山東高速公司治理-wenkub
2023-03-24 16:13:22 本頁面
【正文】 紹了董事會在公司治理體系建立上所取得的成效，體現(xiàn)出優(yōu)良的公司治理來自于合理地界定各利益主體的權(quán)利。 證監(jiān)會近年不斷強制要求上市公司分紅 利潤分配權(quán)（最基本權(quán)利） 《 上市公司治理準(zhǔn)則 》和公司治理報告 公司治理報告 會情況 關(guān)股東會議 鼓勵參加股東大會措施 公司年報 對當(dāng)年股東大會情況充分披露 ? 符合 《上市公司治理準(zhǔn)則》要求 ? 形成 比較規(guī)范的股東大會制度 《上市公司治理準(zhǔn)則》 —— 關(guān)聯(lián)交易 ? 公司應(yīng)對關(guān)聯(lián)交易的定價依據(jù)予以充分披露 。 股東 對經(jīng)營者的監(jiān)督與制衡機制 股東利益最大化 股東大會 是上市公司的最高權(quán)力機構(gòu)，是公司治理結(jié)構(gòu)的核心之一。 4 | 國外成熟市場的調(diào)查報告顯示，大的機構(gòu)投資者往往愿意為那些擁有好的治理結(jié)構(gòu)的公司支付 10%15%的溢價。 公司主要從事高等級公路、橋梁、隧道、港口等基礎(chǔ)設(shè)施的投資、建設(shè)、管理、收費、養(yǎng)護、路政、清障等業(yè)務(wù)，以及城市運營、礦產(chǎn)投資等多元化投資。 公司簡介 公司依托收費公路主營業(yè)務(wù)優(yōu)勢，逐步形成以高速公路為核心、集地產(chǎn)、礦產(chǎn)、環(huán)保等產(chǎn)業(yè)為一體的現(xiàn)代化企業(yè)，打造“中國山東高速”大品牌。中國資本市場的迅速發(fā)展，機構(gòu)投資者的影響力不斷擴大，尋找符合自身判斷標(biāo)準(zhǔn)的投資對象，關(guān)注和選擇擁有良好治理結(jié)構(gòu)的上市公司成為投資新趨勢。山東高速公路股份有限公司的治理結(jié)構(gòu)確保了所有股東，特別是中小股東享有平等地位。 ? 上市 公司應(yīng)采取有效措施防止股東及其關(guān)聯(lián)方以各種形式占用或轉(zhuǎn)移公司的資金、資產(chǎn)及其他資源。 16 | 獨立董事制度 2023年 12月 31日，公司二 OO二年第二次臨時股東大會通過 《 公司章程 》 修訂案，根據(jù)中國證監(jiān)會發(fā)布的 《 上市公司治理準(zhǔn)則 》 、 《 上市公司股東大會規(guī)范意見 》 、《 關(guān)于在上市公司建立獨立董事制度的指導(dǎo)意見 》 等法規(guī)，首次對獨立董事制度進行了全面的設(shè)計，建立起公司獨立董事制度的完整框架，賦予了獨立董事相應(yīng)的職權(quán)和義務(wù)，使其真正發(fā)揮作用。 18 | 《 上市公司治理準(zhǔn)則 》 第五十二條 上市公司董事會可以按照股東大會的有關(guān)決議 ,設(shè)立戰(zhàn)略、審計、提名、薪酬與考核等專門委員會。 —— 《 山東高速公司治理報告 》 1 ? 戰(zhàn)略 2 ? 薪酬與考核 3 ? 審計 20 | 總經(jīng)理 (CEO)中心主義的公司文化使得董事會無法真正獨立發(fā)揮作用。 ????2023年年報披露 P30 22 | 監(jiān)事會是制衡董事會權(quán)利、監(jiān)督經(jīng)營管理以及公司治理執(zhí)行情況的重要力量 。另一方面股東代表監(jiān)事多為大股東的代言人 ,其對董事會中的大股東或其利益代表很難具有監(jiān)管的利益動力。 單層制模式和雙層制模式下董事會和監(jiān)事會監(jiān)督功能是公司治理結(jié)構(gòu)模式的基礎(chǔ)之一，董事會和監(jiān)事會監(jiān)督功能的實現(xiàn)主要體現(xiàn)在兩個方面： 24 | 一是解決公司的內(nèi)部人控制問題 —— “法律上的內(nèi)部人控制”和“事實上的內(nèi)部人控制”兩種類型。從公司治理結(jié)構(gòu)模式的實際運作來看，董事會和監(jiān)事會監(jiān)督功能的實現(xiàn)有賴于董事會和監(jiān)事會的獨立性，這是根本性問題。 可能三 ：一方盡責(zé)另一方不盡責(zé)，監(jiān)督效果也不錯，只不過盡責(zé)一方事后會覺得自己“吃虧”，在今后的工作就會有所保留，最終還是不能發(fā)揮雙方的作用。 第二，采取定期會議與臨時會議結(jié)合的方式。 怡安 ?結(jié)構(gòu)單一，只有短期的激勵，缺乏長期激勵。 ?激勵與約束機制弱 ?薪金結(jié)構(gòu)過于簡單，與績效聯(lián)系不緊密 ?可實行股權(quán)激勵措施，形成多樣的、長短期兼顧的合理薪酬，引導(dǎo)經(jīng)營者職業(yè)努力方向。 披露行為 年報披露時間： 2023年 3月
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