【文章內容簡介】 中國企業(yè)的三種擴張方式：總量擴張與布局調整；成本競爭 與 體制變革；資源控制與功能培育 37 全球鋼鐵業(yè)的轉移走勢 歐美 =》 日韓 =》 中國。 （ 1901 1951年） （ 19521974年） （ 1975年以后） 工業(yè)化進程中美國為 代表的鋼鐵巨人時代 日本鋼鐵業(yè)的崛起 和行業(yè)地位的取代 日韓結構調整， 中國產量迅速上升 ?這一階段 ， 鋼鐵的產量主要集中于西方發(fā)達資本主義國家 ， 其中美國的鋼產量約占到全球鋼產量的 45%。 ?一階段 ， 日本鋼鐵工業(yè)以%的年均速度高速增長 . 以大型化 、 連續(xù)化和自動化為技術核心建設了一批大型的鋼鐵聯(lián)合企業(yè) ， 實現(xiàn)了規(guī)模生產 、 低成本和高質量的目標 ， 取代美國成為世界第一鋼鐵大國 。 這一時期全球鋼產量徘徊在 ， 年增長僅為%。 但這一期間產品的質量卻有了飛躍 。 日 、 美 、 韓等加速鋼鐵工業(yè)的結構調整 ，優(yōu)化鋼鐵工業(yè)結構 。 鋼鐵行業(yè)競爭開始加劇 .這一時期 ，中國鋼鐵工業(yè)快速發(fā)展 ,占世界第一 。 鋼鐵生產環(huán)節(jié)的四大產業(yè)趨勢 38 鋼鐵 生產環(huán)節(jié) 的 四大產業(yè)趨勢和中國業(yè)態(tài) 鋼鐵生產環(huán)節(jié)四大產業(yè)趨勢 及中國鋼鐵生產環(huán)節(jié)業(yè)態(tài) 美國鋼鐵業(yè)的分化趨勢： 大公司倒閉重組，中小企業(yè)短流程、專業(yè)化聯(lián)盟 日韓鋼鐵業(yè)的升級動向： 大公司技術改造創(chuàng)新 全球大資本的投資方向： 全球投資重組生產存量資產 全球鋼鐵業(yè)的轉移走勢： 已從歐美到日韓再到中國 中國企業(yè)的三種擴張方式：總量擴張與布局調整；成本競爭 與 體制變革；資源控制與功能培育 39 中國鋼鐵業(yè)的擴張方式 中國鋼鐵業(yè)的擴張，在總量上將以全球市場為導向進行擴張，在生產布局上趨向 臨港布局。 A、總量擴張 B、布局調整 從全球的產業(yè)轉移和產業(yè)發(fā)展規(guī)律及中國現(xiàn)在所占據(jù)的全球市場優(yōu)勢來看，我國應進行全方位的戰(zhàn)略性規(guī)模擴張，爭取 5～ 10年全球鋼鐵業(yè)市場份額從現(xiàn)在的 20％增長到 60％左右， 2020年，鋼鐵總產能從現(xiàn)在的 2億噸上升到 6億噸以滿足全球范圍內的市場需求。 我國鋼鐵產業(yè)歷史布局不合理，伴隨中國總量的擴張，導致能源消耗過大，產生的原材料短缺，污染嚴重和運輸不方便等問題。尤其是鋼鐵制造的主要原料優(yōu)質鐵礦石，中國更是完全依賴進口，所以最有前景的產業(yè)布局結構是臨港布局。 40 成本競爭與體制變革是我國鋼鐵行業(yè)擴張的關鍵要素。 A、成本競爭 B、體制變革 我國鋼鐵工業(yè)在全球范圍內的競爭和新一輪競爭熱中的焦點在于成本 。 設備投入成本和資本使用成本；投資周期和投資效率；運營成本和人力成本成為三大成本要素的競爭 ，構成了整個鋼鐵行業(yè)的成本競爭 。 在這一輪大規(guī)模擴張競爭中 ， 成本成為關鍵要素 。 據(jù)初步估算 ， 2020年民營企業(yè)的鋼產量已經超過了 5500萬噸 ， 占全國鋼產量 20%以上 。 在這些民營企業(yè)中 ， 頗有一些有規(guī)模 、 有影響的企業(yè) ， 他們可以運用自身的體制優(yōu)勢 ， 管理機制的優(yōu)勢 ， 取得總量控制和投資效率 ， 同時他還可以運用自身的靈活機制去挖國有企業(yè)的優(yōu)秀人才 ， 與國企相比 ，民營企業(yè)有明顯的體制變革的優(yōu)勢 。 中國鋼鐵業(yè)的擴張方式 41 A、資源短缺 B、功能殘缺 市場需求和產能的大規(guī)模擴張與上游原材料供應不足之間存在矛盾 。 鐵礦資源 ， 電力資源 ， 焦炭資源等等都嚴重短缺 。 中國鋼鐵業(yè)的擴張方式 中國的鋼材市場雖然是美國的近 3倍大 ， 但產業(yè)形態(tài)落后 、產業(yè)集中度太低 。 目前 ， 中國承載著大量鋼材流通重任的經銷商 ， 基本上以民營為主 ， 數(shù)量多 、 規(guī)模小 、 管理粗放 ， 既承受著國內鋼鐵生產種種對支付近乎苛刻的條件限制 ， 又得不到銀行和社會投資資本的追捧；更要承擔著進口鋼材沖擊所帶來的經營風險 。 