【文章內(nèi)容簡介】 B股保證金賬戶，然后憑本人有效身份證明和本人進(jìn)賬憑證到該證券公司開立 B股資金賬戶，最后憑 B 投資金帳戶開戶證明開立 B股股票賬戶。 ⑵ 法人開戶要求 法人開立證券賬戶應(yīng)提供有效的法人注冊登記證明，營業(yè)執(zhí)照復(fù)印件，單位介紹信， 社團組織批準(zhǔn)件，法定代表人的證明書及身份證復(fù)印件，法定代表人授權(quán)經(jīng)辦人的有效身份證件和書面授權(quán)書；此外，還應(yīng)提供法人的地址、聯(lián)系電話、郵政編碼、機構(gòu)性質(zhì)等。 中國最大的管理資源中心 9 證券公司和基金管理公司開戶，還需提供中國證監(jiān)會頒發(fā)的“證券經(jīng)營機構(gòu)營業(yè)許可證”、《證券賬戶自律管理承諾書》。 ⑶ 境外投資者開戶要求 境外投資者欲進(jìn)入中國證券市場進(jìn)行 B股交易，必須開立 B 股賬戶。 目前，可以買賣 B 股的投資者除了境內(nèi)居民個人外，還包括外國法人、自然人和其他組織；我國香港、澳門和臺灣地區(qū)的法人、自然人和其他組織； 定居在國外的中國公民及符合有關(guān)規(guī)定的境內(nèi)上市外資股其他投資人。 境外從事 B 股交易的個人投資者申請開立 B股賬戶時，必須提供其姓名、身份證或護照、國籍、通訊地址、聯(lián)系電話；境外從事 B 股交易的機構(gòu)投資者必須提供其機構(gòu)名稱、商業(yè)注冊登記證明、董事證明文件、注冊地、通訊地址及聯(lián)系電話。 境外投資者申請開立 B股賬戶，必須通過具有 B 股代理開戶資格的境內(nèi)外名冊登記代理機構(gòu)，向證券登記結(jié)算公司辦理登記手續(xù)。投資者首先要填寫投資者開戶登記表。名冊登記代理機構(gòu)對投資者開戶登記表審核并蓋章后，將客戶填制的投資者開戶登記表、有效證件 和文件的復(fù)印件等送達(dá)證券登記結(jié)算公司，并由證券登記結(jié)算公司向投資者提供登記號，完成開戶手續(xù)。 境外投資者在辦理名冊登記時，還須選擇一家結(jié)算會員為其辦理股票結(jié)算交收。證券登記結(jié)算公司對 B 種股票實行中央托管?？蛻粼谵k妥名冊后就得到股票存管賬戶。該賬戶記載存放于證券登記結(jié)算公司的 B 段股票數(shù)額及變更情況。與此同時，境外投資者須在選擇的證券公司處辦理開設(shè)外匯資金賬戶 —— 在上海為美元賬戶，在深圳為港幣賬戶。 （二）資金賬戶的開立 投資者委托買賣股票，須事先在證券經(jīng)紀(jì)商處開立證券交易結(jié)算資金賬戶，存入交易所需的資金。資金 賬戶用于投資者證券交易的資金清算，記錄資金的幣種、余額和變動情況。 1．開沒資金賬戶的要求 投資者在證券經(jīng)紀(jì)商處開立證券交易結(jié)算資金賬戶時，須提交本人身份證和證券賬戶卡。如系替他人代辦開戶手續(xù)，還應(yīng)提交委托人簽署的授權(quán)委托書和身份證。如投資者是企業(yè)、經(jīng)辦人應(yīng)提交企業(yè)營業(yè)執(zhí)照復(fù)印件、法人證券賬戶卡、企業(yè)法人代表簽署的授權(quán)委托書和本人身份證。授權(quán)委托書應(yīng)載明被授權(quán)人姓名、證券賬號、證券買賣及資金調(diào)撥權(quán)限、授權(quán)有效期等內(nèi)容，并由授權(quán)人簽字。證券經(jīng)紀(jì)商應(yīng)將投資者的身份證、證券賬戶卡復(fù)印件和授權(quán)委托書原件以及投資者簽 署的證券買賣代理協(xié)議書一并作為客戶資料保存?zhèn)洳椤? 對于境內(nèi)居民個人投資 B股，有關(guān)制度規(guī)定，境內(nèi)居民個人從事 B 股交易，允許使用其存入境內(nèi)商業(yè)銀行的現(xiàn)匯存款和外幣現(xiàn)鈔存款以及從境外匯入的外匯資金，不允許使用外幣現(xiàn)鈔。