【正文】 (%)前 35 家企業(yè)總產(chǎn)量及占全國的比重 (%)注：資料來源于中國化工網(wǎng)/市場行情/市場統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)。見表13和表14。第二，若生產(chǎn)特殊農(nóng)藥、新品農(nóng)藥，則該產(chǎn)業(yè)屬于高利潤、高經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，此行業(yè)能夠作為長期經(jīng)營的事業(yè)。第一，若生產(chǎn)普通農(nóng)藥，則該產(chǎn)業(yè)是低利潤率、高經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)?？偟膩砜?，氯堿產(chǎn)業(yè)具有高的退出障礙。但是，如果企業(yè)不是生產(chǎn)成熟農(nóng)藥產(chǎn)品，則市場進(jìn)入障礙很高。所以從生產(chǎn)技術(shù)、規(guī)模、產(chǎn)品等方面來看農(nóng)藥產(chǎn)業(yè)不存在很高的進(jìn)入障礙；但從政府政策來看，存在較高的進(jìn)入障礙。由于中間體品種繁多，用途也廣泛，企業(yè)可以選擇好的顧客為之特色服務(wù)。 因此，精細(xì)化工產(chǎn)業(yè)是較高利潤率、較高經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)。 從退出角度來看，精細(xì)化工的生產(chǎn)設(shè)備具有強(qiáng)的專有性，資產(chǎn)處置價(jià)值低，但中間體品種繁多，它們之間可以選擇性生產(chǎn)；精細(xì)化工與氯堿、農(nóng)藥等其他化工之間具有較強(qiáng)的戰(zhàn)略互補(bǔ)性；由于體制原因，產(chǎn)業(yè)內(nèi)資產(chǎn)處置機(jī)制不健全；政府也會從社會穩(wěn)定角度限制企業(yè)的退出。3. 精細(xì)化工行業(yè)競爭結(jié)構(gòu) 從進(jìn)入角度來看，精細(xì)化工并無規(guī)模經(jīng)濟(jì)限制，也不存在高資本需求，產(chǎn)業(yè)中存在著許多小化工；精細(xì)化工的產(chǎn)出大都是中間體，需進(jìn)一步加工生產(chǎn)，這些中間體有一定的產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)；由于對中間體的品質(zhì)測量需專業(yè)技術(shù)知識和設(shè)施，中間體必須與其他化學(xué)物質(zhì)準(zhǔn)確配比，所以下游廠商希望與上游廠商建立穩(wěn)定的關(guān)系，即下游的轉(zhuǎn)移購買成本較大；中間體的儲存和運(yùn)輸成本很高，存在較強(qiáng)的在位優(yōu)勢。導(dǎo)致零散度高，可能由于體制原因，也可能由于銷售半徑原因，還可能是資產(chǎn)重組機(jī)制問題。 綜上分析，目前我們氯堿產(chǎn)業(yè)競爭激烈。 第五，氯堿、精細(xì)化工、農(nóng)藥等生產(chǎn)縱向關(guān)系密切，相互間具有較強(qiáng)的戰(zhàn)略利益相關(guān)性。 第三，氯堿產(chǎn)業(yè)的生產(chǎn)固定成本高，并且?guī)齑娉杀靖摺? 第二，我國對氯堿的需求還在增加，產(chǎn)業(yè)增長速度較高。資料來源于中國化工網(wǎng)/市場行情/市場統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)。振華集團(tuán)2022年18月燒堿產(chǎn)量排名第28位，產(chǎn)量僅相當(dāng)于上海氯堿化工的四分之一不到，盡管增長率很高，但規(guī)模相對仍然較小，缺乏明顯的競爭優(yōu)勢。