【正文】 同時(shí)也希望 提出的對策 可以 對跨國公司 現(xiàn)金和應(yīng)收賬款管理工作有所幫助，使跨國公司在各國復(fù)雜的經(jīng)營環(huán)境下 實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化的戰(zhàn)略目標(biāo)。在本文中， 綜合分析了在現(xiàn)階段經(jīng)營過程中出現(xiàn)的問題并 針對出現(xiàn)的問題，提出了相應(yīng)的措施， 以實(shí)現(xiàn)跨國公司現(xiàn)金和應(yīng)收賬款良好的管理 。所以，跨國公司必須要加強(qiáng)現(xiàn)金管理和應(yīng)收賬款管理?，F(xiàn)金作為公司的血液，保證了公司正常的運(yùn)營；應(yīng)收賬款是公司為了擴(kuò)大市場份額而選擇賒銷的銷售方式， 產(chǎn)生了一項(xiàng)債權(quán) 。 跨國公司的 子 公司遍及到世界上各個(gè)國家，生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)范圍 非常廣泛，在這個(gè)過程中，政治、經(jīng)濟(jì)、金融體制等細(xì)微的不利變化都會對跨國公司的日常經(jīng)營造成制約，同時(shí)，跨國公司內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)的復(fù)雜性使得跨國公司在現(xiàn)金 管理和應(yīng)收賬款管理在公司財(cái)務(wù)管理中處于核心地位，在日常的生產(chǎn)經(jīng)營過程中，根據(jù)自己的經(jīng)營環(huán)境和經(jīng)營特點(diǎn)因地制宜的組織財(cái)務(wù)活動(dòng)，使跨國公司在面臨更大的挑戰(zhàn)的同時(shí)，充分的利用跨國經(jīng)營的優(yōu)越條件，實(shí)現(xiàn)利潤最大化的目標(biāo)。 此 外，在處理應(yīng)收賬款管理問題 中也要考慮到 ： 將公司的經(jīng)營理念在一定時(shí)間內(nèi)適時(shí)的 轉(zhuǎn)變 、針對信用政策不同的客戶制定不同的 管理賒銷政策 、 加強(qiáng)經(jīng)營第三章 跨國公司現(xiàn)金和應(yīng)收賬款管理對策 者法律保護(hù)意識 、傳播不應(yīng)為提高銷售量而銷售的觀念，進(jìn)而使 營銷人員自身素質(zhì) 提高、 健全信用立法、 完善 市場信用機(jī)制 。而母子公司更可以利用應(yīng)收賬款進(jìn)行非契約性融資，如當(dāng)子公司所在國融資成本高于高級市場時(shí)，母公司可以用應(yīng)收賬款對子公司進(jìn)行低成本的融資。如當(dāng)某一買方子公司出現(xiàn)還款后資金短缺而不得不向銀行借款，而賣方利息收入不足以彌補(bǔ)買方銀行利息支出時(shí)，公司可要求買方延期付款，節(jié)約利息費(fèi)用。為最小化公司稅負(fù)，合同貨幣應(yīng)遵循以下原則：使匯兌利得出現(xiàn)在低稅率的國家，而匯兌損失出現(xiàn)在高稅率的國家。 內(nèi)部應(yīng)收賬款管理 對于內(nèi)部應(yīng)收賬款，由于各子公司的生產(chǎn)經(jīng)營都以全局利益最大化為目標(biāo)，因此，內(nèi)部應(yīng)收賬款的管理相對較為主動(dòng)，在內(nèi) 部交易選擇合同貨幣時(shí)，充分考慮公司在全球范圍內(nèi)的稅務(wù)籌劃及資金安排便可。 