【正文】 資料來源：上市公司年報(bào) 到 2023年資產(chǎn)規(guī)模最多只能達(dá)到 174億，人員減半目標(biāo)只能隨著 MIS的建設(shè)而逐步實(shí)現(xiàn) ?按照公司三年平均資產(chǎn)需要率 % （ 1998－ 2023年）計(jì)算，到 2023年資產(chǎn)規(guī)模將達(dá)到 174億元，不能實(shí)現(xiàn) 200億總資產(chǎn)的目標(biāo) 2023年底公司擁有員工 8454人，其中生產(chǎn)人員 6451人，其他人員 2023人。 ? 重軌市場屬于寡頭壟斷市場，廠商主要包括鞍鋼、攀鋼、包鋼和武鋼，鞍鋼處于國內(nèi)領(lǐng)先地位并將維持領(lǐng)先地位。 ? 線材市場供大于求，價(jià)格還將下降，收入 17億元的目標(biāo)很難實(shí)現(xiàn)。 2023年產(chǎn)量 ，銷售收入 預(yù)計(jì)到 2023年總產(chǎn)量 90萬噸，線材產(chǎn)量為 80萬噸，線材制品 10萬噸，以不變加權(quán)平 均價(jià)格計(jì)算（以 2023年價(jià)格為基礎(chǔ)） ，實(shí) 現(xiàn)銷售收入 17億元。 2023年產(chǎn)量為 ，銷售收入 ， 預(yù)計(jì)到 2023年產(chǎn)量為 100萬噸，產(chǎn)品種類較 多，主要有普板、船板和管線鋼。 2023年擁有四條鍍鋅板生產(chǎn)線和一條彩涂板生產(chǎn)線，可達(dá)到年產(chǎn)鍍鋅板 170萬噸（其中彩涂板 17萬噸），以現(xiàn)有不變價(jià)格計(jì)算，銷售收入為 。 資料來源：新軋鋼內(nèi)部資料 公司的市場融資能力強(qiáng)，而在風(fēng)險(xiǎn)控制方面過于保守 應(yīng)收帳款占銷售額的比例0%2%4%6%8%10%12%14%16%鞍鋼新軋 寶鋼 首鋼 邯鄲鋼鐵 武鋼股份 唐鋼 萊鋼 新鋼釩（攀鋼） 馬鋼 平均數(shù)資產(chǎn)負(fù)債率0%10%20%30%40%50%60%鞍鋼新軋 寶鋼 首鋼 邯鄲鋼鐵 武鋼股份 唐鋼 萊鋼 新鋼釩（攀鋼） 馬鋼 平均數(shù)公司的資產(chǎn)負(fù)債率、應(yīng)收帳款占銷售額的比例處于同行業(yè)上市公司較低水平，因此有很大的財(cái)務(wù)融資空間，同時可以適當(dāng)放寬銷售信用控制以促進(jìn)銷售。 營銷方面需要全面加強(qiáng)，尤其是在轉(zhuǎn)變觀念方面。全年完成了 5項(xiàng)重點(diǎn)攻關(guān)項(xiàng)目，開發(fā)了 16種新產(chǎn)品。 資料來源： 2023年年報(bào) 每項(xiàng)最低值 鞍鋼新軋鋼是上市公司 ，而且依托鞍鋼集團(tuán)擁有巨大的無形資產(chǎn)，同時 與政府和相關(guān)行業(yè)部門保持良好的關(guān)系 鞍鋼新軋資源綜合評價(jià) 010物理資源財(cái)務(wù)資源人力資源特殊資產(chǎn)特殊關(guān)系鞍鋼新軋目前最具有優(yōu)勢的資源就是財(cái)務(wù)資源，應(yīng)充分發(fā)揮加以利用 。其中新軋鋼的總?cè)藬?shù)（ 8454）與各分項(xiàng)之和（ 7565） 不等。 資料來源： 2023年年報(bào) 公司經(jīng)營業(yè)績穩(wěn)定，擁有比較暢通的融資渠道 02,000,0004,000,0006,000,0008,000,00010,000,00012,000,0001998年 1999年 2023年總資產(chǎn)凈資產(chǎn)總收入?1997年上市以來，經(jīng)營業(yè)績保持上升勢頭，總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)和總收入逐年穩(wěn)步上揚(yáng)，其年平均增長率分別為： 22％、 17％和 31％，股市上有運(yùn)作空間。 