【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 負(fù)荷比較飽滿且人員總量或人員結(jié)構(gòu)沒(méi)有大幅變動(dòng)的前提下兩者的結(jié)果可能差不多，但大家可以設(shè)想下，如果上面的假設(shè)前提不一致，那種方式更為合理呢？對(duì)于企業(yè)內(nèi)部管理和未來(lái)滾動(dòng)預(yù)算的管理，那種方式又更為合適呢？我希望把這個(gè)話題留個(gè)大家進(jìn)行討論。武器4：零基預(yù)算法說(shuō)實(shí)話對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)預(yù)算是把雙刃劍。好的方面，它告訴你最多會(huì)花多少錢(qián)，壞的方面，它也告訴花錢(qián)的人你可以花多少錢(qián)。零基預(yù)算就適合用于那些無(wú)線性關(guān)系的成本費(fèi)用。換言之如果參考?xì)v史，就會(huì)讓老實(shí)人吃虧，鞭打快牛。最為典型的就是業(yè)務(wù)招待費(fèi)、會(huì)議費(fèi)、廣告費(fèi)這類(lèi)顯性資源。最為合理的零基預(yù)算就是花錢(qián)的人告訴你，你準(zhǔn)備把這個(gè)錢(qián)花到哪里，有什么效益。比如會(huì)議費(fèi)，營(yíng)銷(xiāo)部今年開(kāi)了五個(gè)客戶營(yíng)銷(xiāo)會(huì)，明年是不是只開(kāi)三個(gè)呢？這樣是不是成本就降低了。但是顯然這個(gè)比較理想化，最常見(jiàn)的就是營(yíng)銷(xiāo)部門(mén)往往對(duì)付你來(lái)一句可以啊，那我就不花錢(qián)了，接不到合同你別怪我。所以，武器4往往要結(jié)合下面這種武器。武器5：成本動(dòng)因法所謂成本動(dòng)因法，就是把與成本費(fèi)用消耗的關(guān)聯(lián)因素與最終的目標(biāo)數(shù)據(jù)進(jìn)行配對(duì)。就拿上述的業(yè)務(wù)招待費(fèi)來(lái)說(shuō)，既然你說(shuō)了不花錢(qián)接不到合同，那我逆向思維，你要花多少錢(qián)就必須得接多少合同。把新簽合同總量和質(zhì)量與業(yè)務(wù)招待費(fèi)進(jìn)行捆綁，哪怕我業(yè)務(wù)招待費(fèi)上增加一點(diǎn)，但對(duì)企業(yè)總體是沒(méi)有影響的。成本動(dòng)因法另一個(gè)好處是能夠與成本消耗部門(mén)找到一個(gè)共同的橋梁。比如說(shuō)辦公費(fèi)，你說(shuō)拿今年的費(fèi)用上浮下浮一個(gè)百分比，業(yè)務(wù)部門(mén)能服氣嗎，要跟你搞死。那我換種方式，找到辦公費(fèi)最大的成本動(dòng)因，那不就是人嗎。我按歷史年度平均一個(gè)人的辦公費(fèi)作為標(biāo)準(zhǔn)，按每個(gè)部門(mén)的人頭去核定辦公費(fèi)，那又有誰(shuí)能夠不服氣呢。所以簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，成本動(dòng)因法并不是讓你去把簡(jiǎn)單問(wèn)題復(fù)雜化，而是讓你能夠?qū)⒊杀举M(fèi)用與關(guān)聯(lián)的事項(xiàng)進(jìn)行掛鉤，更合理的去確定成本。武器6：化零為整法前文也說(shuō)過(guò)了，預(yù)算編制中切忌“芝麻西瓜一把抓”。當(dāng)然你企業(yè)中管理資源過(guò)剩我沒(méi)有意見(jiàn)。那么對(duì)于很多零敲碎打的小費(fèi)用，我們就可以不用化零為整法。即把一些同一歸口部門(mén)的費(fèi)用，統(tǒng)一納為一類(lèi)費(fèi)用進(jìn)行管理。