從表11可以看出，振華集團(tuán)2022年18月液氯產(chǎn)量排名第五，比2022年略有上升，但是振華集團(tuán)與處于第一和第二位的巨化集團(tuán)公司、上海氯堿化工股份有限公司相比仍有一定的差距，處于行業(yè)中的第二集團(tuán)。見表11和表12。此行業(yè)可以作為長期經(jīng)營的事業(yè)?？偟膩砜?，氯堿產(chǎn)業(yè)具有高的退出障礙。權(quán)衡上述各點(diǎn)，氯堿產(chǎn)業(yè)具有較高的進(jìn)入壁壘。所以從生產(chǎn)技術(shù)、規(guī)模、產(chǎn)品等方面來看氯堿產(chǎn)業(yè)不存在很高的進(jìn)入障礙，但從生產(chǎn)技術(shù)角度來，該產(chǎn)業(yè)存在最低生產(chǎn)規(guī)模和資本需求。圖 5 振華的業(yè)務(wù)流程：鹽、電、汽、光氣、精細(xì)化工和農(nóng)藥2. 氯堿行業(yè)競爭結(jié)構(gòu) ⑴ 氯堿產(chǎn)業(yè)的利潤率和經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 我們可以從產(chǎn)業(yè)的進(jìn)入障礙和退出障礙來考察氯堿產(chǎn)業(yè)的利潤率和經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。振華的業(yè)務(wù)流程為類型一，但中間增加光氣生產(chǎn)流程。后來振華集團(tuán)被國家定點(diǎn)為光氣生產(chǎn)企業(yè)，該權(quán)利僅被授予十家化工企業(yè)。23 / 73圖 2 業(yè)務(wù)流程類型一：鹽、電、汽皆自有農(nóng)藥資源稅 煤 (外購)鹽礦 熱電廠鹽 電、蒸汽氯、堿、酸中間體農(nóng)藥熱電廠鹽 (外購) 電、蒸汽氯、堿、酸中間體圖 3 業(yè)務(wù)流程類型二：電、汽自有；鹽外購圖 4 業(yè)務(wù)流程類型三：外購氯，精細(xì)化工和農(nóng)藥 在氯堿行業(yè)中，由于自然資源因素，振華集團(tuán)和自貢一家化工企業(yè)采取類型一外，其它皆為類型二，如上海氯堿化工股份有限公司、江蘇江東化工股份有限公司、無錫格林艾普化工股份有限公司、山東恒通化工股份有限公司、江蘇梅蘭化工股份有限公司、安徽氯堿化工集團(tuán)有限責(zé)任公司和南通江山農(nóng)藥化工股份有限公司皆為外購鹽鹵，自有熱電廠，生產(chǎn)氯、堿、鹽，進(jìn)而進(jìn)行精細(xì)化工和農(nóng)藥的深度生產(chǎn)。四、振華集團(tuán)所在產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)研究 41. 業(yè)務(wù)流程 精細(xì)化工和農(nóng)藥企業(yè)有三種業(yè)務(wù)流程。表 10 振華集團(tuán)的內(nèi)部因素評價(jià)矩陣關(guān)鍵內(nèi)部因素權(quán)重得分 加權(quán)關(guān)鍵優(yōu)勢因素振華從干部到職工都有一種強(qiáng)烈的發(fā)展欲望7 48振華擁有自己的鹽礦，自產(chǎn)鹽為20萬噸/年6 44振華總體的綜合技術(shù)力量相對來講比較強(qiáng)9 37振華擁有自己的發(fā)電廠 4 振華的內(nèi)在資產(chǎn)質(zhì)量高，資產(chǎn)負(fù)債率報(bào)表上為60%，實(shí)際為40%8 34河對岸有600多畝漁塘的土地優(yōu)勢，現(xiàn)在漁塘處市已經(jīng)規(guī)劃建設(shè)化工產(chǎn)業(yè)區(qū)6 44振華有光氣的資源優(yōu)勢3 39通過公開招聘、培訓(xùn)、領(lǐng)導(dǎo)以及逐年進(jìn)行20%的淘汰，營銷人員與過去相比，在整體素質(zhì)上有一個(gè)大的飛躍3 39振華的自我吸收消化和再發(fā)展的能力比較強(qiáng)1 33六氯環(huán)戊二烯和乙烯利的國際市場份額不斷增大7 