特殊資產(chǎn) 特殊關(guān)系 人力資源 有形資源 無形資源 公司資源 貨幣及其來源（融資渠道） 各種各樣的人才 ?與政府、供應(yīng)商、經(jīng)銷商等各方面之間所建立的關(guān)系網(wǎng)絡(luò) 品牌形象、公司聲譽(yù)、商譽(yù)、員工的忠誠度、企業(yè)文化和技術(shù)秘訣 物理資源水平與真正競爭對手相比略有優(yōu)勢，但與標(biāo)桿企業(yè)寶鋼相比差距很大 單位（千元） 鞍鋼新軋 寶鋼股份 武鋼股份 總資產(chǎn) 9,565,110 38,966,704 6,331,297 固定 資產(chǎn) 廠房 813,640 4,285,901 45,888 機(jī)器設(shè)備 2,426,586 22,021,636 2,654,161 其它 61,105 714,669 0 總計(jì) 3,301,331 27,022,206 2,700,049 凈資產(chǎn) 7,017,861 25,281,537 4,552,862 鞍鋼新軋的總資產(chǎn)只有寶鋼股份的 1/4，固定資產(chǎn)更只有 %，凈資產(chǎn)只有 %，差距懸殊。從戰(zhàn)略角度來看，他們都是戰(zhàn)略實(shí)施重要的參與者。 3. 細(xì)分市場 B也是非常重要的聯(lián)盟，他們可能會影響更有能力的利益相關(guān)者，需要細(xì)致地溝通。 鞍鋼新軋利益相關(guān)者 內(nèi)部利益相關(guān)者 ? 高管人員 ? 其他員工 外部利益相關(guān)者 ? 客戶 ? 集團(tuán) ? 其他股東和 金融機(jī)構(gòu) ? 政府 國際國內(nèi)環(huán)境 利益相關(guān)者擁有的權(quán)力 內(nèi)部利益相關(guān)者 外部利益相關(guān)者 ?資源依賴性 ?參與戰(zhàn)略實(shí)施 ?擁有知識 /能力 ?通過內(nèi)部聯(lián)系，如非正式影響 ?等級制度（正式權(quán)力） ?影響力（非正式權(quán)力） ?戰(zhàn)略性資源的控制 ?擁有知識 /能力，如計(jì)算機(jī)專家 ?對環(huán)境的控制，如談判能力 ?參與戰(zhàn)略實(shí)施，如使用自主決定權(quán) 鞍鋼新軋利益相關(guān)者的定位 權(quán) 利 利益水平 A 政府 C 其他股東和 金融機(jī)構(gòu) B 員工、客戶 * D 高管人員、 鞍鋼集團(tuán) 低 高 低 高 1. 在制定和發(fā)展新戰(zhàn)略的過程中，應(yīng)該重點(diǎn)考慮主要角色（即細(xì)分市場 D）是否接受該戰(zhàn)略。 390億元人民幣， 2023年銷售收入 309億元，利潤 ，凈資產(chǎn)收益率 % 戰(zhàn)略意圖 ?保持和鞏固世界鋼鐵行業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者地位 ?立足國內(nèi)市場，搶占國際市場，進(jìn)入世界 500強(qiáng) 地理位置 韓國 上海 競爭范圍 全球市場 ?中國市場和國際市場 市場定位 ?市場定位：主要生產(chǎn)汽車、家電薄板，飲料罐、鋼制家具和信息技術(shù)是其未來重點(diǎn)發(fā)展領(lǐng)域 ?實(shí)施鋼鐵精品戰(zhàn)略和替代進(jìn)口戰(zhàn)略 ,主要品種定位于汽車和家電用鋼、不銹鋼、船舶、管線用鋼、電工鋼和特種金屬材料 ,石油和電力行業(yè)無縫管、新型建筑用鋼 優(yōu)勢 ?跨國公司，利用國際資本市場實(shí)現(xiàn)跨國經(jīng)營；世界性品牌，擁有卓越的企業(yè)形象 ?代表著世界鋼鐵行業(yè)的發(fā)展方向 ?政府大力支持，擁有世界最新技術(shù)；同時利用資本市場購并和重組鋼鐵企業(yè)，實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張 ?