例如把物業(yè)費(fèi)、綠化費(fèi)、保潔費(fèi)等等這些小費(fèi)用，歸為后勤服務(wù)費(fèi)，由辦公室統(tǒng)一進(jìn)行管理。武器7：借力法所謂借力法就是借用一些公共信息和資源，解決自己能力無(wú)法達(dá)到的問(wèn)題。例如對(duì)于匯率和利率的判斷，你讓央行行長(zhǎng)可能都無(wú)法準(zhǔn)確的預(yù)算下一年度的利率匯率變化，那么作為微觀體的企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)錯(cuò)是正常的。因此可以借助一些第三方平臺(tái)的預(yù)測(cè)，來(lái)確定可能的成本費(fèi)用。關(guān)于損益預(yù)算的其他影響因素對(duì)于損益預(yù)算來(lái)說(shuō)，收入和成本費(fèi)用是主要影響因素。但除此之外，還要幾個(gè)方面的細(xì)節(jié)需要關(guān)注：（1）稅金：損益預(yù)算涉及的稅金有兩部分，一是營(yíng)業(yè)稅金及附加，會(huì)對(duì)利潤(rùn)總額產(chǎn)生影響。這塊主要是企業(yè)經(jīng)營(yíng)主要業(yè)務(wù)應(yīng)負(fù)擔(dān)的營(yíng)業(yè)稅、消費(fèi)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、資源稅、土地增值稅和教育稅附加等。對(duì)于營(yíng)業(yè)稅、消費(fèi)稅，還是要根據(jù)收入預(yù)算中涉稅部分，按應(yīng)稅稅率進(jìn)行計(jì)算，對(duì)于附加的稅費(fèi)，按實(shí)際承擔(dān)的比例進(jìn)行測(cè)算。二是所得稅，不影響利潤(rùn)總額，但會(huì)對(duì)凈利潤(rùn)產(chǎn)生影響。對(duì)于這一塊我就不多說(shuō)了，但一方面要注意稅法和會(huì)計(jì)處理上的一些遞延性差異，另一方面也要考慮研發(fā)費(fèi)加計(jì)扣除的影響。（2）投資收益：投資收益按投資屬性分別進(jìn)行預(yù)判。對(duì)于權(quán)益法計(jì)價(jià)的股權(quán)投資，盡可能拿被投資企業(yè)的預(yù)算作為依據(jù)，如果被投資單位還沒(méi)有預(yù)算，那就只能按歷史經(jīng)驗(yàn)預(yù)估一個(gè)；對(duì)于成本法計(jì)價(jià)的股權(quán)投資，主要考慮其預(yù)算年度的投資返利；對(duì)于債券投資，一般按票面利率計(jì)算即可（當(dāng)然企業(yè)本身購(gòu)買(mǎi)時(shí)存在溢、折價(jià)的也可以根據(jù)實(shí)際利率法計(jì)算，這個(gè)是會(huì)計(jì)問(wèn)題就不展開(kāi)了）；對(duì)于處置投資的收益，我個(gè)人建議除非有確切的把握，否則不確定性太大，還不如暫時(shí)不要去預(yù)計(jì)。（3）公允價(jià)值計(jì)價(jià)帶來(lái)的浮盈浮虧：這塊很難測(cè)算，因?yàn)槿绻隳軌驕?zhǔn)確預(yù)估金融資產(chǎn)或投資性房地產(chǎn)的未來(lái)價(jià)值，又何必做一個(gè)苦逼的小財(cái)務(wù)，直接去投行更有前途。還是個(gè)人建議，對(duì)于這一塊與其花很大的盡力去預(yù)測(cè)，還不如索性謹(jǐn)慎性的留白，后續(xù)操作的空間更大。（4）營(yíng)業(yè)外收支：對(duì)于營(yíng)業(yè)外收支，我建議重點(diǎn)把握兩塊內(nèi)容。一是政府及地方開(kāi)發(fā)區(qū)的一些扶持政策，雖然國(guó)家剛剛發(fā)文要慢慢收緊這一塊，改變地方政府招商方式，但我認(rèn)為短期內(nèi)對(duì)企業(yè)還是會(huì)有持續(xù)的助力；二是預(yù)算年度內(nèi)企業(yè)是否存在大額固定資產(chǎn)的處置，如果有需要對(duì)這一塊進(jìn)行充分的預(yù)計(jì)。