在應(yīng)收賬款到期之 時(shí)，不再采用傳統(tǒng)的郵遞等占用時(shí)間較多的收賬方式，而是采用直接轉(zhuǎn)賬，這樣可以通過銀行的協(xié)助，將應(yīng)收款項(xiàng)在銀行 間 劃撥，加速了應(yīng)收賬款的 回收工作；再次，利用專業(yè)收款機(jī)構(gòu)的幫助來加快應(yīng)收賬款的收回，可以提高公司的收賬效率，同時(shí)，采用第三方進(jìn)行催賬收賬， 有利于保持與客戶的良好關(guān)系。為此，可以采用電子資金轉(zhuǎn)移系統(tǒng)加速應(yīng)收賬款的收回。因此，對完全有條件建立資信管理部門的跨國公司，建立一個(gè)專門的部門以做到全面的考慮，克服市場部和財(cái)務(wù)部管理的缺陷，進(jìn)而健全風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系。 設(shè)立 獨(dú)立的財(cái)務(wù)計(jì)劃部 對跨國公司來說，自身是有 一定的規(guī)模，在日常 生產(chǎn)經(jīng)營過程中，會接 觸到國有企業(yè)、私營企 業(yè)、其他跨國公司等多種經(jīng)濟(jì)性質(zhì)的客戶，在一般的企業(yè)中，沒有建立獨(dú)立的財(cái)務(wù)計(jì)劃部門，通常的做法 是委托市場部或 財(cái)務(wù)部門進(jìn)行客戶資信管理工作。較長的信用期限對客戶來說是一種吸引，但在這段時(shí)間內(nèi)匯率可能會發(fā)生變化，因而 會直接影響到應(yīng)收賬款的實(shí)際價(jià)值。 因此，雙方可以就選擇幣種方面進(jìn)行協(xié)商，如果公司堅(jiān)持以硬 幣計(jì)價(jià)，可以在價(jià)格或者付款期限上對客戶做出讓步；如果公司最后以軟幣進(jìn)行計(jì)價(jià)，則可以適當(dāng)?shù)奶岣邇r(jià)格或者縮短信用期限。②在交易進(jìn)行之前， 在合同中明確規(guī)定交易的幣種，比較有利的一種方法 是選擇幣值穩(wěn)定的硬幣而不是軟幣 ，這樣就不會受到匯率風(fēng)險(xiǎn) 的影響。對公司而言，預(yù)想的通過進(jìn)行賒銷來搶占市場，進(jìn)而使得公司盈利，但是，如果該筆業(yè)務(wù)帶來的利潤不能彌補(bǔ)縮水的話，則該公司 就會因?yàn)橘d銷業(yè)務(wù)直接虧損。 加強(qiáng)合同管理 在進(jìn)行國際貿(mào)易往來時(shí)，跨國公司會與對方簽訂合同， 在簽訂合同時(shí)，首先，必須熟悉國際貿(mào)易的規(guī)則和 相關(guān)術(shù)語，做到謹(jǐn)慎；其次，認(rèn)真閱讀合同，掌握各種結(jié)算方式，協(xié)商 選擇符合雙方要求 的結(jié)算方式，保證應(yīng)收賬款到期及時(shí)足額的收回；再次，在合同中要嚴(yán)格明確合同 雙方的權(quán)力和義務(wù)，將日后可能發(fā)生的違約的責(zé)任在合同中明確說明并注明賠償?shù)挠嘘P(guān)事項(xiàng)。對于款項(xiàng)能否如期交付，銀行的商業(yè)信用同樣起到了至關(guān)重要的作用。因此，在進(jìn)行跨國公司信用評價(jià)時(shí)，必須將 東道國 種種不可抗拒的因素產(chǎn)生的信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行信用評價(jià)。 信用評價(jià) 對東道國的信用評價(jià)主要側(cè)重于政治方面的評價(jià) ， 如東道國的政治危機(jī)、貿(mào)易壁壘、外匯管制等 ， 都會在一定程度 和范圍內(nèi)使東道國的信用風(fēng)險(xiǎn)增大。國外權(quán)威調(diào)查機(jī)構(gòu)的調(diào)查結(jié)果顯示，只注重應(yīng)收賬款的事前管理，企業(yè)可以預(yù)防 70%的信用風(fēng)險(xiǎn)；如果只加強(qiáng)欠款的事中管理，則可能避免 35%的損失；加強(qiáng)事后的催收，則能夠降低 41%的回收風(fēng)險(xiǎn)。 