新的一輪的鋼鐵市場機遇和投資熱潮帶來兩個深層次的矛盾：一是資源短缺，二是功能殘缺，擴張方式必然走向資源控制和功能培育方向。 42 鋼鐵產業(yè)鏈三大環(huán)節(jié)業(yè)態(tài)趨勢 鋼鐵原材料環(huán)節(jié) 鋼鐵生產環(huán)節(jié) 鋼鐵流通環(huán)節(jié) 鋼鐵原材料的 五大產業(yè)趨勢 鋼鐵生產的四大產業(yè)趨勢和中國鋼鐵業(yè)態(tài) 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的 四種模式 鐵礦等 資源開采 煉鋼材料 生產 原材料 分銷及 物流 服務 大型鋼鐵 生產 中小鋼鐵 生產 鋼鐵市場 物業(yè)與服務 流通金融 服務 鋼鐵分銷 鋼鐵物流 鋼鐵電子商務 鋼鐵使用客戶 43 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 目前，國際鋼鐵流通業(yè)企業(yè)一般存在四種能力提升模式：工業(yè)商業(yè)連動模式，商業(yè)物流合體模式，拍賣市場電子模式，金融服務并行模式。 鐵礦等 資源開采 煉鋼材料 生產 原材料 分銷及 物流 服務 大型鋼鐵 生產 中小鋼鐵 生產 鋼鐵市場 物業(yè)與服務 流通金融 服務 鋼鐵分銷 鋼 鐵 物 流 鋼鐵電子商務 鋼鐵使用客戶 4 1 2 44 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的 四種模式 以紐柯為代表的工業(yè)商業(yè)連動模式 以瑞森為代表的商業(yè)物流合體模式 以荷蘭花卉市場為代表的拍賣市場電子模式 以 GE CAPITAL為代表的金融服務并行模式 45 工業(yè)商業(yè)連動模式（紐柯模式：生產＋鋼鐵分銷模式） 紐柯是全球十大鋼廠之一，是全球最大的短流程鋼廠，是美國繼美國鋼鐵公司之后的第二大鋼廠。紐柯是第一家生產熱軋卷的短流程鋼廠，在美國 14個州都設有生產廠。 2020年紐柯集團的粗鋼產量為1582萬公噸。依靠分銷能力和短流程以及中小企業(yè)網(wǎng)絡聯(lián)盟優(yōu)勢，紐柯的業(yè)務迅速擴張。 中小企業(yè)網(wǎng)絡聯(lián)盟資源整合的一種思路，可以將企業(yè)間供應鏈的之間產生聯(lián)動效應和互補效應，以分工與協(xié)作為基本特征，將供應鏈的范圍擴大到企業(yè)網(wǎng)絡聯(lián)盟，在供應、物流、信息、銷售、技術服務、金融服務等價值鏈環(huán)節(jié)建立強大的整體競爭位勢，最后從虛擬性的聯(lián)盟走到實體。 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 這一模式是中小鋼鐵企業(yè)依賴生產的短流程及強大的鋼鐵分銷能力進行競爭。以紐柯模式為代表。 46 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的 四種模式 以紐柯為代表的工業(yè)商業(yè)連動模式 以瑞森為代表的商業(yè)物流合體模式 以荷蘭花卉市場為代表的拍賣市場電子模式 以 GE CAPITAL為代表的金融服務并行模式 47 商業(yè)物流合體模式（瑞森模式，分銷＋物流） 這一模式是鋼鐵分銷企業(yè)分銷和物流配送 、 加工等增殖服務進行競爭 。 以Ryerson Tull模式為代表 。 北美最大的金屬加工配送企業(yè) Ryerson Tull年銷售額為 22億美元 ， 其中鋼材銷售約占 75%， 除在加拿大 、 墨西哥和亞洲有海外網(wǎng)點外 ， 在全美國幾乎所有各州都有加工配送網(wǎng)點 ， 計達 80余個 。 其加工能力從型材的鋸切 、 彎曲 、 打孔 、焊接 、 除銹 ， 到板材剪切 ， 甚至到鋼材不銹鋼零部件精細加工 ， 如銑 、 磨 、 鉆 、刨等等應有盡有 。 在重要鋼材消費市場 ， 一般設有一個中心倉庫和加工中心 ，除有大量庫存外 ， 并配以較齊全的鋼材品種和各種加工設備 ， 而在中心倉庫周圍的市場 ， 則建立一些衛(wèi)星倉庫 ， 其產品品種和加工設備則各有側重 ， 盡量避免重復配置 。 中心倉庫和衛(wèi)星倉庫之間的庫存和加工可以相互支持；從而有效利用加工設備并提高庫存產品利用率；并保證 48小時交貨的承諾 。 公司實行統(tǒng)購分銷 ， 各中心倉庫一般覆蓋 300公里的銷售半徑 ， 從而使其對鋼材的進貨 ， 倉儲運輸和加工效率大大高于用戶和鋼廠自己去做 ， 極大地發(fā)揮了社會分工對資源配置所發(fā)揮的作用 。 