代表著中國鋼鐵行業(yè)的發(fā)展方向 資料來源： 2023年 上市公司年報(bào) 主要競爭對手武鋼股份的戰(zhàn)略是全方位參與國際市場競爭，成為國際一流水平的現(xiàn)代化鋼鐵企業(yè)和精品名牌生產(chǎn)基地 地理位置：地處 武漢，緊鄰二汽和武漢造船廠 政府政策支持：通過政 府政策支持，利用資本市場 購并和重組鋼鐵企業(yè)，實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張 總資產(chǎn)： 6,331,297 凈資產(chǎn)： 4,552,862 銷售收入： 6,925,280 凈利潤： 706,892 （千元 ） 企業(yè)形象： 歷史悠久的國有企業(yè) 競爭范圍： 立足國內(nèi)市場， 積極參與國際競爭 市場定位：以精品基地為目標(biāo) ,集中精力發(fā)展市場短缺的 高科技含量高附加值的產(chǎn)品和替代進(jìn)口的關(guān)鍵鋼材品種 武 鋼 2023年目標(biāo)：實(shí)現(xiàn)銷 售收入 67。美洲市場熱軋薄板取代冷軋薄板以每年 6%增長，美國 30%的冷軋產(chǎn)品市場被熱軋薄板占領(lǐng) 世界冶金管理與技術(shù)咨詢服務(wù)權(quán)威機(jī)構(gòu) Beddows公司預(yù)測：根據(jù)鋼鐵工業(yè)發(fā)展趨勢，熱軋薄帶鋼大量取代冷軋薄帶鋼不可避免 新軋鋼的主要產(chǎn)品的目前及未來的主要目標(biāo)市場定位 建筑 鐵路 造船 汽車 目標(biāo)市場 高端 低端 中 端 線材 重軌 厚板 冷軋 薄板 產(chǎn)品的檔次 家電 冷軋 薄板 高速 重軌 未來以提高質(zhì)量，鞏固市場地位為競爭策略 向高端市場 挺進(jìn) 向高速化發(fā)展 導(dǎo)讀 行業(yè)分析 宏觀環(huán)境 競爭對手分析 概述 宏觀環(huán)境 和行業(yè)分析 相關(guān) 利益者分析 內(nèi)部分析 企業(yè)戰(zhàn)略建議 職能戰(zhàn)略建議 產(chǎn)品和市場分析 鞍鋼的標(biāo)桿是浦項(xiàng)和寶鋼 ,真正的競爭對手是武鋼（除重軌市場） 線材 重軌 造船板 冷軋薄板 主要產(chǎn)品 高端 低端 中 端 武鋼 馬鋼 唐鋼 鞍鋼 沙鋼 寶鋼 鞍鋼 包鋼 武鋼 攀鋼 舞鋼 武鋼 首鋼 鞍鋼 寶鋼 浦項(xiàng) 寶鋼 武鋼 本鋼 邯鋼 攀鋼 鞍鋼 從上圖可以看出：武鋼的產(chǎn)品線與新軋鋼最接近，在以上的四種產(chǎn)品中的三種 （除重軌外）上與新軋鋼存在激烈競爭。隨著工藝的改進(jìn)，鋼種將會增加 技術(shù) 隨著技術(shù)的提高，已逐步實(shí)現(xiàn)了超薄厚度熱軋帶鋼的軋制，隨著鐵素體軋制技術(shù)的應(yīng)用，其表面質(zhì)量、強(qiáng)度已經(jīng)接近冷軋產(chǎn)品，“以熱代冷”的市場趨勢必將加快。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，擬新建改造薄板的企業(yè)多達(dá)十幾家：寶鋼投資 80多億元的 1550冷軋工程竣工投產(chǎn)，年生產(chǎn) 140萬噸冷軋板 ,另投資 10億對汽車用板生產(chǎn)線進(jìn)行改造；邯鋼投入 ；武鋼共投資 進(jìn)行改造；馬鋼總投資 52億元新建年產(chǎn) 150萬噸的冷軋薄板生產(chǎn)線；唐鋼投資 。輕型車和微型車的冷板消費(fèi)占主導(dǎo)地位，輕型車和微型車的冷板消費(fèi)量占冷板消費(fèi)量的 85%左右，是冷板消費(fèi)的主要車種 數(shù)據(jù)來源： 2023年中國鋼材市場與貿(mào)易國際研討會、鋼材信息網(wǎng) 發(fā)展冷軋薄板是當(dāng)前大勢所趨 1996年 — 2023年中國冷軋薄板市場國產(chǎn)量與進(jìn)口量比例構(gòu)成 ?冷軋板代表了目前鋼鐵工業(yè)最高的技術(shù)水平 ?國家“以產(chǎn)頂進(jìn)”的需要 ?鞍鋼緊臨中國汽車制造基地長春、沈陽 ，具有地緣優(yōu)勢 ?