因此， 在 跨國公司現(xiàn)金管理具體管理環(huán)節(jié)中， 不僅要關(guān)注國內(nèi)公司現(xiàn)金管理過程中需要注意的問題， 而且還要著重關(guān)注匯率變動(dòng)、風(fēng)險(xiǎn)因素等國際大環(huán)境的影響， 綜合分析本公司在不同國家子公司的情況，利用先進(jìn)的信息技術(shù)等手段為現(xiàn)金管理提供幫助，尋找到適合本公司現(xiàn)金管理模式， 使跨國公司現(xiàn)金管 理成本降低，并在管理中起到事半功倍的效果。 建立財(cái)務(wù)共享服務(wù)中心 由于跨國公司的經(jīng)營遍布于世界各地的各個(gè)國家，每個(gè)國 家的子公司對財(cái)務(wù)制度、 會計(jì)處理的規(guī)定都有著千差萬別的差異，由此會 產(chǎn)生在合并財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)，不同處理標(biāo)準(zhǔn) 的會計(jì)信 息影 響了合并財(cái)務(wù)報(bào)表的準(zhǔn)確性，同時(shí)會產(chǎn)生公司作出的決策不是最優(yōu)的弊端。 建立動(dòng)態(tài)更新的優(yōu)化資金計(jì)劃 首先，建立有效的資金計(jì)劃是 公司進(jìn)行采購、銷售等環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)性的一個(gè)環(huán)節(jié)， 同時(shí)， 良好的資金計(jì)劃可以保 證公司做出合理有效的生產(chǎn)計(jì)劃；其次 ，在資金計(jì)劃的實(shí)施過程中， 例如 可以采用比較新穎的 ERP 系統(tǒng) 來保證資金計(jì)劃的更新，采用 ERP 系統(tǒng)，可以將現(xiàn)階段經(jīng)營活動(dòng)中的銷售數(shù)據(jù)準(zhǔn)確及時(shí)的反饋，公司資金管理人員可以 根 據(jù)實(shí)時(shí)變化的數(shù)據(jù)分析得到公司的獲利能力、償債能力等 情況，隨后再調(diào)整資金計(jì)劃。 采用跨國銀行 網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng) 首先， 跨國公司 與 客戶達(dá)成銷售合同時(shí)， 在合同中 明確指出本公司要求對方將款項(xiàng)直接劃撥到 分行賬戶上，這樣可以使 資金以較快的速度 流轉(zhuǎn)于國際間，保證不同國家的分行在跨國銀行系統(tǒng)的幫助 下減少了現(xiàn)金流通的時(shí)間， 實(shí)現(xiàn)了現(xiàn)金的價(jià)值最大化 ；其次，另外 可以采用鎖箱，即把每個(gè)公司的名稱設(shè)定為 鎖箱的名字，如果出現(xiàn)付款不及時(shí)的情況，通過鎖箱可以做到及時(shí)的收回款項(xiàng) 。 因此， 在進(jìn)行子公司管理人員的選擇時(shí)， 可以采用 嚴(yán)格聘用，大膽培養(yǎng) 的原則，對在當(dāng)?shù)爻砷L起來的員工，由于 對當(dāng)?shù)氐恼?、?jīng)濟(jì)、文化等方面比較熟悉， 只要 是員工能夠?qū)λ诘墓ぷ?有熟悉的了解并且能 夠勝任就要大膽的任用。目前，跨國公司財(cái)務(wù)報(bào)告周期 已經(jīng)越來越短，有的公司甚至以天為周期進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)告的上報(bào)，這種快速的財(cái)務(wù)報(bào)告制度有助于集中制下總部管理人員隨時(shí)準(zhǔn)確了解各子公司現(xiàn)金的余缺與流出、流進(jìn)情況，做出合理的現(xiàn)金計(jì)劃和預(yù)算方案?？