境內(nèi)居民個人開立 B 股資金賬戶的做法是：憑本人有效的身份證明文件到其原外匯存款銀行，將其現(xiàn)匯存款和外幣現(xiàn)鈔存款劃入可經(jīng)營 B服經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的證券公司在同城、同行的 B股保證金賬戶，然后憑本人有效身份證明和本人進(jìn)賬憑證到該證券公司開立 B 股資金賬戶（開戶時賬戶的最低余額為等值 1000 美元）。 根據(jù)我國目前證券營業(yè) 部的發(fā)展現(xiàn)狀和做法，證券經(jīng)紀(jì)商在為投資者開戶時一般都同時為其開通自助委托和電話委托功能。因此，開戶時除了審查客戶證件、授權(quán)委托手續(xù)之外，還應(yīng)為投資者預(yù)設(shè)證券交易、資金存取密碼，發(fā)給委托買賣證券資金賬戶卡。投資者若需要預(yù)留印鑒，亦可在開戶時一并辦理。 投資者在證券經(jīng)紀(jì)商處開戶后，證券經(jīng)紀(jì)商即為其提供代理、托管、出納等服務(wù)。投資者存入的資金、證券交易后的資金交收及資金余額等情況，全部儲存在證券經(jīng)紀(jì)商獨立的電腦系統(tǒng)內(nèi)，并反映在投資者的資金賬戶中。投資者在資金賬戶中的存款可隨時提取，證券經(jīng)紀(jì)商按活期存款利率定期計付 利息并自動轉(zhuǎn)入投資者的資金賬戶。投資者委托買入時，資金賬戶要有足夠的余額。 2．辦理資金存取業(yè)務(wù)的主要方式及要求 投資者在證券營業(yè)部的資金存取目前主要有三種方式： ⑴ 證券營業(yè)部自辦資金存取。這一方式就是證券營業(yè)部自設(shè)資金柜臺來辦理客戶的資金存取。這是證券市場發(fā)展初期證券經(jīng)紀(jì)商最通常的一種方式，目前仍有許多證券營業(yè)部采取這種方式。 ⑵ 委托銀行代理資金存取。這一方式是將證券營業(yè)部資金柜臺或資金存取業(yè)務(wù)委托給銀行代理，銀行負(fù)責(zé)辦理投資者的現(xiàn)金收付、登記客 戶 中國最大的管理資源中心 10 明細(xì)賬和證券營業(yè)部在銀行開立的客戶交易結(jié)算資金總賬。證券營業(yè)部每日與代理銀行對賬并進(jìn)行相應(yīng)賬務(wù)的核算。 證券營業(yè)部若采取上述兩種方式，則投資者在資金柜臺取款時，都應(yīng)按要求填寫取款憑證、輸入客戶預(yù)設(shè)密碼，然后資金柜臺要審核客戶身份證和資金賬戶卡并與本人核對一致。對大額取現(xiàn)還應(yīng)實行提前預(yù)約和營業(yè)部內(nèi)部分級審批制度。 ⑶ 銀證聯(lián)網(wǎng)轉(zhuǎn)賬存取。這一方式是將證券營業(yè)部資金核算電腦系統(tǒng)與銀行儲蓄網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)實現(xiàn)聯(lián)網(wǎng)，投資者可在銀行開立儲蓄賬戶、申領(lǐng)借記卡，并在向證券營業(yè)部和銀行申請開通銀證轉(zhuǎn)賬功 能后，可以通過銀行的 POS 機或電話銀行功能，實現(xiàn)證券交易結(jié)算資金賬戶和銀行儲蓄賬戶之間的轉(zhuǎn)賬。這種方式是以前兩種方式為基礎(chǔ)，為適應(yīng)證券市場發(fā)展和客戶需求，利用電腦網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，開展銀行、證券之間的業(yè)務(wù)合作而發(fā)展起來的一種新的客戶資金管理方式。開通銀證轉(zhuǎn)賬業(yè)務(wù)，一般做法是投資者向證券營業(yè)部提出申請，由投資者本人如實填寫“銀行借記卡申請表”，并附身份證復(fù)印件。證券營業(yè)部應(yīng)由專人負(fù)責(zé)受理、審核，并將有關(guān)資料送交聯(lián)網(wǎng)銀行為投資者辦理借記卡。銀行辦妥后將借記卡及密碼封送交證券營業(yè)部經(jīng)辦人簽收，證券營業(yè)部再將借記卡和密碼封 發(fā)給投資者本人并簽收。 （三）委托買賣 投資者開立了股票賬戶和資金賬戶后，就可以在證券營業(yè)部辦理委托買賣。所謂委托買賣是指證券經(jīng)紀(jì)商接受投資者委托，代理投資者買賣證券，從中收取傭金的交易行為。