【正文】 。按現(xiàn)行企業(yè)財務(wù)制度規(guī)定，企業(yè)在年末可按應(yīng)收賬款余額的 3‰ ～ 5‰ 計提壞賬準備金。 應(yīng)收賬款的收現(xiàn)率所確定出的有效收現(xiàn)的賬款占全部應(yīng)收賬款的百分比，是二者應(yīng)當(dāng)保持的最低比例。應(yīng)收賬款的賬齡結(jié)構(gòu)是指各賬齡應(yīng)收賬款的余額占應(yīng)收賬款總計余額的比重。對于應(yīng)收賬款應(yīng)落實專人負責(zé)做好備查記錄，編制應(yīng)收賬款賬齡分析表，加強對應(yīng)收賬款的回收，這也是提高應(yīng)收賬款收現(xiàn)率的重要環(huán)節(jié)。應(yīng)收賬款的日常管理主要有：應(yīng)收賬款賬齡分析、應(yīng)收賬款收現(xiàn)率分析及建立應(yīng)收賬款的壞賬準備制度。對于超過信用期限不多的客戶，可采取比較寬松的方式，如電話、郵件等方式催收；對久拖不還的客戶，應(yīng)具體分析原因，如因為財務(wù)困難并無力支付時，應(yīng)與客戶協(xié)商，尋求較理想的解決方法；如果是惡意拖欠，可以對其警告，直至訴訟法律。 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)三 應(yīng)收賬款管理 企業(yè)的收賬政策一般作法是：當(dāng)客戶拖欠或拒付時，企業(yè)首先分析現(xiàn)有的信用標準及信用審批制度是否合理，有無漏洞；然后重新對違約的客戶的資信等級進行調(diào)查、評價。信用條件是指企業(yè)接受客戶信用定單時所提出的付款要求，其內(nèi)容主要包括信用期限、折扣期限、現(xiàn)金折扣率等。一般而言，要經(jīng)歷三個步驟： （ 1）設(shè)定信用等級的評價標準 （ 2）利用既有或潛在的客戶的財務(wù)報表數(shù)據(jù)，計算各自的指標值，并與上述標準比較 （ 3）進行風(fēng)險排除，并確定各有關(guān)客戶的信用等級 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)三 應(yīng)收賬款管理 2．信用條件 信用標準是企業(yè)評價客戶等級，決定是否給予信用的依據(jù)。 （ 3）客戶的資信程度。 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)三 應(yīng)收賬款管理 制定信用標準的定性依據(jù)有三個方面的因素：（ 1）市場競爭環(huán)境。如果企業(yè)信用標準過高，會使許多客戶因信用品質(zhì)達不到所設(shè)的標準而喪失信用政策，由此產(chǎn)生的直接影響是企業(yè)銷售量的減少進而使得企業(yè)在市場的競爭力下降；相反，如果信用標準過低，雖然有利于企業(yè)擴大銷售量，提高市場的占有率，但面臨壞賬損失的風(fēng)險會增大，相應(yīng)的收賬費用也會增加。制定合理的信用政策，是加強應(yīng)收賬款管理，提高應(yīng)收賬款投資收益的重要前提。一般來說應(yīng)收賬款越多，壞賬也就越多；拖欠的時間越長，發(fā)生壞賬的可能性越大。由于應(yīng)收賬款是基于商業(yè)信用而產(chǎn)生的，這就存在應(yīng)收賬款無法收回的可能性。管理成本內(nèi)容主要包括對客戶資信的調(diào)查費用、應(yīng)收賬款記錄分析費用、收賬費用等。機會成本的大小與企業(yè)賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金數(shù)量（即應(yīng)收賬款占用的資金）、占用的時間及資金成本率有關(guān)。 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)三 應(yīng)收賬款管理 4． 3． 2應(yīng)收賬款的成本 企業(yè)在采用賒銷方式促進銷售時，就會有應(yīng)收賬款，持有應(yīng)收賬款會發(fā)生一定的成本，其成本構(gòu)成主要有三項：機會成本、管理成本和壞賬成本。有利于縮短存貨的存儲時間，降低存貨的管理費用、倉儲費用和保險費用的支出，減少存貨占用的資金，加速資金的周轉(zhuǎn)。在企業(yè)產(chǎn)品銷售不暢、市場萎縮、競爭不力的情況下，或者銷售新產(chǎn)品、開拓新市場的環(huán)境下，如果能靈活地運用賒銷方式將有助于增加銷售，增加企業(yè)的競爭力。