好了，我覺(jué)得到這里為止，領(lǐng)導(dǎo)最關(guān)心的損益預(yù)算基本能夠完成了。大家這樣做下來(lái)，是不是覺(jué)得比純粹的按當(dāng)年做基數(shù)拍腦袋更靠譜呢？、資金預(yù)算我認(rèn)為在預(yù)算編制過(guò)程中有兩條主線，一條就是之前說(shuō)的損益預(yù)算，則另一條就是接下去要說(shuō)的資金預(yù)算。兩者有交叉，但更多的是互補(bǔ)。損益預(yù)算說(shuō)的是“賬面那點(diǎn)事”，資金預(yù)算說(shuō)的是“兜里那點(diǎn)事”；損益預(yù)算是“圍合”，把原先空曠的場(chǎng)地變成一塊塊責(zé)任田，資金預(yù)算是“動(dòng)線”，把資源（其實(shí)就是錢(qián)）怎么樣更合理的規(guī)劃和配置；損益預(yù)算是“搭積木”，搭的好壞影響的是公司和歸口責(zé)任者，資金預(yù)算是走“華容道”，走的好不好直接影響財(cái)務(wù)部門(mén)的業(yè)績(jī)。說(shuō)了那么多，總結(jié)一句話，我認(rèn)為資金預(yù)算對(duì)于財(cái)務(wù)部門(mén)來(lái)說(shuō)更重要。對(duì)于資金預(yù)算，我理解分為四個(gè)層面：第一個(gè)層面是經(jīng)營(yíng)層面，核心是經(jīng)營(yíng)性收款和付款的預(yù)判；第二個(gè)層面是投資層面，也有很多地方將其分解為資本性預(yù)算；第三個(gè)層面是融資層面，經(jīng)營(yíng)杠桿、財(cái)務(wù)杠桿、資本杠桿一根也不能少；第四個(gè)層面是存量資金運(yùn)作層面，也是能夠體現(xiàn)財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)的工作。經(jīng)營(yíng)性資金預(yù)算的編制我大概在08年左右看過(guò)一篇《中歐商業(yè)評(píng)論》的文章，名字記不清了，內(nèi)容主要是歸納了企業(yè)的五種死法。這篇文章很有意思，大家有興趣可以去百度一下，其中有一個(gè)觀點(diǎn)我非常認(rèn)同，那就是企業(yè)之死往往不在于沒(méi)有利潤(rùn)，而在于資金鏈的斷裂。如果說(shuō)利潤(rùn)就像一個(gè)人的骨肉，那資金就是一個(gè)人的血液。骨肉差點(diǎn)或欠點(diǎn)，人可能還能活著，但血液出現(xiàn)問(wèn)題，則會(huì)讓生命戛然而止。我們大概來(lái)還原一下這個(gè)過(guò)程，在父母無(wú)私的給予精華之后（股東初始投資），小朋友在成長(zhǎng)過(guò)程中通過(guò)自我的“造血”（日常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)）維系生命的需要并不斷成長(zhǎng)；那成長(zhǎng)之路上，總會(huì)有時(shí)候需要你“放血”（投資），也總會(huì)有時(shí)候會(huì)“失血”（經(jīng)營(yíng)虧損），這個(gè)時(shí)候如果造血功能足夠強(qiáng)大，則沒(méi)有問(wèn)題。但如果自身造血不能滿足，則需要通過(guò)外部“輸血”（融資）來(lái)解決血液不足的問(wèn)題，但當(dāng)你如果失血與放血的速度快于造血和輸血，那對(duì)不起你就很快要離開(kāi)這個(gè)世界了。所以簡(jiǎn)單說(shuō)，經(jīng)營(yíng)資金的預(yù)算就是對(duì)企業(yè)預(yù)算年度“造血”功能的一個(gè)計(jì)劃。要完成這個(gè)計(jì)劃，有四個(gè)要素需要進(jìn)行明確：第一個(gè)要素是歷史上陳欠的回籠率，也就是預(yù)算年度之前別人欠我的錢(qián)我大概能夠收回來(lái)多少；第二個(gè)要素是預(yù)算年度我的收現(xiàn)額或收現(xiàn)前提。