48關(guān)鍵弱點(diǎn)因素公司領(lǐng)導(dǎo)層對企業(yè)發(fā)展在思路上不是很清楚，主要表現(xiàn)在對企業(yè)的定位不清楚和發(fā)展速度太慢5 15振華沒有把自身的活力激發(fā)出來4 14公司現(xiàn)有組織結(jié)構(gòu)不能適應(yīng)集團(tuán)化運(yùn)作6 16振華沒有形成科學(xué)的激勵(lì)機(jī)制，存在大鍋飯現(xiàn)象5 2 由于用人機(jī)制、獎(jiǎng)懲措施上存在問題，企業(yè)現(xiàn)有的技術(shù)人員、研發(fā)人員等的作用沒有得到充分地發(fā)揮5 15振華沒有很好地實(shí)施長遠(yuǎn)規(guī)劃2 24產(chǎn)品開發(fā)速度與客戶要求還有一定差距4 28振華對于服務(wù)的理解始終不能把它當(dāng)作是產(chǎn)品的一個(gè)組成部分8 26振華投資偏保守7 24十幾年來，振華的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)沒有什么變化4 1412注：權(quán)重反應(yīng)該因素對企業(yè)在產(chǎn)業(yè)中經(jīng)營成功的影響程度，影響程度越大，所得的權(quán)重越高。前 5 個(gè)弱點(diǎn)說明這些因素對企業(yè)在產(chǎn)業(yè)中經(jīng)營成功影響很大，但振華在此卻有 4 項(xiàng)為重要弱點(diǎn)。加權(quán)總分的中間值是 ，振華的得分為 ，略低于中間值?！皺?quán)重”反應(yīng)該因素對企業(yè)在產(chǎn)業(yè)中經(jīng)營成功的影響程度，影響程度越大，所得的權(quán)重越高。由于集團(tuán)的戰(zhàn)略不清晰，從而造成了公司的組織結(jié)構(gòu)的不適應(yīng)和內(nèi)部的各種機(jī)制不完善，因此，領(lǐng)導(dǎo)層和中層首先明確集團(tuán)的發(fā)展戰(zhàn)略和具體部署。 對振華內(nèi)部優(yōu)勢因素的分析，振華總體的綜合技術(shù)力量不是很強(qiáng)，對與化工行業(yè)這樣一個(gè)具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)的行業(yè)而言，先進(jìn)的技術(shù)意味著在同等投入的情況下更大的產(chǎn)出，從而意味著更低的成本和更高的收益，更可能導(dǎo)致競爭對手退出此行業(yè)，所以振華要積極更新、改進(jìn)自己的技術(shù)。 請您根據(jù)其“重要性 ”把它們分成“重要弱點(diǎn)”和“次要弱點(diǎn)” 兩類。問卷中我們將十個(gè)優(yōu)勢因素和十個(gè)弱點(diǎn)因素進(jìn)行隨機(jī)排列。表 9 振華的十大優(yōu)勢和十大弱點(diǎn)在產(chǎn)業(yè)經(jīng)營中的重要性分析關(guān)鍵內(nèi)部因素 N Min Max MeanStd. Deviation關(guān)鍵優(yōu)勢因素1 振華從干部到職工都有一種強(qiáng)烈的發(fā)展欲望 13 2 振華擁有自己的鹽礦，自產(chǎn)鹽為20萬噸/年 13 3 振華總體的綜合技術(shù)力量相對來講比較強(qiáng) 13 4 振華擁有自己的發(fā)電廠 13 5 振華的內(nèi)在資產(chǎn)質(zhì)量高，資產(chǎn)負(fù)債率報(bào)表上為60%，實(shí)際為40% 13 6 河對岸有600多畝漁塘的土地優(yōu)勢，現(xiàn)在漁塘處市已經(jīng)規(guī)劃建設(shè)化工產(chǎn)業(yè)區(qū) 13 7 振華有光氣的資源優(yōu)勢 13 8通過公開招聘、培訓(xùn)、領(lǐng)導(dǎo)以及逐年進(jìn)行20%的淘汰，營銷人員與過去相比，在整體素質(zhì)上有一個(gè)大的飛躍13 