保證鞍鋼集團(tuán)產(chǎn)業(yè)鏈順暢的需要 數(shù)據(jù)來源：武漢鋼鐵信息網(wǎng)，冶金管理，冶金經(jīng)濟(jì)內(nèi)參 進(jìn)口量 國產(chǎn)量 主要是國產(chǎn)各類轎車用深沖冷軋板和鍍鋅板，以及家電高檔面板、鍍鋅板等 453469570687 6101162萬噸噸噸1378 。因此，在這個市場上，通常存在著一個起領(lǐng)導(dǎo)作用的企業(yè)，其他企業(yè)隨該企業(yè)定價(jià)與經(jīng)營方式的變化而相應(yīng)地進(jìn)行某些調(diào)整。 ?少數(shù)生產(chǎn)者的產(chǎn)量非常大，對市場的價(jià)格和交易具有一定的壟斷能力。鞍鋼的合資項(xiàng)目定位在汽車板，同時搶奪家電板市場。國內(nèi)總消耗每年約 90— 100萬噸，今后幾年鐵路建設(shè)進(jìn)入高峰期，年需求可達(dá) 110— 120萬噸。由此可見，60kg/m重將是鐵路的主要用軌。 鋼軌市場以高速重軌為主 ,輕軌為輔 輕軌 18%13%1996年 2023年 鋼軌結(jié)構(gòu)構(gòu)成 82% 87% 18% 13% 輕軌 重軌 數(shù)據(jù)來源： 2023年中國鋼材市場與貿(mào)易國際研討會、 冶金管理、鋼鐵信息 ?鐵路重點(diǎn)發(fā)展的方向是：高速化、快速化、重載化、設(shè)備專用化，將對鋼軌產(chǎn)品提出更高的要求。 ?但是保護(hù)政策可能不復(fù)存在，采購行為趨于市場化、國際化，鞍鋼新軋將面臨更大的市場競爭壓力。為了打破壟斷，提高效率，國家鐵路的管理體制可能由目前的政企不分，鐵道部集中管理的方式轉(zhuǎn)變?yōu)槁肪W(wǎng)分離，全國鐵路按照區(qū)域劃分為幾個相互獨(dú)立的公司。但在我國加入 WTO之后，形勢不容樂觀。 ?進(jìn)入退出障礙高。最近幾年造船周期縮短 ,生產(chǎn)節(jié)奏加快，鋼材的定貨周期大大縮短，過去從訂貨到發(fā)貨一般約三、四個月，而現(xiàn)在只有一二個月，甚至二三個星期 鞍鋼新軋?jiān)诤癜宸矫鎽?yīng)控制規(guī)模，提高質(zhì)量，加強(qiáng)服務(wù) 1. 需要限制規(guī)模，實(shí)行總量控制，降低生產(chǎn)成本 2. 注意穩(wěn)定生產(chǎn)工藝 ,提高質(zhì)量 3. 建立快速反應(yīng)能力 , 加強(qiáng)服務(wù)縮短交貨周期 4. 加強(qiáng)市場開發(fā)力度 資料來源：新軋內(nèi)部資料、 2023年中國鋼材與貿(mào)易研討會 單位：萬噸 1. 船用厚板總量已嚴(yán)重過剩，競爭非常激烈，對質(zhì)量和服務(wù)的要求越來越高 2. 寶鋼將投資建立 ,將對市場競爭格局產(chǎn)生重大影響 2023年國內(nèi)主 要廠商產(chǎn)能 2023年需求 4米以下厚板 4米以上厚板 單位：萬噸 180 200560鋼軌市場屬于寡頭壟斷市場 （ oligopoly） 鋼軌市場特征描述： ?鋼軌市場屬于寡頭壟斷市場。例如大連造船廠所承接的五條 VLCC船為例，共需船板 ，使用國產(chǎn)船板與進(jìn)口船板相比，費(fèi)用增加 6850萬元，為了降低造船成本，船廠不得不采用進(jìn)口船板 服務(wù) 服務(wù)要快速。為了在國際市場競爭，船板質(zhì)量必須達(dá)到國際造船標(biāo)準(zhǔn) 價(jià)格 價(jià)格要合理。中國造船業(yè)已經(jīng)和國際接軌，近幾年建造的大部都是出口船。從日本、韓國造船情況來看，為減少船體焊縫、加快造船速度，降低造船成本，在制造 615萬噸級船時，均采用 4000mm以上的寬板?！笆濉蹦覈脑齑癜逍枨髮⑼黄?200萬噸，其中兩大集團(tuán)需求近 100萬噸。 我國造船業(yè)是我國機(jī)電產(chǎn)品出口的支柱產(chǎn)業(yè)，在國際上我國造船競爭力持續(xù)增長，已連續(xù) 7年成為世界