賒銷方式下，除了提供產(chǎn)品外，還向買方提供了一筆相當(dāng)于產(chǎn)品售價的資金，在一定期限內(nèi)可以無償使用。現(xiàn)銷方式最大的優(yōu)點是應(yīng)收現(xiàn)金注入量與實際現(xiàn)金注入量完全吻合，既能及時地將收回的款項投入再增值過程，又可能避免呆賬、壞賬損失，是企業(yè)最期望的一種銷售結(jié)算方式。在處理這兩個目的時，要注意將閑置的貨幣資金投入到流動性高、風(fēng)險性低、交易期限短的投資上，以期獲得較多的收益。由于企業(yè)的資金量大，即使是短期投資，也有可能帶來較大的收益。延緩貨幣資金支出的方法主要有以下幾種： （ 1）合理利用“浮游量” （ 2）采用匯票支付 （ 3）改進工資支付方式 （ 4）推遲支付應(yīng)付款 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)二 貨幣資金管理 3．閑置貨幣資金的管理 企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中進行投資或者支出的款項，在使用前往往要資金先到位，這時貨幣資金在用于投資或其他業(yè)務(wù)活動之前，通常會閑置一段時間。因為在拖延支付的時間里無息地使用了這筆款項。因此，企業(yè)應(yīng)在權(quán)衡利弊得失的基礎(chǔ)上，作出是否采用銀行業(yè)務(wù)集中法的決策。這種方法可以縮短客戶郵寄票據(jù)所需時間和票據(jù)托收所需時間。 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)二 貨幣資金管理 （ 2）銀行業(yè)務(wù)集中法 銀行業(yè)務(wù)集中法指的是通過建立多個收款中心來加速貨幣資金周轉(zhuǎn)的方法。但采取此種方法的成本也較高，因為授權(quán)銀行要追加一定額外的費用。企業(yè)可以在各主要城市租用專門的郵政信箱，并開立分行存款戶，授權(quán)當(dāng)?shù)劂y行每日開啟信箱，在取得客戶票據(jù)后立即予以結(jié)算，并通過電匯再將貸款撥給企業(yè)所在地銀行。在現(xiàn)實工作中，縮短這兩個階段時間的方法有郵政信箱法與銀行業(yè)務(wù)集中法等。一般來說，企業(yè)銷售款項的收回經(jīng)歷四個時點：客戶開出付款票據(jù)、企業(yè)收到票據(jù)、票據(jù)交存銀行、企業(yè)收到現(xiàn)金。貨幣資金的管理，主要是以最小的成本獲取盡可能多的收益，重點要加強在回收時與支出時的管理兩個方面，同時還要注意閑置資金的管理與運用。 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)二 貨幣資金管理 運用存貨模式進行最佳貨幣資金持有量的確定時，是以下列假設(shè)為前提的： （ 1）企業(yè)所需要的貨幣資金可以通過證券變現(xiàn)取得，且證券變現(xiàn)的不確定性很??； （ 2）企業(yè)對貨幣資金的需要總量是均勻、穩(wěn)定、可以預(yù)測的； （ 3）貨幣資金的支出過程比較穩(wěn)定，波動較小，每當(dāng)現(xiàn)金余額降至零時，均可以通過變換部分證券得以補足； （ 4）證券的交易成本是可知的。這是因為，管理成本相對穩(wěn)定，現(xiàn)貨幣資金持有量關(guān)系不大，因此在存貨模式中將其視為決策機構(gòu)的無關(guān)成本而不予考慮。 存貨模式的著眼點也是貨幣資金相關(guān)總成本最低。計算公式為： 機會成本 =貨幣資金的平均持有量 有價證券的利息率 短缺成本隨著貨幣資金持有量的增大而減少，當(dāng)貨幣資金持有量增大到一定量時，短缺成本將不存在。機會成本是因持有貨幣資金而喪失的再投資收益，與貨幣資金的持有量成正比例關(guān)系。 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)二 貨幣資金管理 1．成本分析模式 成本分析模式是通過分析企業(yè)持有貨幣資金的各相關(guān)成本，測算各相關(guān)成本之和最低時的貨幣資金持有量的一種方法。最佳貨幣資金持有量就是使其有關(guān)成本之和最小的貨幣資金持有數(shù)額。 上一頁 下一頁 返回 任務(wù)二 貨幣資金管理 4． 2． 3最佳貨幣資金持有量