委托買賣是證券經(jīng)紀(jì)商的主要業(yè)務(wù)。 投資者辦理委托買入證券時，必須將委托買入所需款項全額存入其交易結(jié)算資金賬戶；辦理委托賣出證券時，必須是其證券賬戶中實有的股票、債券或?qū)泐~交給證券經(jīng)紀(jì)商。投資者不得采用透支方式用證券經(jīng)紀(jì)商的資金買賣證券，未經(jīng)授權(quán)不得動用他人名下的資金或證券。個人投資者如委托他人買賣證券，必須有書面 委托書，并且出示委托人、受托人的身份證件。 1．委托指令 委托指令的內(nèi)容有多項，正確填寫委托單或輸入委托指令是投資決策得以實施和保護投資者權(quán)益的重要環(huán)節(jié)。以委托單為例，委托指令的基本要素包括： ⑴ 證券賬號 投資者在買賣上海證券交易所上市的證券時，須填寫在上海證券登記結(jié)算公司開設(shè)的證券賬戶號碼；買賣深圳證券交易所上市的證券時，須填寫在深圳證券登記結(jié)算公司開設(shè)的證券賬戶號碼。 ⑵ 日期 即投資者委托買賣的日期，填寫年、月。 ⑶ 品種 這是指投資者委托買賣證券的名稱，也是填寫委托單的第一要點。填寫證券名稱的方法有全稱 、簡稱和代碼三種。通常的做法是填寫代碼及簡稱，這種方法比較方便快捷，且不容易出錯。上海證券代碼為一組 6 位數(shù)字，深圳證券代碼以前為 4 位數(shù)字，現(xiàn)在也改為一組 6 位數(shù)字。證券簡稱通常為四個漢字。委托買賣的證券代碼與簡稱必須一致。 ⑷ 數(shù)量 這是指買賣證券的數(shù)量，可分為整數(shù)委托和零數(shù)委托。整數(shù)委托是指委托買賣證券的數(shù)量為一個交易單位或交易單位的整數(shù)倍。一個交易單位俗稱“ 1 手”。按現(xiàn)行規(guī)定，股票以 100 股為 l手，基金以 100 份基金單位為 l 手，債券以人民幣 1000 元面額為 l 手，債券回購以 1000 元標(biāo)準(zhǔn)券或綜合券為 l 手（其中 上海證券交易所債券回購以 100手或其整數(shù)倍申報）。但在實際應(yīng)用小，股票一般按股填寫。零數(shù)委托是指投資者委托證券經(jīng)紀(jì)商買賣證券時，買進(jìn)或賣出的證券不足證券交易所規(guī)定的一個交易單位。按現(xiàn)行規(guī)定， 1股至 99 股均為零數(shù)委托。目前，我國只在賣出證券時才有零數(shù)委托。 另外，我國證券交易所的交易規(guī)則還規(guī)定，股票（基金）單筆申報最大數(shù)量應(yīng)當(dāng)?shù)陀?100萬股（份），債券單筆申報最大數(shù)量應(yīng)當(dāng)?shù)陀?1 萬手（含 1 萬手）。證券交易所可以根據(jù)需要調(diào)整不同種類或流通量的單筆申報最大數(shù)量。 ⑸ 價格 這是指委托買賣證券的價格。它是委托能否成交和 盈虧的關(guān)鍵。一般分為市價委托和限價委托。 市價委托是指投資者向證券經(jīng)紀(jì)商發(fā)出買賣某種證券的委托指令時，要求證券經(jīng)紀(jì)商按證券交易所內(nèi)當(dāng)時的市場價格買進(jìn)或賣出證券。市價委托的優(yōu)點是：沒有價格上的限制，證券經(jīng)紀(jì)商 中國最大的管理資源中心 11 執(zhí)行委托指令比較容易，成交迅速且成交率高。市價委托的缺點是：只有在委托執(zhí)行后才知道實際的執(zhí)行價格。盡管場內(nèi)交易員有義務(wù)以最有利的價格為投資者買進(jìn)或賣出證券，但成交價格有時會不盡加入意，尤其是當(dāng)市場上市價委托買入多而賣出少的時候，賣出報價會較高；而市價委托買入少而賣出多時，買入報價會較低。 限價委托是指投資 者要求證券經(jīng)紀(jì)商在執(zhí)行委托指令時，必須按限定的價格或比限定價格更有利的價格買賣證券，即必須以限價或低于限價買進(jìn)證券，以限價或高于限價賣出證券。限價委托方式的優(yōu)點是：股票可以投資者預(yù)期的價格或更有利的價格成交，有利于投資者實現(xiàn)預(yù)期投資計劃，謀求最大利益。