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 48 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的 四種模式 以紐柯為代表的工業(yè)商業(yè)連動模式 以瑞森為代表的商業(yè)物流合體模式 以荷蘭花卉市場為代表的拍賣市場電子模式 以 GE CAPITAL為代表的金融服務并行模式 49 拍賣市場電子模式（荷蘭花卉模式：拍賣 +流通） 荷蘭花卉流通體系包括七大拍賣市場 、 近 800家批發(fā)企業(yè)和 14000多家零售店 ，流通體系中龍頭和核心是拍賣市場 ， 它是由一批龍頭企業(yè)為成員組建的股份制聯(lián)合體 。 荷蘭花卉出口額的 80％ 是通過拍賣市場進行的 。 荷蘭的拍賣市場是由花農出資建立 ， 花農 ， 同時也是花卉市場的股東與會員 ． 會員生產的花卉只能通過拍賣市場進行交易 ， 不能在拍市以外的地方出賣自己的產品 。 賣主向拍賣市場提交一定比例的交易費用 ， 一般為營業(yè)額的 5％ ， 以維持市場的運行 。 費用比例的確定 ， 需經過會員大會確定 ， 收支狀況要向會員公布 。 入場參與交易的購貨商 (買主 )也要實行會員制 。 對這些會員及其交易席位的擁有 ， 花卉拍賣市場也有相應的制度規(guī)定 。 拍賣市場的高速運轉 ， 使花卉市場需求穩(wěn)定 ， 產品價格波動相對較小 ， 生產者 、 銷售者都不必采用小而全的生產經營方式來避免市場風險 ， 生產者只關心如何生產高質量的產品 ， 從而使專業(yè)化 、 規(guī)?；a達到頂峰 。 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 荷蘭花卉流通體系將拍賣機制和分工體系引入市場 ,聚合能力強大。 50 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的 四種模式 以紐柯為代表的工業(yè)商業(yè)連動模式 以瑞森為代表的商業(yè)物流合體模式 以荷蘭花卉市場為代表的拍賣市場電子模式 以 GE CAPITAL為代表的金融服務并行模式 51 金融服務并行模式（ GE模式：金融服務 +流通） 鋼鐵流通環(huán)節(jié)能力提升的四種模式 將金融服務融合到流通中獲取盈利區(qū)進行競爭，以 GE模式為代表，在過去的 68年里， GE打造了一個具有強大實力的金融服務集團，其大部分利潤來自于其金融服務。在全球五大塊市場領域擁有 24個業(yè)務部門：消費者服務、中型市場融資、專項融資、特種保險、設備管理。收購一直以來都是 GE金融的核心－在過去十年已經完成了 400多項收購。 2020年，完成了 27項收購，總資產額達 420億美元。對 Heller Financial的收購是迄今為止我們最大的一宗收購，另外還收購了 igroup, FFCA, Mellon 和 SAFECO Credit－令 GE金融服務集團的總資產增至 4250億美元。 全球消費者金融服務集團在商家專用消費信用卡和個人信貸產品業(yè)務方面居世界領先地位 ， 通過核心業(yè)務的有機增長 、 收購和成本管理增加利潤 。 通過增加在韓國和墨西哥的運營 ， 為 33個國家的 4千萬消費者提供服務 。 GE總利潤的 2/3來源于其金融服務 。 52 目 錄 引言 中國企業(yè)為何需要系統(tǒng)轉型 一 .我國鋼鐵業(yè)面臨的重大變局 二 .鋼鐵流通業(yè)所處的市場背景 三 .巨盈系統(tǒng)化轉型的基本方向 結束語 和君創(chuàng)業(yè)管理咨詢有限公司 Hamp。J VANGUARD RESEARCH AND CONSULTING CO.,LTD. 53 第一次并購浪潮（ 18951916） 橫向并購 第二次并購浪潮（ 19221929） 縱向并購 第三次并購浪潮（ 6070年代） 多元并購 家族業(yè)主 :業(yè)主主權 —投資主權 職業(yè)經理：股市主權 公司主權 一、我國企業(yè)收購兼并的歷史任務 美國產業(yè)整合與收購兼并的利益動力 第四次并購浪潮（ 8090年代） 杠桿并購 金融巨頭：經理主權 基金主權 第五次并購浪（ 90年代 —21世紀） 跨國并購 整合人才：基金主權 平衡主權 壟斷公司 :個人管理 職能管理 創(chuàng)新專才 :投資主權 —股市主權 股份公司 :職能管理 矩陣管理 品牌公司 :矩陣管理 控股管理