行完畢指所募集資金已經(jīng)到位；資產(chǎn)注入施行完畢指相關(guān)產(chǎn)權(quán)過(guò)戶手續(xù)完畢。披露股權(quán)鼓勵(lì)方案草案至股權(quán)鼓勵(lì)方案經(jīng)股東大會(huì)審議通過(guò)后30日內(nèi)上不得進(jìn)展增發(fā)新股、資產(chǎn)注入、發(fā)行可轉(zhuǎn)債等重大事項(xiàng)。三、股份來(lái)源問(wèn)題股東不得直接向鼓勵(lì)對(duì)象贈(zèng)予或轉(zhuǎn)讓〕股份。股東擬提供股份的應(yīng)將股份贈(zèng)予或轉(zhuǎn)讓〕上并視為上以零價(jià)格或特定價(jià)格〕向這部股東定向回購(gòu)股份。然后按照經(jīng)我會(huì)備案無(wú)異議的股權(quán)鼓勵(lì)方案由上將股份授予鼓勵(lì)對(duì)象。上對(duì)回購(gòu)股份的授予應(yīng)符合?公?第一百四十三條規(guī)定即必須在一年內(nèi)將回購(gòu)股份授予鼓勵(lì)對(duì)象。四、其他問(wèn)題根據(jù)自身情況可設(shè)定適宜于本的績(jī)效考核指標(biāo)?？?jī)效考核指標(biāo)應(yīng)包含財(cái)務(wù)指標(biāo)和非財(cái)務(wù)指標(biāo)?？?jī)效考核指標(biāo)如涉及會(huì)計(jì)利潤(rùn)應(yīng)采用按新會(huì)計(jì)準(zhǔn)那么計(jì)算、扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)。同時(shí)權(quán)本錢應(yīng)在經(jīng)常性損益中列支。表決股權(quán)鼓勵(lì)方案草案時(shí)關(guān)聯(lián)董事應(yīng)予回避。如無(wú)特殊原因原那么上不得預(yù)留股份。確有需要預(yù)留股份的預(yù)留比例不得超過(guò)本次股權(quán)鼓勵(lì)方案擬授予權(quán)益數(shù)量的百分之十。上應(yīng)當(dāng)在股權(quán)鼓勵(lì)方案中明確規(guī)定自股東大會(huì)審議通過(guò)股權(quán)鼓勵(lì)方案之日起30日內(nèi)應(yīng)當(dāng)按相關(guān)規(guī)定召開(kāi)對(duì)鼓勵(lì)對(duì)象進(jìn)展授權(quán)并完成登記、等相關(guān)程序。