但是，采用限價委托時，由于限價與市價之間可能有一定的距離，故必須等市價與限價一致時才有可能成交。此時，如果有市價委托出現(xiàn)，市價委托將優(yōu)先成交。因此，限價委托成交速度慢，有時甚至無法成交。在證券價格變動較大時，投資者采用限價委托容易坐失良機，遭受損失。 我國目前 規(guī)定，證券交易所只接受其會員的限價申報。限價委托必須填清委托買入或賣出的具體價位或限價幅度。 另外，不同的證券交易采用不同的計價單位。股票報價為“每股價格”，基金報價為“每份基金價格”，債券現(xiàn)貨報價為“每百元面值的價格”，債券回購報價為“每百元資金到期年收益率”（去除百分號）。 在申報價格最小變動單位方面，我國目前規(guī)定： A 股、基金和債券現(xiàn)貨申報價格最小變動單位為 0． 01 元人民幣； B 股申報價格最小變動單位，上海證券交易所為 美元，深圳證券交易所為 ，債券回購申報價格最小變動單位，上海證券交易 所為 ，深圳證券交易所為。證券交易所認(rèn)為必要時，可以調(diào)整各類證券申報價格的最小可變動單位。 ⑹ 時間 這是指投資者填寫委托單的具體時點，也可由證券經(jīng)紀(jì)商填寫委托時點，即上午時分或下午時分。這是檢查證券經(jīng)紀(jì)商是否執(zhí)行時間優(yōu)先原則的依據(jù)。 ⑺ 有效期 這是指委托指令的有效期間。如果委托指令未能成交或未能全部成交，證券經(jīng)紀(jì)商應(yīng)繼續(xù)執(zhí)行委托。委托有效期滿，委托指令自然失效。委托指令有效期一般有當(dāng)日有效與約定日有效兩種。當(dāng)日有效是指從委托之時起至當(dāng)日證券交易所營業(yè)終了之時止的時間內(nèi)有效；約定日有效 是指委托人與證券公司約定，從委托之時起到約定的營業(yè)日證券交易所營業(yè)終了之時止的時間內(nèi)有效。如不在委托單上特別注明，均按當(dāng)日有效處理。我國現(xiàn)行規(guī)定的委托期為當(dāng)日有效。 ⑻ 簽名 投資者簽名以示對所作的委托負(fù)責(zé)；若預(yù)留印鑒，則應(yīng)蓋章。 ⑼ 其他內(nèi)容。其他內(nèi)容涉及委托買賣的方向，即是買進(jìn)還是賣出；委托人的身份證號碼、資金賬號等。 2．委托形式 投資者發(fā)出委托指令的形式有柜臺委托和非柜臺委托兩大類。 ⑴ 柜臺委托 柜臺委托是指委托人親自或由其代理人到證券營業(yè)部交易柜臺，根據(jù)委托程序和必需的證件采用書面方式表達(dá)委托意向， e 本人填寫委托單并簽章的形式。采用柜臺委托方式，投資者和證券經(jīng)紀(jì)商面對面辦理委托手續(xù)，加強了委托買賣雙方的了解和信任，比較穩(wěn)妥可靠。 ⑵ 非柜臺委托 非柜臺委托主要有電話委托、函電委托、自助終端委托、網(wǎng)上委托（即互聯(lián)網(wǎng)委托）等形式。另外，如果投資者的委托指令是直接輸人證券經(jīng)紀(jì)商交易系統(tǒng)并申報進(jìn)場，而不通過證券經(jīng)紀(jì)商人工環(huán)節(jié)申報，就可以稱為投資者自助委托。證券公司提供自助委托的，應(yīng)當(dāng)與客戶簽訂自助委托協(xié)議。 ①電話委托。這種委托是指委托人通過電話方式表明委托意向，提出委托要求。在實際操作中，電話委托又可分為電話轉(zhuǎn) 委托與電話自動委托兩種。電話轉(zhuǎn)委托是指投資者將委托要求通過電話報給證券經(jīng)紀(jì)商，證券經(jīng)紀(jì)商根據(jù)電話委托內(nèi)容代為填寫委托書并將委托內(nèi)容輸入交易系統(tǒng)申報進(jìn)場。委托人應(yīng)于成交后辦理交割時補行簽章。電話自動委托屬于自助委托方式，它是指證券經(jīng)紀(jì)商把電腦交易系統(tǒng)和普通電話網(wǎng)絡(luò)聯(lián)結(jié)起來，構(gòu)成一個電話自動委托交易系統(tǒng)，投資者通過普通的雙音頻電話，按照該系統(tǒng)發(fā)出的指示，借助電話機上的數(shù)字和符號鍵輸入委托指令，以完成證券買賣的一種委托形式。 ②傳真委托和函電委托。它們是指委托人填