梢钥吹?，現(xiàn)代網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的建立不僅可第三章 跨國公司現(xiàn)金和應(yīng)收賬款管理對策 以加速母子公司間信息的共享及所需信息的取得，而且當(dāng)自身網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)與銀行對接后，可以實(shí)現(xiàn)應(yīng)收、應(yīng)付款的快速回收，減少在途現(xiàn)金的成本。 建立信息網(wǎng)絡(luò) 信息網(wǎng)絡(luò)的建立對有效加強(qiáng)現(xiàn)金的全球管理不可或缺。在投資目的國貨幣不能自由兌換或匯出情況下，則應(yīng)盡量減少該國公司持有的當(dāng)?shù)刎泿努F(xiàn)金余額。 加強(qiáng)幣種的選擇 管理 總部 管理人員在及時(shí)取得相關(guān)貨幣市場信息的情況下，通過分析對現(xiàn)金進(jìn)行合理布局。其次現(xiàn)金池將集團(tuán)多余的資金集中起來，這樣可以進(jìn)行更有效的投資活動(dòng)，為企業(yè)增加收益。在現(xiàn)金池中，不同賬戶上的正負(fù)余額 可以有效的相互抵消，賬戶資金盈余的子賬戶的資金自動(dòng)地轉(zhuǎn)移到資金不足的其他子賬戶，這樣一來，企業(yè)的資金得到了充分的運(yùn)用，在集團(tuán)內(nèi)部就能夠滿足融資需求，而無需外部融資，既簡化的手續(xù)，也大大降低的融資費(fèi)用。所以， 采用該模式要 正確的看待降低風(fēng)險(xiǎn)之后所帶來的優(yōu)勢和劣勢；再次， 為了更好的發(fā)揮現(xiàn)金池管理效率，跨國公司總部對子公司應(yīng)該有較高的控制力度。 3． 跨國公司現(xiàn)金池管理實(shí)施的要求條件 首先， 現(xiàn)金池管理是一種高技術(shù)含量的管理模式， 會 依賴于外部機(jī)構(gòu)提供的第三章 跨國公司現(xiàn)金和應(yīng)收賬款管理對策 11 專 業(yè)服務(wù)， 技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)的加大。 通過這個(gè)方法 ，將最容易由于個(gè)人因素產(chǎn)生錯(cuò)誤的中間層錄入信息和授權(quán)等復(fù)雜 的環(huán)節(jié)縮 減至最小化 ，使充滿變數(shù)的收付款業(yè)務(wù)以最快的速度完成， 實(shí)現(xiàn)對變化程 度較大的資金信息的及時(shí)準(zhǔn)確的掌握。一種戰(zhàn)略聯(lián)盟關(guān)系通過現(xiàn)金池這種管理模式為紐帶連接了跨國公司和商業(yè)銀行。 現(xiàn)金池借助商業(yè)銀行提供的專業(yè)化服務(wù)，完美的達(dá)到了資金集中管理的目的。日間，若子公司對外付款時(shí)賬戶余額不足，銀行可以提供以其上存總部的資金頭寸額度為限的透支支付；日終，以總部向子公司歸還委托貸款的 方式，系統(tǒng)自動(dòng)將現(xiàn)金池賬戶資金劃撥到成員企業(yè)賬戶用以補(bǔ)足透支金額。 因此，將對現(xiàn)金池管理進(jìn)行詳細(xì)的介紹。 針對現(xiàn)階段跨國公司現(xiàn)金管理過程中出現(xiàn)的問題，現(xiàn)提出以下對策以達(dá)到解決問題并更好的實(shí)現(xiàn)管理現(xiàn)金的目的。因此，在本著發(fā)現(xiàn)問題，解決問題的目的，對出現(xiàn)的問題提出合理的解決的對策。在