大家注意，這個(gè)和當(dāng)年度的營(yíng)業(yè)收入還是有一定的區(qū)別，主要體現(xiàn)在三個(gè)方面，一是預(yù)收款，即有沒(méi)有沒(méi)干活先拿到的錢(qián)。二是年內(nèi)收不到錢(qián)的票據(jù)，包括商業(yè)承兌票據(jù)和銀行承兌票據(jù)（不要去考慮票據(jù)貼現(xiàn)問(wèn)題，否則很容易造成收款責(zé)任變成了財(cái)務(wù)責(zé)任）。三是收入與收款的轉(zhuǎn)化率，簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)就是當(dāng)年度收入形成應(yīng)收債權(quán)的的可能度。對(duì)于這個(gè)要素，我覺(jué)得往往是通過(guò)設(shè)定一定的比例關(guān)系來(lái)得到的，而作為財(cái)務(wù)的核心是要把這些假設(shè)能夠設(shè)置的更為合理；第三個(gè)要素是付款前提，基本與收入前提一致，對(duì)當(dāng)年度的經(jīng)營(yíng)支出以及歷史陳欠付款要有一個(gè)合理的預(yù)判。最后一個(gè)要素是不可預(yù)見(jiàn)支出判斷，大家注意這個(gè)也很重要，財(cái)務(wù)做預(yù)算必須學(xué)會(huì)保護(hù)自己，留點(diǎn)余量方便自己，也方便領(lǐng)導(dǎo)和同事。投資性和融資性資金預(yù)算的編制把這兩個(gè)放在一起寫(xiě)，是因?yàn)閮烧哂幸欢ǖ年P(guān)聯(lián)。對(duì)于一個(gè)企業(yè)來(lái)說(shuō)，除了小額的零星固定資產(chǎn)投資外，一般對(duì)于重大性的投資都會(huì)匹配一定的融資。投資預(yù)算一般不是財(cái)務(wù)部門(mén)能夠去做的，對(duì)應(yīng)一定規(guī)模的公司肯定有投資管理部門(mén)（也就是歸口管理部門(mén)負(fù)責(zé)）。對(duì)于投資性資金預(yù)算，關(guān)鍵是要與投資計(jì)劃區(qū)別開(kāi)，因?yàn)橥顿Y計(jì)劃顯示的是投資總額，而資金預(yù)算是要計(jì)算預(yù)算年度內(nèi)需要匹配的相應(yīng)資金。因此應(yīng)要求投資部門(mén)在投資總額下再編制分年度資金計(jì)劃。融資性資金預(yù)算的核心是解決兩個(gè)問(wèn)題。一是預(yù)算年度的資金缺口是多少，這個(gè)是由經(jīng)營(yíng)性資金預(yù)算和投資性資金預(yù)算共同來(lái)決定的。二是資金的來(lái)源，是股東繼續(xù)投、是銀行借款、是發(fā)債發(fā)股票、還是發(fā)信托，這個(gè)要考慮清楚，因?yàn)槠滟Y金成本是不同的。對(duì)于融資的方式，以后有機(jī)會(huì)我在資金管理的章節(jié)會(huì)單獨(dú)介紹。存量資金運(yùn)作預(yù)算說(shuō)到存量資金運(yùn)作，實(shí)質(zhì)問(wèn)題就是如何提升企業(yè)賬面存量資金的收益。這里是將預(yù)算編制，所以對(duì)提升收益的方法不做展開(kāi)介紹。對(duì)于存量資金收益預(yù)算主要有兩個(gè)關(guān)鍵影響因素：第一個(gè)因素是存量資金的總量預(yù)計(jì)，大家都知道資產(chǎn)負(fù)債表上的資金是個(gè)時(shí)點(diǎn)數(shù)，而計(jì)算存量資金收益必須是個(gè)年度加權(quán)平均數(shù)。所以在計(jì)算方法上，有兩種方法，第一種按上一年度平均資金存量水平，扣除一些特殊因素，預(yù)估預(yù)算年度平均存量；第二種方法是先預(yù)計(jì)每個(gè)月度的資金余額，再通過(guò)月度余額進(jìn)行加權(quán)平均計(jì)算。兩種方法