9 振華的自我吸收消化和再發(fā)展的能力比較強(qiáng) 13 10 六氯環(huán)戊二烯和乙烯利的國際市場份額不斷增大 13 關(guān)鍵弱點(diǎn)因素1 公司領(lǐng)導(dǎo)層對企業(yè)發(fā)展在思路上不是很清楚，主要表現(xiàn)在對企業(yè)的定位不清楚和發(fā) 13 19 / 73展速度太慢2 振華沒有把自身的活力激發(fā)出來 13 3 公司現(xiàn)有組織結(jié)構(gòu)不能適應(yīng)集團(tuán)化運(yùn)作 13 4 振華沒有形成科學(xué)的激勵(lì)機(jī)制，存在大鍋飯現(xiàn)象 13 5由于用人機(jī)制、獎(jiǎng)懲措施上存在問題，企業(yè)現(xiàn)有的技術(shù)人員、研發(fā)人員等的作用沒有得到充分地發(fā)揮13 6 振華沒有很好地實(shí)施長遠(yuǎn)規(guī)劃 13 7 產(chǎn)品開發(fā)速度與客戶要求還有一定差距 13 8 振華對于服務(wù)的理解始終不能把它當(dāng)作是產(chǎn)品的一個(gè)組成部分 13 9 振華投資偏保守 13 10 十幾年來，振華的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)沒有什么變化 13 進(jìn)一步，我們請 13 位振華中層以上的管理人員（其中1 位董事長、1 位總經(jīng)理、1 位副總經(jīng)理）根據(jù)振華情況將十個(gè)優(yōu)勢因素分為“重要優(yōu)勢”和“次要優(yōu)勢”兩類，將十個(gè)弱點(diǎn)因素分為“重要弱點(diǎn)”和“次要弱點(diǎn)”兩類。Std. Deviati13 個(gè)回答人的評價(jià)分值的標(biāo)準(zhǔn)差從總體上反映 13 位回答對該因素態(tài)度的一致性程度。Min 對該因素評價(jià)的最小分值Max 對該因素評價(jià)的最大分值Mean 評價(jià)總分值除以 13 的均值從總體上反映該因素在產(chǎn)業(yè)經(jīng)營中的重要性程度。10表示該因素對產(chǎn)業(yè)中企業(yè)在產(chǎn)業(yè)中經(jīng)營成功的影響性很大，分值越小，影響度就越小。問卷中我們將十個(gè)優(yōu)勢因素和十個(gè)弱點(diǎn)因素進(jìn)行隨機(jī)排列。進(jìn)一步，我們討論了這些重要因素對企業(yè)在產(chǎn)業(yè)中經(jīng)營成功的影響。17 / 73 第二步：請您給所選出的十大弱點(diǎn)因素按其在振華表現(xiàn)的顯著程度進(jìn)行排序，10 分表示該弱點(diǎn)在振華極其顯著，分值越低，顯著程度越低 在此基礎(chǔ)上，我們得出振華最重要的前十個(gè)優(yōu)勢因素和前十個(gè)弱點(diǎn)因素。 我們要求他們按下列步驟完成弱點(diǎn)因素問卷： 第一步：請您先選出您認(rèn)為振華的最主要的十個(gè)弱點(diǎn)因素；不能多選，也不能少選。 我們要求他們按下列步驟完成優(yōu)勢因素問卷： 第一步：請您先選出您認(rèn)為振華具有的最重要的十個(gè)優(yōu)勢因素；不能多選，也不能少選。在編寫問卷時(shí)，我們對優(yōu)勢因素和弱點(diǎn)因素分別進(jìn)行了隨機(jī)排列。 我們總結(jié)出 41 條振華擁有的優(yōu)勢因素和 56 條振華的弱點(diǎn)因素。根據(jù)上述的工作，我們給出了振華集團(tuán)的外部因素評價(jià)矩陣?？偧訖?quán)得分為 ，這說明振華現(xiàn)行戰(zhàn)略對外部因素的反應(yīng)有效性一般。表 6 振華現(xiàn)行戰(zhàn)略對機(jī)會和威脅反應(yīng)的有效性分析關(guān)鍵外部因素 N Min Max MeanStd. Deviation關(guān)鍵機(jī)會因素1 淮陰擁有儲量很大的鹽礦資源 10 .632462 我國實(shí)施拉動內(nèi)需政策 10 .918943 加入 WTO 后，中國常規(guī)農(nóng)藥出口有相當(dāng)好的機(jī)遇 10 .674954從 2022 年，發(fā)達(dá)國家將有毒、難處理的產(chǎn)品向中國轉(zhuǎn)移，如正丁酯和乙烯利，對振華有一定的機(jī)遇10 .699215 我國政府采取鼓勵(lì)出口的政策 10 6 光氣系列產(chǎn)品在美國占其氯氣消耗量的7%， 在西歐占 8%， 在中國僅占 % 10 .948687 國內(nèi)對氯堿精細(xì)化學(xué)品的需求比較強(qiáng)勁 10 .4830513 / 738 我國加入 WTO，去年振華外銷達(dá)到 5600多萬，今年接近 1 個(gè)億 10 .737869我國政府對房地產(chǎn)的發(fā)展給以了大力支持，拉動了對化工、建材、PVC 等材料的需求，對振華發(fā)展有利10 .8232710 局域網(wǎng)和互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，有利于技術(shù)信息的獲得 10 .67495關(guān)鍵威脅因素1 中國農(nóng)藥及其他精細(xì)化工總體技術(shù)水平較低，入世后將受到跨國集團(tuán)的較大沖擊 10 .737862 人的觀念相對于蘇南、蘇東地區(qū)相對滯后 10 .966093 國有企業(yè)體制問題束縛了振華的發(fā)展 10 .918944 同行業(yè)競爭太激烈，處于過度競爭 10 .707115 振華的競爭對手發(fā)展速度比振華要快 10 .816506 振華處于相對不發(fā)達(dá)的、在江蘇省比較后進(jìn)地區(qū) 10 .994437氯堿行業(yè)的集中度加大，燒堿產(chǎn)量超過10 萬噸的有 15 家，占全國全部產(chǎn)量的35%以上10 .632468技術(shù)進(jìn)步將導(dǎo)致產(chǎn)品生命周期進(jìn)一步縮短，試圖用一兩個(gè)定型產(chǎn)品來為企業(yè)創(chuàng)造長期收益的想法將一去不再復(fù)返10 .788819 加入 WTO 后外商進(jìn)入中國市場步伐加快，我國農(nóng)藥工業(yè)的競爭弱勢不斷顯露 10 .9486810 加入 WTO 后，由于知識產(chǎn)權(quán)問題中國在開發(fā)新品種的道路上遇到了重重障礙 10 首先是對關(guān)鍵外部機(jī)會因素的分析，如果我們以均值為指標(biāo)，以 為分界線，我們可以看出，對關(guān)鍵因素的5 反應(yīng)的有效性偏低，而無論是加入 WTO，還是我國實(shí)施拉動內(nèi)需的政策還是鼓勵(lì)出口的政策，都是屬于國家的宏觀政策，盡管振華的氯堿產(chǎn)品，農(nóng)藥和精細(xì)化工的產(chǎn)品無需政府管制，但仍要加強(qiáng)對政府宏觀政策的反映的及時(shí)性和有效性。Std. Deviation10 個(gè)回答人的評價(jià)分值的標(biāo)準(zhǔn)差從總體上反映 10 位回答對該因素態(tài)度的一致性程度。Min 對該因素評價(jià)的最小分值Max 對該因素評價(jià)的最大分值Mean 評價(jià)總分值除以 10 的均值從總體上反映振華現(xiàn)行戰(zhàn)略對該因素反應(yīng)的有效性程度。表 6 給出了振華現(xiàn)行經(jīng)營戰(zhàn)略對十大機(jī)會因素和十大威脅因素反應(yīng)的有效性分析。分值范圍14。我們的要求如下： 請您按照振華公司現(xiàn)行戰(zhàn)略對關(guān)鍵因素的有效反應(yīng)程度為各關(guān)鍵因素進(jìn)行評分。我們請 10 位振華中層以上的管理人員（其中 1 位總經(jīng)理、2 位副總經(jīng)理）填寫問卷，回收了 10 份有效問卷。 在此基礎(chǔ)上，我們得